投资评级 - 报告维持中材科技"买入"评级，认为其在LowDk电子布领域的前瞻布局有助于强化公司在高端产品领域的竞争优势 [14] 核心观点 - 中材科技在LowDk电子布领域布局已久，该产品具有低介电常数和低损耗特性，广泛应用于5G通信、人工智能、IC封装等领域 [12][22] - 2024年前三季度，公司营业总收入/归母净利润/扣非净利润分别为168/6.1/3.2亿元，同比分别下降8%/64%/78%，盈利能力持续下滑 [2] - 玻纤价格触底回升，风电新增装机同比增长，但风机价格维持低位，隔膜行业竞争加剧，盈利能力面临挑战 [2] 财务表现 - 2024年前三季度，公司毛利率/净利率分别为17.8%/4.5%，同比分别下降6.6pcts/6.5pcts [2] - 2024年预计归母净利润为9.55亿元，同比下降57%，2025年和2026年预计分别为12.46亿元和15.01亿元 [14] - 2024年动态市盈率为24x，PB为1.3x，EV/EBITDA为14.4x [25] 行业与产品 - LowDk电子布通过特殊原料和工艺技术，具有低介电常数和低损耗特性，满足高频基板需求，提升信号传输速度 [21] - 公司正在研发第2代低介电玻璃纤维，目标介电常数Dk≤4.3，介电损耗Df≤0.0022，预计将推动公司高端化、差异化发展 [12] 市场表现 - 中材科技近3月换手率为93.44%，一年股价最低/最高分别为9.28元/17.17元 [1] - 公司总市值为232.76亿元，总股本为16.78亿股 [1]

北京 BEIJING·上海 SHANGHAI·深圳 SHENZHEN·香港 HONGKONG·广州 GUANGZHOU·西安 XI`AN 致：中材科技股份有限公司 北京市嘉源律师事务所 关于中材科技股份有限公司 北京市嘉源律师事务所 关于中材科技股份有限公司 2024 年第五次临时股东大会的 法律意见书 西城区复兴门内大街 158 号远洋大厦 4 楼 中国·北京 嘉源(2024)- 04-950 北京市嘉源律师事务所（以下简称"本所"）接受中材科技股份有限公司（以 下简称"公司"）的委托，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"） 《上市公司股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"）等现行有效的法律、 行政法规、部门规章、规范性文件（以下简称"法律法规"）以及《中材科技股 份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的有关规定，指派本所律师对公司 2024 年第五次临时股东大会（以下简称"本次股东大会"）进行见证，并依法出 具本法律意见书。 为出具本法律意见书，本所指派律师现场见证了本次股东大会，查阅了公司 提供的与本次股东大会有关的文件和资料，并进行了必要的审查和验证。在前述 审查和验证的过 ...

证券代码：002080 证券简称：中材科技 公告编号：2024-064 中材科技股份有限公司 2024 年第五次临时股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确、完整，公告不存在 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次股东大会未出现否决议案的情形。 2、本次股东大会未涉及变更前次股东大会决议。 一、会议召开和出席情况 会议时间：2024年12月27日下午16：30 会议地点：北京市海淀区东升科技园北街6号院7号楼12层 会议方式：现场表决与网络投票相结合的方式 会议召集人：公司第七届董事会 本次股东大会采用现场记名投票与网络投票相结合的方式进行了表决，议案 须经出席会议的股东所持有效表决权的二分之一以上通过。 审议表决结果如下： 1、审议《关于中国建材集团、中国建材股份延期履行同业竞争承诺的议案》 会议主持人：董事长黄再满先生 本次股东大会的召集、召开程序、出席会议人员资格及表决程序符合有关法 律、行政法规、部门规章、规范性文件和公司章程的规定。 出席本次股东大会现场会议和网络投票表决的股东授权委托代表共 700 名， 代表 700 名股东，代表股份 1,039,493,04 ...

乔光辉先生因工作变动申请辞去公司副总裁职务。根据相关法律法规及公司 有关规定，乔光辉先生即日起不再担任公司副总裁。乔光辉先生辞任后不再担任 公司任何职务。 公司董事会对张文进先生、乔光辉先生在任职期间内为公司发展所作出的贡 献表示衷心感谢！ 证券代码：002080 证券简称：中材科技 公告编号：2024-065 中材科技股份有限公司关于董事、高级管理人员辞任的公告 本公司及其董事、监事、高级管理人员保证公告内容真实、准确和完整， 公告不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 近日，中材科技股份有限公司（以下简称"公司"）董事会收到公司董事张文 进先生、公司副总裁乔光辉先生的书面辞职报告。 张文进先生因工作变动申请辞去公司董事职务。根据相关法律法规及公司有 关规定，张文进先生即日起不再担任公司董事。张文进先生辞任后不再担任公司 任何职务。 特此公告。 中材科技股份有限公司 二〇二四年十二月二十七日 ...

2024 年 4 月 12 日，中材科技股份有限公司（以下简称"公司"）召开 2023 年度股东大会，审议通过了《关于申请注册发行不超过 48 亿元超短期融资券的 议案》，同意公司向中国银行间市场交易商协会（以下简称"交易商协会"）申请 注册发行不超过 48 亿元超短期融资券。 2024 年 10 月 22 日，公司收到交易商协会的《接受注册通知书》（中市协 注[2024]SCP326 号），发行超短期融资券的注册申请已获交易商协会接受，获 准的注册金额为人民币 48 亿元，注册额度自《通知书》落款之日起 2 年内有效。 2024 年 12 月 17 日，公司完成了 2024 年度第三期超短期融资券（科创票据） 人民币 8 亿元的发行，现将发行结果公告如下： 证券代码：002080 证券简称：中材科技 公告编号：2024-063 中材科技股份有限公司 2024 年度第三期超短期融资券（科创票据）发行结果公告 本公司及其董事、监事、高级管理人员保证公告内容真实、准确和完整， 公告不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 特此公告。 中材科技股份有限公司董事会 二○二四年十二月十八日 | | 中材科技股份有限 | ...

股东大会时间 - 2024年第五次临时股东大会现场会议时间为12月27日16:30[2] - 网络投票时间为12月27日9:15 - 15:00（不同系统）[2][14] 股权与登记 - 会议股权登记日为2024年12月23日[3] - 会议登记时间为12月25 - 26日9:00 - 12:00、14:30 - 17:30[7] 其他信息 - 网络投票代码为362080，投票简称为中材投票[14] - 公司对中小投资者表决票单独计票[6] - 现场会议地点为北京海淀区东升科技园北街6号院7号楼12层[4] - 会议联系人电话010 - 88437909，传真010 - 88437712[10]

同业竞争承诺 - 2017 年 12 月中国建材集团和中国建材股份承诺 3 年内解决同业竞争问题[2] - 2020 年 12 月及 2022 年 12 月两次将承诺履行延期 2 年[3] - 拟再次延期 2 年履行解决同业竞争的承诺[4] 会议决策 - 2024 年 12 月 9 日董事会、独立董事专门会议、监事会均通过延期议案[6][7] 资产重组 - 2020 年筹划重大资产重组，12 月 15 日终止拟议交易[4]

证券代码：002080 证券简称：中材科技 公告编号：2024－057 中材科技股份有限公司 第七届董事会第十八次临时会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确和完整，没有 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 中材科技股份有限公司（以下简称"公司"）第七届董事会第十八次临时会议 于 2024 年 12 月 6 日以书面形式通知全体董事、监事及高级管理人员，于 2024 年 12 月 9 日下午 1 时在中国北京市海淀区东升科技园北街 6 号院 7 号楼 12 层公 司会议室以现场与通讯相结合的方式召开。本次会议应出席董事 8 人，实际出席 董事 8 人。本次会议由公司董事长黄再满先生主持，公司监事列席本次会议。会 议程序符合《公司法》及《公司章程》的规定，会议合法有效。 4、经与会董事投票表决，以 8 票赞成、0 票反对、0 票弃权的表决结果通过 了《关于聘任公司证券事务代表的议案》，聘任金闻先生担任公司证券事务代表， 协助董事会秘书履行职责。任期与第七届董事会任期一致。 金闻先生简历如下： 二、董事会会议审议情况 会议审议并通过了以下议案： 1、经与会董事投票表 ...

会议情况 - 公司第七届监事会第十次临时会议于2024年12月9日召开，应出席5人，实际出席5人[3] 议案表决 - 《关于中国建材集团、中国建材股份延期履行同业竞争承诺的议案》3票赞成通过[4] - 《关于购买董事、监事、高级管理人员责任保险的议案》5票赞成通过[5] 公告发布 - 《中材科技股份有限公司关于中国建材集团、中国建材股份延期履行同业竞争承诺的公告》于2024年12月10日刊登[4] - 《中材科技股份有限公司关于为公司及董事、监事、管理人员购买责任保险的公告》于2024年12月10日刊登[6]

保险购买 - 2024年12月9日董事会通过购买董监高责任险议案[1] - 责任限额不超过15000万元，保费不超50万元[1] - 保险期限12个月，投保人为中材科技[1] 授权事宜 - 董事会提请股东大会授权办理保险及续保[1] - 授权经批准后，董事会对管理层授权生效[2]