财务数据和关键指标变化 - 2021年第四季度净利息收入为1.333亿美元，较上一季度的1.303亿美元增长2%，非利息收入为1310万美元，较上一季度的1060万美元增长23%，非利息支出为7420万美元，较上一季度下降2%，拨备前净收入为7220万美元，较上一季度增长10% [12][21][26] - 第四季度净息差环比增加6个基点至3.13%，剔除购买会计调整影响后，净息差环比增加7个基点至3.09%，预计2022年第一季度净息差与2021年第四季度相比将相对稳定 [22][23] - 第四季度效率比率从第三季度的53.6%提高2.9%至50.7%，非利息支出占平均资产的百分比从第三季度的1.7%降至1.67% [28] - 截至2021年底，有形普通股每股账面价值较上一季度增加0.18美元，同比增加0.70美元 [35] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 第四季度贷款发放总额创纪录达到12.4亿美元，较上一季度增长23%，年化贷款增长率为15.9%，剔除PPP贷款后，未偿还贷款环比增长4.9%，年化增长19.6% [14] - 商业贷款发放额为5.38亿美元，较上一季度增长57%，商业贷款组合较上季度末增长9% [15][16] - CRE贷款发放额环比增长6%，该组合在第四季度增长2%，其中多户家庭贷款占本季度CRE贷款发放总额的15%，多户家庭贷款组合较上季度末增长8%，仓库CRE贷款占第四季度CRE贷款发放总额的22%，较2021年9月30日增长7% [16][17][18] - SBA贷款发放总额为5500万美元，低于上一季度，行业对SBA贷款的整体需求下降 [19] 存款业务 - 总存款与上季度末基本持平，货币市场存款的增长抵消了非利息存款的季节性下降和定期存款的持续减少，非利息存款平均余额较上一季度增长2%，计息存款和总存款成本均环比下降3个基点，这是连续第九个季度存款成本下降 [29][30] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2022年公司将继续加强商业银行业务平台，吸引主流银行人才，拓展可寻址市场，瞄准新的有吸引力的行业，如电信、医疗保健和多户家庭贷款 [42] - 计划在亚特兰大开设第一家全方位服务分行，并在年底前在西雅图开设另一家分行，这两个市场有大量且不断增长的韩裔美国人社区，有望带来贷款和存款增长 [43] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管疫情和供应链中断带来挑战，但公司在2021年第四季度取得出色财务业绩，多项积极趋势延续，预计2022年贷款将实现高个位数至低两位数增长，资产质量指标将改善，批评贷款余额将下降20% - 30% [10][40][45] - 鉴于利率上升预期，公司资产敏感地位将受益，存款基础改善将使存款贝塔值降低，对净息差产生更积极影响，同时有效管理费用，增强运营杠杆，有望实现盈利增长并为股东创造价值 [24][46][47] 其他重要信息 - 2021年第四季度有1.07亿美元PPP贷款被豁免，实现净费用370万美元，第三季度有2.36亿美元PPP贷款被豁免，实现净费用320万美元 [22] - 第四季度资产质量持续改善，批评贷款减少5100万美元，降幅为9%，非 performing资产减少约190万美元，OREO投资组合从2020年底的2010万美元降至2021年底的260万美元，应计TDRs增加1290万美元，逾期不足90天的贷款略有增加，但总体逾期贷款较目前减少1750万美元，第四季度实现净回收230万美元，计提信贷损失拨备150万美元，截至2021年12月31日，信贷损失拨备覆盖率为1.02% [31][32][33] - 第四季度完成了此前宣布的5000万美元股票回购计划，并宣布了一项新的股票回购计划，授权公司回购至多5000万美元的普通股 [36] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 股票回购计划的执行方式 - 公司认为当前市场估值仍适合进行股票回购，预计该计划将积极执行 [50] 问题2: 此前冲销贷款的回收金额 - 是一笔较大的贷款，但具体金额需后续回复，这是第三季度一笔此前冲销的较大贷款，目前处于清收阶段，无法披露实际细节 [51] 问题3: 储备覆盖率及后续变化预期 - 当前储备覆盖率接近CECL首日拨备，仍有一定下降空间，但受贷款增长预期和资产质量改善等多种因素影响 [52][53] 问题4: 本季度掉期费用和股权收入费用情况及与第三季度对比 - 掉期费用收入本季度约为60万美元，预计未来将保持相同水平或略有增加，取决于利率变动；股权收入是一次性项目，本季度约为50万美元，未来可能不会再出现 [54][55] 问题5: SBA贷款生产和保费情况及未来展望 - SBA贷款二级市场保费保持良好，2022年计划每季度出售约4000万美元SBA贷款，收入在350 - 450万美元之间，2022年预计SBA贷款生产约2.5亿美元，仍将保持强劲 [56][57] 问题6: 利率敏感性，每25个基点利率变动对净利息收入的影响 - 假设3月利率提高25个基点，预计剩余九个月将增加约500万美元净利息收入，即提高95个基点；全年预计增加约650 - 700万美元，提高约4个基点净息差 [59][61] 问题7: 存款贝塔值预期及存款保留和增长情况 - 预计存款贝塔值为中40%左右，公司将在存款定价上更加自律；过去依赖大额存单导致存款贝塔值较高，目前存款结构改善，货币市场存款占比增加，定期存款占比低于19% [62][63][64] 问题8: 第二次和第三次加息对净息差的影响 - 衍生品影响不大，主要驱动因素是存款贝塔值和贷款定价，公司约41%的贷款为可变利率，且相当大一部分与基准利率挂钩，将立即重新定价；预计第一季度净息差相对稳定，第二季度及以后利率上升将对净息差产生积极影响 [66][67] 问题9: 资本管理，CET1比率未变情况下的资本使用策略 - 董事会会定期考虑资本情况，综合考虑对股东最有利的资本用途，目前判断后续是否还有股票回购计划还为时过早 [69][70] 问题10: 中40%存款贝塔值的适用范围 - 43%是平行冲击情景下的预测，即利率在一段时间内逐步上升100个基点的情景 [72] 问题11: 可变利率贷款的利率下限情况 - 有利率下限的可变利率贷款金额不足10亿美元，占比16%，其中8.34亿美元的贷款利率已达到下限，预计利率下限对净息差影响不大 [73] 问题12: 应计TDRs所属CRE细分领域 - 属于CRE零售领域 [74] 问题13: 剩余PPP贷款金额和费用 - 第四季度剩余PPP贷款总额为2.28亿美元，已确认费用520万美元，剩余费用为670万美元 [78][79] 问题14: 效率比率展望 - 2022年公司目标是将效率比率维持在低50%左右或接近50%，同时非利息支出占平均资产的比率将低于1.7%；虽然预计部分费用项目将增加，尤其是薪酬费用，但与业务拓展相关，且利率上升环境下净收入有望增长，资产负债表持续增长也将增强运营杠杆 [80][81][82]

业绩总结 - 2021年第四季度净收入为5160万美元[3] - 净利息收入在扣除信用损失准备前增长2%，达到1.333亿美元[5] - 新贷款生产在环比基础上增长23%，创下12.49亿美元的记录[5] - 不良资产总额减少至1.118亿美元，较2021年第三季度的1.137亿美元有所下降[19] - 效率比率环比改善288个基点，达到50.70%[15] - 非利息收入环比增长23%，达到1310万美元[12] - 总存款达到150.4亿美元，较2021年第三季度增长[6] - 贷款应收款（不包括PPP贷款）环比增长4.0%，年化增长15.9%[8] - 信贷损失准备金为150万美元，反映出信贷质量改善和季度内的净回收[21] - 2021年第四季度的预拨备净收入为72179万美元，较2020年第四季度的61108万美元增长[28] 用户数据 - 平均非利息存款环比增长2%[17] - 特殊提及贷款较上季度减少4960万美元，反映出借款人在COVID后调整的持续进展[20] - 总体受批贷款占贷款应收总额的比例下降至3.58%，较2021年9月30日的4.10%有所改善[20] - 净回收为230万美元，年化占平均贷款应收的-0.07%[21] 未来展望 - 预计2022年贷款增长将达到高单位数到低双位数，排除PPP贷款[25] - 预计到年底，受批贷款余额将下降约20-30%[25] 股东回报 - 每股有形普通股权益增加18美分，达到13.51美元[23] - 每季度普通股股息维持在每股0.14美元，股息收益率为3.81%[23] 成本管理 - 利息支出成本环比下降3个基点，连续第九个季度下降[18] - 2021年12月31日的总风险资本比率为12.42%，较2021年9月30日持平或有所改善[22]

新冠疫情调整条款贷款情况 - 截至2021年9月30日，因新冠疫情调整条款的贷款余额为1.22亿美元，其中房地产贷款约占95%[85] TDR贷款相关数据 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，TDR贷款记录投资总额分别为5444.7万美元和5160.9万美元[86] - 2021年9月30日，应计状态的TDR贷款包括30笔商业房地产贷款（3090万美元）、20笔商业企业贷款（840万美元）和13笔消费及其他贷款（21.3万美元）；2020年12月31日，对应数据为33笔（2580万美元）、25笔（1140万美元）和16笔（17.2万美元）[86] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司为TDR贷款计提的拨备分别为290万美元和480万美元[86] - 2021年第三季度无新增TDR贷款调整；2021年前九个月调整的TDR贷款，公司计提8.9万美元的ACL，冲销总额为0；2020年第三季度和前九个月，公司分别计提34.2万美元和66.1万美元的ACL，冲销总额为0[88] - 2021年第三季度和前九个月，此前12个月内调整为TDR的贷款中出现违约的贷款余额分别为1164.4万美元和1177.5万美元；2020年对应数据为308.5万美元和430万美元[90] - 2021年第三季度和前九个月，出现违约的TDR贷款，公司分别计提5.1万美元和8.4万美元的ACL，冲销总额为0；2020年对应计提金额为4000美元和6.7万美元，冲销总额为0[90][91] 租赁相关数据 - 截至2021年9月30日，公司使用权资产和相关负债分别为5060万美元和5510万美元；2020年12月31日，对应数据为4770万美元和5200万美元[94] - 截至2021年9月30日，短期和长期经营租赁负债分别为1220万美元和4290万美元，公司无融资租赁[94] - 2021年前九个月，公司延长12份租约，签订1份新租约，租约延长条款为3至5年[94] - 2021年9月30日止三个月和九个月的租金费用分别为460万美元和1360万美元，2020年同期分别为460万美元和1370万美元[96] 存款相关数据 - 2021年9月30日和2020年12月31日，面额超过25万美元的定期存款总额分别为15.4亿美元和18.5亿美元[100] - 2021年9月30日和2020年12月31日，经纪存款总额分别为3.753亿美元和11.4亿美元[101] 与联邦住房贷款银行（FHLB）借款相关数据 - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司与联邦住房贷款银行（FHLB）的借款能力分别为43.7亿美元和41.8亿美元[103] - 2021年9月30日和2020年12月31日，FHLB预付款总额分别为2亿美元和2.5亿美元，加权平均利率分别为1.27%和1.07%[105] - 2021年9月30日，公司在FHLB的剩余借款能力为41.5亿美元[105] 次级债券相关数据 - 2021年9月30日和2020年12月31日，公司持有的次级债券账面价值分别为1.051亿美元和1.042亿美元[109] 可转换优先票据相关数据 - 2018年，公司发行了2.175亿美元本金总额的2.00%可转换优先票据，2038年5月15日到期[111] - 2021年1月1日，公司提前采用ASU 2020 - 06，可转换票据作为单一债务工具核算，可转换票据权益部分的转回总额为1830万美元[113] - 采用ASU 2020 - 06对期初留存收益产生1070万美元的净调整[113] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，可转换票据本金余额均为2.175亿美元，2021年9月30日账面价值为2.15974亿美元，2020年12月31日为2.04565亿美元[114] - 2021年第三季度和前九个月可转换票据利息支出分别为130万美元和400万美元，2020年同期分别为240万美元和710万美元，2021年较2020年分别下降100万美元和310万美元[114] 利率互换及风险参与协议相关数据 - 截至2021年9月30日，与代理银行的贷款利率互换名义金额为9.8916亿美元，估计公允价值为239.5万美元；与贷款客户的背对背利率互换名义金额为4.53289亿美元，估计公允价值为1880.2万美元[116] - 截至2021年9月30日，风险参与协议出售名义金额为1.114亿美元，信用估值调整为5.2万美元；2020年12月31日名义金额为1.128亿美元，信用估值调整为39.8万美元[117] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司有一项名义金额为1亿美元的利率互换协议指定为现金流套期，2021年前三季度分别从累计其他综合收益重分类8.8万美元和22.7万美元至利息费用[119] 利率锁定承诺和远期销售承诺相关数据 - 截至2021年9月30日，公司有2130万美元的利率锁定承诺和住宅抵押贷款未来交付的总远期销售承诺；2020年12月31日为4380万美元[122] 承诺授信及备用信用证相关数据 - 截至2021年9月30日，承诺授信金额为23.73741亿美元，备用信用证为1171.32万美元；2020年12月31日分别为21.37178亿美元和1088.34万美元[125] 法律索赔或有损失相关数据 - 截至2021年9月30日，所有法律索赔的或有损失为14.4万美元，2020年12月31日为130万美元[125] 商誉相关数据 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司商誉账面价值为4.645亿美元，2021年前三季度未记录商誉减值[127] 核心存款无形资产相关数据 - 核心存款无形资产摊销费用在2021年和2020年第三季度分别为50.9万美元和53.1万美元，前九个月分别为150万美元和160万美元[128] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，核心存款无形资产总值分别为2090.1万美元和2090.1万美元，账面价值分别为818万美元和970.8万美元[128] 服务资产相关数据 - 服务资产在2021年和2020年第三季度的期初余额分别为1156.6万美元和1416.4万美元，期末余额分别为1078.7万美元和1371.8万美元；前九个月期初余额分别为1269.2万美元和1641.7万美元，期末余额与第三季度相同[132] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，为其他机构服务的贷款本金余额分别为11.2亿美元和12.3亿美元[132] 所得税相关数据 - 2021年和2020年第三季度，公司所得税拨备分别为1990万美元和930万美元，税前收入分别为7540万美元和3970万美元，有效税率分别为26.40%和23.28%；前九个月所得税拨备分别为5160万美元和2550万美元，税前收入分别为2.046亿美元和1.087亿美元，有效税率分别为25.24%和23.45%[135] 未确认税收优惠相关数据 - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司未确认的税收优惠均为280万美元，应计利息分别约为34.7万美元和27.6万美元[136] - 管理层认为未来十二个月未确认的税收优惠可能因与州税务机关和解而减少90.2万美元[137] 服务资产贴现率和提前还款率相关数据 - SBA服务资产在2021年9月30日和2020年12月31日的加权平均贴现率分别为12.48%和9.93%，恒定提前还款率分别为14.37%和14.40%；抵押贷款服务资产同期加权平均贴现率分别为8.63%和8.26%，恒定提前还款率分别为9.19%和8.63%[134] 服务成本相关数据 - 公司服务成本约为行业平均服务成本40个基点[130] 抵押依赖贷款抵押物折扣相关数据 - 抵押依赖贷款的抵押物公允价值确定时，销售成本折扣为8.5%，商业和工业及资产支持贷款中，符合条件的应收账款折扣为20 - 60%，存货折扣为50 - 70%[150] 可售证券相关数据 - 截至2021年9月30日，可售证券中，抵押担保债务为1071188000美元，住宅抵押支持证券为763395000美元，商业抵押支持证券为591661000美元等[154] - 截至2020年12月31日，可售证券中，抵押担保债务为1001317000美元，住宅抵押支持证券为681013000美元，商业抵押支持证券为507879000美元等[156] 市政证券和风险参与协议余额相关数据 - 2021年第三季度和前九个月，市政证券期初余额分别为1058000美元和1022000美元，期末余额均为1055000美元；风险参与协议期初余额分别为64000美元和398000美元，期末余额均为52000美元[157] - 2020年第三季度和前九个月，市政证券期初余额分别为1066000美元和1076000美元，期末余额均为1048000美元；风险参与协议期初余额分别为223000美元和0，期末余额均为199000美元[157] 非经常性公允价值计量资产相关数据 - 截至2021年9月30日，非经常性公允价值计量资产中，房地产贷款为12882000美元，商业业务贷款为3504000美元，待售贷款净额为131176000美元，其他不动产为14783000美元[158] - 截至2020年12月31日，非经常性公允价值计量资产中，房地产贷款为21688000美元，商业业务贷款为7694000美元，待售贷款净额为0，其他不动产为19260000美元[158] - 2021年前三季度，非经常性公允价值计量资产净损失方面，房地产贷款为1496000美元，商业业务贷款为2025000美元，待售贷款净额为17900000美元，其他不动产为582000美元[158] - 2020年前三季度，非经常性公允价值计量资产净损失方面，房地产贷款为8108000美元，商业业务贷款为5470000美元，待售贷款净额为0，其他不动产为4118000美元[158] 金融资产相关数据 - 截至2021年9月30日，金融资产中现金及现金等价物账面价值和公允价值均为627352000美元，贷款应收净额账面价值为13281917000美元，公允价值为13155789000美元等[160] - 截至2020年12月31日，金融资产中现金及现金等价物账面价值和公允价值均为350579000美元，贷款应收净额账面价值为13356472000美元，公允价值为13428706000美元等[160] 股东权益及股票相关数据 - 2021年9月30日，公司股东权益总额为20.7亿美元，2020年12月31日为20.5亿美元[163] - 2020年3月，公司完成5000万美元股票回购计划，回购2716034股普通股，总计3620万美元[163] - 2021年7月，董事会批准5000万美元股票回购计划，2021年第三季度回购3487426股普通股，总计4720万美元[164] - 2021年和2020年第三季度，公司每股普通股现金股息为0.14美元；2021年和2020年前九个月，每股普通股现金股息为0.42美元[165] - 2019年股票激励计划初始有440万股可供授予参与者，截至2021年9月30日，有2338326股可供未来授予[169][171] - 2021年前九个月，受限股票和绩效单位归属的总公允价值为940万美元，2020年为330万美元[171] - 2021年第三季度和2020年第三季度，员工股票购买计划（ESPP）的补偿费用分别为13.5万美元和10.8万美元；2021年前九个月和2020年前九个月分别为39.4万美元和20.5万美元[172] - 2021年和2020年第三季度，与股票支付安排相关的费用均为220万美元；2021年前九个月和2020年前九个月分别为680万美元和600万美元[173] - 截至2021年9月30日，非归属受限股票和绩效单位的未确认补偿费用为1130万美元，预计在1.94年的加权平均归属期内确认[174] - 2021年前三季度，公司股东权益增加2070万美元，主要由于净收入增加1.529亿美元和采用ASU 2020 - 06对期初留存收益调整增加1070万美元，部分被其他综合收益减少2920万美元、支付股息5180万美元、股票回购4720万美元和额外实收资本减少1480万美元所抵消[308] - 2021年7月22日，董事会批准新的股票回购计划，授权回购至多5000万美元普通股，截至9月30日，该计划还剩280万美元额度[309] 银行资本充足率相关数据 - 截至2021年9月

1 2021 Third Quarter Earnings Conference Call Tuesday, October 26, 2021 Forward Looking Statements & Additional Disclosures This presentation may contain statements regarding future events or the future financial performance of the Company that constitute forward‐looking statements within the meaning of Section 27A of the Securities Act of 1933, as amended, and Section 21E of the Securities Exchange Act of 1934, as amended. These forward‐looking statements relate to, among other things, expectations regardi ...

财务数据和关键指标变化 - 第三季度净收入5550万美元，摊薄后每股收益0.45美元，较上一季度增长3% [9] - 拨备前净收入6540万美元，较上一季度增长1.4% [9] - 有形普通股权益回报率环比增加21个基点至13.71% [9] - 净利息收入1.303亿美元，较上一季度的1.266亿美元增长3% [20] - 净利息收益率环比下降4个基点至3.07% [22] - 非利息收入1060万美元，低于上一季度的1110万美元 [25] - 非利息支出7550万美元，较上一季度增长3% [26] - 总存款环比增长2%，计息存款成本环比下降6个基点，总存款成本下降4个基点 [28][29] - 第三季度信用损失准备金录得1000万美元的信贷，9月30日信贷损失准备金率为1.05%（不包括PPP贷款），低于6月30日的1.47% [33] - 9月30日有形普通股权益每股较上一季度增加23个基点，同比增加63个基点 [35] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 新贷款发放量创历史新高，首次超过10亿美元，环比增长13% [10] - 商业贷款发放量环比增长14%至3.44亿美元，企业银行集团与大型企业客户建立新关系推动增长，排除PPP贷款和战略贷款销售及转移后，商业贷款余额环比增长6% [14] - SBA贷款发放量达1.16亿美元，为非PPP项目发放量的历史最高水平，排除PPP和战略贷款销售及转移影响后，SBA贷款组合环比增长11% [16] - CRE贷款发放量环比增长14%，多户家庭贷款新发放量环比增长超一倍，占第三季度总贷款发放量约12%，该组合较上季度末增长20% [17] - 排除PPP贷款和贷款销售及转移影响后，总贷款环比增长3%，按年率计算增长12% [19] 存款业务 - 非计息存款环比增长7%，占总存款的40%，创历史新高；定期存款环比下降4% [10][28] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 持续增加经验丰富的团队以补充业务增长，拓展电信和医疗保健领域 [15] - 致力于打造更多元化、低风险的商业房地产投资组合，增加对多户家庭贷款业务的关注 [17] - 投资于有有机增长潜力的地理区域，第四季度将在亚特兰大开设第一家全方位服务分行 [39][40] - 持续将效率提升举措节省的成本重新投入到业务发展能力建设中 [41] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 贷款业务管道强劲，预计保持较高的业务量，新招聘人员将增强商业银行业务能力，促进贷款组合多元化 [38] - 随着美国经济和借款人从疫情中恢复，预计资产质量将在短期内继续改善 [42] - 贷款收益率、存款成本和净利息收益率相对稳定，公司有望在未来几个季度提高盈利能力 [43] 其他重要信息 - 第三季度释放1000万美元贷款损失准备金，反映了高风险贷款的处置和经济的改善 [11] - 第三季度出售2960万美元贷款，并将1.316亿美元潜在高风险贷款转为待售，认为贷款组合去风险过程基本完成，预计第四季度不会有大量战略贷款销售 [12] - 按《关怀法案》实施的贷款修改计划余额持续下降，9月30日修改贷款占总贷款比例降至1%以下，预计年底基本清零 [20] - 基于强大的资本和流动性状况，维持每股0.14美元的季度股息，并在第三季度回购4700万美元普通股，减少约350万股流通股 [36] 问答环节所有提问和回答 问题1: 鉴于增长前景改善，如何看待额外的股票回购计划 - 公司在第三季度积极开展股票回购计划，目前该计划剩余不足300万美元，鉴于当前估值和超过11%的一级普通股权益比率，认为不久后考虑再次授权回购是个好主意 [48] 问题2: 从更广泛角度看，未来费用的变化节奏如何 - 本季度非利息支出因薪资和奖金增加而有所上升，预计第四季度奖金计提不会达到相同水平，薪资和福利支出将较第三季度下降，其他项目预计与第三季度持平，预计费用运行率在7200万 - 7400万美元之间 [50] - 当前就业市场对员工有利，招聘成本比现有基本工资高10% - 15%，薪酬和福利会有上行压力，但公司会通过提高其他领域效率将非利息支出控制在7000万 - 7400万美元的正常范围内 [51] 问题3: 本季度4300万美元的冲销如何对应第一季度约2300 - 2400万美元的大额非应计贷款、3000万美元的贷款销售和1.31亿美元的贷款转移 - 本季度冲销水平较高是多种因素综合作用的结果，包括贷款销售、一笔大额关系贷款以及几笔大额还款，公司正在与现有客户进行多次债务重组，无法详细说明具体构成，但认为贷款销售的折扣仍合理，大部分高额冲销归因于之前讨论的大额关系贷款 [53] 问题4: 本季度出售和转移的房地产贷款涉及哪些物业类型 - 第二季度主要关注酒店/汽车旅馆领域的贷款销售，第三季度仍处理了一小部分该领域贷款，同时也关注零售领域，认为已解决了与疫情相关的主要风险问题，出售和转移的贷款主要来自酒店和零售行业 [57][58] 问题5: 本季度商业房地产融资在零售物业类型的季度环比增长情况，以及公司是否仍看好该领域 - 公司在零售领域仍发现了良好机会，但会密切关注并适度控制增长，零售行业比酒店行业更加多元化，公司专注于便利店等抗互联网零售类型，正在进行商业房地产投资组合的重新配置 [60] 问题6: 未来是否会继续出售SBA和单户家庭贷款产品 - 公司将继续出售SBA贷款，目前预计出售SBA贷款的收益水平不会有重大变化，账面上有超过2.8亿美元的SBA贷款担保部分，会密切关注二级市场和溢价情况 [61] 问题7: 本季度多户家庭业务的收益率和发放量情况 - 公司需查看相关数据后再回复收益率情况，从商业房地产角度看，多户家庭业务收益率略低，但从风险调整角度看符合公司战略计划 [62] 问题8: 过去几年存款多元化取得成功，如何看待非计息存款强劲增长的可持续性以及未来几个季度的存款增长情况 - 非计息存款增长主要来自机构（CDC）存款和零售存款，零售存款部分可能有政府补贴或PPP贷款的临时因素，会有一定流失，但不会大幅流失；机构非计息存款非常稳定，预计不会有显著流失，总体而言，预计短期内不会出现过去18个月积累的存款大幅减少的情况 [66] 问题9: 多户家庭业务的收益率 - 多户家庭业务收益率约为3.03% [68]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(D) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2021 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15 (D) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 Commission File Number: 000-50245 HOPE BANCORP INC (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of incorporation or organization) (I.R.S. Employer Identification ...

财务数据和关键指标变化 - 第二季度净收入为5380万美元，摊薄后每股收益0.43美元，税前拨备前收入6450万美元，较上一季度增长6% [10] - 净利息收入1.266亿美元，较上一季度的1.226亿美元增长3% [26] - 净利息收益率增加5个基点至3.11%，连续四个季度实现利差扩大 [28] - 非利息收入为1110万美元，高于上一季度的880万美元 [30] - 非利息支出为7310万美元，较上一季度增长4% [32] - 第二季度净冲销额为1150万美元，按年计算占平均贷款的35个基点 [39] - 第二季度信贷损失拨备为负700万美元，使信贷损失拨备率降至贷款总额的1.4%，不包括PPP贷款为1.47% [40] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 除PPP贷款外，贷款发放额为8.74亿美元，比上一季度增长61%，创历史新高 [16] - 第二季度发放商业房地产贷款5.2亿美元、工商业贷款3.01亿美元、消费贷款5300万美元（主要为住房抵押贷款），SBA贷款总计7800万美元 [17] - 季末贷款总额较上一季度下降2%，主要因仓库贷款额度余额减少2.31亿美元、还款和提前还款额增加、PPP贷款豁免增加、出售高风险贷款等因素 [18][19] 存款业务 - 非利息存款较上一季度增长4%，货币市场存款增长16%，两者合计占总存款的78%，高于一年前的63% [12] - 定期存款减少16%，总存款增长3% [33] 各个市场数据和关键指标变化 - 酒店/汽车旅馆和零售商业房地产投资组合的贷款修改余额持续下降，6月30日，酒店/汽车旅馆组合中修改贷款占比从3月31日的33%降至8%，零售CRE组合中占比从约8%降至3% [23][25] - 跟踪的市场RevPAR数据和每月收到的财务数据显示酒店/汽车旅馆借款人的表现显著改善 [24] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司预计2021年下半年继续保持积极趋势，包括进一步适度降低存款成本、维持较高非利息收入水平 [44] - 预计贷款发放将在下半年加速，但面临住宅抵押贷款需求下降、还款增加、竞争激烈等挑战，预计2021年净贷款增长持平至微增 [46][47][49] - 公司计划通过招聘新银行人才、投资产品和服务、推进多元化举措等方式，提升商业银行能力，扩大市场基础，实现贷款组合多元化，预计明年恢复高个位数贷款增长 [50][52] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为随着经济复苏，酒店/汽车旅馆和零售商业房地产投资组合将继续改善，信贷损失拨备费用将保持在较低水平 [46] - 尽管净贷款增长面临短期挑战，但公司拥有强大的业务储备和宏观经济预测支持，相信战略举措的成功实施将提升2021年盈利能力，为股东创造价值 [55] 其他重要信息 - 公司目前流动性状况良好，资本比率有所提高，维持每股0.14美元的季度股息 [41][42] - 公司预计第三季度约有12亿美元定期存款到期，加权平均利率为45个基点，预计存款成本季度降幅将放缓 [29] - 公司目前有2.22亿美元可出售的SBA 7(a)贷款，预计近期每季度向二级市场出售约3000万美元，每季度实现约250万美元的出售收益 [30][31] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 是否有计划进一步降低酒店和零售CRE投资组合的集中度 - 公司将密切监控酒店/汽车旅馆和零售投资组合，谨慎管理相关风险，可能会有一次性的酒店/汽车旅馆贷款出售，但预计不会再有大规模出售 [57] 问题2: C&I储备降至73个基点的驱动因素、可降低的程度及长期适当覆盖率 - 随着经济复苏，C&I投资组合中的客户状况改善，预计商业C&I方面可能会有进一步的储备释放，但最终水平尚不确定 [58] 问题3: 9月或10月之后，SBA贷款出售溢价的变化 - 公司认为当前SBA溢价水平将暂时维持，即使政府额外补贴结束后，由于市场流动性过剩和投资机会有限，SBA产品仍具吸引力，溢价水平有望保持高位 [59] 问题4: 是否考虑回购股票 - 基于当前股票估值和强大的资本状况，公司正在认真考虑近期通过股票回购进行资本配置 [62] 问题5: 股票回购的授权情况、审批流程及对约束比率的考虑 - 目前公司没有授权的回购金额，但董事会一直将股票回购作为资本管理策略的一部分，认为当前股票估值低，回购是明智之举 [64] 问题6: 是否考虑购买公开市场住宅抵押贷款以阻止贷款余额下降 - 公司本季度购买了9600万美元的抵押贷款产品，未来将根据有机贷款增长和额度使用情况，将购买抵押贷款作为管理资产负债表、减少过剩现金的工具之一 [65] 问题7: 贷款增长指导是否包含PPP贷款 - 预计PPP贷款余额同比下降，不包括PPP贷款，公司将有适度增长；包括PPP贷款，预计增长微乎其微 [66] 问题8: 本季度CRE贷款发放强劲的领域 - 公司在当前环境下专注于低风险的CRE领域，如多户住宅、加油站和业主自用投资物业，除仓库贷款额度关系外，其他商业贷款额度利用率稳定，公司银行业务和商业业务线表现良好 [68] 问题9: 除计划的SBA贷款出售外，是否预计有单户住宅贷款出售 - 出售收益主要来自SBA贷款出售，预计第三和第四季度的收益水平与第二季度相似，不预计住宅抵押贷款出售收益会增加 [69] 问题10: PPP贷款的季度平均余额、已确认费用及剩余待确认费用 - 第二季度PPP贷款平均余额为6.62亿美元，共确认收入560万美元，其中包括170万美元的息票收入、210万美元的正常摊销收入和180万美元的提前豁免收入；截至6月30日，剩余待确认净费用为1560万美元 [70][72] 问题11: 下半年的税率预期及可能提高股息的情景 - 公司预计下半年有效税率约为25%；股息调整将综合考虑盈利能力、信贷质量、贷款和盈利资产收入、股票回购等因素，近期维持每股0.14美元的股息感到安心 [74][75]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(D) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2021 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15 (D) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 Commission File Number: 000-50245 HOPE BANCORP INC (Exact name of registrant as specified in its charter) (State or other jurisdiction of incorporation or organization) (I.R.S. Employer Identificatio ...

业绩总结 - 2021年第一季度净收入为4370万美元，同比增长54%[3] - 每股收益（EPS）为0.35美元[3] - 2021年第一季度不良贷款增加至2900万美元[3] - 非利息收入在2021年第一季度下降至880万美元，较2020年第四季度的1140万美元减少了22.8%[14] - 2021年第一季度非利息支出为7040万美元，较2020年第四季度的7110万美元下降了1%[16] - 2021年第一季度的效率比率为54.31%，较2020年第四季度的53.77%有所改善[16] 贷款与存款 - 总贷款额为137亿美元，存款总额为143亿美元[3] - 新贷款发放总额为8.47亿美元，贷款应收账款环比增长1%[6] - 商业和工业贷款（C&I）占新贷款发放的55%[6] - 贷款组合中商业房地产（CRE）贷款占比从69%降至64%[6] - 2021年第一季度的净贷款与存款比率为94.36%，较2020年第四季度的93.18%有所上升[18] - 2021年第一季度的贷款损失准备金为144923千美元，较2020年第四季度的206741千美元有所下降[29] - 2021年第一季度的净违约损失为210万美元，年化占平均贷款的6个基点[24] 利息收入与支出 - 净利息收入为1.226亿美元，环比增长2%[12] - 净利息利润率（NIM）环比上升4个基点，达到3.06%[12] - 非利息支出占平均资产的比例在2021年第一季度改善至1.65%，较2020年第四季度的1.69%有所下降[16] - 非利息存款在2021年第一季度环比增长13%，占总存款的38%，较2020年第四季度的34%有所上升[18] 未来展望 - 预计2021年贷款增长将达到中到高个位数，主要受非商业房地产贷款增长的推动[33] 负面信息 - 33%的酒店/汽车旅馆贷款组合（约5.35亿美元）已进行COVID-19修改[10] - 2021年第一季度的总资本充足率为3.19%，较2020年第四季度的3.31%有所上升[22]

财务数据和关键指标变化 - 2021年第一季度净收入4370万美元，摊薄后每股收益0.35美元，较上一季度的2830万美元和0.23美元增长54% [9] - 第一季度净利息收入1.226亿美元，较上一季度的1.208亿美元增长2%，连续三个季度呈增长趋势 [27] - 第一季度净利息收益率增加4个基点至3.06%，连续三个季度实现利差扩大 [28] - 2021年第一季度非利息收入880万美元，低于上一季度的1140万美元 [31] - 2021年第一季度非利息支出7040万美元，较上一季度减少1% [33] - 第一季度计提信贷损失拨备330万美元，信贷损失拨备率维持在贷款总额的1.52% [40] 各条业务线数据和关键指标变化 存款业务 - 第一季度无息存款环比增长13%，无息存款占总存款的比例从一年前的24%升至38%，定期存款占比从30%降至25%，平均存款成本降低12个基点 [10][11] 贷款业务 - 第一季度贷款发放包括3.05亿美元的PPP贷款，排除PPP贷款后，商业房地产贷款2.78亿美元、工商业贷款1.57亿美元、消费贷款7100万美元，SBA贷款发放总额3700万美元，高于上一季度的2600万美元 [14][15] - 商业房地产贷款占总贷款的比例从2020年3月31日的69%降至2021年3月31日的64%，工商业贷款占比从一年前的24%升至32% [16] - 第一季度CRE贷款平均利率较上一季度提高14个基点，新工商业贷款平均利率提高17个基点，排除PPP贷款后，新贷款平均利率季度环比提高17个基点 [17][18] 房贷业务 - 第一季度房贷发放量较上一季度增长12%，与去年第一季度相比增长87%，贷款出售净收益较上一季度增长30% [13] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2021年战略重点是增加交易存款、提高住宅抵押贷款发起业务和手续费收入 [10][12] - 近期扩大公司银行团队，新增医疗保健业务团队，预计下半年对贷款发放和核心存款吸收做出贡献 [48][49] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 预计2021年剩余时间内业绩持续强劲，受益于降低存款成本、扩大净息差、控制费用和降低信贷成本 [45] - 随着经济复苏，预计贷款增长加快，资产质量改善，拨备水平降低 [46][51] 其他重要信息 - 截至3月31日，贷款修改余额降至贷款总额的6.9%，低于2020年12月31日的10%以上，预计到第二季度末降至2% - 3% [19][20] - 酒店/汽车旅馆和零售物业受疫情影响最大，3月31日酒店/汽车旅馆物业占所有活跃修改的56%（5.35亿美元），零售物业占20%（1.89亿美元） [20] - 第一季度批评类贷款增加，主要是酒店/汽车旅馆贷款评级下调，非应计贷款增加2500万美元，主要是一笔2400万美元的零售CRE贷款 [36][39] - 公司流动性和资本状况良好，维持季度股息每股0.14美元 [43][44] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 存款结构调整空间及对净利息收入的影响 - 公司在无息存款方面有良好进展，预计将继续扩大无息存款占比，这将有助于提高净利息收入 [55][56] 问题2: 服务收费新运行率及费用情况 - 预计费用运行率与本季度相似，薪资和福利水平基本不变，此前宣布的分行合理化节省的费用将被其他费用抵消 [58] 问题3: 未实现的PPP费用情况 - 本季度已确认PPP费用约280万美元，截至3月31日仍有1830万美元待确认 [59] 问题4: 剩余PPP费用的来源及摊销情况 - 1830万美元剩余PPP费用中，约1400万美元来自第二轮PPP，440万美元来自第一轮PPP，将在三年内摊销 [62] 问题5: 第一季度PPP贷款平均余额和期末余额 - 第一季度平均余额约5.83亿美元，期末余额7.15亿美元 [63] 问题6: 贷款管道增长情况 - 贷款管道强劲，较年初大幅增长，年初预计的中到高个位数增长目标仍然合理 [64][65] 问题7: 费用运行率假设及SBA贷款情况 - 维持费用运行率与第一季度相似的假设，截至3月31日，公司持有约2.2亿美元SBA贷款，正在重新评估SBA贷款策略 [66][68] 问题8: 全年拨备水平指导及未来拨备逆转情况 - 未来几个季度将继续评估贷款组合，随着经济改善，预计下半年会有一定程度的拨备释放，储备覆盖率将接近CECL首日会计水平 [73][75]