报告公司投资评级 - 报告维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 业绩表现 - 2024年上半年公司实现营业收入18.5亿元,同比增长77.5%;实现归母净利润0.6亿元,同比下降40% [1] - 2024年第二季度公司实现营业收入11.8亿元,同比上升110%;实现归母净利润0.3亿元,同比下降58% [2] 收入结构变化 - 供应链贸易服务收入大增,带动整体营收增长。2024年上半年供应链贸易服务收入为7.0亿元,同比增长370.6% [2] - 跨境化工物流供应链业务收入为9.6亿元,同比增长22.76% [2] - 道路运输服务收入为0.66亿元,同比增长126% [2] - 仓储堆存服务收入为0.49亿元,同比增长4.3% [2] 利润承压 - 毛利率下降6.3个百分点至10.4%,主要是供应链贸易业务占比提升和跨境化工物流供应链业务毛利率下滑 [2] - 财务费用率上升1.6个百分点,主要是汇兑收益下降和计提信用减值损失增加 [2] - 2024年上半年归母净利润为0.6亿元,同比下降40% [2] 未来发展 - 公司具备资源整合能力和区位优势,将保证经营业绩可持续 [2] - 已在全国拥有逾50万平方米的稀缺土地资源,并配有专业危化品运输车辆200多辆 [2] - 业务主要集中在宁波港、上海港、青岛港、天津港等地区,良好的港口区位优势为公司提供了庞大的客户群和充裕的货源基础 [2] 财务数据总结 营收和利润预测 - 下调2024-2026年净利润预测至1.4亿元、2.1亿元、2.7亿元 [2] - 2024年营业收入预计为37.82亿元,同比增长72.01% [10] - 2024年归母净利润预计为1.35亿元,同比下降9.96% [10] 财务指标 - 2024年ROE为7.34%,2025年和2026年分别为10.19%和11.94% [10] - 2024年每股收益为1.30元,2025年和2026年分别为1.99元和2.61元 [10] - 2024年资产负债率为61.85%,2025年和2026年分别为61.47%和62.12% [12]

报告公司投资评级 - 报告维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 业绩表现 - 2024年上半年公司实现营业收入18.5亿元,同比增长77.5% [1] - 2024年上半年实现归母净利润0.6亿元,同比下降40% [1] - 2024年第二季度公司实现营业收入11.8亿元,同比上升110%;实现归母净利润0.3亿元,同比下降58% [2] 业务分析 - 供应链贸易服务收入大增,推动整体营收增长 [2] - 2024年上半年供应链贸易服务收入为7.0亿元,同比增长370.6% [2] - 跨境化工物流供应链业务收入为9.6亿元,同比增长22.76% [2] - 道路运输服务收入为0.66亿元,同比增长126% [2] - 仓储堆存服务收入为0.49亿元,同比增长4.3% [2] - 毛利率下降,利润承压 - 2024年上半年毛利率为10.4%,同比下降6.3个百分点 [2] - 主要原因为供应链贸易业务占比提升,毛利率较低 [2] - 汇兑收益减少、计提减值等因素导致财务费用上升 [2] 未来发展 - 公司具备资源整合能力及区位优势,将保证经营业绩可持续 [2] - 已在全国拥有逾50万平方米的稀缺土地资源 [2] - 业务主要集中在宁波港、上海港等地区,具有良好的港口区位优势 [2] 盈利预测和估值 - 下调2024-2026年净利润预测至1.4亿元、2.1亿元、2.7亿元 [2] - 维持"买入"评级 [2]

财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入10.42亿元，上年同期16.55亿元，同比减少37.05%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润1.03亿元，上年同期1.38亿元，同比减少25.48%[2] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额为-1.20亿元，上年同期0.05亿元，同比减少2280.68%[2] - 本报告期末总资产27.81亿元，上年度末21.89亿元，同比增长27.08%[2] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产17.06亿元，上年度末16.35亿元，同比增长4.36%[2] 股东持股情况 - 控股股东陈永夫直接持有公司30.81%股份，其配偶金萍通过宁波永泰秦唐投资合伙企业间接控制公司6.31%股份，夫妇合计控制37.12%股份[3][4] - 宁波乾泰创业投资合伙企业和宁波乾邦创业投资合伙企业为一致行动人，合计持有公司6.31%股份[4] - 浙江财通资本投资有限公司旗下两家合伙企业为一致行动人，合计持有公司5.04%股份[4] 公司会议决策 - 2023年1月6日公司召开第二届董事会第四次会议，审议通过聘任董事会秘书和财务总监的议案[7] - 2023年2月9日公司召开第二届董事会第五次会议和第二届监事会第四次会议，审议通过收购绍兴长润化工有限公司100%股权的议案[7] 公司资金使用与项目投资 - 2023年6月公司使用募集资金5000万元向全资子公司绍兴长润增资，用于实施“年产8000吨化学品复配分装及配套储存项目”[8] - 2023年公司拟以自有资金不超过11200.00万元参与湖南鸿胜三家公司破产重整事项[8] - 2023年公司以自有资金8596万元收购宁波江宸智能装备股份有限公司8.7851%股权[9] 利润分配情况 - 2022年度公司以总股本103864609股为基数，每10股派发现金红利3元，合计派发现金红利31159382.70元[9]

2023年第一季度整体财务关键指标变化 - 2023年第一季度营业收入4.81亿元，上年同期7.08亿元，同比减少32.11%[2] - 2023年第一季度归属于上市公司股东的净利润3805.18万元，上年同期5036.28万元，同比减少24.44%[2] - 2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额3162.88万元，上年同期2727.99万元，同比增加15.94%[2] - 2023年一季度汇兑损失610.92万元，上年同期92.28万元[2] - 营业总收入本期4.81亿元，上期7.08亿元，下降32%[15] - 营业总成本本期4.33亿元，上期6.36亿元，下降32%[15] - 税金及附加本期153.96万元，上期94.84万元，增长62%[15] - 2023年第一季度公司净利润为39434341.13元，上年同期为52972030.29元[16] - 2023年第一季度基本每股收益为0.37元，上年同期为0.65元[17] - 2023年第一季度销售商品、提供劳务收到的现金为615960973.68元，上年同期为678157317.47元[18] - 2023年第一季度经营活动产生的现金流量净额为31628830.36元，上年同期为27279947.33元[19] - 2023年第一季度投资活动产生的现金流量净额为 - 108591547.98元，上年同期为 - 13242947.20元[19] - 2023年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为71038699.11元，上年同期为 - 47141797.41元[19] - 2023年第一季度销售费用为12033868.22元，上年同期为13746493.42元[16] - 2023年第一季度管理费用为17316266.30元，上年同期为22313454.92元[16] - 2023年第一季度研发费用为1126628.83元，上年同期为681428.45元[16] - 2023年第一季度财务费用为5384905.20元，上年同期为2728783.32元[16] 各业务板块服务箱量数据 - 2023年一季度各业务板块合计服务箱量为4.35万TEU，其中跨境化工物流供应链服务箱量为3.22万TEU、仓储堆存服务箱量为0.7万TEU、道路运输服务箱量为0.43万TEU[2] 资产负债表项目期末余额变化 - 交易性金融资产期末余额9000万元，上年末余额5000万元，变动比例80.00%，主要系本期购买结构性存款所致[4] - 存货期末余额2041.99万元，上年末余额500.53万元，变动比例307.97%，主要系本期采购增加及预付海运费增加所致[4] - 预收款项期末余额186.13万元，上年末余额3.75万元，变动比例4863.37%，主要系本期销售产生预收款所致[4] 利润表项目发生额变化 - 财务费用本期发生额538.49万元，上期发生额272.88万元，变动比例97.34%，主要系本期汇率波动所致[4] - 信用减值损失本期发生额549.01万元，上期发生额 - 185.67万元，变动比例395.70%，主要系公司应收账款减少所致[4] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数为10197名[6] - 陈永夫直接持股3200万股，持股比例30.81%[6] - 宁波永泰秦唐投资合伙企业（有限合伙）持股655万股，持股比例6.31%[6] - 陈永夫和金萍夫妇合计控制公司37.12%的股份[7] - 宁波乾泰创业投资合伙企业（有限合伙）、宁波乾邦创业投资合伙企业（有限合伙）合计持有公司6.32%的股份[8] - 浙江财通资本投资有限公司相关两企业合计持有公司5.04%的股份[8] 公司重大事项 - 2023年1月6日聘任韩德功为董事会秘书、夏俊清为财务总监[11] - 2023年2月9日审议通过收购绍兴长润化工有限公司100%股权的议案[11] - 2023年2月9 - 3月1日审议通过变更部分募集资金投资项目的议案[11] - 2023年3月20日审议通过拟参与鸿胜物流等破产重整及使用部分募集资金增资全资子公司的议案[11] 资产总计及分类变化 - 公司资产总计23.46亿元，较上期21.93亿元增长7%[13] - 流动资产合计13.41亿元，较上期12.97亿元增长3%[13] - 非流动资产合计10.05亿元，较上期8.95亿元增长12%[13] 负债总计及分类变化 - 负债合计5.63亿元，较上期4.52亿元增长25%[14] - 流动负债合计4.57亿元，较上期4.10亿元增长11%[14] - 非流动负债合计1.06亿元，较上期0.41亿元增长159%[14] 所有者权益变化 - 所有者权益合计17.83亿元，较上期17.41亿元增长2%[14]

营业收入与净利润变化 - 本报告期营业收入5.44亿元，同比减少28.09%；年初至报告期末为15.86亿元，同比减少34.24%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润3872.56万元，同比减少63.88%；年初至报告期末为1.42亿元，同比减少42.20%[2] - 年初到报告期末营业总收入本期为15.86亿元，上期为24.11亿元[18] - 净利润本期为1.45亿元，上期为2.57亿元[19] 经营活动现金流量变化 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额为 - 1.83亿元，同比减少204.38%[2] - 经营活动现金流入小计本期为22.71亿元，上期为23.83亿元[21] - 经营活动现金流出小计本期为24.53亿元，上期为22.08亿元[21] - 经营活动产生的现金流量净额本期为 - 1.83亿元，上期为1.75亿元[21] 汇兑损益变化 - 2023年三季度产生汇兑损失262.16万元，上年同期产生汇兑收益2457.77万元[2] - 2023年第三季度汇率变动对现金及现金等价物的影响为12,546,118.87元，上年同期为15,956,131.88元[22] 业务板块服务箱量变化 - 2023年三季度各业务板块合计服务箱量为7.12万TEU，同比增长38.52%，环比二季度增长8.7%[2] 资产项目余额变化 - 交易性金融资产期末余额1.2亿元，较上年末增长140.00%，主要系结构性存款增加所致[5] - 应收款项融资期末余额2240.18万元，较上年末增长309.23%，主要系化工品贸易增长，接受承兑汇票所致[5] - 预付款项期末余额6.15亿元，较上年末增长765.88%，主要系期末化工品贸易采购预付款增加所致[5] - 在建工程期末余额1.00亿元，较上年末增长1061.42%，主要系绍兴长润在建项目及嘉州厂房改造项目工程投入增加所致[5] - 2023年9月30日货币资金为5.8442466642亿元，较2023年1月1日的7.1312072297亿元有所下降[16] - 2023年9月30日交易性金融资产为1.2亿元，较2023年1月1日的5000万元有所增加[16] - 2023年9月30日应收账款为4.077642794亿元，较2023年1月1日的4.1491112699亿元略有下降[16] - 2023年9月30日流动资产合计为19.9879255663亿元，较2023年1月1日的12.9732667137亿元有所增加[16] - 2023年9月30日非流动资产合计为14.7117812851亿元，较2023年1月1日的8.9566624182亿元有所增加[16] - 2023年初递延所得税资产较2022年末增加4,283,853.47元，达13,330,721.72元[24] 负债项目余额变化 - 短期借款期末余额5.55亿元，较上年末增长428.47%，主要系业务结构调整、经营规模增大，新增银行借款所致[5] - 2023年9月30日短期借款为5.5532630833亿元，较2023年1月1日的1.0508152777亿元大幅增加[17] - 2023年9月30日流动负债合计为15.105985714亿元，较2023年1月1日的4.1038433875亿元大幅增加[17] - 2023年9月30日负债合计为16.2247302626亿元，较2023年1月1日的4.5192714214亿元大幅增加[17] - 2023年初递延所得税负债较2022年末增加4,811,374.75元，达28,844,547.50元[24] 所有者权益项目余额变化 - 2023年9月30日所有者权益合计为18.4749765888亿元，较2023年1月1日的17.4106577105亿元有所增加[17] - 2023年初未分配利润较2022年末减少525,757.90元，为580,514,834.38元[24] 成本费用及收益变化 - 营业成本从2004627294.26元降至1320927544.34元，降幅34.11%[7] - 税金及附加从2962910.52元增至5653225.94元，增幅90.80%[7] - 销售费用从46921178.00元降至36368634.13元，降幅22.49%[7] - 研发费用从1392661.36元增至3851835.63元，增幅176.58%[7] - 其他收益从15880363.87元增至24230557.38元，增幅52.58%[7] - 所得税费用从87509472.84元降至50003390.24元，降幅42.86%[7] - 营业总成本本期为14.16亿元，上期为20.80亿元[18] 股东持股情况 - 陈永夫直接持股30.81%，金萍通过宁波永泰秦唐间接持股6.31%，夫妇合计控制37.12%股份[9] - 宁波乾泰持股4.89%，宁波乾邦持股0.24%，二者合计持股5.13%[10] - 浙江财通旗下两企业分别持股2.80%和2.24%，合计持股5.04%[13] 普通股股东总数 - 报告期末普通股股东总数为10713[8] 募集资金使用情况 - 2023年8月21日公司同意使用227.82万元募集资金增资全资子公司宁波市永港物流有限公司用于实施募投项目[15] 投资活动现金流量变化 - 投资活动现金流入小计本期为1.95亿元，上期为0.38亿元[21] - 投资活动现金流出小计本期为7.55亿元，上期为4.68亿元[21] 筹资活动现金流量变化 - 筹资活动中吸收投资收到的现金本期为0.11亿元，上期为7.27亿元[21] - 2023年第三季度取得借款收到的现金为655,392,008.05元，上年同期为209,598,604.00元[22] - 2023年第三季度筹资活动现金流入小计为685,006,008.05元，上年同期为936,974,804.00元[22] - 2023年第三季度偿还债务支付的现金为216,253,111.63元，上年同期为310,654,614.00元[22] - 2023年第三季度筹资活动现金流出小计为273,805,317.05元，上年同期为394,944,581.12元[22] - 2023年第三季度筹资活动产生的现金流量净额为411,200,691.00元，上年同期为542,030,222.88元[22] 现金及现金等价物净增加额变化 - 2023年第三季度现金及现金等价物净增加额为 - 318,923,894.75元，上年同期为269,258,360.80元[22] 基本每股收益变化 - 基本每股收益本期为1.37元，上期为2.66元[19]

公司基本信息 - 公司股票简称永泰运，代码001228，上市于深圳证券交易所[6] - 公司法定代表人是陈永夫[6] - 公司注册地址为浙江省宁波市北仑区海发路17号1幢1号301室，邮编315813[6] - 公司办公地址为浙江省宁波市鄞州区河清北路299号汇盈大厦5 - 6楼，邮编315151[6] - 公司网址为https://www.yongtaiyun.com/，电子信箱为IR@yongtaitrans.com[6] - 董事会秘书是韩德功，证券事务代表是张花蕾[7] - 公司统一社会信用代码为91330204746303411D[10] - 公司上市以来主营业务无变更[10] - 公司聘请的会计师事务所为天职国际会计师事务所，保荐机构为甬兴证券有限公司[11] 财务数据关键指标变化 - 2023年营业收入21.99亿元，较2022年调整后减少26.99%[12] - 2023年归属于上市公司股东的净利润1.50亿元，较2022年调整后减少48.97%[12] - 2023年经营活动产生的现金流量净额4.11亿元，较2022年调整后增加55.09%[12] - 2023年末总资产39.18亿元，较2022年末调整后增加78.67%[13] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产17.54亿元，较2022年末调整后增加7.33%[13] - 2023年第三季度营业收入5.44亿元，第四季度为6.13亿元[15] - 2023年非流动性资产处置损益529.59万元，2022年为 - 3.26万元[17] - 2023年计入当期损益的政府补助3263.25万元，2022年为1540.07万元[17] - 2023年非经常性损益合计3090.12万元，2022年为1560.17万元[17] - 2023年公司实现营业收入21.99亿元，同比下降26.99%；净利润1.50亿元，同比下降48.97%[29] - 截至2023年12月31日，公司总资产39.18亿元，同比增加78.67%；所有者权益17.54亿元，同比增加7.33%[29] - 2023年销售费用49,087,258.51元，同比减少14.11%；管理费用91,754,118.81元，同比增加20.38%；财务费用 -1,205,132.57元，同比增加96.00%[41] - 2023年研发人员数量19人，较2022年增加11.76%；研发投入金额6,848,257.54元，较2022年增加70.92%[42][43] - 2023年经营活动现金流入小计2,464,830,872.29元，同比减少20.44%；经营活动现金流出小计2,053,458,982.02元，同比减少27.52%；经营活动产生的现金流量净额411,371,890.27元，同比增加55.09%[44] - 2023年投资活动现金流入小计391,241,962.17元，同比减少62.57%；投资活动现金流出小计1,034,683,900.96元，同比减少27.08%；投资活动产生的现金流量净额 -643,441,938.79元，同比减少72.25%[44] - 2023年筹资活动现金流入小计659,740,000.00元，同比减少35.05%；筹资活动现金流出小计414,451,656.08元，同比减少3.26%；筹资活动产生的现金流量净额245,288,343.92元，同比减少58.24%[44] - 2023年现金及现金等价物净增加额23,405,607.14元，同比减少95.23%[44] - 投资收益5,481,089.14元，占利润总额比例2.54%；公允价值变动损益254,335.87元，占利润总额比例0.12%；资产减值 -3,353,110.23元，占利润总额比例 -1.56%；营业外收入6,593,272.78元，占利润总额比例3.06%；营业外支出967,389.25元，占利润总额比例0.45%[45] - 研发投入占营业收入比例从2022年的0.13%提升至2023年的0.31%，变动比例为0.18%[43] - 2023年末货币资金11.0773289234亿元，占总资产28.27%，年初为7.1312072297亿元，占比32.52%，比重降4.25%，因年末应收账款回款[46] - 2023年末应收账款5.0021061128亿元，占总资产12.77%，年初为4.1491112699亿元，占比18.92%，比重降6.15%，因年末应收账款回款[46] - 2023年末存货1.7902224303亿元，占总资产4.57%，年初为500.525255万元，占比0.23%，比重增4.34%，因新增贸易板块采购存货增加[46] - 报告期投资额5.7206236718亿元，上年同期为3.4999712078亿元，变动幅度63.45%[50] - 2023年末短期借款3.425323122亿元，占总资产8.74%，年初为1.0508152777亿元，占比4.79%，比重增3.95%，因新增银行贷款[46] - 2023年末合同负债1.1155709878亿元，占总资产2.85%，年初为692.50937万元，占比0.32%，比重增2.53%，因贸易板块预收货款[46] - 2023年末长期借款6525.777444万元，占总资产1.67%，因并购贷所致[46] 各条业务线数据关键指标变化 - 2023年公司各业务板块合计服务箱量为24.81万TEU[29] - 跨境化工物流供应链服务收入15.64亿元，占比71.13%，同比下降42.04%[31] - 仓储堆存服务收入9194.67万元，占比4.18%，同比下降22.40%[31] - 道路运输服务收入7285.55万元，占比3.31%，同比增长56.59%[31] - 供应链贸易服务收入3.64亿元，占比16.54%，同比增长100.00%[31] - 境内收入19.38亿元，占比88.11%，同比下降22.13%；境外收入2.61亿元，占比11.89%，同比下降50.07%[31] - 商务服务业毛利率15.21%，同比下降1.78%[32] - 商务服务业营业收入21.93亿元，营业成本18.59亿元，毛利率15.24%，营业收入同比降27.09%，营业成本同比降25.58%，毛利率同比降1.72%[33] - 跨境化工物流供应链服务营业收入15.64亿元，营业成本13.21亿元，毛利率15.52%，营业收入同比降42.04%，营业成本同比降42.14%，毛利率同比升0.15%[33] - 仓储堆存服务营业收入9194.67万元，营业成本4188.10万元，毛利率54.45%，营业收入同比降22.40%，营业成本同比升3.50%，毛利率同比降11.40%[33] - 道路运输服务营业收入7285.55万元，营业成本6734.15万元，毛利率7.57%，营业收入同比升56.59%，营业成本同比升81.18%，毛利率同比降12.54%[33] - 供应链贸易服务营业收入3.64亿元，营业成本3.31亿元，毛利率8.96%，营业收入和营业成本同比均升100.00%，毛利率同比升8.96%[33] - 境内营业收入19.32亿元，营业成本16.37亿元，毛利率15.25%，营业收入同比降22.25%，营业成本同比降22.73%，毛利率同比升0.53%[34] - 境外营业收入2.61亿元，营业成本2.22亿元，毛利率15.14%，营业收入同比降50.07%，营业成本同比降41.50%，毛利率同比降12.43%[34] 公司业务资源与布局 - 公司在全国自有及管理近55万平方米稀缺土地资源[23][25] - 公司在不同基地配有专业危化品运输车辆200多辆[23][25] - 化工物流服务的产品约70%为危化品[25] - 公司致力于打造“化工物流全链条信息化管控引领者”和“化工品行业最优化的产品流转协同平台”[20] - 公司通过“运化工”平台为客户提供全链条跨境化工物流服务[20] - 公司销售网络辐射华东、华北、华中等国内主要化工产业集群和主要化学品进出港口[22] - 公司全资子公司永港物流承担宁波港的危险品集装箱疏港、海关监管暂放箱业务功能[25] - 公司全资子公司凯密克承担宁波港的危险品集装箱疏港运输业务[25] 公司战略与发展规划 - 公司实施稳健高效经营发展战略提升业绩[24] - 公司战略目标是构建覆盖全球的化工供应链网络，未来三至五年升级“运化工”平台，打造多元化化工供应链平台[66] - 升级“运化工”平台包括提升对线下资源整合能力、延伸生产性物流服务产业链至终端、拓展服务功能[66] - 产业链布局和延伸计划包括巩固全国业务布局、实施“走出去”战略、把握化工企业“退城入园”机遇、开展供应链贸易业务[66] - 人才储备和管理优化计划包括加快人才梯队建设、引进复合型人才、加强员工培训、建立绩效评价和薪酬激励体系[67] - 公司推进管理制度建设，实施管理优化工程，形成规范化、标准化、可复制的管理体系[67] - 公司视安全管理为生命线，加大安全信息化建设投入，健全安全生产管理体系[67] - 公司将推进品牌形象和企业文化推广计划，面向全国化工生产企业针对性推广[68] - 公司将根据需求和财务状况选择股权和债权融资组合筹集资金[68] - 公司将借助资本市场寻求国内外优质标的并购及与国际先进物流企业战略合作机会[68] - 公司将整合化工物流供应链服务资源，提升全链条服务能力[68] - 公司将严格遵守资质管理规定和法律法规，加强内控治理[68] - 公司将完善管理制度，加强内部控制，管控多方面经营管理[69] - 公司将加大应收账款催收力度，关注汇率市场并运用避险产品[69] 公司股权与并购情况 - 公司进行多起非同一控制下企业合并，如宁波甬顺安供应链管理有限公司股权取得成本3200万元，股权取得比例100%；宁波迅远危险品运输有限公司股权取得成本2200万元，股权取得比例60%等[37] - 公司新设多家二级子公司，如宁波镍神新材料有限公司注册资本2000万元，持股比例51%；浙江格泰化工有限公司注册资本1000万元，持股比例51%等[38] - 公司结合行业趋势，利用现有资源向供应链贸易服务业务延伸，本期新增该业务[39] - 收购绍兴长润化工有限公司，投资5000万元，持股100%，已完成收购[51] - 增资香港永泰化工物流有限公司，投资1.126104亿元，持股100%，尚在实施中[51] - 收购湖南鸿胜物流等三家公司，投资1.12亿元，持股100%，已完成股权变更[51] - 2023年公司多项投资完成，包括收购宁波江宸智能装备8596万元8.79%股权、增资绍兴长润化工等5000万元100%股权等，合计投资43449.06万元[52][53] - 公司在2023年并购多家公司整合运力和仓储资源，如宁波甬顺安等整合宁波舟山港港区危险品道路运输运力，绍兴长润化工整合华东地区危化品仓储资源[65] - 公司在2023年新设多家公司拓展业务领域，如绍兴上虞英特拉集装箱服务公司拓展跨境化工物流供应链业务，南京圣旺泰物流科技公司拓展智慧化园区综合管控业务[65] 募集资金使用情况 - 2022年公司公开发行2597万股新股，募集资金总额79104.62万元，净额67170.18万元[56] - 截至2023年12月31日，尚未使用的募集资金余额为17102.18万元[56] - 宁波物流中心升级建设项目调整后投资5070.83万元，截至期末累计投入5003.44万元，进度98.67%[57] - “运化 工”一站式可视化物流电商平台项目投资8783.26万元，截至期末累计投入1062.09万元，进度12.09%[57] - 物流运力提升项目投资6281.26万元，截至期末累计投入927.73万元，进度14.77%[57] - 化工物流装备购置项目调整后投资10854.83万元，截至期末累计投入11292.41万元，进度100%[57] - 补充流动资金9000万元，截至期末累计投入9000.15万元，进度100%[57] - 收购天津瀚诺威国际物流100%股权投资17180万元，截至期末累计投入17180万元，进度100%[57] - 收购绍兴长润化工有限公司100%股权投资5000万元，截至期末累计投入3750万元，进度75%[57] - 承诺投资项目小计承诺投资金额为67170.18万元，累计投入金额为51238.13万元[58] - 2022年5月9日公司同意以募集资金置换自筹资金预先投入募投项目2092.91万元及已支付发行费用858.66万元，截至2023年12月31日已全部完成置换[59] - 2022年8月21日公司同意使用不超过10000.00万元闲置募集资金临时补充流动资金，2023年5月24日提前归还[59] - 截至2023年12月31日，尚未使用的募集资金余额为17102.18万元，包括利息收入扣除手续费

整体财务关键指标变化 - 2024年第一季度公司营业收入670,648,160.17元，同比增长39.51%，环比上升9.37%[2][4] - 2024年第一季度归属于上市公司股东的净利润34,546,140.85元，同比下降9.21%，环比上升323.80%[2][4] - 2024年第一季度经营活动产生的现金流量净额为 -355,586,522.08元，同比下降1,224.25%[2] - 2024年第一季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.33元/股，同比下降10.81%[2] - 2024年第一季度加权平均净资产收益率为1.94%，同比下降0.36%[2] - 2024年第一季度末总资产4,452,123,741.21元，比上年末增加13.63%[2][4] - 2024年第一季度末归属于上市公司股东的所有者权益为1,753,613,595.10元，比上年末减少0.01%[2][4] - 2024年第一季度非经常性损益合计3,000,223.52元[5] - 营业收入本期发生额6.7064816017亿元，较上期发生额4.8072822991亿元增长39.51%，主要系业务增长所致[6] - 营业成本本期发生额5.8612323671亿元，较上期发生额3.9560729147亿元增长48.16%，主要系业务增长所致[6] - 投资收益本期发生额198.553849万元，较上期发生额 - 10.125857万元增长2060.86%，主要系联营企业业务增长所致[6] - 资产处置收益本期发生额255.018651万元，较上期发生额44.196214万元增长477.01%，主要系罐租业务融资租赁所致[6] - 营业外收入本期发生额42.23678万元，较上期发生额2.802326万元增长1407.20%，主要系公司非经营性收入增加所致[6] - 公司2024年第一季度资产总计44.52亿元，较上期39.18亿元增长13.63%[12] - 营业总收入6.71亿元，较上期4.81亿元增长39.51%[14] - 营业总成本6.28亿元，较上期4.33亿元增长45.19%[14] - 营业利润5000.80万元，较上期5485.96万元下降8.84%[15] - 利润总额5036.04万元，较上期5474.48万元下降7.99%[15] - 净利润3595.87万元，较上期3943.43万元下降8.81%[15] - 流动负债合计23.90亿元，较上期18.59亿元增长28.56%[12] - 非流动负债合计1.76亿元，较上期1.81亿元下降2.42%[12] - 归属于母公司所有者权益合计17.54亿元，较上期17.54亿元基本持平[13] - 少数股东权益1.32亿元，较上期1.25亿元增长5.97%[13] - 归属于少数股东的综合收益总额本期为1,412,530.05元，上期为1,382,499.43元[16] - 基本每股收益本期为0.33元，上期为0.37元；稀释每股收益本期为0.33元，上期为0.37元[16] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为1,168,224,190.95元，上期为615,960,973.68元[17] - 收到的税费返还本期为14,922,648.18元，上期为85.64元[17] - 经营活动产生的现金流量净额本期为 - 355,586,522.08元，上期为31,628,830.36元[17] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 35,288,540.67元，上期为 - 108,591,547.98元[18] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为55,767,047.55元，上期为71,038,699.11元[18] - 汇率变动对现金及现金等价物的影响本期为1,244,376.27元，上期为 - 2,437,862.06元[18] - 现金及现金等价物净增加额本期为 - 333,863,638.93元，上期为 - 8,361,880.57元[18] - 期末现金及现金等价物余额本期为402,117,756.50元，上期为704,213,907.72元[18] 股份回购情况 - 截至2024年3月31日，公司已回购股份数量为1,393,700股，成交总额为34,974,965.67元[4] - 截至2024年3月31日，回购专用证券账户持股数1393700股，持股比例1.3418%[8] - 2024年拟回购股份资金总额不低于5000万元、不高于10000万元，回购价格不超44.53元/股[9] - 按回购价格上限测算，回购股份数量预计112.28 - 224.57万股，占总股本1.08% - 2.16%[9] 业务板块服务箱量 - 2024年一季度公司各业务板块合计服务箱量为5.07万TEU，其中跨境化工物流供应链服务箱量为3.31万TEU、仓储堆存服务箱量为0.83万TEU、道路运输服务箱量为0.93万TEU[4] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为10427人，表决权恢复的优先股股东总数为0人[6] - 陈永夫持股比例30.81%，持股数量3200万股，均为有限售条件股份[6] - 宁波乾泰创业投资合伙企业（有限合伙）持股比例3.89%，持股数量403.7453万股，均为无限售条件股份[7] - 深圳众汇投资管理有限公司－宁波梅山保税港区众汇象田创业投资合伙企业（有限合伙）持股比例3.67%，持股数量381.5353万股，均为无限售条件股份[7] - 陈永夫直接持有公司30.81%股份，金萍间接控制6.31%股份，夫妇合计控制37.12%股份[8] - 浙江财通资本旗下两合伙企业分别持有2.76%和2.24%股份，合计持有4.9999%股份[8] 资产项目余额变化 - 2024年3月货币资金期末余额873657201.47元，期初余额1107732892.34元[11] - 2024年3月应收账款期末余额499246708.38元，期初余额500210611.28元[11] - 2024年3月预付款项期末余额1069975996.03元，期初余额365607559.92元[11] - 2024年3月存货期末余额220722572.82元，期初余额179022243.03元[11] - 2024年3月流动资产合计期末余额2908613023.88元，期初余额2388001037.20元[11] - 预付款项期末余额106.997599603亿元，较上年末余额36.560755992亿元增长192.66%，主要系本期贸易采购所致[6]

单位：人民币万元 | 项目 | 本次计提减值准备 | | --- | --- | | 信用减值损失 | 2,679.88 | | 其中：应收账款坏账损失 | 1,180.49 | | 其他应收款坏账损失 | 1,499.39 | | 资产减值损失 | 81.24 | | 其中：存货跌价准备 | 81.24 | | 合计 | 2,761.12 | 二、本次计提资产减值准备对公司的影响 证券代码：001228 证券简称：永泰运 公告编号：2024-060 永泰运化工物流股份有限公司 关于 2024 年半年度计提资产减值准备的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、本次计提资产减值准备情况概述 永泰运化工物流股份有限公司（以下简称"公司"）根据《深圳证券交易所股票 上市规则（2024 年修订）》、《企业会计准则》等相关规定，为更加真实、准确、客观 地反映公司截至 2024 年 6 月 30 日的财务状况及 2024 年 1-6 月的经营成果，基于谨 慎性原则，对截至 2024 年 6 月 30 日公司合并报表范围内各类资产进行了全面清查 和减值测试 ...

公司基本信息 - 报告期为2024年1月1日至2024年6月30日，上年同期为2023年1月1日至2023年6月30日[5] - 公司股票简称永泰运，代码001228，上市于深圳证券交易所[6] - 公司法定代表人是陈永夫[6] - 董事会秘书是韩德功，证券事务代表是张花蕾[7] - 公司联系地址为浙江省宁波市鄞州区河清北路299号汇盈大厦6楼，电话0574 - 27661599，传真0574 - 87730966[7] - 公司注册地址、办公地址、邮政编码、网址、电子信箱等在报告期无变化[8] - 公司披露半年度报告的证券交易所网站和媒体名称及网址、半年度报告备置地在报告期无变化[8] 利润分配计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[2] 财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入为18.49亿元，上年同期调整后为10.42亿元，同比增长77.49%[10] - 归属于上市公司股东的净利润本报告期为6181.29万元，上年同期调整后为1.03亿元，同比减少40.04%[10] - 归属于上市公司股东扣除非经常性损益的净利润本报告期为5359.29万元，上年同期调整后为8471.31万元，同比减少36.74%[10] - 经营活动产生的现金流量净额本报告期为 -2.87亿元，上年同期调整后为 -1.20亿元，同比减少140.24%[10] - 基本每股收益本报告期为0.60元/股，上年同期调整后为0.99元/股，同比减少39.39%[10] - 稀释每股收益本报告期为0.60元/股，上年同期调整后为0.99元/股，同比减少39.39%[10] - 加权平均净资产收益率本报告期为3.55%，上年同期调整后为6.14%，同比减少2.59个百分点[10] - 本报告期末总资产为44.46亿元，上年度末调整后为39.18亿元，同比增长13.46%[10] - 归属于上市公司股东的净资产本报告期末为17.19亿元，上年度末调整后为17.54亿元，同比减少1.99%[10] - 非经常性损益合计为822.00万元，其中非流动性资产处置损益为674.70万元[14] - 报告期内公司实现营业收入18.49亿元，同比上升77.49%[25] - 报告期内公司实现归属于上市公司股东的净利润6181.29万元，同比下降40.04%[25] - 截至2024年6月30日，公司总资产44.46亿元，较上年末增加13.46%[25] - 截至2024年6月30日，归属于上市公司股东的所有者权益为17.19亿元，较上年末下降1.99%[25] - 本报告期营业收入18.49亿元，上年同期10.42亿元，同比增长77.49%，主要因供应链贸易服务业务增长[26][27] - 本报告期营业成本16.58亿元，上年同期8.68亿元，同比增长90.93%，系供应链贸易服务业务增长所致[26] - 研发投入本报告期540.82万元，上年同期272.78万元，同比增长98.26%，因本期研发投入增加[26] - 经营活动现金流量净额本报告期-2.87亿元，上年同期-1.20亿元，同比减少140.24%，因业务结构调整和规模增长致经营性支出增加[26] - 应收账款本报告期末8.97亿元，上年末5.00亿元，占总资产比重从12.77%增至20.18%，因供应链贸易服务业务增长[30] - 合同负债本报告期末3.34亿元，上年末1.12亿元，占总资产比重从2.85%增至7.52%，因本期供应链贸易服务预收货款所致[31] - 预付款项本报告期末7.43亿元，上年末3.66亿元，占总资产比重从9.33%增至16.70%，因本期供应链贸易服务预付货款所致[31] - 香港永泰资产规模2.06亿元，占公司净资产比重11.98%，运营盈利且无重大减值风险[32] - 投资收益本报告期395.53万元，占利润总额比例4.24%，源于联营公司权益法核算确认的投资收益及理财收益[29] - 交易性金融资产期初数1.25亿元，本期购买金额1.98亿元，出售金额2.5亿元，期末数7300万元[33] - 其他非流动金融资产期初和期末数均为8621.433587万元[33] - 金融资产小计期初数2.1121433587亿元，本期购买金额1.98亿元，出售金额2.5亿元，期末数1.5921433587亿元[33] - 应收款项融资期初数1234.078189万元，本期购买金额4983.541716万元，期末数6217.619905万元[33] - 报告期投资额1607万元，上年同期投资额3.500656404亿元，变动幅度-95.41%[35] - 2024年6月30日，公司货币资金期末余额799290289.55元，期初余额1107732892.34元[99] - 2024年6月30日，公司应收账款期末余额897085721.08元，期初余额500210611.28元[99] - 2024年6月30日，公司流动资产合计期末余额2886269003.56元，期初余额2388001037.20元[99] - 2024年6月30日，公司非流动资产合计期末余额1559242580.11元，期初余额1530128189.44元[100] - 2024年6月30日，公司资产总计期末余额4445511583.67元，期初余额3918129226.64元[100] - 2024年6月30日，公司短期借款期末余额433506504.94元，期初余额342532312.20元[100] - 2024年6月30日，公司应付票据期末余额1169857535.21元，期初余额1035019095.89元[100] - 2024年6月30日，公司合同负债期末余额334101800.49元，期初余额111557098.78元[100] - 公司负债合计从203.96亿元增至259.33亿元，增幅约27.15%[101] - 公司所有者权益合计从187.85亿元降至185.22亿元，降幅约1.39%[101] - 公司资产总计从255.95亿元增至298.98亿元，增幅约16.81%[103][104] - 公司应收账款从1.32亿元增至1.94亿元，增幅约47.14%[103] - 公司预付款项从1.21亿元增至6.21亿元，增幅约413.29%[103] - 公司应付票据从5.17亿元增至7.38亿元，增幅约42.53%[104] - 公司合同负债从0.57亿元增至1.68亿元，增幅约194.77%[104] - 公司其他应付款从0.28亿元增至1.50亿元，增幅约433.90%[104] - 公司长期借款从6525.78万元降至5872.73万元，降幅约9.99%[101][104] - 公司租赁负债从5619.92万元降至5207.42万元，降幅约7.34%[101] - 2024年半年度营业总收入18.49亿元，2023年半年度为10.42亿元，同比增长77.49%[105] - 2024年半年度营业总成本17.40亿元，2023年半年度为9.20亿元，同比增长89.14%[105] - 2024年半年度净利润6649.45万元，2023年半年度为1.07亿元，同比下降37.61%[106] - 2024年半年度归属于母公司股东的净利润6181.29万元，2023年半年度为1.03亿元，同比下降39.99%[106] - 2024年半年度基本每股收益0.60元，2023年半年度为0.99元，同比下降39.39%[106] - 2024年半年度母公司营业收入4.65亿元，2023年半年度为4.40亿元，同比增长5.51%[108] - 2024年半年度母公司营业成本4.17亿元，2023年半年度为3.91亿元，同比增长6.49%[108] - 2024年半年度母公司净利润3770.09万元，2023年半年度为1.52亿元，同比下降75.28%[108] - 2024年半年度利息费用1015.48万元，2023年半年度为480.55万元，同比增长111.32%[105] - 2024年半年度利息收入758.96万元，2023年半年度为619.23万元，同比增长22.56%[105] - 2024年半年度经营活动现金流入小计33.36亿元，2023年半年度为15.01亿元，同比增长122.26%[110] - 2024年半年度经营活动现金流出小计36.23亿元，2023年半年度为16.21亿元，同比增长123.51%[110] - 2024年半年度经营活动产生的现金流量净额为 -2.87亿元，2023年半年度为 -1.20亿元，亏损扩大139.91%[110] - 2024年半年度投资活动现金流入小计2.54亿元，2023年半年度为1.48亿元，同比增长70.49%[111] - 2024年半年度投资活动现金流出小计2.50亿元，2023年半年度为6.09亿元，同比减少59.00%[111] - 2024年半年度投资活动产生的现金流量净额为0.397亿元，2023年半年度为 -4.61亿元，扭亏为盈[111] - 2024年半年度筹资活动现金流入小计4.46亿元，2023年半年度为4.74亿元，同比减少5.89%[111] - 2024年半年度筹资活动现金流出小计4.59亿元，2023年半年度为1.36亿元，同比增长237.05%[111] - 2024年半年度筹资活动产生的现金流量净额为 -0.132亿元，2023年半年度为3.38亿元，由盈转亏[111] - 2024年半年度现金及现金等价物净增加额为 -2.91亿元，2023年半年度为 -2.31亿元，亏损扩大26.34%[111] - 2024年期初归属于母公司所有者权益小计为175.38亿元，少数股东权益为1.25亿元，所有者权益合计为187.85亿元[114] - 2024年本期其他权益工具（永续债）增加3499.80万元[114] - 2024年本期专项储备减少19.35万元，其中本期提取9341.21万元，本期使用360.56万元[115] - 2024年本期综合收益总额为6649.45万元[114] - 2024年本期所有者投入和减少资本导致所有者权益减少2371.42万元[114] - 2024年本期利润分配导致所有者权益减少6888.11万元[114] - 2023年末归属于母公司所有者权益小计为163.46亿元，少数股东权益为1.07亿元，所有者权益合计为174.16亿元[118] - 2023年会计政策变更使所有者权益减少52.75万元[118] - 2024年本期所有者权益增减变动金额为 - 2629.43万元[114] - 2024年期末归属于母公司所有者权益小计为171.88亿元，少数股东权益为1.33亿元，所有者权益合计为185.22亿元[115] - 2024年上半年对所有者（或股东）分配金额为42803476.51元[119] - 2024年专项储备本期提取4257376.01元，本期使用3233775.70元，期末余额1023600.31元[119] - 2024年母公司所有者权益本期增减变动金额为 - 59940880.43元[120] - 2024年母公司综合收益总额为37700851.28元[120] - 2024年母公司所有者投入和减少资本为 - 34998037.70元[120] - 2024年母公司利润分配金额为 - 61482545.40元[120] - 2023年半年度末未分配利润为271462957.92元[122] - 2024年期初所有者权益合计为1362994313.35元[124] - 2024年本期综合收益总额为152484068.60元[124] - 2024年利润分配中对所有者（或股东）分配金额为31159382.67元[124] 行业数据 - 2024年上半年全国社会物流总额167.4万亿元，同比增长5.8%，一、二季度分别增长5.9%、5.7%[16] 公司业务资源 - 公司在全国拥有逾50万平方米稀缺土地资源[19] - 公司配有专业危化品运输车辆200多辆[19] - 公司拥有29项计算机软件著作权、6项实用新型专利、18项主要域名、27项注册商标[22] - 公司在全国拥有逾50万平方米稀缺土地资源，配有专业

| 青岛百世万邦国际 | 子公司 | 应收账款 | 5.26 | 19.12 | | 23.29 | 1.09 提供服务 | 经营性往来 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 物流有限公司 | | | | | | | | | | 青岛永泰艾力国际 | 子公司 | 应收账款 | 38.76 | 175.52 | | 67.55 | 146.73 提供服务 | 经营性往来 | | 物流有限公司 | | | | | | | | | | 天津睿博龙智慧供 | 子公司 | 应收账款 | | 60.55 | | 23.48 | 37.07 提供服务 | 经营性往来 | | 应链股份有限公司 | | | | | | | | | | 嘉兴海泰化工物流 综合服务有限公司 | 子公司 | 应收账款 | | 16.93 | | | 16.93 提供服务 | 经营性往来 | | 浙江嘉昇化工有限 | 子公司 | 应收账款 | | 47.00 | | 43.10 | 3.90 提供服务 | 经营性往来 | | 公司 | | | | | | | | | | ...