文章核心观点 - 西海岸银行公司将于2024年7月25日发布第二季度财报 [1] - 西海岸银行公司将于2024年7月26日召开电话会议讨论第二季度财报和业务趋势 [1] 公司概况 - 西海岸银行公司是佛罗里达州最大的社区银行之一 [2] - 截至2024年3月31日,公司资产规模为148亿美元,存款规模为120亿美元 [2] - 公司提供商业和消费者银行、财富管理和抵押贷款等综合金融服务 [2] - 公司在佛罗里达州拥有77家全服务网点,并提供先进的移动和在线银行解决方案 [2] 联系方式 - 公司首席财务官为Tracey Dexter [3] - 联系电话为(772) 403-0461 [3]

文章核心观点 Seacoast Bank欢迎Tony Coley担任南佛罗里达地区总裁，其丰富经验和能力将助力银行在该地区发展 [1][2] 分组1：Tony Coley个人情况 - 拥有超三十年领导高绩效团队经验，深谙南佛罗里达市场 [1] - 曾在Truist Financial Corporation担任执行副总裁等职，成功整合团队、文化和流程，提升业绩和员工参与度，还曾在BB&T担任高管 [3] - 获佛罗里达趋势评选的佛罗里达500位最具影响力商业领袖、南佛罗里达商业杂志评选的银行与金融领域权力领袖等多项认可 [4] - 迈阿密本地人，毕业于迈阿密大学，曾是橄榄球队首发 linebacker 和学术全美最佳球员，活跃于南佛罗里达社区，任职多个非营利组织董事会，还是多个组织成员 [5] 分组2：Tony Coley任职相关 - 负责监督Seacoast Bank在迈阿密 - 戴德、布劳沃德和棕榈滩县的商业银行工作，该地区对银行增长战略至关重要 [2] - 其任命体现Seacoast Bank对这些社区的承诺，将利用其领导能力推动市场参与和运营卓越 [2] - 领导能力有助于协调银行运营，提升该地区客户体验 [3] 分组3：Seacoast Bank情况 - 是佛罗里达最大的社区银行之一，为佛罗里达77家全服务分行的客户提供综合金融服务，包括商业和消费银行、财富管理和抵押贷款服务，还有先进移动和网上银行解决方案 [6] - 截至2024年3月31日，资产约148亿美元，存款120亿美元 [6] - Seacoast National Bank是其全资子公司 [6]

财务数据关键指标变化 - 2024年第一季度公司净收入为2600万美元，摊薄后每股收益0.31美元，较2023年第四季度减少350万美元（12%），较2023年第一季度增加1420万美元（120%）[92] - 2024年第一季度调整后净收入为3110万美元，摊薄后每股收益0.37美元，较2023年第四季度减少20万美元（1%），较2023年第一季度增加750万美元（31%）[93] - 2024年第一季度净利息收入为1.051亿美元，较2023年第四季度减少570万美元（5%），较2023年第一季度减少2610万美元（20%）[95] - 2024年第一季度净利息收益率（完全应税等价基础）为3.24%，2023年第四季度为3.36%，2023年第一季度为4.31%[97] - 2024年第一季度平均生息资产收益率为5.41%，2023年第四季度为5.36%，2023年第一季度为5.19%[98] - 2024年第一季度平均计息负债成本率为3.20%，较2023年第四季度增加22个基点，较2023年第一季度增加177个基点[102] - 2024年第一季度非利息收入总计2050万美元，较2023年第四季度增加320万美元（18%），较2023年第一季度减少190万美元（9%） [108] - 2024年第一季度非利息支出总计9040万美元，较2023年第四季度增加400万美元（5%），较2023年第一季度减少1710万美元（16%） [115] - 2024年第一季度员工福利成本为790万美元，较2023年第四季度增加120万美元（18%），较2023年第一季度减少70万美元（8%） [116] - 2024年第一季度外包数据处理成本为1210万美元，2023年第四季度和第一季度分别为860万美元和1460万美元 [117] - 2024年第一季度信贷损失拨备为140万美元，2023年第四季度和第一季度分别为400万美元和3160万美元，2023年第一季度包含与收购相关的2660万美元首日拨备 [121] - 2024年第一季度公司记录的所得税费用为780万美元，低于2023年第四季度的830万美元和2023年第一季度的270万美元[122] - 2024年第一季度净收入为2600.6万美元，2023年第四季度为2954.3万美元，2023年第一季度为1182.7万美元[126] - 截至2024年3月31日，公司总资产为148亿美元，较2023年12月31日增加2亿美元，增幅2%[129] - 截至2024年3月31日，AFS证券有2.236亿美元未实现损失和360万美元未实现收益，而2023年12月31日分别为2.177亿美元和440万美元[133] - 截至2024年3月31日，贷款净额（扣除未赚取收入和信贷损失准备金）为100亿美元，较2023年12月31日减少8490万美元，降幅1%[140] - 2024年3月31日贷款组合总额为99.78052亿美元，2023年12月31日为100.6294亿美元[142] - 2024年3月31日非 performing资产增至8450万美元，较2023年12月31日增加1190万美元，增幅16%[159] - 2024年3月31日非 accrual贷款较2023年12月31日增加1210万美元，增幅19%[160] - 截至2024年3月31日，非应计贷款总额为7.7205亿美元，较2023年12月31日的6.5104亿美元有所增加[161] - 2024年第一季度，公司记录拨备费用140万美元，报告净冲销360万美元[164] - 2024年3月31日、2023年12月31日和2023年3月31日，贷款信用损失准备金与总贷款的比率分别为1.47%、1.48%和1.54%[165] - 2024年3月31日，现金及现金等价物总额为6.827亿美元，高于2023年12月31日的4.472亿美元[168] - 2024年3月31日，估计 uninsured deposits为42亿美元，占总存款账户的35%；排除特定余额后，uninsured and uncollateralized deposits占总存款的29%[170] - 2024年3月31日，公司可用借款能力为51亿美元，包括44亿美元的可用抵押信贷额度等；经纪存款为1427万美元，高于2023年12月31日的1223万美元[171] - 截至2024年3月31日，总存款增至120亿美元，较2023年12月31日增加2.389亿美元，增幅2%[175] - 2024年3月31日和2023年12月31日，长期债务中与信托优先股相关的金额分别为7230万美元和7220万美元；2024年3月31日，未偿还次级债务的平均利率为7.29%，低于2023年12月31日的7.34%[178] - 截至2024年3月31日，公司的股权资本较2023年12月31日增加970万美元至21亿美元[187] - 截至2024年3月31日，公司合并总风险资本比率为16.14%，一级资本比率为14.69%，普通股一级资本比率为14.01%，杠杆比率为11.06%，均高于监管要求[190] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度平均贷款较2023年第四季度增加140万美元，较2023年第一季度增加6.655亿美元（7%）[99] - 2024年第一季度平均投资证券较2023年第四季度增加7800万美元（3%），较2023年第一季度减少1.315亿美元（5%）[101] - 2024年第一季度平均交易存款较2023年第四季度减少3.119亿美元（5%），较2023年第一季度减少5.393亿美元（8%）[103] - 截至2024年3月31日的三个月，储蓄、货币市场和活期存款占平均存款余额的87%[103] - 客户清扫回购协议平均余额较2023年第四季度减少220万美元（1%），较2023年第一季度增加1.599亿美元（92%），2024年第一季度客户清扫回购账户平均利率为3.71% [104] - 2024年第一季度FHLB未偿还借款平均余额为1.024亿美元，加权平均利率4.15%，2023年第四季度分别为5900万美元和3.23%，2023年第一季度分别为2.824亿美元和4.26% [105] - 2024年第一季度长期债务平均余额为1.064亿美元，平均利率7.31%，较2023年第四季度增加15个基点，较2023年第一季度增加66个基点 [106] - 2024年第一季度财富管理资产增长1.6亿美元（9%）至19亿美元，财富管理收入为350万美元 [111] - 2024年第一季度净证券收益为20万美元，其中出售Visa B类股票收益410万美元，出售投资证券组合损失380万美元，出售金额为8680万美元（3%） [114] - 2024年3月31日平均贷款规模为33.2万美元，平均商业贷款规模为74.2万美元[141] - 2024年3月31日非业主占用商业房地产贷款增至33.7亿美元，较2023年12月31日增加4840万美元[144] - 2024年3月31日业主占用商业房地产贷款降至17亿美元，较上一季度减少1420万美元[148] - 2024年第一季度商业和金融贷款余额降至16亿美元，较2023年12月31日减少4170万美元，降幅3%[149] - 2024年第一季度末商业/商业房地产贷款发放量为2.6亿美元，较2023年第四季度减少7420万美元，降幅22%[152] - 2024年3月31日商业和商业房地产贷款管道为4.98617亿美元，较2023年12月31日增长63%[152] - 2024年3月31日商业和商业房地产贷款关系余额超1000万美元的总额为23亿美元，占总投资组合23%[157] 投资组合情况 - 截至2024年3月31日，公司有19亿美元可供出售（AFS）证券和6.699亿美元持有至到期（HTM）证券，债务证券投资组合较2023年12月31日增加1030万美元[131] - 2024年第一季度公司在出售Visa B类股票上获得410万美元收益，但证券投资组合部分重新配置产生380万美元已实现损失[131] - 美国国债、美国政府机构债务和美国政府支持企业债务总计22亿美元，占投资组合的83%[134] - 公司投资组合包括1.366亿美元私人标签住宅和商业抵押贷款支持证券及抵押债务，其中私人标签住宅证券1.27亿美元，加权平均信用支持为23%[135] - 公司还投资2.847亿美元浮动利率抵押债务，截至2024年3月31日，所有抵押债务均在AAA/AA档，加权平均信用支持为34%[136][137] 利率风险相关 - 利率变动对公司预计基线净利息收入的影响：利率上升2.00%，1 - 12个月下降8.1%，13 - 24个月下降7.6%；上升1.00%，1 - 12个月下降3.5%，13 - 24个月下降3.1%；下降1.00%，1 - 12个月上升0.7%；下降2.00%，1 - 12个月上升0.2%，13 - 24个月下降2.5%[199] - 利率变动对公司经济价值权益（EVE）的影响：利率上升2.00%，EVE下降14.1%；上升1.00%，EVE下降6.0%；下降1.00%，EVE上升4.7%；下降2.00%，EVE上升8.0%[207] - 公司主要市场风险是利率风险，主要源于资产负债表结构，ALCO负责审查和管理利率风险[203][204] - 公司通过模拟建模管理利率风险，高级管理层定期审查，资产负债管理委员会（ALCO）进行模拟分析[197][198] 股息与监管相关 - 2024年第一季度，Seacoast Bank向公司分配1510万美元，截至2024年3月31日，可在无需事先监管批准的情况下向公司分配约1.387亿美元股息[173] - 未经货币监理署（OCC）批准，海岸银行可向公司支付1.387亿美元股息[192] - 公司自2021年第二季度起向普通股股东支付季度股息，是否继续支付及金额由董事会决定[194] 其他 - 公司有七家全资信托子公司发行了信托优先股，公司认为这些证券符合监管资本规则，可视为一级资本[195] - 2024年公司关键会计政策无变化[196] - 通货膨胀会增加公司成本，影响投资和贷款市值，可能对流动性、收益和股东权益产生不利影响[201]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度净收入为每股0.31美元,调整后为每股0.37美元 [16] - 资产收益率(ROTCE)为11.15%,效率比为61.1% [16] - 存款增长年化率为8% [16] - 财富管理资产管理规模增长9%至19亿美元 [24] - 非利息支出较上季度下降310万美元 [25] 各条业务线数据和关键指标变化 - 财富管理收入增长9%至350万美元 [24] - 保险代理业务创下历史最佳季度业绩 [63] - 公司继续专注于发展商业存款和客户获取 [36][50] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在几乎所有市场都实现了存款增长 [6][8] - 贷款管线大幅增长近50%至5.73亿美元 [10][27] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于客户获取和市场份额增长,在过去24个月内大量投资引进优秀的收入创造型银行家 [6][50][61] - 公司将继续保持谨慎的资产负债表管理原则,维持强大的资本和流动性水平 [13][39] - 面临一些竞争对手重新进入商业房地产和建筑领域的情况,但公司仍保持谨慎的信贷文化 [72][73] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司前景感到兴奋,认为公司有望在2024年剩余时间和2025年继续保持强劲的客户增长和存款增长 [6][8][50] - 管理层对经济环境的不确定性表示关注,希望能获得更多关于利率走向和经济增长的明确信号 [82] 其他重要信息 - 公司出售了所有维萨B类股票,获得410万美元收益 [18] - 公司还出售了8700万美元的低收益债券,并以5.5%的平均收益率重新投资 [34] - 公司的资本充足率和资产质量指标均处于行业较高水平 [12][30][39] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Brandon King 提问** 对于利息净收入(NIM)的预期,公司是否认为如果联储利率保持稳定,NIM也将保持稳定? [45][46] **Michael Young 回答** 公司预计NIM将在上半年触底,并从第三季度开始逐步扩张。但扩张的速度和幅度将取决于联储利率的变化。如果利率保持稳定,NIM也将保持相对稳定。[45][46] 问题2 **David Pfister 提问** 公司如何管理资产负债表,特别是在利率环境不确定的情况下? [57][58] **Michael Young 和Chuck Shaffer 回答** 公司将继续专注于市场份额增长和存款获取。同时将更积极主动地管理存款成本。公司拥有充足的资本,可以根据市场机会灵活选择股票回购、证券投资或并购等方式来优化资产负债表。[57][58][59] 问题3 **Woody Lay 提问** 公司在哪些贷款领域有增长空间,哪些领域已接近饱和? [74][75] **Chuck Shaffer 回答** 公司对中小企业商业贷款保持开放态度,但对酒店和办公楼贷款已接近上限。其他如零售、工业、多户住宅等领域仍有增长空间。公司将保持谨慎的信贷文化,审慎管理风险集中度。[74][75]

净收入及每股收益情况 - 2024年第一季度净收入为2600万美元，摊薄后每股收益0.31美元，2023年第四季度为2950万美元，摊薄后每股收益0.35美元，2023年第一季度为1180万美元，摊薄后每股收益0.15美元[1][4] - 2024年第一季度调整后净收入为3110万美元，摊薄后每股收益0.37美元，2023年第四季度为3140万美元，摊薄后每股收益0.37美元，2023年第一季度为2370万美元，摊薄后每股收益0.29美元[2][4] - 2024年第一季度净收入为1.256亿美元，较上一季度减少260万美元，降幅2%，较去年同期减少2800万美元，降幅18%[4] - 2024年第一季度净收入为2600.6万美元，而2023年第四季度为2954.3万美元，2023年第一季度为1182.7万美元[12] - 2024年第一季度净收入为26006千美元，2023年第四季度为29543千美元，2023年第三季度为31414千美元，2023年第二季度为31249千美元，2023年第一季度为11827千美元[20] - 2024年第一季度净收入为2.6006亿美元，稀释后每股净收入为0.31美元[21] - 2024年第一季度净收入为2.6006亿美元，低于2023年第四季度的2.9543亿美元[27] - 2024年第一季度调整后净收入为3.1132亿美元，2023年第四季度为3.1363亿美元[27] - 2024年第一季度摊薄后每股收益为0.31美元，调整后为0.37美元[27] 净利息收入情况 - 2024年第一季度净利息收入为1.051亿美元，较上一季度减少570万美元，降幅5%，较去年同期减少2610万美元，降幅20%[5] - 2024年第一季度净利息收入为105298千美元，2023年第四季度为111035千美元，2023年第三季度为119505千美元，2023年第二季度为127153千美元，2023年第一季度为131351千美元[20] - 2024年第一季度总利息收入为1.75706亿美元，总利息支出为7062.8万美元，净利息收入为1.05078亿美元[21] - 2024年第一季度净利息收入为10.5078亿美元，包含FTE调整后为10.5298亿美元[27] - 2024年第一季度净利息收入为105,298千美元，2023年第四季度为111,035千美元[28] - 2024年第一季度剔除税等效调整后的净利息收入为105,078千美元，2023年第四季度为110,819千美元[29] 非利息收入情况 - 2024年第一季度非利息收入为2050万美元，较上一季度增加320万美元，增幅18%，较去年同期减少190万美元，降幅9%[5] - 2024年第一季度非利息收入为2049.7万美元，非利息支出为9037.1万美元[21] 信用损失拨备情况 - 2024年第一季度信用损失拨备为140万美元，2023年第四季度为400万美元，2023年第一季度为3160万美元[5] 资产相关情况 - 截至2024年3月31日，公司总资产为148亿美元，股东权益总额为21亿美元[7] - 截至2024年3月31日，债务证券总额为26亿美元，较2023年12月31日增加1.03亿美元，增幅4%[7] - 截至2024年3月31日，贷款总额为100亿美元，较2023年12月31日减少8490万美元[7] - 截至2024年3月31日，贷款管道总额为5.729亿美元，较2023年12月31日增加46%，较2023年3月31日增加46%[7] - 截至2024年3月31日，住宅可售管道为930万美元，较2023年12月31日的270万美元增长249%，较2023年3月31日的660万美元增长40%；保留住宅管道为2440万美元，较2023年12月31日的4440万美元下降45%，较2023年3月31日的4840万美元下降50%[9] - 截至2024年3月31日，总存款为120亿美元，较2023年12月31日增加2.389亿美元，年化增长率为8%[9] - 截至2024年3月31日，一级资本比率为14.6%，2023年12月31日为14.5%，2023年3月31日为13.4%；总资本比率为16.0%，普通股一级资本比率为14.0%，一级杠杆比率为11.1%[11] - 截至2024年3月31日，现金及现金等价物总计6.827亿美元[11] - 截至2024年3月31日，不良贷款为7720万美元，2023年12月31日为6510万美元，2023年3月31日为5080万美元；不良贷款占未偿还贷款总额的比例在2024年3月31日为0.77%，2023年12月31日为0.65%，2023年3月31日为0.50%[9] - 截至2024年3月31日，不良资产占总资产的比例增至0.57%，2023年12月31日为0.50%，2023年3月31日为0.38%[9] - 截至2024年3月31日，贷款与存款比率为83.1%[11] - 截至2024年3月31日，有形普通股权益与有形资产的比率为9.25%，2023年12月31日为9.31%，2023年3月31日为8.36%[11][12] - 2024年3月31日总资产为148.30015亿美元，较2023年12月31日的145.80249亿美元增长1.71%[22] - 2024年第一季度贷款总额为99.78052亿美元，净贷款为98.31383亿美元[22] - 2024年3月31日股东权益总额为21.1775亿美元，较2023年12月31日的21.08086亿美元增长0.46%[22] - 2024年3月31日普通股流通股数量为8493.5万股[22] - 2024年第一季度末贷款总额为9978052000美元，信贷损失拨备总额与期末贷款总额之比为1.47%[23] - 2024年第一季度末不良贷款为77205000美元，不良贷款与期末贷款之比为0.77%[23] - 2024年第一季度末不良资产总额为84520000美元，不良资产与期末总资产之比为0.57[23] - 2024年第一季度应税证券平均余额为2578938000美元，利息收入为22393000美元，收益率为3.47%[24] - 2024年第一季度联邦基金出售平均余额为370494000美元，利息收入为5056000美元，收益率为5.49%[24] - 2024年第一季度总生息资产平均余额为13085616000美元，利息收入为175926000美元，收益率为5.41%[24] - 2024年第一季度计息负债平均余额为8889220000美元，利息支出为70628000美元，利率为3.20%[24] - 2024年第一季度存款成本为2.19%，利息支出占生息资产的比例为2.17%[24] - 2024年第一季度净利息收入占生息资产的比例为3.24%[24] - 截至2024年3月31日，公司总存款为1.201584亿美元，较2023年12月31日的1.1776935亿美元增长2.03%[25] 其他财务指标情况 - 2024年第一季度净利息利润率为3.24%，2023年第四季度为3.36%，2023年第三季度为3.57%，2023年第二季度为3.86%，2023年第一季度为4.31%[20] - 2024年第一季度GAAP基础平均资产回报率为0.71%，2023年第四季度为0.80%，2023年第三季度为0.84%，2023年第二季度为0.84%，2023年第一季度为0.34%[20] - 2024年第一季度GAAP基础平均有形资产回报率为0.89，2023年第四季度为0.99，2023年第三季度为1.04，2023年第二季度为1.06，2023年第一季度为0.52[20] - 2024年第一季度效率比率为66.78，2023年第四季度为60.32，2023年第三季度为62.60，2023年第二季度为67.34，2023年第一季度为64.62[20] - 2024年第一季度调整后效率比率为61.13，2023年第四季度为60.32，2023年第三季度为60.19，2023年第二季度为56.44，2023年第一季度为53.10[20] - 2024年第一季度非利息收入占总收入（不包括证券收益/损失）的比例为16.17，2023年第四季度为15.14，2023年第三季度为13.22，2023年第二季度为14.63，2023年第一季度为14.55[20] - 2024年第一季度平均贷存比为84.50，2023年第四季度为83.38，2023年第三季度为82.63，2023年第二季度为83.48，2023年第一季度为82.43[20] - 2024年第一季度期末贷存比为83.12，2023年第四季度为85.48，2023年第三季度为82.71，2023年第二季度为82.42，2023年第一季度为82.35[20] - 2024年第一季度平均稀释后流通股数量为8527万股，平均基本流通股数量为8490.8万股[21] - 2024年第一季度宣布的现金股息为每股0.18美元[21] - 2024年第一季度净冲销额为3630000美元，净冲销与平均贷款之比为0.15%[23] - 2024年第一季度平均有形资产为138.65245亿美元[27] - 2024年第一季度净调整后非利息支出与平均有形资产比率为2.23%[27] - 2024年第一季度调整后收入为12.5566亿美元[27] - 2024年第一季度调整后效率比率为61.13%[27] - 2024年第一季度税前拨备前收益为3.5674亿美元[27] - 2024年第一季度调整后税前预拨备收益为42,513千美元，2023年第四季度为45,016千美元[28] - 2024年第一季度平均有形资产为13,865,245千美元，2023年第四季度为13,906,005千美元[28] - 2024年第一季度平均资产回报率（ROA）为0.71%，2023年第四季度为0.80%[28] - 2024年第一季度平均有形资产回报率（ROTA）为0.89%，2023年第四季度为0.99%[28] - 2024年第一季度平均股东权益回报率为4.94%，2023年第四季度为5.69%[28] - 2024年第一季度平均有形普通股权益回报率（ROTCE）为9.55%，2023年第四季度为11.22%[28] - 2024年第一季度贷款利息收入为147,308千美元，2023年第四季度为148,004千美元[28] - 2024年第一季度净利息收益率为3.24%，2023年第四季度为3.36%[28] 股份回购计划情况 - 董事会已批准一项最高达1亿美元的公司普通股回购计划，2024年第一季度未回购任何股份[11]

公司资产和负债情况 - 公司总资产为146亿美元，总存款为118亿美元，总负债（包括存款）为125亿美元，股东权益为21亿美元[7] 公司业务拓展 - 公司在2023年1月完成了对Professional Holding Corp.的收购，进一步扩大了在三县南佛罗里达市场的存在，该市场包括迈阿密-戴德、布劳沃德和棕榈滩县，是佛罗里达州最大的大都会统计区（MSA）和全国第八大MSA[14] - 公司在过去两年进入了那不勒斯和杰克逊维尔市场[14] 公司竞争对手和竞争策略 - 公司在佛罗里达州经营竞争激烈，竞争对手包括其他银行、储蓄和贷款协会、信用合作社、金融科技公司等[15] - 公司的竞争对手包括总部设在佛罗里达州、其他州和国外的大型金融机构，拥有更多资源和资产[16] - 公司依赖声誉优良的服务、快速决策能力和综合分销策略来抵消竞争劣势[17] 公司员工关系和发展 - 公司员工数量为1,541名全职员工，公司提供全面的培训和发展计划，员工参与度高[18] - 公司每年进行员工参与调查，2023年整体员工参与度得分提高了两个百分点，达到85%[20] 公司资本要求和监管 - 公司作为金融控股公司，受到联邦法律全面监管，必须提供财务支持给Seacoast Bank[27] - 公司和Seacoast Bank必须保持一定的最低资本水平，以符合联邦法律要求[39] - Seacoast Bank的监管资本比率高于良好资本标准，并满足资本保护缓冲区[49] 公司支付和股息政策 - 公司依赖Seacoast Bank的股息和证券发行来支付费用和偿还债务[54] - FRB规定银行控股公司的董事会必须确保股息水平与财务状况一致[53] 法规合规和监管要求 - Seacoast Bank受到OCC和FRB的全面监管和监管要求[56] - Seacoast Bank受到多项法规约束，包括隐私和数据安全、债务收集等[78] 财务数据和业绩 - 公司2023年的总贷款金额增长了23.6%，总不良资产增长了134.7%[373][376] - Seacoast银行2023年第四季度净利润同比增长23.1%，每股摊薄净利润为0.35美元[380][381]

财务数据和关键指标变化 - 第四季度净收入为每股0.35美元，调整后（不包括无形资产摊销和证券相关损失）净收入为每股0.43美元 [14] - 调整后PPNR与总资产之比为1.48%，调整后ROTCE为11.8%，效率比率从上个季度的62.6%改善至60.3% [14][23] - 一级资本比率增至14.6%，有形普通股权益与有形资产比率增至9.31%，若所有持有至到期证券按公允价值计算，该比率仍达8.68% [15] - 净利息收入本季度下降850万美元，降幅7%，核心净利息收益率收缩11个基点至3.02% [16] - 存款成本增至2%，预计第一季度核心净利息收益率持平或下降5个基点 [17] - 第四季度可出售SBA业务产生0.9百万美元收益，其他收入增加0.4百万美元 [18] - 证券投资组合收益率增加10个基点至3.42%，贷款收益率（不包括增值）增加6个基点至5.4% [44] - 非利息收入（不包括证券活动）第四季度增加160万美元至1980万美元，预计第一季度在1850万 - 2000万美元之间 [45][46] - 第四季度非利息支出为8640万美元，预计第一季度非利息支出（含无形资产摊销）在8200万 - 8400万美元之间 [47][50] - 信贷损失准备金总计1.489亿美元，占总贷款的1.48%，与未确认的1.74亿美元收购贷款折扣合计3.23亿美元，占总贷款的3.2% [51] - 本季度年化冲销率为0.19%，不良贷款占总贷款的0.65%，应计逾期贷款占0.3%，受批评和分类贷款占总资产的比例增至1.6% [52] - 有形账面价值每股增至15.08美元，得益于可供出售证券未实现损失减少26% [42] 各条业务线数据和关键指标变化 - 财富管理业务2023年资产管理规模同比增长23%至17亿美元，过去五年复合年增长率为27%，全年收入增长16%至1280万美元 [19][20] - 贷款未偿还额本季度年化增长2%，预计未来贷款收益率将继续上升，贷款增长为低个位数 [24] - 非业主占用商业房地产贷款占所有贷款的33%，建筑和商业房地产集中度远低于监管指引和同行水平 [26] 各个市场数据和关键指标变化 未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于维持保守的资产负债表原则，管理费用同时战略投资以促进低成本存款增长，增强资本实力和资金基础 [13] - 营销方面专注于推动各市场的有机增长，持续投资营销和品牌认知活动 [21] - 贷款业务保持谨慎策略，在当前经济环境下维持贷款组合增长，注重资产质量和多元化 [12] - 行业受量化紧缩和利率上升影响，核心净利息收益率下降，公司核心净利息收益率下降幅度略超指引 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 认为2024年上半年是净利息收益率和净利息收入的低点 [4] - 预计贷款将持续增长，信贷环境将回归正常化，资产质量保持稳健 [12] - 公司资本实力强，资产负债表稳固，有能力应对市场变化和抓住战略机遇 [10][13] - 关注美联储利率政策变化对存款和贷款业务的影响，预计存款增长略低于贷款增长 [65] - 认为低利率和改善的商业房地产市场将推动贷款增长超预期 [77][78] 其他重要信息 - 第三季度裁员6%，第四季度费用降低，2024年第一季度进一步实施成本削减措施，预计全年运营费用减少1500万美元 [7][39] - 第四季度出售约8300万美元低收益债券，再投资于高收益债券，预计1.3年收回成本 [43][53] - 2024年第一季度起，财务报告格式将不再排除无形资产摊销 [50] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何为贷款增长提供资金，核心存款增长计划，是否期望存款与贷款同速增长 - 公司看到市场贷款业务收缩的机会，可获得优质信贷，贷款管道增长，对未来贷款增长有信心 [58][60] - 2024年存款增长可能略低于贷款增长，贷款与存款比率将继续改善，存款市场受美联储利率政策影响大 [65][68] 问题2: 推动不良资产、受批评和分类贷款增加的原因，信贷趋势，最关注的信贷领域，经济展望及是否假设降息 - 不良贷款增加源于两笔工商业驱动的信贷，其中一笔重组后有望恢复计息 [62] - 关注2021 - 2022年经济强劲时期成立的企业，需监控其收入和费用管理 [71][72] - 公司假设2024年有三次降息，更多降息对存款流动有利 [125] 问题3: 1500万美元费用节省在各季度的分布情况 - 第一季度因FICA税等因素费用稍高，第二季度开始接近正常水平 [74] 问题4: 非利息存款未来趋势 - 第四季度非利息存款流出，因客户用存款偿还高利率可变利率贷款，预计这种情况会持续，非利息存款占比可能降至25% - 27% [75][76] 问题5: 推动贷款增长超预期的因素 - 低利率和改善的商业房地产市场是主要驱动因素，当前高利率抑制了稳定产品的需求 [77][78] 问题6: 今年固定利率贷款预计重新定价的金额和收益率，2025 - 2026年情况，借款人能否承受利率上升 - 2024年约6.5亿美元固定利率贷款重新定价，有效利率约5%，2025 - 2026年每年约5亿美元，利率有所下降 [86][87] - 对现有商业房地产投资组合中固定利率到期贷款的测试显示，不到10% - 15%有显著影响，公司已主动与借款人沟通调整贷款规模 [89] 问题7: 高保险费用对客户的影响及应对措施 - 高保险费用是佛罗里达州特有的负面因素，主要影响大型房产的风灾保险，多数赞助商有能力应对，部分要求降低保险额度，公司要求其有足够流动性进行自我保险 [93][94] 问题8: 本季度存款面临的逆风，如产权公司余额下降，若房地产市场反弹是否有机会重建，与房地产周期峰值相比下降幅度 - 产权公司和律师事务所存款较房地产周期峰值大幅下降，若市场在第一季度恢复，预计存款将回升，这有一定季节性因素 [98][99] 问题9: 公司是否因iota成本增加而放弃相关业务 - 公司仍参与该业务，只是利息支出增加 [102] 问题10: 财富管理业务中RIA收购是否会纳入并购战略 - 公司对财富管理业务前景乐观，目前未将RIA收购作为重点，若有合适机会会考虑 [103] 问题11: 购买会计增值本季度下降，是否会回升至1400万 - 1500万美元水平 - 第四季度增值下降是因高标记贷款提前还款减少，未来难以预测，不太可能回到第二或第三季度的高水平，更可能类似第四季度情况 [104][105] 问题12: 利率下降对净利息收益率的影响，公司是否为负债敏感型 - 实际影响取决于行业存款定价滞后情况，公司假设存在一定滞后，长期和中期来看利率下降有益，但短期内可能受时间因素影响 [127][128] 问题13: 第一季度8200万 - 8400万美元费用指引是否包含成本节省的全部影响 - 500万美元的一次性成本节省在8200万 - 8400万美元之外，该指引已包含第一季度预期情况，第二季度可能有适度改善 [131][132] 问题14: 公司对并购的最新看法 - 并购市场对话增多，公司会谨慎考虑，倾向于收购规模小于10亿美元的地方性社区银行，交易价格和回报需合理，注重资本和稀释问题 [133][134] 问题15: 公司是否有合适的并购目标 - 佛罗里达州有10 - 15家银行对公司有吸引力，在合适结构和情况下会积极参与 [135]

公司概况 - 公司在佛罗里达州有强大业务，2023年市场份额升至第15，2022年为第18，市值达24亿美元，资产146亿美元，服务超27.5万客户[7][9] 财务业绩 - 2023年第四季度净收入2950万美元，摊薄后每股0.35美元；调整后净收入3650万美元，摊薄后每股0.43美元[11] - 净利息收入1.11亿美元，较上季度减少850万美元，降幅7%；净利息收益率降至3.36% [18] - 非利息收入降至1730万美元，调整后非利息收入增至1980万美元[26] 业务亮点 - 财富管理资产达17亿美元，同比增长23%，过去五年复合年增长率27% [34] - 贷款余额增加5180万美元，年化增长率2%；新贷款追加收益率约8% [43] 风险管理 - 信贷损失准备金1.489亿美元，占贷款总额1.48%；未确认折扣1.74亿美元，占比1.73% [55] - 净未实现损失减少1.056亿美元，降幅24% [75] 资金与资本 - 存款总额受年末房地产活动影响减少，非利息活期存款占30%，交易账户占54% [79] - 一级资本充足率14.6%，有形普通股权益与有形资产比率升至9.31% [12]

公司收购情况 - 2023年1月31日，公司完成对Professional Holding Corp.的收购，增加约21亿美元存款和约20亿美元贷款[150] 净收入与每股摊薄收益情况 - 2023年第三季度，公司净收入为3140万美元，每股摊薄收益0.37美元，较二季度增加20万美元（1%），较2022年三季度增加220万美元（7%）[151] - 2023年前九个月，净收入总计7450万美元，每股摊薄收益0.89美元，较2022年前九个月减少810万美元（10%）[151] - 2023年第三季度，调整后净收入总计3970万美元，每股摊薄收益0.46美元，较二季度减少950万美元（19%），较2022年三季度增加690万美元（21%）[151] - 2023年前九个月，调整后净收入总计1.182亿美元，每股摊薄收益1.41美元，2022年前九个月为9620万美元，每股摊薄收益1.56美元[151] - 2023年第三季度净收入为31,414千美元，第二季度为31,249千美元，2022年第三季度为29,237千美元；2023年前九个月为74,490千美元，2022年同期为82,580千美元[196] - 2023年第三季度调整后净收入为39,737千美元，第二季度为49,203千美元，2022年第三季度为32,837千美元；2023年前九个月为118,181千美元，2022年同期为96,220千美元[196] - 2023年第三季度调整后稀释每股收益为0.46美元，第二季度为0.58美元，2022年第三季度为0.53美元；2023年前九个月为1.41美元，2022年同期为1.56美元[196] 净利息收入与收益率情况 - 2023年第三季度，净利息收入为1.193亿美元，较二季度减少770万美元（6%），较2022年三季度增加3100万美元（35%）[152] - 2023年第三季度，净利息收益率（完全税收等效基础）为3.57%，二季度为3.86%，2022年三季度为3.67%[152] - 2023年前九个月，净利息收益率（完全税收等效基础）为3.91%，2022年前九个月为3.44%[152] - 2023年第三季度，证券收益率较二季度增加19个基点至3.32%，贷款收益率增至5.93%[152] - 2023年第三季度贷款利息收入为150,048千美元，第二季度为148,432千美元，2022年第三季度为74,050千美元；2023年前九个月为433,821千美元，2022年同期为210,636千美元[197] - 2023年第三季度贷款收益率为5.93%，第二季度为5.89%，2022年第三季度为4.45%；2023年前九个月为5.89%，2022年同期为4.35%[197] - 2023年第三季度净息差为3.57%，第二季度为3.86%，2022年第三季度为3.67%[198] 贷款业务情况 - 2023年第三季度，总平均贷款较二季度减少5760万美元（0.6%），较2022年三季度增加34亿美元（52%）[152] - 2023年第三季度商业贷款发放额为1.065亿美元，较二季度减少2.109亿美元（66%），较2022年三季度减少2.339亿美元（69%）；前九个月为7.455亿美元，较2022年同期减少4.297亿美元（37%）[155] - 2023年9月30日商业贷款管道为3.008亿美元，较6月30日增长38%，较2022年9月30日减少43%[155] - 2023年前九个月，投向二级市场出售的住宅贷款总额为5060万美元，较2022年同期减少5960万美元（54%）[156] - 2023年第三季度消费者贷款发放额为7650万美元，较二季度减少2070万美元，较2022年三季度减少5660万美元；前九个月为2.843亿美元，较2022年同期减少5860万美元（17%）[158] - 截至2023年9月30日，贷款净额（未计收入和信贷损失拨备）为100亿美元，较2022年12月31日增加19亿美元，增幅23%[209] - 2023年前三季度，非业主占用商业房地产贷款增加6.962亿美元，截至9月30日达到33亿美元[215] - 2023年前三季度，业主占用商业房地产贷款增加1.976亿美元，达到17亿美元[216] - 2023年前三季度，商业和金融贷款增加2.354亿美元，增幅17%，截至9月30日达到16亿美元[217] - 2023年前三季度，住宅抵押贷款增加5.694亿美元，达到24亿美元[218] - 截至2023年9月30日，消费贷款减少3800万美元，降幅13%，至2.485亿美元[220] - 截至2023年9月30日，单笔超1500万美元的商业和CRE贷款未偿还余额总计5.749亿美元，占总投资组合的6%[221] 投资证券与负债情况 - 2023年第三季度平均投资证券较二季度减少9900万美元（4%），较2022年三季度减少9690万美元（4%）；前九个月为27亿美元，较2022年同期增加1.113亿美元（4%）[159] - 2023年第三季度平均生息负债成本从二季度的2.26%升至2.76%，较2022年三季度增加22个基点[160] - 2023年第三季度平均交易存款较二季度减少1.686亿美元（2%），较2022年三季度增加10亿美元（18%）；前九个月较2022年同期增加12亿美元（21%）[161] - 2023年前九个月，平均存款余额的89%由储蓄、货币市场和活期存款构成[161] - 2023年第三季度客户扫单回购协议平均余额较二季度增加8290万美元（34%），较2022年三季度增加2.158亿美元（193%）[162] - 2023年第三季度次级债务平均余额为1.06亿美元，平均利率为7.18%，较二季度增加38个基点，较2022年三季度增加272个基点[163] - 2023年总生息资产平均余额为129.32亿美元，利息收入为5.13亿美元，收益率为5.30%；2022年分别为96.03亿美元、2.54亿美元和3.53%[167] - 截至2023年9月30日，公司可供出售证券为18亿美元，持有至到期证券为6.914亿美元，总债务证券投资组合较2022年12月31日减少8590万美元[200] - 截至2023年9月30日，公司未动用的信贷承诺为39亿美元，而2022年12月31日为28亿美元[220] - 截至2023年9月30日，建筑和土地开发贷款、CRE贷款占子公司银行总风险资本的比例分别为51%和248%，2022年12月31日分别为45%和230%[222] - 截至2023年9月30日，无保险存款占总存款账户的34%，排除特定余额后，无保险和无抵押存款占总存款的29%[234] - 截至2023年9月30日，公司可用借款能力为57亿美元，包括48亿美元的可用抵押信贷额度等[236] - 截至2023年9月30日，总存款增至121亿美元，较2022年12月31日增加21亿美元，增幅21%[241] - 截至2023年9月30日，客户回购协议总计2.765亿美元，较2022年12月31日增加1.044亿美元，增幅61%[243] - 截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月，未偿还次级债务加权平均利率分别为6.88%和3.40%[246] - 2023年9月30日，联邦住房贷款银行预付款总额为1.1亿美元，加权平均利率为2.88%；2022年12月31日为1.5亿美元，加权平均利率为3.42%[246] - 2023年9月30日和2022年12月31日，未使用的信贷承诺分别为39亿美元和28亿美元[249] 非利息收入情况 - 2023年第三季度非利息收入为1780万美元，较2023年第二季度减少380万美元（18%），较2022年第三季度增加170万美元（10%）；2023年前九个月为6180万美元，较2022年同期增加1340万美元（28%）[168] - 2023年前九个月存款服务手续费总计1350万美元，较2022年同期增加370万美元（38%），透支相关费用占比2023年为35%，2022年为37%[168] - 2023年前九个月交换费收入总计1140万美元，较2022年同期减少110万美元（9%），主要受杜宾修正案影响[169] - 2023年第三季度财富管理收入为310万美元，2023年前九个月总计950万美元，较2022年同期增加140万美元（17%），第三季度管理资产增加70万美元至16亿美元[170] - 2023年前九个月抵押贷款银行业务手续费总计140万美元，较2022年同期减少160万美元（54%），因高利率和住房库存有限[171] - 2023年第三季度保险代理收入为120万美元，较2023年第二季度增加2万美元（2%），公司于2022年第四季度收购商业保险代理机构[172] - 2023年前九个月SBA收益总计120万美元，较2022年同期增加40万美元（61%）[173] - 2023年第三季度银行拥有的人寿保险（BOLI）收入为220万美元，较2022年第三季度增加80万美元（61%），2023年前九个月总计620万美元[174] - 2023年前九个月其他收入总计1560万美元，较2022年同期增加430万美元（38%）[175] - 2023年第三季度调整后非利息收入为18,180千美元，第二季度为21,752千美元，2022年第三季度为16,465千美元；2023年前九个月为60,153千美元，2022年同期为49,554千美元[196] 非利息支出情况 - 2023年第三季度非利息支出为9390万美元，较二季度减少1400万美元（13%），较2022年三季度增加3260万美元（53%）；前九个月为3.093亿美元，较2022年同期增加1.328亿美元（75%）[177] - 2023年第三季度薪资为4640万美元，二季度为4520万美元，2022年三季度为2840万美元；前九个月为1.392亿美元，较2022年同期增加5450万美元（64%）；2023年三季度裁员6%，产生320万美元遣散费[177] - 2023年第三季度员工福利成本为720万美元，较二季度减少30万美元（4%），较2022年三季度增加310万美元（77%）；前九个月为2320万美元，较2022年同期增加950万美元（69%）[178] - 2023年第三季度外包数据处理成本为870万美元，二季度为2020万美元，2022年三季度为540万美元；前九个月分别为4350万美元和1760万美元[179] - 2023年第三季度电话和数据线支出为140万美元，二季度为150万美元，2022年三季度为100万美元；前九个月为400万美元，较2022年同期增加140万美元（53%）[180] - 2023年第三季度法律和专业费用为270万美元，较二季度减少140万美元（34%），较2022年三季度减少110万美元（29%）；前九个月为1420万美元，较2022年同期增加270万美元（23%）[183] - 2023年第三季度FDIC评估费用为230万美元，二季度为210万美元，2022年三季度为80万美元；前九个月为580万美元，2022年同期为220万美元[184] - 2023年第三季度调整后非利息支出为83,153千美元，第二季度为83,992千美元，2022年第三季度为56,899千美元；2023年前九个月为249,070千美元，2022年同期为159,267千美元[196] 效率比率情况 - 2023年第三季度效率比率为62.60%，二季度为67.34%，2022年三季度为57.13%；前九个月为65.19%，2022年同期为58.45%；调整后效率比率三季度为60.19%，二季度为56.44%，2022年三季度为53.28%；前九个月为56.47%，2022年同期为53.73%[189][190] - 2023年第三季度调整后效率比率为60.19%，第二季度为56.44%，2022年第三季度为53.28%；2023年前九个月为56.47%，2022年同期为53.73%[196] 信贷损失与所得税情况 - 2023年第三季度信贷损失拨备为270万美元，二季度为净收益80万美元，2022年三季度为拨备费用47

财务数据和关键指标变化 - 第三季度净利息收入下降760万美元，降幅6%，净利息收益率收缩29个基点至3.57% [66] - 证券投资组合收益率提高19个基点至3.32%，贷款收益率提高4个基点至5.93%，存款成本升至1.79% [66] - 调整后效率比率为60%，较上季度有所上升，预计2024年随着利润率回升将趋于稳定 [68] - 有形普通股权益与有形资产比率升至8.68%，一级资本充足率升至13.9% [29] - 有形账面价值每股增至14.26美元，剔除累计综合收益变动影响后为14.56美元，年化增长率8% [29] - 信贷损失准备金降至1.497亿美元，主要因一笔1130万美元的预期核销 [40] - 不良贷款占总贷款比例降至0.41%，受批评和分类贷款占总资产比例降至1.36% [41] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 贷款余额下降1%，预计第四季度相对稳定，2024年恢复适度增长 [31] - 新贷款收益率接近8%，预计未来随着固定利率贷款到期重新定价，贷款收益率将继续上升 [31] 存款业务 - 有机存款年化增长率3.7%，偿还3.34亿美元批发资金，经纪存款和联邦住房贷款银行借款占总负债仅3% [36] - 交易账户占总存款的55%，非利息存款占存款基础的32% [71][72] 财富管理业务 - 资产管理规模达16亿美元，同比增长29%，过去三年复合年增长率24% [67] 非利息收入业务 - 第三季度受德宾修正案影响，交换费收入减少340万美元，服务收费增长2% [30] - 保险代理业务为第三季度非利息收入增加120万美元 [30] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在佛罗里达州的存款市场份额从第18位升至第15位，目标是进入前10名 [35][36] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于有机增长，通过扩大客户关系和获取新客户来推动低成本存款增长 [63] - 预计2024年末行业将迎来快速整合，公司将以强大的资本和流动性迎接机遇 [35] - 公司聚焦佛罗里达州小型交易，目前并购难度较大，预计下半年市场条件改善后可能出现交易机会 [56] - 竞争对手收缩业务，为公司提供了获取市场份额的机会 [10] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观经济环境存在不确定性，公司保持谨慎，但预计2024年业务将有良好表现，余额将逐步增长 [10] - 预计第四季度净利息收益率压缩幅度为5 - 10个基点，2024年下半年将企稳回升 [37] - 存款成本将继续上升，但增速将放缓，公司将继续跑赢同行 [42] - 公司对市场预期感到满意，认为总体与自身想法相符 [81] 其他重要信息 - 公司严格控制费用，本季度裁员6%，合并一家分行，预计第四季度费用将下降 [34][38] - 公司贷款组合多元化，建筑和商业房地产集中度低于监管要求和同行水平 [39] - 公司有能力应对潜在资金流出，未保险和无抵押存款约35亿美元，可由现金和美联储借款能力覆盖 [43] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 商业贷款管道增加的驱动因素及新贷款收益率趋势 - 市场变得更加合理，能够获得保守的信贷结构、强大的存款和合适的利差，因此需求增加 [48] 问题: 存款业务的潜在趋势、竞争格局以及核心存款增长机会 - 客户对大型地区性银行不满，公司借此获取市场份额，建立全面深入的客户关系 [50] - 市场趋于理性，公司在贷款和存款业务上的稳健策略使其处于有利地位 [51] 问题: 2024年净利息收益率的起点及驱动因素，固定利率贷款组合的期限结构 - 季度末即期存款成本接近1.87%，本季度贷款收益率因费用较低而略低，这些因素将在第四季度调整并与净利息收益率指引相符 [54] - 随着固定利率贷款重新定价，2024年将受益于更高的利率环境，净利息收益率将企稳回升 [54] - 固定利率贷款组合期限分布较为均匀，未来四到五个月有较大规模到期，公司将根据存款情况偿还贷款 [105] 问题: 并购策略及目标银行规模 - 公司专注于佛罗里达州小型交易，目前并购难度较大，预计下半年市场条件改善后可能出现交易机会 [56] 问题: 招聘策略和费用管理计划 - 公司将谨慎乐观地看待招聘机会，优先考虑费用管理，确保新员工能立即带来收益并符合公司文化 [88] - 公司认为仍有费用优化空间，但未透露具体计划 [89] 问题: 进入佛罗里达州存款市场前10名的目标时间 - 公司没有设定具体时间表，更注重平衡投资回报和费用管理，为股东创造良好回报 [90] 问题: 贷款与存款比率的目标及管理方式 - 公司长期可接受的贷款与存款比率上限为90%，目前有足够空间进行管理，重点是增长存款并保持流动性 [94] 问题: 第四季度各业务线收入预期 - 抵押贷款和小企业管理局贷款业务预计第四季度将有所改善，存款相关费用将受益于公司规模扩大和客户关系增强 [96] - 财富管理业务受市场条件影响，交换费收入预计保持稳定 [96] 问题: 佛罗里达律师协会IOTA计划变化的应对措施 - 佛罗里达银行业正在努力改善这一问题 [101] 问题: 贷款增长的预期规模和组合，以及证券投资组合的现金流对贷款与存款比率的影响 - 公司将追求合理回报的贷款增长机会，预计增长率为低个位数 [118] - 证券投资组合每年约有3.3亿美元现金流，限制了贷款与存款比率的调整速度，预计每年提高约2个百分点 [120] 问题: 共享国家信贷敞口情况 - 公司共享国家信贷敞口极小，不足投资组合的0.5%，且均为收购所得，未自行发起或参与 [14] 问题: 本季度还款情况与上季度对比，以及明年和第四季度的到期收益率与新增收益率情况 - 本季度还款额约2.7亿美元，收益率约6.3%，新增贷款收益率约7.8% [16] - 预计第四季度和明年固定利率贷款还款收益率在4% - 4.5%之间，呈现积极趋势 [16] 问题: 高级护理或辅助交付行业的风险敞口 - 公司从未涉足该领域，不看好该行业 [126] 问题: 经纪存款的偿还计划和到期情况 - 公司目前对利率敏感，希望收益率曲线适度变陡或维持当前利率水平，将管理尾部风险并优化资产负债表盈利能力 [130]