文章核心观点 - 鉴于公司盈利预期显著修正，West Bancorp可纳入投资组合，其股价上涨趋势或因盈利前景改善而延续 [1] 盈利预期修正趋势 - 分析师对West Bank控股公司盈利前景愈发乐观，盈利预期修正上升趋势将反映在股价上，盈利预期修正趋势与短期股价走势强相关 [2] - 覆盖分析师对West Bancorp下一季度和全年盈利预期大幅上调且意见高度一致 [3] Zacks评级系统 - Zacks评级系统分五级，从1（强力买入）到5（强力卖出），自2008年起，Zacks评级为1的股票年均回报率达+25% [3] - Zacks评级基于盈利预期修正趋势，是经实践检验的评级工具，能助投资者利用盈利预期修正做出投资决策 [2][5] 盈利预期具体数据 本季度 - 本季度每股盈利预期0.40美元，较去年同期增长+48.15% [4] - 过去30天，一个盈利预期上调，无下调，Zacks共识预期增长21.21% [4] 本年度 - 公司全年每股盈利预期1.40美元，较上一年度变化-2.78% [5] - 过去一个月，一个盈利预期上调，无下调，共识预期增长7.69% [5] 评级结果及表现 - 乐观的盈利预期修正使West Bancorp获Zacks评级2（买入） [5] - Zacks评级为1（强力买入）和2（买入）的股票表现显著优于标准普尔500指数 [6] 投资建议 - 过去四周公司股价上涨9.5%，因盈利增长前景或推动股价进一步上涨，建议将其纳入投资组合 [7]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度净收入为600万美元，较第二季度的520万美元有所增长，但与2023年第三季度的600万美元持平 [10] - 2024年前九个月净收入为1700万美元，较2023年同期的1960万美元有所下降 [10] - 第三季度录得100万美元的信用损失准备，主要由于预测的失业率上升 [11] - 净利息收入和净利息利润率连续三个季度增长，净利息利润率较第二季度提高5个基点 [11] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业房地产贷款组合表现强劲，尽管新项目有限，整体贷款价值比有所下降 [5] - C&I（商业与工业）贷款组合约为5亿美元，客户的运营利润在2021和2022年非常强劲，但在2023年和2024年初有所减弱 [6] - 贷款组合在2024年第三季度与第二季度相比基本持平，贷款余额略超过30亿美元，2024年前九个月贷款组合增长9400万美元，增幅为3.2% [8] 各个市场数据和关键指标变化 - 在明尼苏达州，基于关系的战略取得成功，专注于C&I和高价值零售存款 [9] - 核心存款增长约为3.5%，在竞争激烈的市场环境中，存款销售努力取得成效 [8] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司在高度竞争的环境中，继续强调存款获取和客户关系的建立 [8] - 在明尼苏达州的新设施建设预计将在2025年第一季度完成，旨在提升客户体验和竞争优势 [9] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层表示贷款需求不强，但有适度增长，信用质量保持强劲，预计未来将受益于美联储的降息 [4] - 对于未来的贷款组合，管理层进行了压力测试，未见显著的还款问题 [7] 其他重要信息 - 董事会宣布每股0.25美元的季度股息，将于11月20日支付 [4] - 核心存款余额年初至今增长7%，其中一半为预计在2025年撤回的临时资金 [12] 问答环节所有提问和回答 问题: 关于贷款增长的评论 - 管理层提到，预计会有一些主要的还款，尤其是与建设相关的资产将被出售，但相信会有新的机会填补这些空缺 [13] 问题: 关于利息利润率的改善 - 管理层表示，CD（定期存款）方面的利率调整带来了好处，预计未来将继续受益于利率的下降 [14][15]

业绩总结 - 2024年第三季度净收入为600万美元，稀释每股收益为0.35美元[3] - 2024年第三季度净利差（NIM）为1.91%[3] - 2024年第三季度现金股息每股为0.25美元，年化股息收益率为5.26%[3] - 2024年第三季度净利息收入较2024年第二季度增加80万美元，达到1796万美元[24] - 2024年第三季度的非利息支出为12,892千美元，较第二季度有所下降[28] - 2024年第三季度的效率比率为63.28%，较第二季度的67.14%有所改善[28] 贷款与存款 - 贷款总额在2024年第三季度增加2240万美元，主要由于之前承诺的建设贷款的资金支持[17] - 贷款组合中35%为浮动利率贷款[17] - 2024年第三季度总存款增加9760万美元，达到3181百万美元[19] - 经纪存款在2024年第三季度增加5560万美元，显示出市场需求的增长[19] - 不良贷款和观察名单贷款余额占贷款组合的0.27%[8] 资本与风险管理 - 资产总额达到39亿美元，非执行资产占总资产的比例为0.01%[3][5] - 截至2024年9月30日，现金及现金等价物为157,803千美元，未质押证券为104,043千美元[20] - 2024年第三季度的总风险资本比率为12.9%，显示出公司资本充足性良好[27] 成本与收益 - 贷款收益率在2024年第三季度较2024年第二季度上升5个基点[17] - 2024年第三季度存款成本较2024年第二季度上升10个基点，反映出持续的高短期市场利率[19] - 2024年第三季度贷款利息收入增加80万美元，存款利息支出增加210万美元[24] - 2024年第三季度净利息利润率较第二季度上升5个基点，达到1.91%[24]

文章核心观点 - 文章介绍West Bancorp季度财报情况，分析股价走势及未来展望，还提及同行业Provident Financial业绩预期 [1][2][3][5] West Bancorp季度财报情况 - 季度每股收益0.35美元，超Zacks共识预期0.31美元，与去年同期持平，此次财报盈利惊喜为12.90% [1] - 上一季度预期每股收益0.32美元，实际为0.31美元，盈利惊喜为 -3.13%，过去四个季度公司两次超共识每股收益预期 [1] - 截至2024年9月季度营收2032万美元，超Zacks共识预期1.60%，去年同期营收1946万美元，过去四个季度公司三次超共识营收预期 [1] West Bancorp股价走势 - 公司股价自年初以来下跌约2.9%，而标准普尔500指数上涨21.5%，股价短期走势取决于管理层财报电话会议评论 [2] West Bancorp未来展望 - 公司今年表现逊于市场，投资者关注其未来走向，可参考公司盈利前景，盈利预期修正趋势与短期股价走势强相关 [3] - 财报发布前盈利预期修正趋势喜忧参半，当前Zacks排名为3（持有），预计短期内股价与市场表现一致 [4] - 下一季度共识每股收益预期为0.33美元，营收2037万美元，本财年共识每股收益预期为1.30美元，营收7900万美元 [4] 行业情况及同行业公司业绩预期 - Zacks行业排名中，金融 - 储蓄贷款行业目前处于前23%，排名前50%的行业表现优于后50%行业两倍多 [5] - 同行业Provident Financial预计10月29日公布2024年9月季度财报，预计季度每股收益0.46美元，同比增长21.1%，过去30天该季度共识每股收益预期未变 [5] - Provident Financial预计营收2.1125亿美元，较去年同期增长82.8% [5]

文章核心观点 - 西银行集团2024年第三季度净收入增长，贷款和核心存款适度增长，净利息收入和净息差增加，信贷质量良好，公司聚焦推动核心盈利能力的举措 [1][2] 财务业绩 盈利情况 - 2024年第三季度净收入600万美元，摊薄后每股收益0.35美元，二季度净收入520万美元，摊薄后每股收益0.31美元，2023年三季度净收入590万美元，摊薄后每股收益0.35美元 [1] - 2024年前九个月净收入1695.3万美元，2023年前九个月净收入1961.2万美元 [2][17] 股息分配 - 2024年10月23日董事会宣布普通股每股0.25美元的季度股息，11月20日支付给11月6日登记在册的股东 [1] 资产质量 - 不良资产与总资产比率维持在0.01%，信贷质量良好 [2] - 2024年9月30日贷款信用损失准备金与总贷款比率为0.97%，6月30日为0.95% [4] - 2024年9月30日非应计贷款两笔，余额23.3万美元，6月30日三笔，余额52.1万美元 [4] 贷款情况 2024年三季度与二季度对比 - 贷款增加2240万美元，年化增长率3.0%，主要因前期承诺的建设贷款发放 [3] - 2024年三季度记录贷款信用损失准备金100万美元，二季度无；未使用承诺的信用损失准备金为负100万美元，二季度无 [3] 2024年三季度与2023年三季度对比 - 截至2024年9月30日贷款增加1.714亿美元，增长率6.0%，主要因商业房地产贷款增加和前期承诺的建设贷款发放 [7] 存款情况 2024年三季度与二季度对比 - 存款增加9760万美元，增长率3.1%；9月30日经纪存款4.259亿美元，6月30日3.703亿美元，增加5560万美元；剔除经纪存款，三季度存款增加4200万美元 [4] - 截至2024年9月30日，估计未保险存款约占总存款的27.8% [4] 2024年三季度与2023年三季度对比 - 截至2024年9月30日存款增至33亿美元，2023年9月30日为28亿美元；其中经纪存款4.259亿美元，2023年9月30日为2.37亿美元；剔除经纪存款，存款增加3.342亿美元，增长率13.3% [7] 借款情况 2024年三季度与二季度对比 - 截至2024年9月30日借款资金降至4.388亿美元，6月30日为5.255亿美元，主要因联邦基金购买和其他短期借款余额降至0 [5] 2024年三季度与2023年三季度对比 - 截至2024年9月30日借款资金降至4.388亿美元，2023年9月30日为7.051亿美元，主要因存款增长使联邦基金购买和其他短期借款减少2.615亿美元 [8] 效率比率 - 2024年三季度效率比率为63.28%，二季度为67.14%，改善主要因净利息收入增加 [5] - 2024年三季度效率比率为63.28%，2023年三季度为60.83%，增加主要因非利息费用增加，部分被净利息收入增加抵消 [8] 净息差和净利息收入 2024年三季度与二季度对比 - 2024年三季度完全税等效基础上净息差为1.91%，二季度为1.86%；净利息收入1800万美元，二季度为1720万美元 [6] 2024年三季度与2023年三季度对比 - 2024年三季度完全税等效基础上净息差为1.91%，与2023年三季度持平；净利息收入1800万美元，2023年三季度为1660万美元 [9] 有形普通股权益比率 - 截至2024年9月30日为5.90%，6月30日为5.65%，增长因留存净收入和累计其他综合损失减少 [6] 公司战略与展望 - 公司专注推动核心盈利能力的举措，围绕建立牢固关系和提供卓越个人服务的文化，推动商业和消费银行服务增长 [2] 其他信息 - 公司今日向美国证券交易委员会提交10 - Q表格报告，可在西银行网站投资者关系板块查看 [9] - 公司将于2024年10月24日下午2点举行财报电话会议，电话及会议ID等信息公布，录音至11月7日可获取 [9] 非GAAP财务指标 指标说明 - 报告包含非GAAP财务指标，如完全税等效基础上的净利息收入和净息差、调整和FTE基础上的效率比率，管理层认为这些指标有助于分析评估公司财务表现，是银行业标准比较指标，但存在局限性 [20] 指标调整 - 提供完全税等效基础上净利息收入和净息差、调整和FTE基础上效率比率与GAAP指标的调节表 [21][22]

联邦所得税税率 - 2024年联邦所得税税率为21%，用于计算税等效基础的非GAAP财务指标[102] 净利息收入相关数据 - 2024年Q3净利息收入（GAAP）为17960千美元，2023年为16634千美元；2024年前9个月为51940千美元，2023年为52670千美元[103] - 2024年Q3净利息收入（FTE）为17989千美元，2023年为16747千美元；2024年前9个月为52106千美元，2023年为53066千美元[103] - 2024年第三季度，公司净利息收入为1798.9万美元，较去年增长7.42%；净息差为1.91%，与去年持平[121] - 2024年九个月净利息收入为52106000美元，较2023年减少1.81%；净息差为1.88%，较2023年下降0.17个百分点[123] - 2024年9月30日止三个月税等效净利息收入较2023年同期增加1242000美元，九个月较2023年同期减少9600000美元[125] 净息差相关数据 - 2024年Q3净息差（FTE）为1.91%，2023年为1.91%；2024年前9个月为1.88%，2023年为2.05%[103] - 2024年前三季度公司净息差为1.88%，较去年下降0.17%[116] - 2024年9月30日止三个月和2023年同期净息差均为1.91%；2024年九个月净息差较2023年下降17个基点[125] 调整后效率比率 - 2024年Q3调整后效率比率为63.28%，2023年为60.83%；2024年前9个月为64.16%，2023年为59.52%[104] - 2024年前三季度公司效率比率为64.16%，较去年上升4.64%[116] 净利润与每股收益 - 2024年Q3净利润为5952千美元，摊薄后每股收益0.35美元；2023年Q3净利润为5906千美元，摊薄后每股收益0.35美元[107] - 2024年前9个月净利润为16953千美元，摊薄后每股收益1.00美元；2023年前9个月净利润为19612千美元，摊薄后每股收益1.17美元[109] - 2024年前三季度公司净利润为1695.3万美元，较去年减少13.56%；第三季度净利润为595.2万美元，较去年增长0.78%[116] 贷款余额与不良贷款情况 - 2024年前9个月总贷款余额增加93686千美元，增幅3.2%[112] - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，不良贷款与总资产比率均为0.01%[112] - 贷款未偿还额从2023年12月31日的29.28亿美元增至2024年9月30日的30.21亿美元，增加9368.6万美元；其中，建筑、土地和土地开发贷款增加1.07亿美元，商业贷款减少1871万美元[151] - 非应计贷款从29.6万美元降至23.3万美元，非不良贷款与总贷款的比例均为0.01%，非不良资产与总资产的比例均为0.01%[153] 信贷损失准备金 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，信贷损失准备金均为总未偿贷款的0.97%[112] 平均资产与股东权益 - 截至2024年9月30日的九个月，公司平均资产为39.16919亿美元，较去年增长7.38%；平均股东权益为2.22392亿美元，较去年增长3.63%[116] 资产与权益相关比率 - 截至2024年9月30日，公司非performing资产占总资产比例为0.01%，与去年持平；权益资产比率为5.90%，较去年增长0.39%[114][117] - 2024年前三季度公司平均资产回报率为0.59%，较去年下降0.13%；平均权益回报率为10.18%，较去年下降2.04%[116] - 截至2024年9月30日，公司有形普通股权益占有形资产的比例为5.90%，2023年12月31日为5.88%[160] - 截至2024年9月30日，合并总资本（相对于风险加权资产）为424648千美元，比率为11.95%；2023年12月31日为419452千美元，比率为11.88%[164] - 截至2024年9月30日，合并一级资本（相对于风险加权资产）为333684千美元，比率为9.39%；2023年12月31日为328566千美元，比率为9.30%[164] - 截至2024年9月30日，合并普通股一级资本（相对于风险加权资产）为313684千美元，比率为8.83%；2023年12月31日为308566千美元，比率为8.74%[164] 股息支付率 - 2024年前三季度公司股息支付率为74.31%，较去年上升10.46%；第三季度股息支付率为70.71%，较去年下降0.08%[116] 利息收益资产与计息负债 - 2024年第三季度，公司利息收益资产平均余额为37.49688亿美元，较去年增长7.81%；利息收入为4864.1万美元，较去年增长18.05%[121] - 2024年第三季度，公司计息负债平均余额为31.76553亿美元，较去年增长10.63%；利息支出为3065.2万美元，较去年增长25.33%[121] - 截至2024年9月30日的九个月，公司生息资产总额为3692647000美元，较2023年增长6.77%，利息收入为140916000美元，增长19.40%[123] - 同期，公司计息负债总额为3128229000美元，较2023年增长11.24%，利息支出为88810000美元，增长36.73%[123] 季度现金股息 - 公司董事会于2024年10月23日宣布每股0.25美元的季度现金股息，将于11月20日支付给11月6日登记在册的股东[114] 美联储利率调整 - 2022年美联储将联邦基金目标利率提高425个基点，2023年再提高100个基点，2024年9月降低50个基点[124] 税等效贷款利息收入与贷款平均余额 - 2024年9月30日止三个月和九个月，税等效贷款利息收入分别增加5702000美元和19585000美元[126] - 2024年9月30日止三个月和九个月，贷款平均余额分别增加178059000美元和197591000美元，贷款收益率分别提高46和54个基点[126] 存款平均余额与存款利率 - 2024年9月30日止三个月和九个月，存款平均余额分别增加537065000美元和360488000美元[127] - 2024年9月30日止三个月和九个月，存款利率分别提高70和89个基点[127] 借款相关数据 - 2024年截至9月30日的三个月和九个月，借款利息支出分别减少2726千美元和948千美元，借款平均余额分别减少231834千美元和44483千美元[128] - 2024年截至9月30日的三个月和九个月，联邦基金购买和其他短期借款平均余额分别减少239933千美元和105868千美元，平均利率分别提高56和76个基点[128] - 2024年截至9月30日的九个月，FHLB预付款平均余额增加65989千美元[128] 贷款信用损失费用与备抵损失 - 2024年截至9月30日的三个月和九个月，公司贷款信用损失费用均为1000千美元，2023年同期均为200千美元；2024年未使用承诺的信用损失费用为负1000千美元[129] - 2024年截至9月30日的三个月和九个月，贷款备抵损失期末余额均为29419千美元，2023年同期均为28147千美元[135] 平均未偿还贷款 - 2024年截至9月30日的三个月和九个月，平均未偿还贷款分别为2991272千美元和2978525千美元，2023年同期分别为2813213千美元和2780934千美元[135] 非利息收入 - 2024年截至9月30日的九个月，非利息收入总计7004千美元，较2023年的8168千美元减少1164千美元，降幅14.25%[139] - 2024年截至9月30日的三个月，非利息收入总计2359千美元，较2023年的2822千美元减少463千美元，降幅16.41%[140] - 2024年九个月信托服务收入2398千美元，较2023年的2286千美元增加112千美元，增幅4.90%，主要因一次性遗产费用增加[139] - 2024年九个月银行拥有人寿保险收益为0，较2023年的691千美元减少691千美元，降幅100.00%，2023年收益源于死亡福利索赔[139] 总资产 - 截至2024年9月30日，公司总资产为39.89亿美元，较2023年12月31日的38.26亿美元有所增加[148] 非利息支出 - 2024年前九个月，非利息支出总计3795.4万美元，较2023年的3645万美元增长4.13%；其中，薪资和员工福利为2048.1万美元，较2023年减少0.54%；占用和设备费用为522.5万美元，较2023年增长30.36%[143] 所得税费用 - 2024年第三季度和前九个月，公司分别记录所得税费用147.5万美元（占税前收入19.9%）和403.7万美元（占税前收入19.2%），2023年同期分别为144.5万美元（占税前收入19.7%）和457.6万美元（占税前收入18.9%）[146] 可供出售证券 - 截至2024年9月30日，可供出售证券减少2617.4万美元，主要因赎回和本金偿还，未实现损失减少部分抵消了该降幅[149] 存款情况 - 2024年前九个月，存款增加3.05亿美元，即10.2%；其中，经纪存款从3054.11万美元增至4258.7万美元；排除经纪存款后，存款增加1.84亿美元，即6.9%[154] - 截至2024年9月30日，估计未保险存款约占总存款的27.8%；联邦基金购买和其他短期借款从2023年12月31日的1502.7万美元降至0[155] FHLB预付款 - 截至2024年9月30日，公司有3.15亿美元的FHLB预付款未偿还，其中2.95亿美元为通过长期利率互换对冲的一个月滚动预付款，利率互换的固定利率在1.69%至4.42%之间[156] 流动资产与经营活动净现金 - 截至2024年9月30日，公司的流动资产（现金及现金等价物）为1578.03万美元，高于2023年12月31日的653.57万美元；经营活动产生的净现金为290.56万美元[157] 对合格经济适用房项目投资承诺 - 截至2024年9月30日和2023年12月31日，公司对合格经济适用房项目的剩余投资承诺分别为1253美元和1649美元[159] 股东权益总额 - 截至2024年9月30日，公司股东权益总额从2023年12月31日的225043千美元增至235353千美元[160] 利率变动对净利息收入的影响 - 截至2024年9月30日，利率上升300个基点，预计一年内净利息收入变化为 - 9941千美元，变化率为 - 11.65%[169] - 截至2024年9月30日，利率下降300个基点，预计一年内净利息收入变化为6536千美元，变化率为7.66%[169] - 利率上升300个基点，预计一年内净利息收入减少9941美元，降幅11.65%[169] - 利率上升200个基点，预计一年内净利息收入减少6583美元，降幅7.71%[169] - 利率上升100个基点，预计一年内净利息收入减少3480美元，降幅4.08%[169] - 利率下降100个基点，预计一年内净利息收入增加3303美元，增幅3.87%[169] - 利率下降200个基点，预计一年内净利息收入增加5427美元，增幅6.36%[169] - 利率下降300个基点，预计一年内净利息收入增加6536美元，增幅7.66%[169] 公司披露控制与财务报告内部控制 - 公司首席执行官和首席财务官认为，截至报告期末，公司的披露控制和程序有效[171] - 报告期内，公司财务报告内部控制没有发生重大影响或可能重大影响的变化[172] - 截至报告期末，公司披露控制和程序有效[171] - 报告期内，公司财务报告内部控制无重大影响的变化[172] 法律诉讼情况 - 公司及西银行无重大未决法律诉讼[173] 报告签署日期 - 报告签署日期

财务数据关键指标变化 - 2024年第三季度净收入为600万美元，摊薄后每股收益0.35美元，二季度净收入为520万美元，摊薄后每股收益0.31美元，2023年三季度净收入为590万美元，摊薄后每股收益0.35美元[1] - 2024年10月23日，公司董事会宣布普通股每股0.25美元的季度股息，将于11月20日支付给11月6日登记在册的股东[1] - 2024年第三季度效率比率为63.28%，二季度为67.14%，主要因净利息收入增加[6] - 2024年第三季度完全税收等效基础上的净息差为1.91%，二季度为1.86%，三季度净利息收入为1800万美元，二季度为1720万美元[6] - 截至2024年9月30日，有形普通股权益比率为5.90%，6月30日为5.65%，主要因留存净收入增加和累计其他综合损失减少[6] - 截至2024年9月30日，公司总资产为3988566千美元，较2024年6月30日的3965115千美元增长0.59%[13] - 截至2024年9月30日，股东权益总额为235353千美元，较2024年6月30日的223883千美元增长5.12%[17] - 2024年第三季度平均资产余额为3973824千美元，较2024年第二季度的3964109千美元增长0.25%[14] - 2024年第三季度总利息收入为48,612美元，较2023年同期的41,092美元增长18.3%[18] - 2024年前九个月总利息收入为140,750美元，较2023年同期的117,622美元增长19.7%[19] - 2024年第三季度总利息支出为30,652美元，较2023年同期的24,458美元增长25.3%[18] - 2024年前九个月总利息支出为88,810美元，较2023年同期的64,952美元增长36.7%[19] - 2024年第三季度净收入为5,952美元，2024年前九个月净收入为16,953美元[18][19] - 2024年第三季度基本每股收益为0.35美元，2024年前九个月为1.01美元[18][19] - 2024年9月30日每股股息为0.25美元，2024年前九个月为0.75美元[20] - 2024年9月30日每股账面价值为13.98美元[20] - 2024年9月30日收盘价为19.01美元，市净率为135.98%[20] - 2024年9月30日市盈率为13.65，年化股息收益率为5.26%[20] - 综合总风险资本比率分别为11.95%、11.85%、11.78%、11.88%、11.96%[21] - 平均资产回报率分别为0.60%、0.53%、0.61%、0.48%、0.64%、0.59%、0.72%[22] - 2024年9月30日GAAP净利息收入为17,960千美元，FTE基础净利息收入为17,989千美元[24] - 2024年9月30日平均生息资产为3,749,688千美元[24] - 2024年9月30日FTE基础净利息收益率为1.91%[24] - 非利息收入分别为2,359、2,346、2,299、1,898、2,822、7,004、8,168[25] - 调整后收入分别为20,374、19,652、19,131、18,809、19,572、59,157、61,239[25] - 非利息支出分别为12,892、13,194、11,868、12,161、11,905、37,954、36,450[25] - 西部银行总风险资本比率分别为12.73%、12.66%、12.63%、12.76%、12.89%[21] - 平均净资产收益率分别为10.41、9.50、10.63、8.89、10.89、10.18、12.22[22] 贷款业务线数据关键指标变化 - 2024年第三季度贷款增加2240万美元，年化增长率3.0%，主要因前期承诺的建设贷款发放[3] - 与2023年9月30日相比，2024年9月30日贷款增加1.714亿美元，增幅6.0%，主要因商业房地产贷款增加和前期承诺的建设贷款发放[8] - 截至2024年9月30日，贷款总额为3021221千美元，较2024年6月30日的2998774千美元增长0.75%[13] - 2024年9月30日商业贷款为512884千美元，较2024年6月30日的526589千美元下降2.59%[15] - 2024年9月30日房地产建设、土地及土地开发贷款为520516千美元，较2024年6月30日的496864千美元增长4.76%[15] 存款业务线数据关键指标变化 - 2024年第三季度存款增加9760万美元，增幅3.1%，9月30日经纪存款达42590万美元，较6月30日增加5560万美元[4] - 与2023年9月30日相比，2024年9月30日存款增至33亿美元，经纪存款达42590万美元，排除经纪存款后，存款增加3.342亿美元，增幅13.3%[8] - 截至2024年9月30日，存款总额为3278553千美元，较2024年6月30日的3180922千美元增长3.07%[16] - 2024年9月30日非利息活期存款为525332千美元，较2024年6月30日的530441千美元下降0.96%[16] 借款业务线数据关键指标变化 - 2024年9月30日借款资金降至4.388亿美元，6月30日为5.255亿美元，主要因联邦基金购买和其他短期借款余额降至0[5] - 2024年9月30日联邦资金购买及其他短期借款为0千美元，较2024年6月30日的85500千美元下降100%[17] - 2024年9月30日次级票据净额为79828千美元，较2024年6月30日的79762千美元增长0.08%[17]

WEST DES MOINES, Iowa, Sept. 20, 2024 (GLOBE NEWSWIRE) -- West Bancorporation, Inc. (Nasdaq: WTBA) (the "Company"), parent company of West Bank, will report its results for the third quarter of 2024 on Thursday, October 24, 2024 before the markets open. The Company will discuss its results in a conference call scheduled for 2:00 p.m. Central Time on Thursday, October 24, 2024. The telephone number for the conference call is 800-715-9871. The conference ID for the conference call is 7846129. A recording of t ...

财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入为5.2百万美元,较第一季度的5.8百万美元和去年同期的5.8百万美元有所下降 [25] - 净息差已经稳定,净利息收入较第一季度增加48万美元,连续第二个季度增加 [25][26] - 无需计提信贷损失准备,信贷质量保持良好 [25] - 非利息支出有所增加,主要是由于新总部大楼投入使用 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款组合基本持平,主要增长来自建筑贷款 [19][27] - 存款方面,公司获得了一笔大型市政客户存款,预计未来12-18个月内会逐步减少 [27] - 剔除该存款和经纪人存款后,核心存款同比增长1.9% [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 明尼苏达州市场方面,公司继续专注于商业贷款和高价值零售存款,通过关系营销获得新业务 [22][23] - 新的奥沃托纳分行预计将于今年第四季度投入使用 [24] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司保持谨慎的贷款增长策略,选择性地增加新项目 [31] - 存款方面,公司积极主动获取各类存款,包括高收益CD和非计息存款,但市场竞争激烈 [33] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 区域经济保持强劲,公司资产质量良好,无重大信贷问题 [12][13][14][15][16][17][18][40] - 对利率上升带来的挑战保持谨慎乐观,认为可以通过贷款收益提升和存款成本稳定来维持净息差 [45][46] 其他重要信息 - 公司于4月份在西得梅因斯开设了新总部大楼 [9] - 公司宣布派发每股0.25美元的普通股股息,派息日为8月21日 [9] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Andrew Liesch 提问** 询问未来几个季度的贷款增长情况,是否有大额贷款偿还 [30][31] **Brad Winterbottom 回答** 预计未来3个月内有约2000-2500万美元的贷款偿还,但可以用新的建筑贷款提款来替代 [31] 问题2 **Andrew Liesch 提问** 询问存款方面的情况,是否有大额新增存款 [32] **Brad Winterbottom 回答** 公司每天都在积极获取各类存款,包括高收益CD和非计息存款,但市场竞争激烈 [33] 问题3 **Andrew Liesch 提问** 询问未来几个季度的费用情况 [34][36] **Jane Funk 回答** 新总部大楼投入使用后,费用水平应该比较稳定,明尼苏达州新分行投入使用后会有一定增加,但规模较小 [35][37]

文章核心观点 - 分析West Bancorp季度财报情况、股价表现及未来展望，提及同行业Citizens Community Bancorp营收预期 [1][2][14] 公司业绩 - West Bancorp本季度每股收益0.31美元，未达Zacks共识预期0.32美元，去年同期为0.35美元 [1] - West Bancorp本季度营收1958万美元，超Zacks共识预期1.48%，去年同期为1973万美元，过去四个季度两次超营收预期 [2] - West Bancorp上一季度每股收益预期0.27美元，实际0.35美元，惊喜率29.63%；本季度每股收益惊喜率 -3.12% [11] - West Bancorp预计下一份报告每股收益0.27美元，同比降12.9%，近30天共识每股收益预期未变 [10] - 未来季度当前共识每股收益预期0.32美元，营收1929万美元；本财年共识每股收益预期1.30美元，营收7677万美元 [13] - Citizens Community Bancorp预计2024年第二季度营收1380万美元，同比降5.5% [15] 股价表现 - West Bancorp年初以来股价涨约0.1%，同期标准普尔500指数涨13.8% [3] 评级与展望 - West Bancorp预估修正趋势喜忧参半，当前Zacks排名3（持有），预计近期表现与市场一致 [5] - 股票短期价格走势取决于管理层财报电话会议评论，未来季度和本财年预估变化值得关注 [7][13] 行业情况 - West Bancorp所属Zacks金融 - 储蓄贷款行业，Zacks行业排名处于底部32%，研究显示排名前50%的行业表现超后50%两倍多 [9]