公司概况 - 公司是资产规模达125亿美元的金融控股公司，股票在纳斯达克全球精选市场交易[237] - 公司在伊利诺伊州有46个银行中心，在密苏里州有8个，在佛罗里达州西南部有3个，在印第安纳州印第安纳波利斯有1个[247][248][249] 重组计划 - 2022年第四季度初实施重组和效率优化计划，预计节省年薪和福利400 - 440万美元，产生一次性遣散费110 - 130万美元[240] 收购事项 - 2021年5月31日完成对CAC的收购，8月14日GSB并入Busey Bank[243] 收入与收益情况 - 2022年第三季度和前九个月报告净收入分别为3566.1万美元和9392.4万美元，2021年同期分别为2594.1万美元和9352.3万美元[242] - 2022年第三季度和前九个月调整后净收入分别为3643.5万美元和9562万美元，2021年同期分别为3284.5万美元和1.02831亿美元[242] - 2022年第三季度和前九个月报告摊薄后每股收益分别为0.64美元和1.67美元，2021年同期分别为0.46美元和1.67美元[242] - 2022年第三季度和前九个月调整后摊薄后每股收益分别为0.65美元和1.7美元，2021年同期分别为0.58美元和1.84美元[242] - 2022年第三季度净利润为3566.1万美元，2021年同期为2594.1万美元；2022年前三季度净利润为9392.4万美元，2021年同期为9352.3万美元[336] - 2022年第三季度调整后净利润为3643.5万美元，2021年同期为3284.5万美元；2022年前三季度调整后净利润为9562万美元，2021年同期为10283.1万美元[336] - 2022年第三季度摊薄后每股收益为0.64美元，2021年同期为0.46美元；2022年前三季度摊薄后每股收益为1.67美元，2021年同期为1.67美元[336] - 2022年第三季度调整后摊薄后每股收益为0.65美元，2021年同期为0.58美元；2022年前三季度调整后摊薄后每股收益为1.70美元，2021年同期为1.84美元[336] - 2022年第三季度报告的平均资产回报率为1.13%，2021年同期为0.81%；2022年前三季度报告的平均资产回报率为1.00%，2021年同期为1.08%[336] - 2022年第三季度调整后的平均资产回报率为1.15%，2021年同期为1.03%；2022年前三季度调整后的平均资产回报率为1.02%，2021年同期为1.19%[336] - 2022年第三季度报告的平均有形普通股权益回报率为17.41%，2021年同期为10.60%；2022年前三季度报告的平均有形普通股权益回报率为14.81%，2021年同期为13.12%[336] - 2022年第三季度调整后的平均有形普通股权益回报率为17.79%，2021年同期为13.43%；2022年前三季度调整后的平均有形普通股权益回报率为15.08%，2021年同期为14.43%[336] 非运营税前调整 - 2022年前三季度非运营税前调整分别包含与收购和重组相关的费用100万美元和210万美元[244] 净利息相关 - 净利息收入受生息资产和付息负债的利率水平和规模波动影响，净利息收益率是税等效净利息收入占平均生息资产的百分比[250] - 总生息资产平均余额为1.1497783亿美元，收益率3.31%；去年同期平均余额1.1730637亿美元，收益率2.65%[1] - 总付息负债平均余额为7605148万美元，成本率0.48%；去年同期平均余额7842805万美元，成本率0.36%[1] - 净息差为3.00%，去年同期为2.41%[1] - 净利息利差为2.83%，去年同期为2.29%[1] - 计息银行存款和联邦基金出售平均余额为207917万美元，收益率2.07%；去年同期平均余额860200万美元，收益率0.21%[1] - 美国政府债券平均余额为174357万美元，收益率0.61%；去年同期平均余额251553万美元，收益率0.66%[1] - 州和政治分区债务平均余额为284069万美元，收益率2.65%；去年同期平均余额299024万美元，收益率2.52%[1] - 其他证券平均余额为3209327万美元，收益率2.01%；去年同期平均余额3171163万美元，收益率1.27%[1] - 待售贷款平均余额为4195万美元，收益率5.01%；去年同期平均余额15589万美元，收益率2.52%[1] - 投资组合贷款平均余额为7617918万美元，收益率3.98%；去年同期平均余额7133108万美元，收益率3.64%[1] - 2022年9月30日止九个月，总生息资产平均余额为1.1550887亿美元，利息收入2.55737亿美元，收益率2.96%；2021年分别为1.0651386亿美元、2.23661亿美元和2.81%[256] - 2022年9月30日止九个月，总付息负债平均余额为7611.314万美元，利息支出2.1813亿美元，成本率0.38%；2021年分别为7114.856万美元、2.1693亿美元和0.41%[256] - 2022年净利息利差为2.58%，2021年为2.40%；2022年净利息收益率为2.71%，2021年为2.54%[256] - 截至2022年9月30日的三个月，平均生息资产为1.1497783亿美元，较2021年同期减少232.854万美元，降幅2.0%；平均付息负债为7605.148万美元，较2021年同期减少237.657万美元，降幅3.0%[258] - 截至2022年9月30日的九个月，平均生息资产为1.1550887亿美元，较2021年增加899.501万美元，增幅8.4%；平均付息负债为7611.314万美元，较2021年增加496.458万美元，增幅7.0%[258] - 截至2022年9月30日的三个月，平均无息存款为3583.693万美元，较2021年同期增加217.87万美元，增幅6.5%；占总平均存款的比例从31.7%提升至33.9%，提升220个基点[258] - 截至2022年9月30日的九个月，平均无息存款为3569.562万美元，较2021年增加558.563万美元，增幅18.6%；占总平均存款的比例从31.4%提升至33.8%，提升240个基点[258] - 截至2022年9月30日的三个月，利息收入（税等效基础）为9.5958亿美元，较2021年同期增加1.7496亿美元，增幅22.3%；利息支出为9110万美元，较2021年同期增加2001万美元，增幅28.1%[260] - 截至2022年9月30日的九个月，利息收入（税等效基础）为25.5737亿美元，较2021年增加3.2076亿美元，增幅14.3%；利息支出为2.1813亿美元，较2021年增加120万美元，增幅0.6%[260] - 截至2022年9月30日的三个月，净利息收益率为3.00%，较2021年同期提升59个基点；截至2022年9月30日的九个月，净利息收益率为2.71%，较2021年提升17个基点[260] - 2022年前三季度联邦公开市场委员会（FOMC）累计加息300个基点，其中第三季度加息150个基点，加息对净息差有积极影响[262] - 2022年第三季度和前九个月的净息差分别为3.00%和2.68%，2021年同期分别为2.41%和2.50%[264] - 2022年第三季度，净利息收入为8630.5万美元，高于2021年同期的7075.5万美元；2022年前九个月，净利息收入为2.32289亿美元，高于2021年同期的2.0019亿美元[333] - 2022年第三季度调整后净利息收入为8601.8万美元，2021年同期为6955.4万美元；2022年前三季度调整后净利息收入为23133.6万美元，2021年同期为19628.6万美元[341] - 截至2022年9月30日，三季度净利息收入为8630.5万美元，去年同期为7075.5万美元；前九个月净利息收入为2.32289亿美元，去年同期为2.0019亿美元[343] 非利息收入 - 2022年第三季度非利息收入为3093.3万美元，较2021年同期减少7.0%；前九个月为9772.4万美元，与2021年同期基本持平[267][269] - 2022年第三季度财富管理费用为1250.8万美元，较2021年同期减少9.0%；前九个月为4242.2万美元，较2021年同期增加7.8%[267][269] - 2022年第三季度支付技术解决方案收入为508万美元，较2021年同期增加10.0%；前九个月为1504.5万美元，较2021年同期增加9.3%[267][269] - 2022年第三季度客户服务费用为762.7万美元，较2021年同期减少17.9%；前九个月为2612.2万美元，较2021年同期增加0.7%[267][269] - 2022年第三季度抵押贷款收入为43.8万美元，较2021年同期减少74.8%；前九个月为169.7万美元，较2021年同期减少72.4%[267][269] - 2022年第三季度银行持有的人寿保险收入为95.8万美元，较2021年同期减少4.1%；前九个月为271.6万美元，较2021年同期减少21.0%[267][269] - 2022年第三季度其他收入为431.8万美元，较2021年同期增加151.2万美元；前九个月为1204.6万美元，较2021年同期增加556.1万美元[267][269] 非利息支出 - 2022年三季度非利息总支出7070万美元，较2021年同期下降3.7%；前九个月为2.102亿美元，较2021年同期增长10.3%[280] - 2022年三季度薪资、工资和员工福利为3980万美元，较2021年同期下降5.2%；前九个月为1.172亿美元，较2021年同期增长9.3%[281] - 2022年三季度数据处理费用为540万美元，较2021年同期下降30.0%；前九个月为1580万美元，较2021年同期下降6.4%[282] - 2022年三季度场地净占用和家具设备费用总计650万美元，较2021年同期下降7.2%；前九个月为2040万美元，较2021年同期增长2.3%[283] - 2022年三季度专业费用为160万美元，较2021年同期增长16.0%；前九个月为470万美元，较2021年同期下降16.5%[285] - 2022年三季度无形资产摊销为290万美元，较2021年同期下降8.8%；前九个月为880万美元，较2021年同期增长7.7%[286] - 2022年三季度交换费用为160万美元，较2021年同期增长9.8%；前九个月为460万美元，较2021年同期增长5.6%[287] - 2022年三季度其他费用为1300万美元，较2021年同期增加220万美元；前九个月为3870万美元，较2021年同期增加1030万美元[288] 效率比率与所得税税率 - 2022年前三季度效率比率分别为57.6%和60.3%，2021年同期分别为67.3%和61.4%；调整后效率比率2022年前三季度分别为56.8%和59.7%，2021年同期分别为59.0%和57.5%[289] - 2022年前三季度实际所得税税率分别为19.2%和19.9%，低于约28.0%的联邦和州法定税率之和[290] 资产负债情况 - 截至2022年9月30日，公司总资产为1.2497388亿美元，较2021年12月31日减少362301美元，降幅2.8%[292] - 截至2022年9月30日，公司总负债为1.13908亿美元，较2021年12月31日减少149777美元，降幅1.3%[292] - 截至2022年9月30日，公司股东权益为1106588美元，较2021年12月31日减少212524美元，降幅16.1%[292] 贷款业务 - 公司贷款业务主要集中在伊利诺伊州和密苏里州市场，其余分布在佛罗里达州和印第安纳州市场[299] - 公司贷款业务主要分为商业贷款、商业房地产贷款、房地产建设贷款、零售房地产贷款和零售其他贷款五类[299] -

公司财务表现 - 2022年第二季度净收入为3008.1万美元，稀释后每股收益为0.53美元[214] - 2022年第二季度调整后净收入为2982.4万美元，稀释后每股收益为0.54美元[214] - 2022年第二季度平均资产回报率为0.96%，调整后为0.97%[214] - 2022年第二季度平均有形普通股回报率为14.50%，调整后为14.62%[214] - 2022年第二季度拨备前净收入为3956.9万美元，调整后为4126.7万美元[214] - 2022年第二季度拨备前净收入占平均资产的比率为1.27%，调整后为1.33%[214] - 2022年上半年净利息收入为14.71亿美元，同比增长12.6%[230] - 2022年上半年净利息收益率为2.56%，同比下降0.05个百分点[230] - 2022年6月30日贷款与存款比率为72.1%，核心存款占总存款的98.9%[233] - 2022年第二季度净利息差为2.56%，同比增长0.2个百分点[234] - 2022年上半年净利息差为2.44%，同比下降0.02个百分点[234] - 2022年第二季度利息收入为8.31亿美元，同比增长15.0%[230] - 2022年第二季度利息支出为6668万美元，同比下降6.7%[230] - 2022年第二季度的净利息收益率为2.68%，相比2021年同期的2.50%有所上升[236] - 2022年第二季度的非利息收入为3100万美元，同比下降6.0%[238][240] - 2022年第二季度的非利息支出为6909万美元，同比增长10.3%[248] - 2022年第二季度的有效所得税率为17.6%，相比2021年同期的18.7%有所下降[248] - 公司2022年上半年非利息支出为13.95亿美元，同比增长19.1%[252] - 2022年上半年员工薪酬和福利支出为7.75亿美元，同比增长18.7%[250] - 2022年上半年数据处理费用为1.04亿美元，同比增长13.8%[253] - 2022年上半年净占用费用和家具设备费用合计为1.39亿美元，同比增长7.4%[254] - 2022年上半年专业费用为3110万美元，同比下降26.8%[255] - 2022年上半年无形资产摊销费用为5960万美元，同比增长18.0%[256] - 2022年上半年其他费用为2.57亿美元，同比增长45.8%[258] - 公司2022年上半年效率比率为61.8%，相比2021年同期的58.2%有所上升[259] - 公司2022年上半年有效所得税率为19.0%，低于联邦和州法定税率28%[261] - 2022年6月30日，公司净利息收入为75,928千美元，同比增长17.6%[304] - 2022年6月30日，公司总非利息收入为31,019千美元，同比下降6.0%[304] - 2022年6月30日，公司预拨备净收入为39,569千美元，同比增长16.3%[304] - 2022年6月30日，公司调整后预拨备净收入为41,267千美元，同比增长10.1%[304] - 2022年6月30日，公司净收入为29,824千美元，同比增长0.2%[305] - 2022年6月30日，公司调整后净收入为30,081千美元，同比下降5.8%[305] - 2022年6月30日，公司稀释每股收益为0.53美元，与去年同期持平[305] - 2022年6月30日，公司调整后稀释每股收益为0.54美元，同比下降5.3%[305] - 2022年6月30日，公司平均总资产为12,452,070千美元，同比增长9.2%[305] - 2022年第二季度净利息收入为75,928千美元，同比增长17.6%[309] - 2022年第二季度调整后净利息收入为75,875千美元，同比增长19.7%[309] - 2022年第二季度平均生息资产为11,453,198千美元，同比增长9.6%[309] - 2022年第二季度报告净利息收益率为2.68%，调整后净利息收益率为2.66%[309] - 2022年第二季度非利息收入为31,019千美元，同比下降6.0%[312] - 2022年第二季度调整后非利息支出为65,838千美元，同比增长15.0%[312] 公司资产与负债 - 公司总资产为124亿美元，总部位于伊利诺伊州香槟市[211] - 公司总资产从113.99亿美元增长至124.52亿美元，同比增长9.2%[224] - 利息收入从7.23亿美元增长至8.31亿美元，同比增长15.0%[224] - 净利息收益率从2.50%提升至2.68%，同比增长18个基点[224] - 投资证券平均余额从25.83亿美元增长至33.60亿美元，同比增长30.1%[224] - 贷款组合平均余额从68.90亿美元增长至73.79亿美元，同比增长7.1%[224] - 非利息存款从29.71亿美元增长至35.35亿美元，同比增长19.0%[224] - 股东权益从13.43亿美元下降至11.97亿美元，同比下降10.9%[224] - 利息支出从7.15亿美元下降至6.67亿美元，同比下降6.7%[224] - 净利息差从2.36%提升至2.56%，同比增长20个基点[224] - 现金及银行存放款项从14.22亿美元下降至12.16亿美元，同比下降14.5%[224] - 2022年第二季度平均生息资产为114.53亿美元，同比增长9.6%[230] - 2022年第二季度平均付息负债为75.75亿美元，同比增长8.7%[230] - 2022年第二季度平均无息存款为35.35亿美元，同比增长19.0%[230] - 公司2022年6月30日的总资产为123.56亿美元，同比下降3.9%[266] - 公司贷款组合总额在2022年6月30日达到74.98亿美元，较2021年12月31日的71.89亿美元增长4.3%[277] - 商业房地产贷款余额在2022年6月30日为32.28亿美元，较2021年12月31日的31.20亿美元增长3.5%[277] - 房地产建设贷款余额在2022年6月30日为4.66亿美元，较2021年12月31日的3.86亿美元增长20.8%[277] - 零售其他贷款余额在2022年6月30日为2.93亿美元，较2021年12月31日的2.26亿美元增长29.4%[277] - 公司贷款组合中，伊利诺伊州占比最高，2022年6月30日达到52.72亿美元，占总贷款组合的70.3%[275] - 公司贷款组合中，密苏里州占比第二，2022年6月30日达到14.99亿美元，占总贷款组合的20.0%[275] - 公司贷款组合中，佛罗里达州占比第三，2022年6月30日达到4.12亿美元，占总贷款组合的5.5%[275] - 公司贷款组合中，印第安纳州占比最低，2022年6月30日达到3.15亿美元，占总贷款组合的4.2%[275] - 公司贷款损失准备金（ACL）在2022年6月30日为8875.7万美元，占贷款组合总额的1.18%[282] - 公司贷款损失准备金（ACL）在2022年6月30日占核心贷款总额的1.18%[282] - 截至2022年6月30日，公司的不良贷款余额增加3.8%至1750万美元，主要归因于一家医疗护理行业的借款人[288] - 截至2022年6月30日，不良贷款占贷款组合的比例为0.23%，与2021年12月31日持平[288] - 潜在问题贷款从2021年12月31日的7050万美元增加至2022年6月30日的8390万美元[290] - 截至2022年6月30日，公司总存款减少3.4%至104亿美元，核心存款增长是重点[292] - 截至2022年6月30日，公司拥有额外的借款能力25.8亿美元，包括FHLB、联邦储备和循环信贷额度[295] - 截至2022年6月30日，公司未使用的贷款承诺和备用信用证余额为20亿美元，与2021年12月31日持平[296] - 截至2022年6月30日，公司未使用承诺的准备金为740万美元，较2021年12月31日的650万美元有所增加[297] - 截至2022年6月30日，公司没有全额延期还款的贷款，但有11笔商业贷款仅支付利息，总额为3190万美元[291] - 截至2022年6月30日，公司的一级资本为12.65亿美元，较2021年12月31日的12.41亿美元有所增加[286] - 截至2022年6月30日，公司的不良资产占总资产的比例为0.15%，较2021年12月31日的0.17%有所下降[287] - 公司资本充足率显著高于监管要求，截至2022年6月30日，First Busey Corporation的普通股一级资本与风险加权资产比率为11.77%，Busey银行为14.50%[298] - 2022年6月30日普通股每股有形账面价值为14.31美元，同比下降15.9%[315] - 2022年6月30日核心贷款为7,490,162千美元，同比增长5.3%[317] - 2022年6月30日核心存款为10,277,269千美元，同比下降3.3%[317] - 2022年6月30日核心贷款与核心存款的比率为72.88%，同比增长8.9%[317] 公司业务分布 - 公司在伊利诺伊州拥有46个银行中心，其中10个位于芝加哥大都会统计区，12个位于圣路易斯大都会统计区[217] - 公司在密苏里州拥有8个银行中心，全部位于圣路易斯大都会统计区[218] - 公司在佛罗里达州西南部拥有3个银行中心，印第安纳州印第安纳波利斯地区拥有1个银行中心[219] 公司风险管理 - 公司预计利率变化对净利息收入的影响，2022年6月30日数据显示，利率上升100个基点时，第一年净利息收入增加4.33%，第二年增加5.23%[339] - 2021年12月31日数据显示，利率上升100个基点时，第一年净利息收入增加8.77%，第二年增加9.51%[339] - 公司使用资产-负债委员会来优化净利息收入的稳定性，该委员会至少每季度召开一次会议[336] - 公司通过模拟分析评估利率变化对净利息收入的影响，假设利率在一年和两年内分别上升100、200和300个基点[337] - 公司对债务证券的减值评估基于信用损失和非信用因素，信用损失通过折现现金流法测量[327] - 公司对收购的贷款组合进行公允价值评估，涉及大量管理估计和判断，特别是PCD和非PCD贷款的分类[328] - 公司每年评估商誉的潜在减值，商誉不进行摊销，而是通过第三方估值或内部现金流分析确定[329] - 公司计算信用损失准备时，基于历史经验、当前条件和合理预测，确保贷款组合的预期信用损失得到充分覆盖[332] - 公司对市场风险的管理主要集中在利率风险上，其他市场风险如外汇汇率风险和商品价格风险影响较小[335] 公司收入与支出 - 财富管理费在2022年第二季度为1410万美元，同比增长8.7%[238][241] - 支付技术解决方案收入在2022年第二季度为490万美元，同比增长7.9%[238][242] - 客户服务费在2022年第二季度为960万美元，同比增长11.3%[238][243] - 抵押贷款收入在2022年第二季度为28.4万美元，同比下降83.7%[238][244] - 银行自有寿险收入在2022年第二季度为87.4万美元，同比下降40.8%[238][245] - 其他收入在2022年第二季度为300万美元，同比增长7.9%[238][246]

业绩总结 - 2022年第二季度总资产为123.56亿美元，较2021年下降3.9%[7] - 2022年第二季度总贷款（不包括持有待售贷款）为74.98亿美元，同比增长4.3%[7] - 2022年第二季度总存款为103.97亿美元，同比下降3.3%[7] - 2022年第二季度调整后的每股收益（EPS）为0.54美元[11] - 2022年第二季度净利差为2.56%[7] - 2022年第二季度调整后的净收入为3010万美元，每股摊薄收益为0.54美元[96] - 2022年第二季度的普通股一级资本比率为11.8%，总资本比率为16.6%[73] 用户数据 - 2022年第二季度不良资产占总资产比例为0.15%[7] - 现有客户的续约率超过95%[44] - 财富管理资产总额为115亿美元，较上季度减少8.75亿美元[41] - 财富管理收入为1410万美元，同比增长8.7%[41] 未来展望 - 2022年第二季度调整后的资产回报率（ROAA）为1.33%[99] - 2022年第二季度的商业和工业贷款（C&I）总额为186.9亿美元，占总贷款的25.4%[108] - 2022年第二季度的商业房地产（CRE）贷款总额为94.4万美元，占总贷款的12.6%[109] 新产品和新技术研发 - 非利息收入占总收入的30.1%，其中支付技术解决方案贡献了58.1%[34] - 每年处理的支付总额为107亿美元[51] - 每年处理的交易总数为3300万笔[52] 市场扩张和并购 - 银行中心数量为25个，存款总额达到52亿美元，平均每个分行存款为2.08亿美元[25] - 贷款与存款比率为72.1%[32] 负面信息 - 2022年第二季度，薪资、市场营销和业务发展费用比2021年第一季度增加约200万美元[59] - 2022年第二季度的总非利息收入为31,019千美元，较2022年3月的35,772千美元下降13.06%[112] 其他新策略和有价值的信息 - 2022年第二季度调整后的非利息支出为6580万美元，调整后的效率比率为60.3%[95] - 2022年第二季度贷款损失准备费用为170万美元，净冲销为110万美元[96] - 2022年第二季度核心贷款环比增长2.4%，同比增长10.2%[11]

业绩总结 - 公司2022年第一季度的调整后净资产回报率（Adj. ROATCE）为13.02%[14] - 2022年第一季度的调整后每股收益（Adjusted diluted EPS）为0.52美元[14] - 2022年第一季度的调整后资产回报率（Adj. ROAA）为0.93%[14] - 2022年第一季度的调整后效率比率为62.2%[14] - 2022年第一季度的净利差为3.03%[41] - 2022年第一季度的净利息收入为7010万美元，较2021年第四季度的7050万美元下降1.1%[67] - 2022年第一季度的非利息收入为3640万美元，占总收入的34%[67] - 2022年第一季度的调整后净收入为2910万美元，每股摊薄收益为0.52美元[67] 用户数据 - 公司总资产为125.68亿美元[6] - 公司总贷款为72.73亿美元[6] - 公司总存款为105.92亿美元[6] - 第一Busey的存款总额为$10,451百万，核心存款占总存款的98.7%[24] - 2022年第一季度，贷款总额为$10,592百万，贷款与存款比率为68.7%[23] - 2022年第一季度，平均每个分支的存款为$183百万[22] - 过去7个季度内，分支机构数量从87个减少至58个，平均每个分支的存款从1.13亿美元增加至1.83亿美元[46] 未来展望 - 2022年第一季度，商业贷款年增长率为9.5%[20] - 资产管理规模达到$12.3十亿，同比增长15%[31] - FirsTech在2022年第一季度的最高季度收入为540万美元[38] - FirsTech的收入增长率为16.3%，从2021年3月31日的2030万美元增长至2022年3月31日的2360万美元[39] 新产品和新技术研发 - 2022年第一季度的核心调整费用为6410万美元[46] - 2022年第一季度的C&I贷款总额为17.53亿美元[85] - C&I贷款（不包括PPP贷款）同比增长3.1亿美元，其中包括来自Glenview State Bank的6600万美元收购贷款[85] 负面信息 - 截至2022年3月31日，公司的总股东权益为1,218,025千美元，较2021年12月31日的1,319,112千美元下降约7.7%[99] - 公司的有形账面价值为845,112千美元，较2021年12月31日的943,188千美元下降约10.4%[99] - 截至2022年3月31日，公司的总资产为12,567,509千美元，较2021年12月31日的12,859,689千美元下降约2.3%[100] 其他新策略和有价值的信息 - 2022年第一季度的贷款损失准备金与不良贷款的比例为695%[61] - 2022年第一季度的非执行资产占总资产的比例为0.13%[58] - 2022年第一季度的核心调整后非利息支出为6410万美元[67] - 2022年第一季度的CET1资本比率为11.9%，总资本比率为15.8%[54]

公司基本信息 - 公司总资产为126亿美元，总部位于伊利诺伊州尚佩恩[193] - 公司在伊利诺伊州拥有46家银行中心，其中10家位于芝加哥大都会统计区[199] - 公司在密苏里州圣路易斯大都会统计区拥有20家银行中心[200] - 公司在佛罗里达州西南部拥有3家银行中心，该地区近年来人口和就业增长强劲[201] 财务表现 - 2022年第一季度净收入为2843.9万美元，同比下降24.8%[196] - 2022年第一季度稀释后每股收益为0.51美元，同比下降26.1%[196] - 2022年第一季度平均资产回报率为0.91%，同比下降37.2%[196] - 2022年第一季度平均有形普通股回报率为12.72%，同比下降24.3%[196] - 2022年第一季度拨备前净收入为3606.6万美元，同比下降10.3%[196] - 2022年第一季度拨备前净收入与平均资产的比率为1.16%，同比下降24.7%[196] - 2022年第一季度净利息收入为7.06亿美元，同比增长7.8%[211] - 2022年第一季度净利息收益率为2.45%，同比下降0.27个百分点[210] - 2022年第一季度非利息收入为3577.2万美元，同比增长13.8%[217] - 2022年第一季度贷款与存款比率为68.7%，核心存款占总存款的98.7%[213] - 2022年第一季度净利息差为2.34%，同比下降0.23个百分点[214] - 2022年第一季度平均无息存款为35.90亿美元，同比增长33.5%[209] - 2022年第一季度平均总存款为106.17亿美元，同比增长21.7%[209] - 2022年第一季度平均总负债为113.79亿美元，同比增长22.1%[209] - 2022年第一季度非利息支出为7038万美元，同比增长29.1%[226] - 2022年第一季度员工薪酬和福利支出为3935万美元，同比增长29.5%，主要由于全职员工数量增加10.0%至1465人[227] - 2022年第一季度数据处理费用为498万美元，同比增长16.3%[228] - 2022年第一季度净占用费用和家具设备费用合计为710万美元，同比增长7.7%[229] - 2022年第一季度效率比率为63.0%，较2021年同期的54.7%有所上升[234] - 2022年3月31日的净利息收入为70,056千美元，较2021年12月31日的70,508千美元略有下降，但较2021年3月31日的64,893千美元有所增长[281] - 2022年3月31日的调整后净收入为29,104千美元，较2021年12月31日的34,277千美元有所下降，但较2021年3月31日的38,065千美元略有下降[285] - 2022年3月31日的调整后每股收益为0.52美元，较2021年12月31日的0.61美元有所下降，与2021年3月31日的0.69美元相比也有所下降[285] - 2022年3月31日的调整后净利息收入为69,443千美元，较2021年12月31日的69,616千美元略有下降，但较2021年3月31日的63,337千美元有所增长[289] - 2022年3月31日的调整后净利息收入年化为281,630千美元，较2021年12月31日的276,194千美元有所增长，较2021年3月31日的256,867千美元也有显著增长[289] - 2022年3月31日的调整后净利息收益率为2.41%，较2021年12月31日的2.31%有所增长，但较2021年3月31日的2.63%有所下降[289] - 2022年3月31日的平均总资产为12,660,939千美元，较2021年12月31日的12,895,049千美元略有下降，但较2021年3月31日的10,594,245千美元有显著增长[285] - 2022年3月31日的调整后平均资产回报率为0.93%，较2021年12月31日的1.05%有所下降，但较2021年3月31日的1.46%有显著下降[285] - 2022年3月31日的调整后平均有形普通股回报率为13.02%，较2021年12月31日的14.30%有所下降，但较2021年3月31日的16.91%有显著下降[285] - 2022年3月31日的平均利息收益资产为11,703,947千美元，较2021年12月31日的11,947,653千美元略有下降，但较2021年3月31日的9,752,294千美元有显著增长[289] - 2022年3月31日的净利息收入为70,056千美元，同比增长8%[292] - 2022年3月31日的非利息收入为35,772千美元，同比增长14%[292] - 2022年3月31日的核心贷款为7,241,104千美元，同比增长16%[298] - 2022年3月31日的核心存款为10,450,589千美元，同比增长20%[298] - 2022年3月31日的核心贷款占投资组合贷款的比例为99.56%，较2021年3月31日的92.30%有所提升[298] - 2022年3月31日的核心存款占总存款的比例为98.67%，较2021年3月31日的98.22%有所提升[298] - 2022年3月31日的核心贷款与核心存款的比例为69.29%，较2021年3月31日的71.79%有所下降[298] - 2022年3月31日的有形普通股权益与有形资产的比例为7.01%，较2021年3月31日的8.82%有所下降[296] - 2022年3月31日的每股有形账面价值为15.29美元，较2021年3月31日的16.65美元有所下降[294] 贷款与信贷 - 截至2022年3月31日，公司贷款组合总额为72.7亿美元，较2021年12月31日的71.9亿美元增长1.2%[252] - 商业贷款、商业房地产贷款和房地产建设贷款总额自2021年12月31日以来增加了8030万美元[252] - 零售房地产和其他零售贷款自2021年12月31日以来增加了4680万美元[252] - 2022年第一季度，公司释放了30万美元的信贷损失准备金，而2021年同期为680万美元[254] - 截至2022年3月31日，信贷损失准备金（ACL）为8821万美元，占贷款组合的1.21%[257] - 核心贷款（扣除PPP贷款）为72.4亿美元，ACL占核心贷款的1.22%[257] - 伊利诺伊州是公司贷款组合的主要市场，占贷款总额的50.7亿美元，占总贷款组合的69.8%[249] - 商业房地产贷款是公司最大的贷款类别，总额为31.3亿美元，占总贷款组合的43.1%[249] - 公司贷款组合中，非应计贷款和资产的管理政策严格，贷款在借款人可能无法履行支付义务时会被列为非应计状态[255] - 公司贷款组合主要抵押品为房地产，非应计贷款会根据抵押品的公允价值进行适当减值[256] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款余额为1270万美元，较2021年12月31日的1690万美元下降了24.7%[259] - 截至2022年3月31日，公司的不良贷款占贷款组合的比例为0.17%，若排除PPP贷款的影响，该比例为0.18%[259] - 截至2022年3月31日，公司的潜在问题贷款增加至7990万美元，较2021年12月31日的7060万美元有所上升[262] - 截至2022年3月31日，公司的未使用贷款承诺和备用信用证余额为20亿美元[270] - 截至2022年3月31日，公司的未使用承诺准备金为760万美元，较2021年12月31日的650万美元有所增加[271] 资本与流动性 - 截至2022年3月31日，公司的普通股一级资本与风险加权资产的比率为11.89%，远高于监管要求的7.00%[274] - 截至2022年3月31日，公司的总资本与风险加权资产的比率为15.80%，高于监管要求的10.50%[274] - 截至2022年3月31日，公司的杠杆比率为8.78%，高于监管要求的6.50%[274] - 截至2022年3月31日，公司认为其流动性足以满足所有预期的现金流需求[269] 财富管理与支付技术 - 财富管理费和支付技术解决方案收入占非利息收入的58.3%，同比增长21.2%[217] - 财富管理费在2022年第一季度达到1580万美元，同比增长25.4%[218] - 财富管理部门管理的资产在2022年第一季度末为123亿美元，较2021年底的127亿美元下降3.2%，主要由于市场估值下降[218] - 客户服务费在2022年第一季度为890万美元，同比增长10.8%[218] - 支付技术解决方案收入在2022年第一季度为510万美元，同比增长9.9%[220] 抵押贷款 - 抵押贷款收入在2022年第一季度为100万美元，同比下降63.4%，主要由于贷款总量和出售贷款量下降[221] 风险管理 - 公司预计未来可能受到通货膨胀压力、供应链限制、利率变化等因素的影响[300] - 公司评估债务证券的公允价值是否低于其摊销成本基础，以确定是否需要减值[306] - 公司使用贴现现金流法衡量与信用损失相关的减值，减值金额限于证券的公允价值[308] - 在业务合并中，公司按公允价值记录收购的资产和承担的负债，贷款组合的公允价值需要更多的管理层估计和判断[309] - 公司每年评估商誉的潜在减值，商誉代表收购价格超过净资产的公允价值部分[310] - 公司根据预期信用损失计算信用损失准备（ACL），考虑历史经验、当前状况和合理预测[313] - 公司通过资产-负债委员会管理利率风险，使用模拟分析评估利率变化对净利息收入的影响[317] - 截至2022年3月31日，利率上升100个基点时，公司第一年净利息收入预计增加5.80%，第二年增加6.19%[320] - 截至2021年12月31日，利率上升300个基点时，公司第一年净利息收入预计增加25.64%，第二年增加26.84%[320]

公司概况 - 公司是一家资产达129亿美元的金融控股公司，股票在纳斯达克全球精选市场交易[14] - 公司运营通过银行、FirsTech和财富管理三个业务部门管理[24] 公司收购 - 2015 - 2021年公司完成多项收购，包括Herget Financial Corp.、Pulaski Financial Corp.等[14] - 2021年5月31日公司收购Cummins - American Corp.及其子公司Glenview State Bank，8月14日GSB并入Busey Bank[15] Busey银行情况 - Busey Bank有46个伊利诺伊州分行、8个密苏里州分行、3个佛罗里达州分行和1个印第安纳州分行[17] - Busey Bank提供多元化金融产品和服务，主要收入来源为贷款和投资的利息及费用等[19][20] - 截至2021年12月31日，Busey Bank财富管理业务下管理资产达127亿美元[21] - Busey银行在伊利诺伊州有46个银行中心，在密苏里州有8个，在佛罗里达州西南部有3个，在印第安纳州印第安纳波利斯地区有1个[26][27][28] - 2021年11月，公司完成服务中心关闭计划，合并了17个分行[29] - 截至2021年6月30日，Busey银行在伊利诺伊州12个县的总存款排名前十[33] FirsTech情况 - FirsTech提供综合创新支付技术解决方案，客户涵盖公用事业、金融服务等行业[22] - 公司对FirsTech进行战略投资，推出新的BaaS平台并已在十几家银行商业化[22] - FirsTech自2020年底引入两位高管后，在技术、人力和销售方面大力投入[22] 监管法规影响 - 公司资产超过100亿美元后，需遵守多德 - 弗兰克法案多项规定，如限制互换费、遵守沃尔克规则等[42] - 多德 - 弗兰克法案中杜宾修正案规定联邦储备委员会为多种借记卡交易设定最高互换费为21美分加交易价值的5个基点，欺诈预防可额外收取1美分，将对Busey银行相关收益产生重大影响[45] - 资产超100亿美元的银行需在交易所清算掉期协议，Busey银行2021年开始遵守该要求[48] - 多德 - 弗兰克法案曾要求资产超100亿美元的上市银行控股公司设立风险委员会，后门槛提高到500亿美元，公司2018年已设立相关委员会[49] - 自1983年起银行需按监管机构准则持有最低资本水平，美国银行自1989年起资本准则基于巴塞尔规则[52] - 美国联邦银行机构2015年采用巴塞尔III监管资本改革，对银行和银行控股公司设定更严格资本标准[53] - 巴塞尔协议III规定普通股一级资本比率为风险加权资产的4.5%，一级资本比率为6%，总资本比率为8%，一级资本杠杆率为季度平均总资产的4%[55] - 为自由进行资本分配和支付奖金，机构需维持2.5%的普通股一级资本作为资本保护缓冲，计入后普通股一级资本最低比率升至7%，一级资本升至8.5%，总资本升至10.5%[57] - 为达到资本充足，银行组织需维持普通股一级资本与风险加权资产比率6.5%或更高，一级资本与总风险加权资产比率8%或更高，总资本与总风险加权资产比率10%或更高，一级资本与季度调整后平均总资产杠杆率5%或更高[59] - 银行控股公司进行州际并购或收购需资本充足且管理良好，收购非银行公司超过5%有投票权股份或开展非银行业务有诸多限制和例外[64][65] - 公司选择作为金融控股公司运营，需资本充足、管理良好且旗下银行有满意的社区再投资法案评级，否则会受限[67] - 联邦法律规定收购银行或银行控股公司25%或以上有投票权证券被认定为“控制”，10% - 24.99%在特定情况下也可能构成“控制”[68] - 公司支付股息受内华达州法律和美联储政策影响，美联储在特定情况下会要求银行控股公司调整股息支付[70][71] - 监管机构发布健全激励薪酬实践的跨部门指导，核心原则为平衡风险与回报、与有效控制和风险管理兼容、有强大公司治理支持[74] - 布西银行是伊利诺伊州特许银行，存款账户由存款保险基金最高按每位受保存款人类别250,000美元保险，受相关机构监管[78] - 截至2021年9月30日，存款保险基金（DIF）余额为1219亿美元，较二季度末增加14亿美元，储备比率维持在1.27%[82] - 2021年12月31日止年度，公司向伊利诺伊州金融和专业监管部（DFPR）支付监管评估费用约80万美元[83] - 依据巴塞尔协议III规则，寻求自由支付股息的机构需维持2.5%的一级普通股资本作为资本保护缓冲[89] - 2020年3月，美联储将所有储备金档次降至0%，使公司可将此前受限资金用于贷款或投资[100] - 联邦存款保险公司（FDIC）对资产超100亿美元的机构，采用“计分卡”方法计算存款保险费评估率，公司此类机构年化总评估率可能在1.5至40个基点之间[80] - 《多德 - 弗兰克法案》将DIF最低储备比率从1.15%提高到1.35%，2018年9月30日储备比率达1.36%，2020年降至1.30%[81] - 伊利诺伊州特许银行需根据总资产向DFPR支付监管评估费用[83] - 巴塞尔协议III包含流动性框架，有流动性覆盖率（LCR）和净稳定资金比率（NSFR）两项测试，虽不适用于公司，但公司仍会根据发展情况审查流动性风险管理政策[84][88] - 消费者金融保护局（CFPB）正逐步对公司行使监管权，其对资产超100亿美元的机构有检查和执法权[105] 员工情况 - 2021年女性占公司团队的59%，占高级领导层的26%[115] - 2021年51%的员工参与了人才和领导力发展计划，49%的空缺职位由内部晋升或调动的员工填补[116] - 公司健康和 wellness 计划 B Well 的参与率为97%[117] - 截至2021年12月31日，公司及其子公司共有1463个全职等效员工[120] - 2021年伊利诺伊州、密苏里州、佛罗里达州、印第安纳州的银行中心员工占比分别为55.0%、9.7%、4.1%、1.2%[121] 财务数据 - 2021年公司总净利息收入为2.70698亿美元，非利息收入为1.32804亿美元，非利息支出为2.6178亿美元[128] - 2021年公司总拨备前净收入为1.38652亿美元，调整后拨备前净收入为1.60792亿美元[128] - 2021年公司报告的拨备前净收入与平均资产比率为1.16%，调整后的比率为1.35%[128] - 2020年公司总拨备前净收入为1.65672亿美元，调整后拨备前净收入为1.80516亿美元[128] - 2019年公司总拨备前净收入为1.44862亿美元，调整后拨备前净收入为1.66156亿美元[128] - 2021年净收入为123,449千美元，调整后净收入为137,108千美元，2020年分别为100,344千美元和108,728千美元，2019年分别为102,953千美元和118,429千美元[130] - 2021年摊薄后每股收益为2.20美元，调整后为2.45美元，2020年分别为1.83美元和1.98美元，2019年分别为1.87美元和2.15美元[130] - 2021年平均总资产为11,904,935千美元，报告的平均资产回报率为1.04%，调整后为1.15%，2020年平均总资产为10,292,256千美元，报告的平均资产回报率为0.97%，调整后为1.06%，2019年平均总资产为9,443,690千美元，报告的平均资产回报率为1.09%，调整后为1.25%[130] - 2021年净利息收入为270,698千美元，调整后为265,902千美元，2020年分别为282,935千美元和275,284千美元，2019年分别为287,223千美元和277,814千美元[132] - 2021年报告的净利息收益率为2.49%，调整后为2.42%，2020年分别为3.03%和2.92%，2019年分别为3.38%和3.23%[132] - 2021年非利息收入为132,804千美元，调整后非利息费用为233,155千美元，报告的效率比率为62.19%，调整后为57.89%，2020年非利息收入为118,265千美元，调整后非利息费用为213,478千美元，报告的效率比率为55.68%，调整后为53.02%，2019年非利息收入为116,415千美元，调整后非利息费用为229,153千美元，报告的效率比率为61.29%，调整后为56.35%[133] - 截至2021年，有形资产为12,500,019千美元，有形普通股权益为959,442千美元，有形普通股权益与有形资产比率为7.68%，有形账面价值每股为17.01美元，报告的平均有形普通股权益回报率为12.96%，调整后为14.40%；截至2020年，有形资产为10,195,082千美元，有形普通股权益为921,104千美元，有形普通股权益与有形资产比率为9.03%，有形账面价值每股为16.66美元，报告的平均有形普通股权益回报率为11.51%，调整后为12.47%[135] 风险因素与不确定性 - 前瞻性陈述受重大风险、假设和不确定性影响，实际结果可能与陈述有重大差异，公司不承担更新义务[137][138][139][140] - 可能影响公司财务状况和运营结果的风险因素包括经济状况、法律法规政策变化、利率和预付款率变化、竞争、技术、人员流失等[138] - 新冠疫情持续对公司业务、财务状况、流动性和运营结果造成干扰[144] - 新冠疫情对公司业务运营、财务状况、信贷质量和经营业绩的影响可能持续到2022年，且最终影响高度不确定[145] - 美国经济在过去一年开始反弹，但增长前景存在不确定性，疫情相关干扰可能增加贷款风险、影响资管收入和区域经济状况[146] - 公司在伊利诺伊州、密苏里州、印第安纳州和佛罗里达州开展银行业务，当地经济受疫情影响，部分行业仍面临挑战，伊利诺伊州财政状况不佳但评级有所改善[152] - 利率变化会影响公司资产负债水平、净利息收入和盈利能力，美联储降低联邦基金利率和实施量化宽松政策对公司净利息收入和利润率产生不利影响[153][154] - 公司财富管理业务可能受到经济和金融市场变化的负面影响，证券价格下跌可能导致业务收入下降和客户流失[155][156] - 美联储计划在2022年加息、缩减量化宽松和资产负债表，这些变化的影响不确定，可能导致金融系统不稳定[158] - 公司正在从LIBOR过渡到SOFR等替代利率，过渡过程复杂，可能导致金融市场不稳定和公司面临利率风险[160][161] - 2021年美国消费者价格指数上涨约7.0%，持续的高通胀可能对公司业务和经营业绩产生不利影响，包括影响证券投资组合价值、增加非利息支出和降低贷款需求[162] - 劳动力短缺和难以吸引和留住合格员工可能对公司业务、经营业绩和财务状况产生负面影响，公司已观察到当地劳动力市场收紧[164][165] - 法律法规和监管要求的变化可能增加公司成本、影响业务活动和盈利能力，公司需要投入资源以确保合规[167][169][170] - 公司于2020年资产规模跨越100亿美元门槛，截至2021年12月31日增至129亿美元[173][174] - 公司因新冠疫情相关规则获得临时监管豁免，豁免于2021年12月31日到期，后续监管要求预计增加[174] - 伊利诺伊州等州大麻相关法律变化，增加公司与相关业务互动可能性及潜在风险[175] - 2020年采用CECL准则，预留额外储备金以应对未来信贷损失[181] - 公司贷款集中于商业、商业地产和零售地产贷款，经济或房地产市场恶化可能导致更高信贷成本和损失[185] - 公司需维持资本以满足监管要求，无法筹集足够资本将对财务状况等产生不利影响[194] - 公司未能保持“资本充足”可能影响客户信心、业务增长及资金成本等[197] - 流动性对公司业务至关重要，无法筹集资金会对流动性产生重大负面影响[198] - 证券或行业分析师对公司的研究报告和评级变化可能导致公司股价下跌[201][202] - 公司面临金融服务公司等的激烈竞争，可能损害其业务[205] 资本与流动性 - 截至2021年12月31日，公司监管资本超过美联储要求，符合资本充足定义，也符合资本保护缓冲要求[60] - 截至2021年12月31日，公司未超过商业房地产（CRE）贷款集中监管指引标准[103]

公司财务表现 - 2021年第三季度净收入为2594.1万美元，调整后净收入为3284.5万美元[187] - 2021年第三季度稀释后每股收益为0.46美元，调整后为0.58美元[187] - 2021年第三季度平均资产回报率为0.81%，调整后为1.03%[187] - 2021年第三季度税前净收入为3047万美元，调整后为3940.9万美元[187] - 2021年第三季度平均有形普通股回报率为10.60%，调整后为13.43%[187] - 2021年9月30日，公司总资产为12,697,795美元，相比2020年同期的10,680,995美元有所增长[196] - 2021年9月30日，公司净利息收入为71,353美元，净利息收益率为2.41%，相比2020年同期的70,390美元和2.86%有所下降[196] - 2021年9月30日，公司投资证券的平均余额为3,171,163美元，收益率为1.27%，相比2020年同期的1,409,664美元和2.03%有所下降[196] - 2021年9月30日，公司贷款组合的平均余额为7,133,108美元，收益率为3.64%，相比2020年同期的7,160,757美元和3.86%有所下降[196] - 2021年9月30日，公司总利息收入为78,462美元，收益率为2.65%，相比2020年同期的80,266美元和3.26%有所下降[196] - 2021年9月30日，公司总利息支出为7,109美元，收益率为0.24%，相比2020年同期的9,876美元和0.40%有所下降[196] - 2021年9月30日，公司非利息存款为3,365,823美元，相比2020年同期的2,592,130美元有所增长[196] - 2021年9月30日，公司股东权益为1,351,416美元，相比2020年同期的1,248,448美元有所增长[196] - 2021年9月30日，公司总负债和股东权益为12,697,795美元，相比2020年同期的10,680,995美元有所增长[196] - 2021年9月30日，公司净利息差为2.29%，相比2020年同期的2.67%有所下降[196] - 公司平均生息资产从2020年9月的9,805,948美元增加到2021年9月的11,730,637美元，增长19.6%[200] - 公司平均无息存款从2020年9月的2,592,130美元增加到2021年9月的3,365,823美元，增长29.8%[200] - 公司净利息收入在2021年第三季度为71,353美元，同比增长1.4%[201] - 公司净利息差在2021年第三季度为2.29%，相比2020年同期的2.67%有所下降[206] - 公司财富管理费在2021年第三季度为13,749美元，同比增长30.3%[208] - 公司客户服务费在2021年第三季度为9,288美元，同比增长15.9%[208] - 公司汇款处理收入在2021年第三季度为4,355美元，同比增长9.0%[208] - 公司总非利息收入在2021年第三季度为33,259美元，同比增长3.0%[208] - 公司财富管理部门在2021年第三季度管理的资产达到124亿美元，同比增长20.9%[209] - 抵押贷款收入在2021年第三季度为170万美元，同比下降70.0%，主要原因是售出贷款量下降[213] - 银行自有寿险收入在2021年第三季度为100万美元，同比下降2.3%，九个月累计收入为340万美元，同比下降21.1%[214] - 其他收入在2021年第三季度为310万美元，同比下降8.0%，九个月累计收入为710万美元，同比上升21.2%[215] - 非利息支出在2021年第三季度为7348.7万美元，同比上升30.0%，九个月累计支出为1.9061亿美元，同比上升12.0%[220] - 员工薪酬和福利在2021年第三季度为4194.9万美元，同比上升27.7%，九个月累计支出为1.0722亿美元，同比上升12.4%[221] - 数据处理费用在2021年第三季度为778.2万美元，同比上升97.7%，九个月累计支出为1688.1万美元，同比上升36.3%[222] - 无形资产摊销在2021年第三季度为314.9万美元，同比上升26.3%，九个月累计支出为820万美元，同比上升8.3%[226] - 交换费用在2021年第三季度为143.4万美元，同比上升17.3%，九个月累计支出为436万美元，同比上升21.4%[227] - 其他费用在2021年第三季度为1080.7万美元，同比上升39.1%，九个月累计支出为2842.5万美元，同比上升13.9%[228] - 效率比率在2021年第三季度为67.3%，九个月累计为61.4%，相比2020年同期的52.4%和54.3%有所上升[229] - 公司总资产从2020年12月31日的105.44亿美元增长至2021年9月30日的128.99亿美元，增长22.3%[233] - 公司贷款组合从2020年12月31日的68.14亿美元增长至2021年9月30日的71.51亿美元，增长4.9%[241] - 公司存款总额从2020年12月31日的86.78亿美元增长至2021年9月30日的108.18亿美元，增长24.7%[233] - 公司商业贷款（包括商业、商业房地产和房地产建设贷款）自2020年12月31日以来增加了3.306亿美元[241] - 公司零售房地产和其他零售贷款自2020年12月31日以来增加了2.74亿美元[241] - 公司2021年第三季度的信用损失准备金释放了190万美元，而2020年同期为550万美元的信用损失准备金[247] - 公司2021年前九个月的信用损失准备金释放了1040万美元，而2020年同期为3570万美元的信用损失准备金[247] - 公司贷款组合主要集中在伊利诺伊州和密苏里州市场，分别占贷款总额的45.6%和16.6%[243] - 公司贷款组合的信用损失准备金（ACL）从2020年12月31日的1.01亿美元减少至2021年9月30日的9280万美元[244] - 公司贷款组合的信用损失准备金（ACL）在2021年第二季度因CAC收购增加了420万美元[247] - 公司总贷款组合从2020年12月31日的68.1亿美元增加到2021年9月30日的71.5亿美元，增长4.9%[251] - 不良贷款余额从2020年12月31日的2430万美元增加到2021年9月30日的2590万美元，增长6.4%[253] - 公司总存款从2020年12月31日的87亿美元增加到2021年9月30日的108亿美元，增长24.7%[259] - 公司不良贷款占总贷款的比例从2020年12月31日的0.36%略微下降至2021年9月30日的0.36%[253] - 公司潜在问题贷款从2020年12月31日的6880万美元减少到2021年9月30日的5160万美元，下降25.0%[255] - 公司截至2021年9月30日有27笔商业贷款处于仅付利息的延期状态，总额为1.166亿美元[256] - 公司截至2021年9月30日有3笔零售贷款处于延期状态，总额为40万美元[258] - 公司截至2021年9月30日有19亿美元的未偿还贷款承诺和备用信用证[263] - 公司截至2021年9月30日的未融资承诺准备金为620万美元，较2020年12月31日的730万美元有所下降[264] - 公司总资本与风险加权资产的比率为15.91%，远高于10.50%的最低要求[268] - 2021年9月30日的净利息收入为70,755千美元，较2021年6月30日的64,542千美元有所增长[273] - 2021年9月30日的非利息收入为33,259千美元，较2020年9月30日的32,285千美元有所增长[273] - 2021年9月30日的调整后净收入为32,845千美元，较2020年9月30日的32,803千美元略有增长[275] - 2021年9月30日的调整后每股收益为0.58美元，较2020年9月30日的0.60美元略有下降[275] - 2021年9月30日的调整后净利息收入为69,554千美元，较2020年9月30日的67,773千美元有所增长[276] - 2021年9月30日的调整后净利息收益率为2.35%，较2020年9月30日的2.75%有所下降[276] - 2021年9月30日的平均总资产为12,697,795千美元，较2020年9月30日的10,680,995千美元显著增长[275] - 2021年9月30日的调整后净收入与平均资产的比率为1.03%，较2020年9月30日的1.22%有所下降[275] - 公司2021年9月30日的净利息收入为71,353千美元，较2020年同期的70,391千美元增长1.4%[278] - 2021年9月30日的非利息收入为33,259千美元，较2020年同期的32,285千美元增长3%[278] - 2021年9月30日的调整后非利息支出为61,661千美元，较2020年同期的51,520千美元增长19.7%[278] - 2021年9月30日的总资产为12,899,330千美元，较2020年同期的10,539,628千美元增长22.4%[280] - 2021年9月30日的股东权益为1,333,076千美元，较2020年同期的1,255,705千美元增长6.2%[280] - 2021年9月30日的每股有形账面价值为17.09美元，较2020年同期的16.32美元增长4.7%[280] - 2021年9月30日的平均股东权益为1,351,416千美元，较2020年同期的1,248,448千美元增长8.2%[280] - 2021年9月30日的调整后平均有形普通股回报率为13.43%，较2020年同期的14.81%下降9.3%[280] 公司资产与负债 - 公司总资产为129亿美元，总部位于伊利诺伊州香槟市[178] - 公司计划在2021年第四季度关闭并整合15个银行中心，预计完成后将拥有58个银行中心[191] - 公司在伊利诺伊州拥有60个银行中心，密苏里州有10个，佛罗里达州有4个，印第安纳州有1个[188][189][190] - 公司总资产从2020年12月31日的105.44亿美元增长至2021年9月30日的128.99亿美元，增长22.3%[233] - 公司贷款组合从2020年12月31日的68.14亿美元增长至2021年9月30日的71.51亿美元，增长4.9%[241] - 公司存款总额从2020年12月31日的86.78亿美元增长至2021年9月30日的108.18亿美元，增长24.7%[233] - 公司商业贷款（包括商业、商业房地产和房地产建设贷款）自2020年12月31日以来增加了3.306亿美元[241] - 公司零售房地产和其他零售贷款自2020年12月31日以来增加了2.74亿美元[241] - 公司贷款组合主要集中在伊利诺伊州和密苏里州市场，分别占贷款总额的45.6%和16.6%[243] - 公司贷款组合的信用损失准备金（ACL）从2020年12月31日的1.01亿美元减少至2021年9月30日的9280万美元[244] - 公司贷款组合的信用损失准备金（ACL）在2021年第二季度因CAC收购增加了420万美元[247] - 公司总贷款组合从2020年12月31日的68.1亿美元增加到2021年9月30日的71.5亿美元，增长4.9%[251] - 不良贷款余额从2020年12月31日的2430万美元增加到2021年9月30日的2590万美元，增长6.4%[253] - 公司总存款从2020年12月31日的87亿美元增加到2021年9月30日的108亿美元，增长24.7%[259] - 公司不良贷款占总贷款的比例从2020年12月31日的0.36%略微下降至2021年9月30日的0.36%[253] - 公司潜在问题贷款从2020年12月31日的6880万美元减少到2021年9月30日的5160万美元，下降25.0%[255] - 公司截至2021年9月30日有27笔商业贷款处于仅付利息的延期状态，总额为1.166亿美元[256] - 公司截至2021年9月30日有3笔零售贷款处于延期状态，总额为40万美元[258] - 公司截至2021年9月30日有19亿美元的未偿还贷款承诺和备用信用证[263] - 公司截至2021年9月30日的未融资承诺准备金为620万美元，较2020年12月31日的730万美元有所下降[264] - 公司总资本与风险加权资产的比率为15.91%，远高于10.50%的最低要求[268] 公司业务与战略 - 公司为7,348家现有和新客户提供了PPP贷款服务，总贷款金额为11亿美元，截至2021年9月30日，仍有1.782亿美元未偿还[186] - 截至2021年9月30日，公司有27笔商业贷款处于仅付利息的延期状态，总金额为1.166亿美元，另有3笔零售贷款延期，总金额为40万美元[185] - 公司正在对FirsTech进行战略投资，以增强未来增长，包括产品升级和销售组织扩展[212] - 公司预计未来业绩可能受到利率变化、市场竞争、技术发展等多种因素的影响[284] - 公司对可供出售债务证券的公允价值估计依赖于独立定价服务的数据，可能因不同判断和估计而有所不同[287] - 公司评估信用损失时，主要考虑公允价值低于摊余成本基础的程度、与证券、行业或地理区域相关的不利条件、债务证券的支付结构及发行人未来支付能力、发行人未能按时支付利息或本金、以及评级机构对证券评级的任何变化[291] - 信用损失相关的减值必须使用折现现金流法进行计量，信用损失确认仅限于证券的公允价值，减值通过信用损失准备金计入债务证券的ACL余额[292] - 在业务合并中，公司使用收购法会计，资产和负债按收购日的估计公允价值记录，贷款组合的公允价值通常需要更多的管理层估计和判断[293] - 商誉代表收购价格超过收购法会计下净资产的公允价值，商誉不摊销，公司每年或更频繁地评估商誉的潜在减值[294] - 公司计算每个报告日的信用损失准备金（ACL），基于过去事件的相关信息、当前条件和合理可支持的预测来计量预期信用损失[297] - 在确定ACL时，公司主要依赖严格的信用审查和批准流程，ACL通常在集体基础上确定，但在个别情况下可能基于不同的风险特征进行单独评估[298] - 公司通过资产-负债委员会每季度审查市场条件，并通过资产负债表和收入模拟分析来确定市场利率变化对净利息收入的潜在影响[301] - 截至2021年9月30日，利率风险导致的净利息收入变化百分比为：一年期+100基点变化为8.44%，+200基点变化为16.43%，+300基点变化为24.32%[304] - 截至2021年9月30日，两年期利率风险导致的净利息收入变化百分比为：+100基点变化为9.12%，+200基点变化为17.39%，+300基点变化为25.45%[304]

公司概况 - 公司是资产达124亿美元的金融控股公司，股票在纳斯达克全球精选市场交易[196] 贷款情况 - 截至2021年6月30日，公司有49笔商业贷款和8笔零售贷款处于还款延期状态，涉及金额分别为1.435亿美元和80万美元[201][203] - 截至2021年6月30日，Busey Bank处理PPP贷款7043笔，金额达10.45775亿美元；GSB收购PPP贷款292笔，金额为4347.7万美元[203] - 截至2021年6月30日，贷款余额较2020年12月31日增长5.5%至72亿美元，商业贷款余额增加1.63亿美元，零售房地产和其他贷款增加2.65亿美元[269] - 截至2021年6月30日，贷款组合总额为71.86亿美元，较2021年3月31日的67.79亿美元有所增加[274] - 截至2021年6月30日，非执行贷款余额为2830万美元，较2020年12月31日的2430万美元增长16.5%，占总贷款的0.39% [277] - 截至2021年6月30日，潜在问题贷款降至4480万美元，较2020年12月31日的6880万美元减少34.9% [279] - 截至2021年6月30日，公司有49笔商业贷款和8笔零售贷款处于还款延期状态，分别涉及贷款1.435亿美元和80万美元[281] 收购与整合 - 2021年5月31日，公司完成对CAC的收购，GSB作为独立银行子公司运营，预计第三季度与Busey Bank合并[207] - 公司预计在2021年第四季度关闭并整合15家Busey Bank和2家GSB银行中心[212] 财务收入与费用 - 2021年第二季度和上半年，公司报告净收入分别为2976.6万美元和6758.2万美元，调整后分别为3192.1万美元和6998.6万美元[204] - 2021年第二季度和上半年，非运营税前调整中与收购相关的费用分别为270万美元和300万美元[208] - 2021年二季度平均生息资产为104.48亿美元，较2020年同期的94.85亿美元增长10.2%[226] - 2021年上半年净利息收入为1.31亿美元，较2020年同期的1.42亿美元下降7.8%[229] - 2021年二季度净息差为2.50%，较2020年同期的3.03%下降[227] - 2021年上半年净息差为2.61%，较2020年同期的3.11%下降[229] - 2021年二季度非利息收入为3301.1万美元，较2020年同期的2796.4万美元增长18.0%[234] - 2021年上半年非利息收入为6445.6万美元，较2020年同期的5548.1万美元增长16.2%[234] - 2021年二季度财富管理费用为1300.2万美元，较2020年同期的1019.3万美元增长27.6%[234] - 2021年上半年财富管理费用为2558.6万美元，较2020年同期的2174.8万美元增长17.6%[234] - 2021年二季度末财富管理部门管理资产达123亿美元，较2020年末的102亿美元增长20.3%[235] - 2021年二季度客户服务费用为861.1万美元，较2020年同期的702.5万美元增长22.6%[234] - 汇款处理收入在2021年第二季度增长17.0%至430万美元，上半年增长17.3%至880万美元[238] - 抵押贷款收入在2021年第二季度下降35.4%至170万美元，上半年增长8.0%至440万美元[239] - 银行持有的人寿保险收入在2021年第二季度下降35.3%至150万美元，上半年下降26.9%至240万美元[240] - 其他收入在2021年第二季度增长69.6%至290万美元，上半年增长59.4%至410万美元[241] - 非利息总费用在2021年第二季度增长18.0%至6260万美元，上半年增长3.1%至1.171亿美元[245] - 薪资、工资和员工福利在2021年第二季度增长22.2%至3490万美元，上半年增长4.3%至6530万美元[245] - 数据处理费用在2021年第二季度增长19.0%至480万美元，上半年增长7.7%至910万美元[247] - 场地净占用和家具设备费用合计在2021年第二季度下降9.6%至630万美元，上半年下降8.8%至1290万美元[248] - 效率比率在2021年第二季度为61.7%，上半年为58.2%，高于去年同期[253] - 调整后效率比率在2021年第二季度为58.9%，上半年为56.6%，高于去年同期[254] - 2021年第二季度和上半年有效所得税税率分别为18.7%和20.7%，低于约28%的法定税率[255] - 2021年6月30日净利息收入为6.4542亿美元，2020年6月30日为7.0813亿美元[295] - 2021年6月30日非利息收入为3.3011亿美元，2020年6月30日为2.7964亿美元[295] - 2021年6月30日调整前拨备前净收入为3.403亿美元，2020年6月30日为4.5394亿美元[295] - 2021年6月30日调整后拨备前净收入为3.7486亿美元，2020年6月30日为4.6448亿美元[295] - 2021年6月30日净收入为2.9766亿美元，2020年6月30日为2.5806亿美元[298] - 2021年6月30日调整后净收入为3.1921亿美元，2020年6月30日为2.6191亿美元[298] - 2021年6月30日摊薄后每股收益为0.53美元，调整后为0.57美元[298] - 2021年6月30日报告的平均资产回报率为1.05%，调整后为1.12%[298] - 2021年6月30日调整前拨备前净收入与平均资产比率为1.20%，调整后为1.32%[295] - 2021年6月30日净利息收入为64,542千美元，2021年3月31日为64,893千美元，2020年6月30日为70,813千美元[300] - 2021年6月30日调整后净利息收入为63,395千美元，调整后净利息利润率为2.43% [300] - 2021年6月30日报告的效率比率为61.68%，调整后的效率比率为58.89% [300] 资产与负债 - 截至2021年6月30日，公司在伊利诺伊州有53家Busey Bank和7家GSB银行中心，在密苏里州有10家，在佛罗里达州有4家，在印第安纳州有1家[209][210][211] - 截至2021年6月30日三个月，总生息资产平均余额为1.0448417亿美元，利息收入72267美元，收益率2.77%；2020年同期平均余额9485200美元，利息收入81950美元，收益率3.47%[218] - 截至2021年6月30日六个月，总生息资产平均余额为1.0102278亿美元，利息收入145199美元，收益率2.90%；2020年同期平均余额9151372美元，利息收入167113美元，收益率3.67%[223] - 截至2021年6月30日三个月，总利息负债平均余额为6966046美元，利息支出7146美元，利率0.41%；2020年同期平均余额6527709美元，利息支出10420美元，利率0.64%[218] - 截至2021年6月30日六个月，总利息负债平均余额为6744850美元，利息支出14584美元，利率0.44%；2020年同期平均余额6519964美元，利息支出25420美元，利率0.78%[223] - 截至2021年6月30日三个月，净息差为2.36%，2020年同期为2.83%[218] - 截至2021年6月30日六个月，净息差为2.46%，2020年同期为2.89%[223] - 截至2021年6月30日三个月，净利息收益率为2.50%，2020年同期为3.03%[218] - 截至2021年6月30日六个月，净利息收益率为2.61%，2020年同期为3.11%[223] - 截至2021年6月30日三个月，总资产为1.1398655亿美元，2020年同期为1.037482亿美元[218] - 截至2021年6月30日六个月，总资产为1.0998672亿美元，2020年同期为1.0031499亿美元[223] - 截至2021年6月30日，总资产为12.42亿美元，较2020年12月31日增长17.7%；总负债为11.07亿美元，增长19.4%；股东权益为1.35亿美元，增长6.0%[257] - 截至2021年6月30日，可出售债务证券为3.46亿美元，较2020年12月31日增长53.2%；贷款净额为7.09亿美元，增长5.6%[257] - 截至2021年6月30日，无息存款为3.19亿美元，较2020年12月31日增长24.9%；有息存款为7.15亿美元，增长16.7%；总存款为10.34亿美元，增长19.1%[257] - 截至2021年6月30日，GSB贡献资产14亿美元、贷款净额4.22亿美元、总存款13亿美元[257] - 截至2021年6月30日，总存款增至103亿美元，较2020年12月31日的87亿美元增长19.1%，GSB存款增加13亿美元[282] - 截至2021年6月30日，公司可从FHLB额外借款12亿美元，从美联储额外借款4.765亿美元[284] - 截至2021年6月30日，未偿还贷款承诺和备用信用证为18亿美元，与2020年12月31日的余额一致[286] - 截至2021年6月30日，未使用承诺准备金为720万美元，低于2020年12月31日的730万美元[287] - 截至2021年6月30日，第一布西公司、布西银行和GSB的总资本与风险加权资产比率分别为16.41%、16.22%和18.20%，均高于最低要求[290] - 2021年6月30日平均总资产为1139.8655亿美元，2020年6月30日为1037.482亿美元[295][298] - 2021年6月30日总资产为12,415,449千美元，有形资产为12,051,651千美元[302] - 2021年6月30日股东总权益为1,345,691千美元，有形普通股权益为981,893千美元[302] - 2021年6月30日流通在外普通股股数为56,330,616股，每股有形账面价值为17.11美元[302] - 2021年6月30日报告的平均有形普通股权益回报率为12.26%，调整后为13.14% [302] - 2021年上半年报告的平均有形普通股权益回报率为14.44%，调整后为14.96% [304] 信贷损失准备金 - 2021年第二季度信贷损失准备金费用因储备释放减少170万美元，上半年因储备释放减少850万美元[271] - 2021年第二季度和上半年，Busey Bank分别记录550万美元和1230万美元的负信贷损失准备金；GSB记录420万美元的购买信贷受损（PCD）贷款首日准备金和380万美元的信贷损失准备金[271] 贷款增长预期与管理 - 公司预计未来季度有机贷款增长将因COVID - 19及其对市场地区经济状况的影响而放缓[262] - 公司限制特定贷款领域的集中度，维持独立贷款审查部门定期审查贷款合规性[262][264] 非GAAP财务信息 - 本季度报告包含非GAAP财务信息，管理层用其分析公司业绩、做决策和进行同行比较[291] 前瞻性陈述风险 - 前瞻性陈述受多种因素影响，包括经济状况、法律法规、利率变化等[306] 会计政策与估计 - 公司建立了各种会计政策，关键会计估计对财务状况和经营成果的描述和理解至关重要[307,308] - 可供出售债务证券公允价值基于可观察数据，不同判断和估计可能导致不同估值[309] - 已实现证券损益在综合收益表中报告，出售证券成本采用个别认定法[310] - 可供出售债务证券若公允价值低于摊余成本则发生减值，需判断是否出售及减值原因[312] - 业务合并采用购买法核算，资产和负债按收购日公允价值记录，收购贷款ACL处理因是否为PCD而异[315] - 商誉代表收购价格超过净资产公允价值的部分，每年或更频繁评估减值，公司将监测新冠疫情影响[316] - 公司根据预计欠联邦和州税务管辖区的金额估计所得税费用，估计涉及管理层判断[318] - 公司在每个报告日计算ACL，用于预期信用损失，计算考虑多方面信息

公司概况 - 公司是资产规模达108亿美元的金融控股公司，普通股在纳斯达克全球精选市场交易[172] - 截至2021年3月31日，Busey银行在伊利诺伊州有53家银行中心，在密苏里州有10家，在佛罗里达州西南部有4家，在印第安纳州印第安纳波利斯地区有1家[182][184][185] 贷款延期情况 - 截至2021年3月31日，公司有72笔商业贷款处于还款延期，涉及金额1.971亿美元；178笔零售贷款处于还款延期，涉及金额2490万美元[177] - 截至2021年3月31日，公司有72笔商业贷款延期还款，涉及金额1.971亿美元；178笔零售贷款延期还款，涉及金额2490万美元[243][245] PPP贷款情况 - 公司共发放首轮薪资保护计划（PPP）贷款7.494亿美元，涉及4569个客户；截至2021年3月31日，已收到美国小企业管理局（SBA）约4.785亿美元的借款人贷款豁免，并已代表借款人向SBA提交了另外1.316亿美元的豁免申请[178] - 截至2021年3月31日，公司发放第二轮PPP贷款2.625亿美元，涉及2123个客户；共有5.334亿美元的PPP贷款未偿还，摊余成本为5.221亿美元，涉及3441个客户[179] - 2021年第一季度PPP贷款利息和净费用对净利息收入贡献480万美元，2020年第四季度为950万美元[197] 财务业绩指标 - 2021年第一季度，公司报告的净利润为3781.6万美元，摊薄后每股收益为0.69美元，平均资产回报率为1.45%，平均有形普通股权益回报率为16.80%[180] - 2021年第一季度，公司调整后的净利润为3806.5万美元，摊薄后每股收益为0.69美元，平均资产回报率为1.46%，平均有形普通股权益回报率为16.91%[180] - 2021年第一季度，公司报告的拨备前净收入为4019.8万美元，拨备前净收入与平均资产之比为1.54%[180] - 2021年第一季度，公司调整后的拨备前净收入为4275.3万美元，拨备前净收入与平均资产之比为1.64%[180] - 2021年第一季度平均生息资产为97.52亿美元，较2020年的88.18亿美元增长10.6%[192] - 2021年第一季度净利息收入为6549.4万美元，较2020年的7016.3万美元下降6.7%[192] - 2021年第一季度净息差为2.72%，2020年同期为3.20%[192] - 2021年第一季度非利息收入为3140万美元，较2020年的2750万美元增长14.3%[198] - 2021年第一季度财富管理费用为1260万美元，较2020年的1160万美元增长8.9%[199] - 2021年第一季度末财富管理部门管理资产达107亿美元，2020年第一季度末为89亿美元[199] - 2021年第一季度客户服务费用为800万美元，较2020年的840万美元下降3.9%[200] - 2021年第一季度汇款处理收入为440万美元，较2020年的380万美元增长17.7%[201] - 2021年第一季度净利息利差为2.57%，2020年同期为2.95%[194] - 2021年第一季度抵押收入达270万美元，较2020年同期的140万美元增长93.0%[202] - 2021年第一季度非利息收入总计3144.5万美元，较2020年同期的2751.7万美元增长14.3%[203] - 2021年第一季度非利息支出降至5450万美元，较2020年同期的6050万美元减少9.9%[207] - 2021年第一季度所得税为1081.9万美元，较2020年同期的385.6万美元增长180.6%[211] - 2021年第一季度效率比率为54.7%，低于2020年12月31日和2020年3月31日的59.7%[215] - 截至2021年3月31日，总资产达10.76亿美元，较2020年12月31日的10.54亿美元增长2.0%[219] - 截至2021年3月31日，总存款达8.87亿美元，较2020年12月31日的8.68亿美元增长2.3%[219] - 截至2021年3月31日，总负债达9.49亿美元，较2020年12月31日的9.27亿美元增长2.4%[219] - 截至2021年3月31日，股东权益为1.27亿美元，较2020年12月31日的1.27亿美元下降0.3%[219] - 2021年3月31日，报告的净利息收入为6.4893亿美元，调整后为6.3337亿美元[264][267] - 2021年3月31日，报告的稀释后每股收益为0.69美元，调整后仍为0.69美元[267] - 2021年3月31日，报告的平均资产回报率为1.45%，调整后为1.46%[267] - 截至2021年3月31日，净利息收入为64,893千美元，2020年12月31日为72,936千美元，2020年3月31日为69,433千美元[269] - 截至2021年3月31日，调整后非利息收入为29,804千美元，2020年12月31日为29,644千美元，2020年3月31日为26,930千美元[269] - 截至2021年3月31日，调整后非利息支出为51,778千美元，2020年12月31日为54,084千美元，2020年3月31日为57,812千美元[269] - 截至2021年3月31日，报告的效率比率为54.67%，2020年12月31日为59.70%，2020年3月31日为59.69%；调整后的效率比率为54.33%，2020年12月31日为52.39%，2020年3月31日为59.54%[269] - 截至2021年3月31日，有形资产为10,412,326千美元，2020年12月31日为10,195,082千美元，2020年3月31日为9,367,363千美元[272] - 截至2021年3月31日，有形普通股权益为918,585千美元，2020年12月31日为921,104千美元，2020年3月31日为863,543千美元[272] - 截至2021年3月31日，有形普通股权益与有形资产比率为8.82%，2020年12月31日为9.03%，2020年3月31日为9.22%[272] - 截至2021年3月31日，有形账面价值每股为16.65美元，2020年12月31日为16.66美元，2020年3月31日为15.57美元[272] - 截至2021年3月31日，报告的平均有形普通股权益回报率为16.80%，2020年12月31日为12.58%，2020年3月31日为7.30%；调整后的平均有形普通股权益回报率为16.91%，2020年12月31日为15.21%，2020年3月31日为7.36%[272] 非运营税前调整 - 2021年第一季度，非运营税前调整包括与先前收购相关的30万美元费用[181] 员工情况 - 截至2021年3月31日，全职员工当量为1332人，较2020年3月31日的1507人下降11.6%[208] 贷款业务与风险 - 受新冠疫情影响，公司预计未来季度有机贷款增长将放缓[224] - 截至2021年3月31日，组合贷款较2020年12月31日减少0.5%，商业余额（不含PPP贷款）减少4160万美元，零售房地产和其他零售贷款减少6900万美元[228][231] - 2021年第一季度信贷损失拨备费用因储备释放减少139.5%，为 - 680万美元，而2020年同期为1720万美元[234] - 截至2021年3月31日，ACL与组合贷款的比例为1.39%，与不含PPP贷款的组合贷款比例为1.50%[238] - 截至2021年3月31日，不良贷款余额较2020年12月31日减少6.0%，降至2290万美元，占总贷款的比例从0.36%降至0.34%[240] - 公司贷款活动主要分为商业贷款、商业房地产贷款、房地产建设贷款、零售房地产贷款和零售其他贷款五个领域，大部分组合贷款业务集中在伊利诺伊州和密苏里州市场[227] - 公司维持独立的贷款审查部门，定期审查贷款是否符合公司贷款政策，并审查信用部门、贷款人员和贷款委员会的风险评估[226] - 借款人总借款关系不得超过公司监管贷款限额，公司通常将此类关系限制在远低于监管限额的金额[225] - 贷款逾期未收到本金和利息，或管理层认为借款人可能无法按时履行还款义务时，贷款将被列入非应计状态[236] - 若经济因新冠疫情恶化，公司预计贷款组合信用质量将下降，贷款违约将增加[241] - 潜在问题贷款较2020年12月31日减少5.5%，降至6500万美元[242] 资金与承诺情况 - 截至2021年3月31日，总存款较2020年12月31日增长2.3%，达到89亿美元[246] - 截至2021年3月31日，公司可从FHLB额外借款16亿美元，从美联储额外借款4.838亿美元[248] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，未偿还贷款承诺和备用信用证为18亿美元[250] - 截至2021年3月31日，未使用承诺准备金为770万美元，高于2020年12月31日的730万美元[251] 资本比率 - 2021年3月31日，First Busey总资本与风险加权资产比率为17.39%，Busey Bank为16.06%[257] 新冠疫情影响 - 公司将继续监测新冠疫情及其对商誉的潜在影响[284] 信贷损失准备金（ACL） - 公司在每个报告日计算信贷损失准备金（ACL），用于确认预期无法收回款项的终身预期信贷损失[287] - 确定ACL时，管理层主要依靠严格的信贷审查和审批流程，存在相似风险特征时按集体（池）基础确定，特殊情况可按个案评估[288] - 被视为无法收回的贷款会冲减ACL，信贷损失拨备计入当期费用以补充ACL，确定ACL涉及管理层重大判断和假设[289] 市场风险与管理 - 市场风险指资产价值因基础市场利率和价格变动而变化的风险，利率风险是影响公司的最重大市场风险[290] - 公司资产负债委员会政策是至少每季度开会，审查当前市场状况并构建合并资产负债表以优化净利息收入稳定性[291] - 资产负债委员会主要依靠资产负债表和收益模拟分析确定市场利率变化对净利息收入的潜在影响[292] - 2021年3月31日，利率立即且持续变动时，一年期利率上升100、200、300个基点，净利息收入变化分别为6.06%、11.26%、15.92%；两年期分别为8.16%、14.99%、21.11%[294] - 2020年12月31日，利率立即且持续变动时，一年期利率上升100、200、300个基点，净利息收入变化分别为7.40%、14.16%、20.20%；两年期分别为9.59%、17.95%、25.40%[294] - 利率风险在批准的政策限制内进行监控和管理，假设利率变化的潜在影响计算基于众多假设，实际结果可能与模拟结果不同[294]

公司收购 - 2019年1月31日公司收购Banc Ed及其子公司TheBANK，10月4日TheBANK并入Busey Bank[17] - 2019年8月31日公司收购佛罗里达州财富管理公司IST[18] - 2021年1月19日公司宣布将通过合并交易收购CAC和GSB，预计二季度完成，GSB后续将并入Busey Bank[19] - 收购CAC和GSB的交易总价约1.908亿美元，其中约73%为现金，27%为股票[20] 公司业务与布局 - 公司通过Busey Bank开展银行业务、相关服务及资管等业务，通过FirsTech开展零售支付处理业务[22] - Busey Bank在伊利诺伊州有53个银行中心，密苏里州10个，佛罗里达州西南部4个，印第安纳州印第安纳波利斯1个[24] - 截至2020年12月31日，Busey Bank管理资产达102亿美元[25] - 公司主要收入来源为贷款和投资的利息与费用、财富管理费用和服务费，主要支出为存款利息和一般运营费用[26] - 截至2020年12月31日，子公司FirsTech在美国约有5800个代理点，提供多种支付处理解决方案[27] - 公司在伊利诺伊州有53个银行中心，密苏里州有10个，其中14个位于伊利诺伊州圣路易斯都会统计区内，佛罗里达州西南部有4个，印第安纳州印第安纳波利斯地区有1个[30][31][32][34] - 根据2020年6月30日FDIC存款摘要，公司在伊利诺伊州12个县的总存款排名前十[37] 监管要求与影响 - 多德 - 弗兰克法案规定银行资产超过100亿美元会触发多项监管要求，2018年监管救济法案为资产低于100亿美元的银行提供了一定缓解，但部分10亿美元门槛的改革仍将在2021年适用于公司[42] - 公司在2020年资产超过10亿美元，但根据2020年11月20日的临时最终规则，资产增长在2022年1月1日前不会触发部分新监管要求[50] - 资产超过10亿美元后，杜宾修正案限制将适用于公司，管理层认为这将大幅减少公司在受覆盖借记卡交易上的收益[51] - 沃尔克规则限制资产超10亿美元的银行实体相关活动，公司不受该规则重大影响[52] - 资产连续四个季度超过10亿美元后，消费者金融保护局将对公司行使监管权[53] - 资产超过10亿美元的银行需在交易所清算掉期协议，公司从2021年开始遵守该要求[55] - 2013年7月美国联邦银行机构批准实施巴塞尔协议III监管资本改革，提高了资本数量和质量要求[59] - 巴塞尔协议III要求最低普通股一级资本比率为风险加权资产的4.5%，一级资本比率为6%，总资本比率为8%，一级资本杠杆率为4% [63] - 若要自由进行资本分配和支付奖金，需额外保持2.5%的普通股一级资本作为资本 conservation buffer，使最低比率分别提升至7.0%、8.5%和10.5% [64] - 为达到资本充足，银行组织需维持普通股一级资本比率6.5%以上、一级资本比率8.0%以上、总资本比率10.0%以上、一级资本杠杆率5.0%以上 [66] - 截至2020年12月31日，公司监管资本超过美联储要求，符合资本充足和资本 conservation buffer规定 [69] - 公司作为银行控股公司，注册并受美联储监管，有义务支持旗下银行 [71] - 公司已选择作为金融控股公司运营，需保持资本充足、管理良好且旗下银行有满意的CRA评级 [76] - 联邦法律禁止未经通知收购FDIC保险存款机构或其控股公司25%以上有表决权证券，10% - 24.99%所有权在特定情况下也可能构成“控制” [77] - 公司支付股息受内华达州法律和美联储政策影响，寻求支付股息自由需保持2.5%的普通股一级资本 [79][80] - 监管机构发布关于健全激励薪酬实践的跨部门指导，公司作为较小银行组织，激励薪酬安排预计不如大型银行广泛、正式和详细 [82][83] - 公司旗下Busey Bank存款账户由FDIC存款保险基金按联邦法律和FDIC规定最高为每个被保险存款人类别25万美元进行保险[87] - 资产超100亿美元的Busey Bank需按“计分卡”方法向FDIC支付存款保险费，总评估率年化后在1.5至40个基点之间[89] - 2018年9月30日FDIC储备比率达1.36%，超法定最低1.35%，2020年因超1万亿美元估计保险存款流入降至1.30% [90] - 2020年12月31日止年度，Busey Bank向DFPR支付监管评估费约60万美元[91] - 按Basel III规则，寻求自由支付股息的机构需维持2.5%的一级普通股资本作为资本保护缓冲[96] - 2020年，联邦储备银行对1690万美元以下可储备余额零准备金要求，1690万 - 1.275亿美元交易账户余额准备金率3%，超1.275亿美元部分为10%，3月降至零[107][108][109] - 银行监管机构确定2021年关键风险主题为信贷风险管理和商业及住宅房地产集中风险管理等[104] - 伊利诺伊州法律允许Busey Bank在该州任何地方设立分行，Dodd - Frank法案允许资本充足和管理良好的银行跨州设立新分行或收购其他州银行的个别分行[106] - CRA要求Busey Bank以安全稳健方式满足整个社区信贷需求，监管机构定期评估其表现，疫情相关活动有有利CRA考量[110] - USA PATRIOT法案要求金融服务公司制定政策和程序以应对客户识别、反洗钱等事项[111] - 截至2020年12月31日，Busey Bank未超过商业房地产贷款集中度监管指引[112] - CFPB将在Busey Bank连续四个季度资产超过100亿美元后对其进行监管[114] 员工情况 - 2020年，女性占公司团队的61%，占高级领导层的38%[124] - 超50%的员工参与某种形式的正式培训和领导力发展课程[125] - 公司健康和 wellness 计划 B Well 的员工参与率达94%[126] - 截至2020年12月31日，公司及其子公司共有1346个全职等效员工[130] - 2020年银行中心员工中，伊利诺伊州占比55.5%，密苏里州占比11.4%，佛罗里达州占比4.0%，印第安纳州占比1.3%[133] 财务数据 - 2020年净利息收入为2.82935亿美元，非利息收入为1.18265亿美元，非利息支出为2.34197亿美元[139] - 2020年调整前拨备前净收入为1.65672亿美元，调整后为1.80516亿美元[139] - 2020年报告的拨备前净收入与平均资产比率为1.61%，调整后为1.75%[139] - 2020 - 2018年调整后净利润分别为1.08728亿美元、1.18429亿美元、1.03477亿美元[142] - 2020 - 2018年调整后摊薄每股收益分别为1.98美元、2.15美元、2.10美元[142] - 2020 - 2018年调整后平均资产回报率分别为1.06%、1.25%、1.34%[142] - 2020 - 2018年调整后净利息收入分别为2.75284亿美元、2.77814亿美元、2.33114亿美元[143] - 2020 - 2018年调整后净利息收益率分别为2.92%、3.23%、3.30%[143] - 2020 - 2018年调整后效率比率分别为53.02%、56.35%、54.49%[145] - 截至2020年和2019年12月31日，有形普通股权益分别为92110.4万美元、86455.2万美元[147] - 截至2020年和2019年12月31日，有形普通股权益与有形资产比率分别为9.03%、9.26%[147] 风险因素 - 前瞻性陈述受当地、国家和国际经济状况、法律法规政策、利率等因素影响[149][150] - 新冠疫情对公司业务、财务状况、流动性和经营成果产生不利影响且可能持续[155][156] - 新冠疫情对公司部分客户业务产生负面影响，可能导致贷款违约、资产减值、收入下降等问题[157] - 经济复苏的速度和强度高度不确定，取决于疫情持续时间、疫苗和治疗方法的进展、政府刺激措施等因素[158] - 疫苗的初始分发缓慢，可能存在生产和分发数量不足的挑战，新的新冠变种可能增加传播或严重程度[159] - 市场波动和利率变化可能对公司产生不利影响，包括影响资产负债表、净利息收入和盈利能力[165] - 2020年3月，美联储降低联邦基金目标利率并宣布7000亿美元的量化宽松计划，12月将目标利率维持在0.00 - 0.25%，低利率可能持续影响公司净利息收入和利润率[166][167] - 向替代参考利率的过渡可能导致金融市场不稳定，公司正在努力从LIBOR过渡，但过程复杂且具有挑战性[170][171][172] - 法律法规的变化可能增加公司成本，影响业务、治理结构、财务状况和经营成果[173] - 公司在2020年资产规模超过100亿美元，可能面临更高的监管期望和审查[181] - 伊利诺伊州大麻相关法律的变化可能增加公司与相关业务互动的可能性，带来法律、监管、战略和声誉风险[183][184][186] - 贷款活动相关的信用风险增加，可能导致贷款损失准备不足，对公司的经营成果和财务状况产生重大不利影响[187] - 公司通过贷款审批、监控贷款集中度和定期审查等程序降低信贷风险，但无法完全消除[188] - 2020年采用CECL准则，预留额外准备金以应对未来信贷损失[190] - 不良资产会对公司经营和财务状况产生不利影响，新冠疫情可能导致不良贷款和资产增加[191][192] - 公司贷款集中于抵押、商业和工业贷款，经济或房地产价值恶化可能导致更高信贷成本和损失[195] - 公司商业贷款主要基于借款人现金流和抵押品，少量商业贷款损失可能对财务产生重大不利影响[196] - 公司部分贷款以房地产为抵押，房地产市场价值波动可能影响公司处置抵押品的能力和产生损失[197] - 作为PPP参与贷款方，公司面临客户或其他方诉讼风险以及SBA不提供担保资金的风险[198] - 公司投资组合中证券集中的信贷风险可能增加损失可能性[202] - 房地产建设、土地收购和开发贷款存在成本和价值估计不准确的风险，可能导致重大损失[204] - 公司需维持资本以满足监管要求，无法维持足够资本将对财务、流动性和经营产生不利影响[206]