公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，公司总资产分别为993,263千美元和956,597千美元[7] - 截至2021年3月31日，公司总资产为993,263千美元，较2020年12月31日的956,597千美元增长3.83%[7] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司总利息收入分别为6,607千美元和7,255千美元[9] - 2021年第一季度，公司总利息收入为6,607千美元，较2020年同期的7,255千美元下降8.93%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司总利息支出分别为670千美元和1,043千美元[9] - 2021年第一季度，公司总利息支出为670千美元，较2020年同期的1,043千美元下降35.76%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司净利息收入分别为5,937千美元和6,212千美元[9] - 2021年第一季度，公司净利息收入为5,937千美元，较2020年同期的6,212千美元下降4.43%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司总非利息收入分别为1,182千美元和1,235千美元[9] - 2021年第一季度，公司总非利息收入为1,182千美元，较2020年同期的1,235千美元下降4.29%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司总非利息支出分别为4,690千美元和4,856千美元[9] - 2021年第一季度，公司总非利息支出为4,690千美元，较2020年同期的4,856千美元下降3.42%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司税前收益分别为2,429千美元和2,191千美元[9] - 2021年第一季度，公司税前收益为2,429千美元，较2020年同期的2,191千美元增长10.86%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司净收益分别为2,006千美元和1,801千美元[9] - 2021年第一季度，公司净利润为2,006千美元，较2020年同期的1,801千美元增长11.38%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司基本和摊薄每股净收益分别为0.56美元和0.50美元[9] - 2021年第一季度，公司每股基本和摊薄收益为0.56美元，较2020年同期的0.50美元增长12%[9] - 2021年第一季度和2020年第一季度，公司综合（亏损）收入分别为 - 3,126千美元和6,145千美元[12] - 2021年第一季度，公司综合亏损为3,126千美元，而2020年同期综合收入为6,145千美元[12] - 2021年3月31日普通股流通股数为3,566,326股，2020年12月31日为3,566,276股[14] - 2021年第一季度净收益为2,006,000美元，2020年同期为1,801,000美元[14][15][26] - 2021年第一季度其他综合损失为5,132,000美元，2020年同期其他综合收入为4,344,000美元[14] - 2021年第一季度支付现金股息927,000美元（每股0.26美元），2020年同期支付910,000美元（每股0.255美元）[14][15] - 2021年第一季度经营活动提供的净现金为5,864,000美元，2020年同期为1,810,000美元[15] - 2021年第一季度投资活动使用的净现金为37,689,000美元，2020年同期为21,576,000美元[15] - 2021年第一季度融资活动提供的净现金为40,817,000美元，2020年同期为22,029,000美元[15] - 2021年第一季度现金及现金等价物净增加8,992,000美元，2020年同期增加2,263,000美元[15] - 2021年3月31日基本和摊薄后每股净收益为0.56美元，2020年同期为0.50美元[26] - 2021年第一季度加权平均流通普通股股数为3566299股，2020年同期为3566146股[26] 公司会计政策相关情况 - 2021年第一季度公司未采用任何新的会计指引[24] 公司证券业务数据关键指标变化 - 2021年3月31日和2020年12月31日可售证券的摊销成本分别为3.56337亿美元和3.2503亿美元[28] - 2021年3月31日和2020年12月31日，分别有公允价值为1.781亿美元和1.669亿美元的证券被质押[28] - 2021年3月31日和2020年12月31日，非上市股权投资的账面价值分别为120万美元和140万美元[30] - 2021年3月31日和2020年12月31日，证券未实现损失分别为420万美元和24.2万美元[32][33] - 2021年第一季度证券销售净实现收益为0，2020年3月31日为6000美元[39] - 2021年3月31日可供出售证券的公允价值为3.5963亿美元，摊余成本为3.56337亿美元；2020年12月31日公允价值为3.35177亿美元，摊余成本为3.2503亿美元[28] - 2021年3月31日，公司证券投资的总公允价值为153,038,000美元，未实现损失为4,200,000美元；2020年12月31日，总公允价值为59,849,000美元，未实现损失为242,000美元[32][33] - 截至2021年3月31日，可供出售证券中，机构债务公允价值为105,182千美元，机构RMBS为182,506千美元，州和政治分区为71,942千美元，总计359,630千美元[92] - 截至2020年12月31日，可供出售证券中，机构债务公允价值为97,448千美元，机构RMBS为163,470千美元，州和政治分区为74,259千美元，总计335,177千美元[92] - 2021年3月31日较2020年12月31日，可供出售证券公允价值从335,177千美元增至359,630千美元，增长约7.3%[92] 公司贷款业务数据关键指标变化 - 2021年3月31日和2020年12月31日，公司贷款净额分别为4.61879亿美元和4.617亿美元[40] - 2021年3月31日，房地产担保贷款约占公司贷款总额的79.4%[40] - 截至2021年3月31日，公司有373笔薪资保护计划贷款，未偿还本金总额为2870万美元[42] - 公司贷款组合分为商业和工业、建筑和土地开发、商业房地产、住宅房地产和消费者分期付款等组合细分[41] - 公司在2021年3月31日和2020年12月31日没有信用受损债务证券[37] - 截至2021年3月31日，公司贷款总额为463,122千美元，较2020年12月31日的462,488千美元增长0.14%[49][50] - 2021年第一季度末，商业和工业贷款为88,687千美元，较2020年末的82,585千美元增长7.39%[49][50] - 2021年第一季度末，消费者抵押贷款为33,651千美元，较2020年末的35,027千美元下降3.93%[49][50] - 截至2021年3月31日，贷款损失准备金总额为5,682千美元，较2020年末的4,867千美元增长16.74%[61][62] - 2021年第一季度，商业和工业贷款损失准备金从807千美元增至828千美元，增长2.60%[61] - 2021年第一季度，消费者分期付款贷款冲销5千美元，回收4千美元，净冲销1千美元[61] - 公司将贷款组合分为五个部分评估贷款损失准备金，包括商业和工业、建筑和土地开发、商业房地产、住宅房地产和消费者分期付款[56] - 公司调整商业房地产投资组合的历史损失率，部分基于同行银行集团的损失率[57] - 2021年第一季度末，公司将追溯期增加到48个季度，以纳入至少一次经济衰退的影响[59] - 公司根据内部信用风险评级系统和历史损失数据估计各贷款部分的可能损失[57] - 2020年3月31日，公司各类贷款总计444,282千美元，其中商业和工业贷款56,447千美元、建筑和土地开发贷款32,302千美元等[64] - 2021年3月31日，公司总贷款为463,122千美元，其中商业和工业贷款88,687千美元、建筑和土地开发贷款30,332千美元等[67] - 2020年12月31日，公司总贷款为462,488千美元，其中商业和工业贷款82,585千美元、建筑和土地开发贷款33,514千美元等[68] - 2021年3月31日，公司无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为320千美元，记录投资为309千美元[70] - 2020年12月31日，公司无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为325千美元，记录投资为319千美元[71] - 2021年，公司受损贷款平均记录投资为312千美元，无利息收入确认[73] - 2021年3月31日，公司非应计问题债务重组（TDR）贷款总计309,309千美元，无应计TDR贷款[78] - 贷款信用质量按季度总结，分为合格、特别提及、次级应计、非应计类别[65] - 受损贷款包括特定金额以上的房地产和非房地产担保贷款[69] - 公司依据相关法规评估贷款延期或修改是否为TDR[74][75] - 2020年12月31日非应计贷款总额为319,319千美元，其中商业房地产212,212千美元，住宅房地产107,107千美元[79] - 2021年第一季度和2020年第一季度均无贷款进行债务重组修改，且前12个月内无出现付款违约的债务重组修改贷款[80] - 2021年3月31日，公司贷款总额为463,122,000美元，扣除未赚取收入后净额为461,879,000美元；2020年12月31日，贷款总额为462,488,000美元，净额为461,700,000美元[40] - 2021年3月31日，商业和工业贷款为88,687,000美元，较2020年12月31日的82,585,000美元有所增加[40] - 2021年3月31日，商业房地产贷款总额为254,731,000美元，较2020年12月31日的255,136,000美元略有减少[40] - 2021年3月31日，住宅房地产贷款总额为82,848,000美元，较2020年12月31日的84,154,000美元有所减少[40] - 2021年3月31日，消费者分期付款贷款为6,524,000美元，较2020年12月31日的7,099,000美元有所减少[40] - 截至2020年12月31日，公司贷款总额为462,488,000美元，其中商业和工业贷款82,585,000美元，商业房地产贷款255,136,000美元，住宅房地产贷款84,154,000美元，消费者分期付款贷款7,099,000美元[50] - 截至2021年3月31日，公司贷款损失准备金总额为5,682,000美元，较上季度末的5,618,000美元增加了64,000美元[61] - 截至2021年3月31日，公司商业和工业贷款损失准备金为828,000美元，记录投资为88,687,000美元；商业房地产贷款损失准备金为3,259,000美元，记录投资为254,731,000美元[63] - 截至2020年3月31日，公司贷款损失准备金总额为4,867,000美元，贷款记录投资总额为444,282,000美元[64] - 2021年第一季度，公司商业和工业贷款净回收2,000美元，商业房地产贷款净回收50,000美元，住宅房地产贷款净回收13,000美元[61] - 2020年第一季度，公司商业和工业贷款净回收53,000美元，住宅房地产贷款净回收31,000美元[62] - 截至2021年3月31日，公司贷款组合中“合格”贷款为442,301,000美元，“特别关注”贷款为17,218,000美元，“次级应计”贷款为2,820,000美元，“非应计”贷款为783,000美元[67] - 公司自2016年第四季度起每季度增加回溯期，截至2021年3月

公司基本信息 - 公司于1990年在特拉华州注册成立，自1984年起控制奥本银行[9] - 银行自1907年持续运营，在东阿拉巴马州开展业务，拥有13个ATM机地点[10][14] - 截至2020年12月31日，公司及其子公司有152名全职等效员工，包括36名管理人员[21] 地区人口与收入增长情况 - 2019年李县人口估计为164,542人，2010 - 2019年增长约17.3% [17] - 2010 - 2019年奥本 - 奥佩利卡都会区增长17.3%，是阿拉巴马州增长第二快的都会区，2020 - 2025年预计增长5.41% [17] - 2020 - 2025年美国家庭收入预计增加13.70%，达到66,363美元[17] 银行监管法规要求 - 《银行控股公司法》要求银行控股公司收购银行超5%有表决权股份或几乎全部资产需事先获得美联储批准[25] - 银行与关联方的涵盖交易不得超过银行资本和盈余的10% [30] - 若FDIC保险子公司需制定资本恢复计划，母公司银行控股公司需担保该计划的执行，最高可达银行资产的5% [31] - 2014年和2018年立法后，美联储修订《小银行控股公司政策声明》，将符合条件的银行和储蓄控股公司“小”的规模从5亿美元扩大到至多30亿美元的预计合并资产[31] - 2015年12月国会修订GLB法案，符合条件的金融机构可免交年度隐私通知；2018年8月10日，CFPB宣布完成对实施条例P的修订[35] - 2019年12月13日，FDIC和OCC发布联合通知拟修订CRA法规；OCC于2020年10月1日生效修订后的CRA规则，合规日期为2020年10月1日、2023年1月1日或2024年1月1日；2020年11月24日，OCC就CRA法规的一般绩效标准征求更多意见；2020年9月21日，美联储发布通知拟加强、澄清和调整CRA法规，“小银行”指资产7.5亿美元或10亿美元以下的银行[39] - 联邦银行监管机构要求银行监控账户，限制客户将透支作为短期高成本信贷形式，对12个月内透支收费超6次的客户提供低成本替代方案选择机会，鼓励设置每日透支费用上限，考虑免除小额透支费用；2020年5月20日发布小额贷款原则；2019年2月6日，CFPB提议撤销2017年发薪日、车辆所有权和某些高成本分期贷款规则的强制承销标准，并提议推迟该规则生效[41] - CFPB不检查和监督资产低于100亿美元的银行，但所有规模银行都会受其法规、执法行动和解释影响[42] - 合格抵押贷款期限不超30年，还款无负摊销、本金偿还递延或气球付款，需有借款人及其信用文件；2020年12月10日，CFPB发布相关最终规则；贷款需满足消费者还款能力要求，符合QM标准的贷款被视为消费者有还款能力[43] - 2018年《经济增长、监管放松和消费者保护法》规定，合并资产低于100亿美元的银行持有的某些住宅抵押贷款自动视为合格抵押贷款；合格抵押贷款无负摊销，遵循《贷款真实性法》的提前还款罚金限制，费用不超贷款总价值3%[44] - 2016年1月1日起，FHFA更新房利美和房地美回购规则、陈述与保证框架，并提供独立争议解决程序[46] - 2018年《经济增长、监管放松和消费者保护法》减少TRID规则范围，取消额外债权人提供更低年利率时的抵押贷款等待时间；为前两年发放封闭式抵押贷款少于500笔或开放式信贷额度少于500笔，且CRA评级至少“满意”的银行提供部分豁免；2018年8月31日，CFPB发布解释和程序规则[47] - 2020年3月27日《CARES法案》颁布，第4013条允许银行暂时暂停ASC 340 - 10 TDR分类的某些要求；2020年4月7日，美联储等发布关于贷款修改和报告的声明；2020年6月23日补充机构审查员指导[48] - 《CARES法案》第4021条允许房利美1 - 4户家庭住宅抵押贷款借款人因疫情申请最长180天的宽限期，可延长180天；宽限期内无额外费用、罚款或利息；除空置或废弃房产外，房利美服务商在2020年12月31日前不得启动止赎程序；2021年2月9日宽限期延长至2021年3月31日，2月28日仍在宽限期的借款人可再申请最多3个月延期[49] 银行股息情况 - 2020年银行向公司支付约360万美元现金股息，2020年12月31日银行可在无需事先监管批准的情况下额外宣布并支付约680万美元股息[59] 银行资本规则相关 - 2019年7月22日联邦银行监管机构发布简化资本规则的最终规则，2020年4月1日最后一项变更生效，标准化方法机构的主要变更包括特定项目资本扣除减少至单个超过CET1的25%等[63] - 2019年12月联邦银行监管机构发布最终规则，2020年4月1日生效，实施“高波动性商业房地产”（HVCRE）变更，银行机构需对HVCRE贷款分配150%的风险权重[64] - 2019年10月29日联邦银行监管机构采用可选社区银行杠杆率框架，2020年1月1日生效，适用于资产少于100亿美元、杠杆率大于9%等条件的机构，预计85%的存款机构有资格使用该规则[65][66] - 2019年末联邦储备委员会要求银行控股公司和州成员银行资本与风险加权资产的最低比率及资本保护缓冲为10.5%[67] - 联邦储备委员会为不受小银行控股公司政策约束的银行控股公司和州成员银行设定最低杠杆率为4%[68] - 2013年6月联邦储备委员会和其他银行监管机构采用巴塞尔协议III资本规则，2019年1月1日全面实施[70] - 巴塞尔协议III资本规则将一级资本限制为普通股和非累积永续优先股等，引入新资本指标CET1，还要求至少2.5%的CET1资本作为资本保护缓冲[71][73] - 2021年1月1日起，如果银行资本比率在缓冲要求范围内，其可进行的最大资本分配基于合格留存收益[62] - 2019年1月1日全面实施的巴塞尔协议III资本规则中，最低普通股一级资本（CET1）为4.50%，CET1保护缓冲为2.50%，总CET1为7.0% [77] - 巴塞尔协议III资本规则对多项资产设置了风险权重，如对MSRs、无法通过净营业亏损结转实现的DTAs等适用250%的风险权重，对HVCRE适用150%的风险权重 [78][79][80] - 2018年增长法案第214条限制联邦银行监管机构对特定ADC贷款以外的贷款应用HVCRE风险权重，若提案通过，可能降低公司风险加权资产，增加风险加权资本 [81] - CECL于2023年1月1日对公司生效，其对公司的影响尚未确定，联邦银行机构允许银行在三年内逐步计入采用CECL对监管资本的影响 [82] - 联邦银行监管机构规定了银行不同资本状况的标准，如资本充足率达到10%或以上等为资本状况良好 [83] - 2018年增长法案规定资产少于100亿美元且社区银行杠杆率在8% - 10%的银行和银行控股公司被视为满足风险资本要求 [87] - 联邦银行监管机构调整社区银行杠杆率阈值，2020年底前为8%，2021年为8.5%，2022年1月1日起为9%，允许两个季度宽限期 [88] 美联储利率政策与经济刺激 - 2020年3月3日，美联储将联邦基金利率目标下调50个基点至1.00 - 1.25%，3月16日再下调100个基点至0 - 0.25% [94] - 美联储当前政策目标是实现充分就业和长期2%的通胀率，维持联邦基金利率目标区间0 - 0.25%，每月至少购买800亿美元国债和400亿美元机构抵押贷款支持证券 [95] - 新冠疫情期间，CARES法案提供2万亿美元刺激计划，经济援助法案提供900亿美元刺激计划，2020年发放超5250亿美元PPP贷款 [95][96][97] 公司FDIC保险费相关 - 2020年和2019年公司分别记录FDIC保险费支出0.1百万美元，公司在2019 - 2020年收到FDIC信贷0.2百万美元用于抵扣存款保险评估费[101][104] - 2020年6月30日前，公司评估计算的总体费率为9个基点或更低；2020年适用的小型银行FDIC评估初始基础评估规则中，CAMELS综合评级1或2为3 - 16个基点，评级3为6 - 30个基点，评级4或5为16 - 30个基点[103][104] - 2016年3月15日，FDIC将DIF最低储备比率从1.15%提高到1.35%，对资产100亿美元及以上的大银行征收4.5个基点的年度附加费；2018年9月30日储备比率达1.36%，大银行存款保险附加费停止；2020年上半年储备比率降至1.30%，FDIC发布恢复计划[100][101] 公司贷款情况 - 截至2020年12月31日，公司建设和土地开发贷款为3350万美元，占总风险资本的34.9%；总CRE贷款（不包括自有）为2.011亿美元，占总风险资本的266.0%，2019 - 2020年CRE贷款活动不受相关指导影响[108] - 截至2020年12月31日，公司不良贷款占总贷款的0.12%，无其他不动产[132] - 2020年末，公司25%（即1.17亿美元）的贷款投向受疫情影响严重的酒店、零售、购物中心和餐厅，其中3140万美元贷款进行了仅付利息的新冠疫情调整[132] - 2020年末，公司商业房地产（CRE）贷款占投资组合的43.6%，2019年末为48.0%[143] - 2020年末，公司25%的贷款为投向酒店、零售、购物中心和餐厅的CRE贷款[144] 《多德 - 弗兰克法案》相关规定 - 《多德 - 弗兰克法案》规定上市公司股东至少每三年对高管薪酬进行一次非约束性咨询投票，还增加了金色降落伞薪酬的披露和投票要求[111] - 《多德 - 弗兰克法案》要求公司在年度股东大会代理材料中披露高管实际薪酬与财务绩效的关系，薪酬委员会选择顾问需考虑SEC确定的影响独立性的因素[112] - 《多德 - 弗兰克法案》第954条要求公司制定并披露高管薪酬追回政策，在会计重述时追回三年内超额激励薪酬[113] - 《多德 - 弗兰克法案》“杜宾修正案”及美联储规定不适用于资产低于100亿美元的银行[118] 2018年《增长法案》相关 - 2018年《增长法案》修订多项法律提供监管 relief，包括消费者信贷和抵押贷款、资本要求等方面，提高美联储小型银行控股公司政策资产门槛至30亿美元[120] - 2018年《增长法案》规定资产低于100亿美元、社区银行杠杆率在8.00% - 10.00%的合格社区银行可视为满足资本要求；资产低于100亿美元且交易资产和负债不超过总资产5.00%的银行可豁免《沃尔克规则》；互惠存款在一定条件下不视为经纪存款[121] 其他监管规定 - 联邦存款保险公司（FDIC）规定，互惠存款可从“经纪存款”中排除，上限为50亿美元或总负债的20%[123] 利率与市场动态 - 美联储维持目标联邦基金利率在0 - 0.25%，并通过购买债券和提供市场流动性提供刺激措施，立法待决以提供额外1.9万亿美元的财政刺激[129] - 大多数期限的伦敦银行同业拆借利率（LIBOR）参考利率计划于2023年6月30日结束，美国银行监管机构要求银行在2020年11月30日后停止在新贷款、合同和衍生品中使用LIBOR[131] 公司面临的风险与挑战 - 公司在竞争激烈的东阿拉巴马银行市场运营，面临来自本地、地区和全国性金融机构的竞争[145] - 公司寻求业务收购，但面临来自其他金融公司的竞争，且收购需获得监管批准[148] - 收购和扩张活动存在未知或或有负债、资产质量问题、成本超预期等风险[149] - 技术变革影响公司业务，公司在技术改进投资上资源可能少于竞争对手[150][151] - 运营风险源于内外部欺诈、风险管理漏洞等，新冠疫情带来运营挑战[152] - 未能保护客户信息机密性会损害公司声誉和业务[155][156] - 信息系统可能中断和遭受安全漏洞，网络攻击风险增加[157][158] - 公司可能无法吸引和留住关键人才，高管薪酬规则或有负面影响[161][162] - 恶劣天气、自然灾害等外部事件会影响公司业务和财务状况[162][163] - 公司资金成本可能因经济、利率、通胀和竞争压力上升[167][168] - 新冠疫情增加了公司存款，但降低了贷款和证券的利息收入，还可能降低资产和股权回报率[173] - 公司目前资本比率超过巴塞尔III最低要求，但可能因多种原因无法持续满足资本充足要求[184][185] - 若未能保持“资本充足”，将对公司多方面产生不利影响，如客户信心、业务增长等[186] - 公司依赖银行的收益和股息支付债务和股东股息，银行支付股息能力受限会影响公司流动性和财务状况[179] - 公司面临诉讼和监管调查风险，可能导致重大财务损失和声誉损害[182][190] - 银行需遵守公平贷款法和社区再投资法（CRA），违规或CRA评级下降会对业务产生不利影响[191] - 公司运营受美国财政、货币和政治发展的不利影响，政府 shutdown 可能影响公司业务[188][189] - 新冠疫情预计将继续对公司业务、财务状况和运营结果产生不利影响[192][193] 公司PPP贷款情况 - 公司2020年发放3650万美元薪资保护计划（PPP）贷款，年利率1%[200] - 《新冠病毒援助、救济和经济安全法案》等为PPP贷款拨款超1万亿美元[200] 公司办公场所信息 - 公司主办公大楼场地位于阿拉巴马州奥本市中心，占地超5英亩[203] - 公司主办公大楼于2020年拆除，在奥本银行中心建造临时主办公分行，该中心面积约23000平方英尺[202] - 奥佩利卡分行建于1991年，面积约4000平方英尺，可提供约36个停车位[204] - 诺塔苏尔加分行于2001年8月开业，面积约1344平方英尺，可提供约11个停车位[205] - 本特克里克路分行于2009

公司总资产变化 - 截至2020年9月30日，公司总资产为937,890千美元，较2019年12月31日的827,879千美元增长13.29%[5] 利息收入变化 - 2020年第三季度，公司总利息收入为6,853千美元，较2019年同期的7,645千美元下降10.36%[6] - 2020年前九个月，公司总利息收入为21,161千美元，较2019年同期的22,891千美元下降7.55%[6] 净利息收入变化 - 2020年第三季度，公司净利息收入为5,868千美元，较2019年同期的6,567千美元下降10.64%[6] - 2020年前九个月，公司净利息收入为18,150千美元，较2019年同期的19,784千美元下降8.26%[6] 净利润变化 - 2020年第三季度，公司净利润为1,936千美元，较2019年同期的2,207千美元下降12.28%[6] - 2020年前九个月，公司净利润为5,398千美元，较2019年同期的7,057千美元下降23.51%[6] 每股收益变化 - 2020年第三季度，公司基本和摊薄后每股收益为0.54美元，较2019年同期的0.62美元下降12.90%[6] - 2020年前九个月，公司基本和摊薄后每股收益为1.51美元，较2019年同期的1.97美元下降23.35%[6] 综合收入变化 - 2020年第三季度，公司综合收入为1,919千美元，较2019年同期的3,770千美元下降49.09%[7] 普通股流通股数情况 - 截至2020年9月30日，普通股流通股数为3,566,276股，2019年9月30日为3,566,146股[8] 净收益情况 - 2020年前九个月净收益为5,398,000美元，2019年同期为7,057,000美元[9] 现金流量情况 - 2020年前九个月经营活动提供的净现金为4,152,000美元，2019年同期为8,499,000美元[9] - 2020年前九个月投资活动使用的净现金为92,029,000美元，2019年同期提供净现金5,917,000美元[9] - 2020年前九个月融资活动提供的净现金为98,107,000美元，2019年同期使用净现金7,848,000美元[9] - 2020年前九个月现金及现金等价物净增加10,230,000美元，2019年同期增加6,568,000美元[9] - 2020年9月30日现金及现金等价物期末余额为102,673,000美元，2019年同期为71,644,000美元[9] 支付利息和所得税情况 - 2020年支付利息3,011,000美元，2019年为3,037,000美元；2020年支付所得税678,000美元，2019年为1,499,000美元[9] 收入确认原则 - 2018年1月1日，公司采用ASC 606确认收入，多数收入来自贷款和存款利息收入[14] 财务报表编制原则 - 未经审计的合并财务报表按美国公认会计原则编制，包含必要调整以公允反映财务状况和经营成果[11] 新指南采用情况 - 2020年前三季度公司采用了与ASU 2018 - 13和ASU 2018 - 15相关的新指南[19] 可供出售证券情况 - 2020年9月30日和2019年12月31日，可供出售证券的公允价值分别为320922000美元和235902000美元，摊余成本分别为311083000美元和233153000美元[27][28] - 2020年9月30日和2019年12月31日，分别有公允价值为1.624亿美元和1.478亿美元的证券被质押[28] - 2020年9月30日，证券总未实现损失为317000美元；2019年12月31日，为368000美元[30][31] - 2020年9月30日可供出售证券为3.209亿美元，较2019年12月31日的2.359亿美元增加，平均年化等效税率收益率2020年为2.24%，2019年为2.77%[190] 证券信用减值评估 - 公司无意出售证券，且不太可能在摊余成本基础恢复前出售[31] - 公司按季度评估每只证券的信用减值情况[31] 证券未实现损失原因 - 机构债务、机构RMBS和美国州及政治分区证券的未实现损失主要由利率下降导致，而非信用质量问题[33][35][36] 证券回收预计 - 公司预计能收回美国州及政治分区证券的全部摊余成本基础[36] 证券销售收益情况 - 2020年第三季度和2019年第三季度，证券销售总实现收益分别为7.8万美元和4.4万美元；2020年前九个月和2019年前九个月，分别为18.4万美元和7.6万美元[40] - 2020年第三季度和2019年第三季度，证券销售总实现损失分别为6.2万美元和0；2020年前九个月和2019年前九个月，分别为8.1万美元和1.9万美元[40] - 2020年第三季度和2019年第三季度，证券销售净实现收益分别为1.6万美元和4.4万美元；2020年前九个月和2019年前九个月，分别为10.3万美元和5.7万美元[40] 信用受损债务证券情况 - 截至2020年9月30日和2019年12月31日，公司无信用受损债务证券，在2020年和2019年前九个月，信用受损债务证券的信用损失部分无增减[38] 贷款总额情况 - 截至2020年9月30日和2019年12月31日，贷款总额分别为473,672千美元和461,382千美元；扣除未赚取收入后，分别为472,453千美元和460,901千美元[41] 贷款组合结构 - 截至2020年9月30日，房地产担保贷款约占公司总贷款组合的77.6%[41] - 2020年9月30日贷款组合中商业房地产占比53%、住宅房地产占比18%、商业和工业占比21%、建筑和土地开发占比7%[191] 薪资保护计划（PPP）贷款情况 - 截至2020年9月30日，公司有422笔薪资保护计划（PPP）贷款，未偿还本金余额总计3650万美元[44] - 截至2020年9月30日，薪资保护计划贷款中35万美元以下的有400笔，金额2.1784亿美元，占比60%；35万 - 200万美元的有22笔，金额1.4687亿美元，占比40%[146] 贷款逾期情况 - 截至2020年9月30日，当前贷款为472,892千美元，应计逾期30 - 89天贷款为160千美元，应计逾期超过90天贷款为71千美元，非应计贷款为549千美元，贷款总额为473,672千美元[57] - 截至2019年12月31日，当前贷款为459,043千美元，应计逾期30 - 89天贷款为2,152千美元，非应计贷款为187千美元，贷款总额为461,382千美元[58] 贷款损失准备金评估 - 公司每季度末前评估贷款损失准备金的充足性，准备金水平基于对贷款组合等多方面因素的评估[59] 贷款损失准备金变化 - 2020年9月30日季度末，贷款损失准备金总额为557.5万美元，较期初的530.8万美元增加26.7万美元[70] - 2020年前九个月，商业及工业贷款损失准备金从57.7万美元增至79.8万美元，增幅约38.3%[71] - 2020年9月30日，贷款损失准备金为560万美元，占贷款总额的1.18%；2019年12月31日为440万美元，占比0.95%；2019年9月30日为480万美元，占比1.03%；2020年9月30日，不包括PPP贷款的贷款损失准备金占贷款总额的1.28%；2020年前九个月贷款损失拨备为110万美元，2019年同期无拨备[133] - 2020年9月30日贷款损失准备金占总贷款比例为1.18%，2019年12月31日为0.95%，排除PPP贷款后为1.28%[176] 贷款追溯期调整 - 2020年9月30日，公司将追溯期延长至46个季度，以纳入至少一次经济衰退的影响[68] - 公司自2016年第四季度起每季度增加追溯期，以纳入至少一次经济衰退的影响[68] - 2020年第三季度末，公司将贷款损失备抵的回溯期增加至46个季度，以涵盖2009年第一季度以来的损失[159] 商业及工业贷款情况 - 2020年9月30日，商业及工业贷款记录投资为9.8244亿美元，贷款损失准备金为79.8万美元[75] - 2019年12月31日公司各类贷款总计46.1382亿美元，其中商业和工业贷款5.6782亿美元，建筑和土地开发贷款3.2841亿美元等[82] 贷款分类情况 - 2020年9月30日，贷款组合中“合格”类贷款总额为4.58773亿美元，占比约96.9%[81] - 2020年9月30日，“特别关注”类贷款总额为1084.1万美元，占比约2.3%[81] - 2020年9月30日，“次级应计”类贷款总额为350.9万美元，占比约0.7%[81] - 2020年9月30日，“非应计”类贷款总额为54.9万美元，占比约0.1%[81] 无准备金记录的受损贷款情况 - 2020年9月30日，无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为32.9万美元，记录投资为32.7万美元[85] - 2019年12月31日，无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为33.5万美元，记录投资为9.9万美元[86] 受损贷款平均记录投资情况 - 2020年第三季度末，受损贷款平均记录投资为32.8万美元，九个月平均记录投资为13.1万美元[88] - 2019年第三季度末，受损贷款平均记录投资为0，九个月平均记录投资为3.1万美元，利息收入为9000美元[89] 问题债务重组（TDR）贷款情况 - 2020年9月30日，应计和非应计问题债务重组（TDR）贷款总计32.7万美元，均为非应计贷款[95] - 2020年前九个月，有4笔贷款进行了TDR修改，修改前后未偿还记录投资均为32.7万美元[97] TDR贷款减值计量 - 公司根据贷款原始有效利率或抵押物公允价值计量TDR贷款减值[93] 抵押贷款服务权（MSRs）计量 - 公司按摊销法计量抵押贷款服务权（MSRs）[98] - 公司已记录与无追索权出售给房利美的贷款相关的MSRs [99] 摊销后MSRs情况 - 截至2020年9月30日和2019年9月30日，摊销后MSRs的期初余额分别为127.1万美元和135.5万美元，期末余额分别为132.2万美元和132.6万美元[101] - 截至2020年9月30日和2019年9月30日，摊销后MSRs的公允价值期初分别为169万美元和233.3万美元，期末分别为152.1万美元和206.8万美元[101] MSRs减值评估 - 公司按季度评估MSRs减值，若账面价值超过公允价值则建立估值备抵[100] 金融资产和负债公允价值情况 - 2020年前九个月，公司金融资产和负债在公允价值层次之间无转移，估值技术无变化[104] 贷款净值账面价值和公允价值情况 - 2020年9月30日，贷款净值账面价值为466,878千美元，估计公允价值为468,317千美元；2019年12月31日，贷款净值账面价值为456,515千美元，估计公允价值为453,705千美元[122] 净利息收入（税等效）情况 - 2020年前九个月净利息收入（税等效）为1850万美元，较2019年同期的2020万美元下降8%；2020年前九个月平均贷款降至4.612亿美元，较2019年同期的4.744亿美元下降3%；2020年前九个月净利息收益率（税等效）降至2.96%，2019年同期为3.48%[132] - 2020年第三季度净利息收入（税等效）为5990千美元，2019年同期为6707千美元；2020年前九个月净利息收入（税等效）为18519千美元，2019年同期为20215千美元[130] - 2020年前九个月净利息收入（税等效）为1850万美元，2019年同期为2020万美元，净利息收益率从3.48%降至2.96%[169][170] 非利息收入情况 - 2020年前九个月非利息收入为400万美元，2019年同期为300万美元，增加主要因抵押贷款收入增加100万美元[134] - 2020年第三季度非利息收入为1374千美元，2019年同期为991千美元；2020年前九个月非利息收入为3972千美元，2019年同期为3036千美元[130] - 2020年前九个月

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年6月30日，公司总资产为942,887千美元，较2019年12月31日的827,879千美元增长13.9%[5] - 截至2020年6月30日，公司总负债为837,588千美元，较2019年12月31日的729,551千美元增长14.81%[6] - 截至2020年6月30日，公司股东权益为105,299千美元，较2019年12月31日的98,328千美元增长7.09%[6] - 2020年第二季度，公司净利息收入为6,070千美元，较2019年同期的6,597千美元下降7.99%[7] - 2020年上半年，公司净利息收入为12,282千美元，较2019年同期的13,217千美元下降7.07%[7] - 2020年第二季度，公司净利润为1,661千美元，较2019年同期的2,307千美元下降28%[7] - 2020年上半年，公司净利润为3,462千美元，较2019年同期的4,850千美元下降28.62%[7] - 2020年第二季度，公司基本和摊薄后每股收益为0.47美元，较2019年同期的0.64美元下降26.56%[7] - 2020年上半年，公司基本和摊薄后每股收益为0.97美元，较2019年同期的1.35美元下降28.15%[7] - 2020年第二季度，公司综合收入为2,644千美元，较2019年同期的4,358千美元下降39.33%[8] - 2020年上半年经营活动提供的净现金为3,768千美元，2019年为4,323千美元[11] - 2020年上半年投资活动使用的净现金为63,142千美元，2019年为4,556千美元[11] - 2020年上半年融资活动提供的净现金为104,766千美元，2019年为10,825千美元[11] - 2020年上半年现金及现金等价物期末余额为137,835千美元，2019年为75,668千美元[11] - 2020年公司采用了ASU 2018 - 13和ASU 2018 - 15相关新准则，对合并财务报表无重大影响[21] - 2020年第二季度和2019年同期净收益分别为166.1万美元和230.7万美元，每股净收益分别为0.47美元和0.64美元；2020年前六个月和2019年同期净收益分别为346.2万美元和485万美元，每股净收益分别为0.97美元和1.35美元[27] - 2020年前六个月净利息收入（税等效）为1250万美元，较2019年同期的1350万美元下降7%；平均贷款降至4.591亿美元，降幅3%；净利息收益率降至3.09%，2019年同期为3.52%[131] - 2020年前六个月非利息收入为260万美元，2019年同期为200万美元，增长主要因抵押贷款收入增加50万美元[133] - 2020年前六个月非利息支出为980万美元，2019年同期为920万美元，增加主要因总部重建相关费用80万美元[134] - 2020年和2019年前六个月所得税费用分别为80万美元和120万美元，有效税率分别为17.86%和19.46%[135] - 2020年前六个月公司每股现金股息为0.51美元，较2019年同期增长2%；截至2020年6月30日，银行监管资本比率远超“资本充足”最低要求，总风险资本比率为19.04%，一级杠杆比率为10.62%，一级普通股权益比率为18.00%[137] - 2020年第二季度净收益为170万美元，每股0.47美元；2019年同期为230万美元，每股0.64美元；净利息收入（税等效）为620万美元，2019年同期为670万美元；净利息收益率降至2.95%，2019年同期为3.50%；贷款损失拨备为50万美元，2019年同期无拨备；非利息收入为140万美元，2019年同期为90万美元；非利息支出为500万美元，2019年同期为460万美元；所得税费用为40万美元，2019年同期为50万美元；有效税率为17.93%，2019年同期为19.14%[138] - 2020年前六个月，公司净利息收入（税等效）为1250万美元，而2019年同期为1350万美元，主要因净息差（税等效）下降[165][166] - 2020年贷款和贷款持有待售平均余额为4.61245亿美元，收益率为4.75%；2019年平均余额为4.76063亿美元，收益率为4.87%[165] - 2020年应税证券平均余额为2.11503亿美元，收益率为2.06%；2019年平均余额为1.73528亿美元，收益率为2.32%[165] - 2020年免税证券平均余额为6282.2万美元，收益率为3.76%；2019年平均余额为6838.6万美元，收益率为4.08%[165] - 2020年联邦基金卖出平均余额为3071.6万美元，收益率为0.71%；2019年平均余额为1919.8万美元，收益率为2.36%[165] - 2020年计息银行存款平均余额为5036.5万美元，收益率为0.79%；2019年平均余额为3668.3万美元，收益率为2.41%[165] - 2020年计息存款平均余额为5.4471亿美元，成本率为0.75%；2019年平均余额为5.23557亿美元，成本率为0.78%[165] - 2020年前六个月，总生息资产的应税等价收益率从2019年同期的4.05%降至3.58%，下降47个基点[167] - 2020年和2019年前六个月，总付息负债成本分别为0.75%和0.78%[168] - 2020年前六个月贷款损失拨备为90万美元，2019年同期无此项拨备[169] - 2020年前六个月和2019年同期，非利息收入分别为259.8万美元和204.5万美元[171] - 2020年和2019年前六个月，所得税费用分别为80万美元和120万美元，有效税率分别为17.86%和19.46%[180] - 2020年前六个月和2019年同期，贷款及待售贷款的平均收益率分别为4.75%和4.87%[184] 公司历史财务数据记录 - 2018年12月31日余额为3,643,868美元，2019年6月30日余额为3,571,828美元[10] - 2019年上半年净收益为4,850美元[10] - 2019年上半年其他综合收益为4,443美元[10] - 2019年上半年支付现金股息1,791美元，每股0.50美元[10] - 2019年上半年股票回购金额为2,497美元[10] 可供出售证券相关数据变化 - 2020年6月30日和2019年12月31日，可供出售证券的公允价值分别为3.02193亿美元和2.35902亿美元，摊余成本分别为2.92331亿美元和2.33153亿美元[29] - 2020年6月30日，未实现损失的证券公允价值为2981.7万美元，未实现损失为17.3万美元；2019年12月31日，相应数据分别为9407.1万美元和36.8万美元[33][34] - 2020年第二季度和2019年同期，证券销售实现的毛收益分别为10万美元和2.7万美元，毛损失均为1.9万美元，净收益分别为8.1万美元和0.8万美元；2020年前六个月和2019年同期，证券销售实现的毛收益分别为10.6万美元和3.2万美元，毛损失均为1.9万美元，净收益分别为8.7万美元和1.3万美元[41] - 截至2020年6月30日，可供出售证券中，机构债务8080.8万美元、机构RMBS 15460.6万美元、州和政治分区6677.9万美元，总计30219.3万美元；2019年12月31日分别为5070.8万美元、12327.7万美元、6191.7万美元，总计23590.2万美元[103][104] - 2020年6月30日，可供出售证券为3.022亿美元，高于2019年12月31日的2.359亿美元[181] 贷款相关数据变化 - 2020年6月30日和2019年12月31日，贷款总额分别为4.65765亿美元和4.61382亿美元，扣除未实现收入后净额分别为4.64274亿美元和4.60901亿美元[42] - 2020年6月30日，房地产担保贷款约占公司总贷款组合的79.3%[42] - 截至2020年6月30日，公司贷款总额为465,765千美元，其中商业和工业贷款87,754千美元，商业房地产贷款250,588千美元，住宅房地产贷款85,825千美元，消费者分期付款贷款8,631千美元[55] - 截至2019年12月31日，公司贷款总额为461,382千美元，其中商业和工业贷款56,782千美元，商业房地产贷款270,318千美元，住宅房地产贷款92,575千美元，消费者分期付款贷款8,866千美元[56] - 2020年第二季度末，公司贷款损失准备金总额为5,308千美元，较上季度末增加441千美元[68] - 2020年前六个月，公司贷款损失准备金总额为5,308千美元，较年初增加922千美元[68] - 2020年第二季度末，商业及工业贷款余额为726000美元，较期初686000美元增长5.83%[69] - 2019年上半年，公司贷款净回收（冲销）为61000美元，其中消费者分期付款贷款冲销16000美元[70] - 截至2020年6月30日，信用质量为“通过”的贷款总额为452610000美元，占总贷款的97.18%[78] - 截至2019年12月31日，信用质量为“特别提及”的贷款总额为5913000美元[79] - 2020年6月30日，无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为329000美元[83] - 2019年12月31日，无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为335000美元，冲销和支付应用为236000美元[84] - 2020年6月30日，商业房地产“其他”类无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为218000美元[83] - 2020年6月30日，住宅房地产“投资性物业”类无准备金记录的受损贷款未偿还本金余额为111000美元[83] - 截至2020年6月30日季度，受损贷款平均记录投资为8.2万美元，上半年为4.7万美元；2019年上半年分别为0和4.5万美元[86][88] - 截至2020年6月30日，应计和非应计问题债务重组（TDR）贷款总计32.9万美元，其中商业房地产21.8万美元，住宅房地产11.1万美元[94] - 2020年6月30日，贷款净额账面价值458966千美元，估计公允价值458957千美元；待售贷款账面价值2620千美元，估计公允价值2743千美元；定期存款账面价值165351千美元，估计公允价值167026千美元[120] - 2019年12月31日，贷款净额账面价值456515千美元，估计公允价值453705千美元；待售贷款账面价值2202千美元，估计公允价值2251千美元；定期存款账面价值167199千美元，估计公允价值168316千美元[120] - 截至2020年6月30日，贷款损失准备金为530万美元，占贷款总额1.14%；2019年12月31日为440万美元，占比0.95%；2019年6月30日为490万美元，占比1.02%；2020年前六个月贷款损失拨备为90万美元，2019年同期无拨备[132] - 2020年6月30日，扣除未实现收入后的贷款净额为4.643亿美元，较2019年12月31日增加34万美元，增幅1%[182] - 截至2020年6月30日，1 - 4户家庭住宅物业出租人贷款为44,858千美元，酒店/汽车旅馆为43,183千美元，购物中心为33,872千美元，多户家庭住宅物业为31,974千美元，办公楼为23,931千美元[189] - 截至2020年6月30日，酒店/汽车旅馆、购物中心、零售（不含购物中心）、餐厅相关贷款总计119,844千美元，占总贷款的26%[191] - 截至2020年6月30日，公司已批准贷款还款延期或仅支付利息的贷款总计1.127亿美元，占总贷款的24%[191] - 2020年6月30日贷款损失准备金为530万美元，2019年12月31日为440万美元[195] - 2020年第二季度贷款损失准备金占贷款的1.14%，占不良贷款的783%，净冲销（回收）占平均贷款的0.01%[196] - 2020年6月30日贷款损失准备金与未偿还贷款总额的比率为1.14%，201

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年3月31日，公司总资产为856,475千美元，较2019年12月31日的827,879千美元增长3.45%[6] - 2020年第一季度，公司总利息收入为7,255千美元，较2019年同期的7,643千美元下降5.08%[7] - 2020年第一季度，公司总利息支出为1,043千美元，较2019年同期的1,023千美元增长1.96%[7] - 2020年第一季度，公司净利息收入为6,212千美元，较2019年同期的6,620千美元下降6.16%[7] - 2020年第一季度，公司计提贷款损失准备400千美元，2019年同期无此项计提[7] - 2020年第一季度，公司非利息收入为1,235千美元，较2019年同期的1,160千美元增长6.47%[7] - 2020年第一季度，公司非利息支出为4,856千美元，较2019年同期的4,611千美元增长5.31%[7] - 2020年第一季度，公司税前利润为2,191千美元，较2019年同期的3,169千美元下降30.86%[7] - 2020年第一季度，公司净利润为1,801千美元，较2019年同期的2,543千美元下降29.18%[7] - 2020年第一季度，公司每股基本和摊薄收益为0.50美元，较2019年同期的0.70美元下降28.57%[7] - 2019年3月31日公司净收益为2543美元，2020年第一季度为1801美元[11][12] - 2019年公司支付现金股息898美元，2020年第一季度为910美元[11][12] - 2019年公司股票回购金额为2147美元，2020年第一季度无股票回购[11][12] - 2019年3月31日公司经营活动提供的净现金为2548美元，2020年第一季度为1810美元[12] - 2019年公司投资活动提供的净现金为4152美元，2020年第一季度使用的净现金为21576美元[12] - 2019年公司融资活动提供的净现金为11726美元，2020年第一季度为22029美元[12] - 2019年3月31日公司现金及现金等价物期末余额为83502美元，2020年第一季度为94706美元[12] - 2020年第一季度公司支付利息1089美元，2019年为1033美元[12] - 2020年第一季度净收益为180.1万美元，2019年同期为254.3万美元；每股净收益2020年第一季度为0.50美元，2019年同期为0.70美元[29] - 2020年第一季度净收益为180万美元，2019年同期为250万美元；基本和摊薄后每股收益2020年第一季度为0.50美元，2019年同期为0.70美元[123] - 2020年第一季度净利息收入（税等效）为630万美元，较2019年第一季度的680万美元下降6%；平均贷款较2019年第一季度的4.773亿美元下降5%至4.512亿美元；净利息收益率（税等效）从2019年第一季度的3.54%降至2020年第一季度的3.23%[124] - 2020年和2019年第一季度非利息收入均为120万美元；2020年第一季度非利息收入包括30万美元银行拥有人寿保险的非应税死亡福利，2019年第一季度包括30万美元保险理赔的税前收益[126] - 2020年第一季度非利息支出为490万美元，2019年同期为460万美元，增加主要因公司总部重建相关的20万美元各类费用[127] - 2020年和2019年第一季度所得税费用分别为40万美元和60万美元，有效税率分别为17.80%和19.75%，变化主要因税前收益相对免税收入水平下降[128] - 2020年第一季度公司每股支付现金股息0.255美元，较2019年同期增加2%；2020年3月31日，银行监管资本比率远高于当前监管标准下“资本充足”的最低要求，总风险资本比率为18.72%，一级杠杆比率为11.17%，一级普通股权益比率为17.77%[129] - 2020年第一季度，贷款及待售贷款平均余额为4.52155亿美元，收益率为4.81%；2019年平均余额为4.78059亿美元，收益率为4.86%[156] - 2020年第一季度，应税证券平均余额为1.96422亿美元，收益率为2.27%；2019年平均余额为1.71543亿美元，收益率为2.40%[156] - 2020年第一季度，免税证券平均余额为6089.5万美元，收益率为3.78%；2019年平均余额为6848.1万美元，收益率为4.12%[156] - 2020年第一季度，总生息资产平均余额为7.88608亿美元，收益率为3.76%；2019年平均余额为7.76163亿美元，收益率为4.07%[156] - 2020年第一季度，总付息存款平均余额为5.377亿美元，成本率为0.78%；2019年平均余额为5.29855亿美元，成本率为0.78%[156] - 2020年第一季度，净利息收入（税等效）为633.2万美元，净息差（税等效）为3.23%；2019年第一季度净利息收入为676.6万美元，净息差为3.54%[156] - 2020年第一季度，总生息资产的税等效收益率较2019年第一季度下降31个基点至3.76%[158] - 2020年和2019年第一季度，总付息负债成本率均为0.78%[158] - 2020年第一季度贷款损失拨备为40万美元，2019年同期无此项拨备[160] - 2020年第一季度非利息收入为123.5万美元，2019年同期为116万美元[162] - 2020年第一季度非利息支出为485.6万美元，2019年同期为461.1万美元[169] - 2020年和2019年第一季度所得税费用分别为40万美元和60万美元，有效税率分别为17.80%和19.75%[171] - 2020年第一季度贷款及待售贷款的平均收益率为4.81%，2019年第一季度为4.86%[175] - 2020年3月31日总存款为7.468亿美元，2019年12月31日为7.242亿美元；2020年3月31日无息存款为2058万美元，占总存款的27.6%，2019年12月31日为1962万美元，占27.1%[196] - 2020年3月31日证券出售回购协议总额为140万美元，2019年12月31日为110万美元[197] - 截至2020年3月31日和2019年12月31日，公司合并股东权益分别为1.036亿美元和9830万美元[199] 证券业务数据关键指标变化 - 2020年3月31日可售证券公允价值为2.80435亿美元，摊余成本为2.71885亿美元；2019年12月31日公允价值为2.35902亿美元，摊余成本为2.33153亿美元[31] - 2020年3月31日和2019年12月31日，分别有公允价值为1.543亿美元和1.478亿美元的证券被质押[31] - 2020年第一季度证券销售实现净收益6000美元，2019年同期为5000美元[40] - 截至2020年3月31日，可供出售证券中，机构债务为6767.8万美元，机构RMBS为14537.1万美元，州和政治分区为6738.6万美元，总计28043.5万美元[96] - 截至2019年12月31日，可供出售证券中，机构债务为5070.8万美元，机构RMBS为12327.7万美元，州和政治分区为6191.7万美元，总计23590.2万美元[97] - 2020年3月31日可供出售证券为2.804亿美元，2019年12月31日为2.359亿美元[172] 贷款业务数据关键指标变化 - 2020年3月31日贷款总额为4.44282亿美元，扣除未实现收入后净额为4.43868亿美元；2019年12月31日贷款总额为4.61382亿美元，扣除未实现收入后净额为4.60901亿美元[41] - 2020年3月31日，房地产担保贷款约占公司贷款总额的85.4%[43] - 截至2020年3月31日，贷款总额为444,282千美元，其中商业和工业贷款56,447千美元、住宅房地产贷款91,010千美元等；截至2019年12月31日，贷款总额为461,382千美元，其中商业和工业贷款56,782千美元、住宅房地产贷款92,575千美元等[55] - 2020年第一季度末，公司将贷款损失准备的回溯期增加到44个季度，以纳入至少一次经济衰退的影响；若未调整与新冠疫情相关的定性和经济因素，2020年3月31日计算的贷款损失准备将减少约400千美元[64] - 截至2020年3月31日，贷款损失准备期初余额为4,386千美元，期末余额为4,867千美元；截至2019年12月31日，期初余额为4,790千美元，期末余额为4,808千美元[67][68] - 2020年第一季度，商业和工业贷款损失准备净回收53千美元，计提45千美元；消费者分期付款贷款损失准备冲销5千美元，回收2千美元，计提2千美元[67] - 2019年第四季度，商业和工业贷款损失准备净回收18千美元，计提 - 110千美元；消费者分期付款贷款损失准备冲销15千美元，回收1千美元，计提34千美元[68] - 2020年3月31日贷款损失准备金总额为486.7万美元，总记录贷款投资为4.44282亿美元；2019年3月31日贷款损失准备金总额为480.8万美元，总记录贷款投资为4.73173亿美元[70] - 2020年3月31日贷款组合中，合格贷款为4.33987亿美元，特别提及贷款为587.7万美元，次级应计贷款为430.2万美元，非应计贷款为11.6万美元；2019年12月31日合格贷款为4.50911亿美元，特别提及贷款为591.3万美元，次级应计贷款为437.1万美元，非应计贷款为18.7万美元[74] - 2020年3月31日公司无减值贷款；2019年12月31日有减值贷款，未偿还本金余额为33.5万美元，冲销和支付金额为 - 23.6万美元，记录投资为9.9万美元[76][77] - 2020年第一季度末商业房地产（业主自用）平均记录投资为0，利息收入为0；2019年第一季度末平均记录投资为7.8万美元，利息收入为0.9万美元[79] - 2020年3月31日和2019年12月31日公司无债务重组贷款，对应季度无债务重组贷款修改情况，相同期间内此前12个月无债务重组贷款违约情况[83] - 2020年3月31日和2019年3月31日季度末，MSRs净值期初余额分别为129.9万美元和144.1万美元，期末余额分别为124.9万美元和141万美元[89] - 2020年3月31日和2019年3月31日季度末，摊销后MSRs公允价值期初分别为211.1万美元和269.7万美元，期末分别为191.7万美元和259.1万美元[89] - 截至2020年3月31日，非经常性公允价值计量资产中，持有待售贷款为156.3万美元，其他资产为134.8万美元，总计291.1万美元[104] - 截至2019年12月31日，非经常性公允价值计量资产中，持有待售贷款为220.2万美元，贷款净额为9.9万美元，其他资产为129.9万美元，总计360万美元[104] - 2020年3月31日，贷款损失准备金为490万美元，占总贷款的1.10%；2019年12月31日为440万美元，占比0.95%；2019年3月31日为480万美元，占比1.02%；2020年第一季度贷款损失拨备为40万美元，2019年第一季度无此项拨备[125] - 2020年3月31日贷款净额账面价值为439,001千美元，估计公允价值为433,758千美元；持有待售贷款账面价值为1,563千美元，估计公允价值为1,614千美元；定期存款账面价值为166,974千美元，估计公允价值为168,375千美元[113] - 2019年12月31日，贷款净额账面价值为456,515千美元，估计公允价值为453,705千美元；持有待售贷款账面价值为2,202千美元，估计公允价值为2,251千美元；定期存款账面价值为167,199千美元，估计公允价值为168,316千美元[113] - 截至2020年4月30日，公司有389份薪资保护计划贷款申请获美国小企业管理局批准，贷款总额超3500万美元，可支持近5500名员工[134] - 2020年第一季度末，公司将贷款损失备抵的回溯期增至44个季度，

Table of Contents UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-K ☑ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2019 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15 (d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from ________ to ________ Commission File Number: 0-26486 Auburn National Bancorporation, Inc. (Exact name of registrant as specified in charter) Delaware 63-08 ...

公司基本信息 - 公司于1990年根据特拉华州法律注册成立，银行自1907年持续运营，总部位于阿拉巴马州奥本[121] - 银行主要在阿拉巴马州东部开展业务，在奥本、奥佩利卡等地设有8家全服务分行，在奥本和菲尼克斯市设有贷款生产办公室[121] 财务数据关键指标变化 - 资产相关 - 截至2019年9月30日和2018年12月31日，公司总资产分别为824,963千美元和818,077千美元[4] - 2019年9月30日和2018年12月31日可供出售证券公允价值分别为2.51152亿美元和2.39801亿美元，摊余成本分别为2.48156亿美元和2.44823亿美元[27] - 2019年9月30日和2018年12月31日分别有公允价值1.459亿美元和1.331亿美元的证券被质押[27] - 2019年9月30日和2018年12月31日非市场性股权投资账面价值均为140万美元[28] - 2019年9月30日和2018年12月31日证券未实现总损失分别为47.6万美元和563万美元[30] - 2019年9月30日和2018年12月31日贷款总额分别为4.65596亿美元和4.77477亿美元，扣除未实现收入后净额分别为4.65108亿美元和4.76908亿美元[40] - 2019年9月30日，贷款净额账面价值为46030.1万美元，估计公允价值为45716.3万美元；定期存款账面价值为16821万美元，估计公允价值为16978.1万美元[113] - 2018年12月31日，贷款净额账面价值为47211.8万美元，估计公允价值为46545.6万美元；定期存款账面价值为18123.7万美元，估计公允价值为18116.8万美元[113] - 2019年9月30日可供出售证券为2.512亿美元，较2018年12月31日的2.398亿美元增加800万美元，主要因公允价值增加[164] - 2019年9月30日，净贷款收入为4.651亿美元，较2018年12月31日的4.769亿美元有所下降，主要是工商业贷款减少1120万美元和住宅贷款减少740万美元，部分被商业房地产贷款增加550万美元抵消[165] - 2019年9月30日，公司住宅房地产组合中有约1150万美元的次级留置权抵押贷款，占总贷款的2%，低于2018年12月31日的1230万美元（占比3%）[166] - 2019年9月30日总存款为7.231亿美元，2018年12月31日为7.242亿美元；非计息存款2019年9月30日为2.033亿美元，占比28.1%，2018年12月31日为2.016亿美元，占比27.8%；2019年前九个月计息存款平均利率为0.79%，2018年前九个月为0.66%[185] - 2019年9月30日可回购协议下出售的证券总额为100万美元，2018年12月31日为230万美元；2019年前九个月短期借款平均利率为0.50%，2018年前九个月为0.74%[186][187] - 2019年9月30日公司合并股东权益为9670万美元，2018年12月31日为8910万美元；2019年前九个月公司回购77907股，平均每股成本34.92美元，总成本270万美元[188] 财务数据关键指标变化 - 收入与收益相关 - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司总利息收入分别为22,891千美元和21,721千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司总利息支出分别为3,107千美元和2,698千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司净利息收入分别为19,784千美元和19,023千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司总非利息收入分别为3,036千美元和2,483千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司总非利息支出分别为14,064千美元和13,478千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司税前收益分别为8,756千美元和8,028千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司净收益分别为7,057千美元和6,434千美元[5] - 2019年前九个月和2018年前九个月，公司基本和摊薄后每股净收益分别为1.97美元和1.77美元[5] - 2019年第三季度和2018年第三季度，公司综合收入分别为3,770千美元和582千美元[6] - 2019年前九个月净收益为7,057千美元，2018年同期为6,434千美元[10] - 2019年9月30日和2018年9月30日基本每股净收益分别为0.62美元和0.54美元，2019年前九个月和2018年前九个月分别为1.97美元和1.77美元[25] - 2019年第四季度和前九个月证券销售实现总收益分别为4.4万美元和7.6万美元，2019年前九个月实现总损失为1.9万美元，净收益分别为4.4万美元和5.7万美元[39] - 2019年前九个月净利息收入（税等效）为2020万美元，较2018年同期的1950万美元增长4%[124] - 2019年前九个月非利息收入为300万美元，2018年同期为250万美元[126] - 2019年前九个月非利息支出为1410万美元，2018年同期为1350万美元[127] - 2019年前九个月所得税费用为170万美元，有效税率为19.40%；2018年同期为160万美元，有效税率为19.86%[127] - 2019年前九个月公司支付现金股息为每股0.75美元，较2018年同期增长4.2%[128] - 2019年第三季度净收益为220万美元，每股收益0.62美元；2018年同期净收益为200万美元，每股收益0.54美元[129] - 2019年第三季度公司有效税率为19.28%，2018年同期为19.81%[129] - 2019年前九个月净利息收入（税等效）为2020万美元，2018年同期为1950万美元，净息差从3.36%提升至3.48%[150][149] - 2019年前九个月生息资产平均余额为7.7578亿美元，收益率4.02%；2018年同期平均余额为7.76369亿美元，收益率3.82%[149] - 2019年前九个月计息负债成本率为0.79%，较2018年同期增加12个基点[152] - 2019年前九个月非利息收入为3036万美元，2018年同期为2483万美元，其中抵押贷款收入从48.7万美元增至63.9万美元[155] - 2019年前九个月非利息支出为1406.4万美元，2018年同期为1347.8万美元，薪资福利支出因常规年度增长而增加[161] - 2019年和2018年前九个月所得税费用分别为170万美元和160万美元，有效税率分别为19.40%和19.86%[164] - 2019年和2018年总证券年化税等效平均收益率分别为2.77%和2.74%[164] - 2019年前九个月，贷款和待售贷款的平均收益率为4.86%，2018年前九个月为4.73%[167] 财务数据关键指标变化 - 现金流相关 - 2019年前九个月经营活动提供的净现金为8,505千美元，2018年同期为7,817千美元[10] - 2019年前九个月投资活动提供的净现金为5,917千美元，2018年同期使用1,219千美元[10] - 2019年前九个月融资活动使用的净现金为7,854千美元，2018年同期使用44,964千美元[10] - 2019年前九个月现金及现金等价物净增加6,568千美元，期末余额为71,644千美元；2018年同期净减少38,366千美元，期末余额为67,162千美元[10] - 2019年支付利息3,037千美元，支付所得税1,499千美元；2018年支付利息2,717千美元，支付所得税2,228千美元[10] 财务数据关键指标变化 - 资本比率相关 - 截至2019年9月30日，银行总风险资本比率为17.96%，一级杠杆比率为11.22%，一级普通股权益比率为17.06%[128] - 2019年9月30日银行一级杠杆比率为11.22%，CET1风险资本比率为17.06%，一级风险资本比率为17.06%，总风险资本比率为17.96%，资本保护缓冲为9.96%[190] 财务数据关键指标变化 - 利率敏感性相关 - 利率逐渐变化时，400个基点变化净利息收入方差政策限制为+/- 20%，300个基点为+/- 15%，200个基点为+/- 10%，100个基点为+/- 5%；2019年9月30日收益模拟模型符合政策准则[192] - 利率瞬时变化时，400个基点变化经济价值权益（EVE）降幅政策限制为45%，300个基点为35%，200个基点为25%，100个基点为15%；2019年9月30日EVE模型符合政策准则[194] 财务数据关键指标变化 - 衍生金融工具相关 - 公司可能使用衍生金融工具平衡利率敏感资产和负债；2019年9月30日和2018年12月31日，公司无指定为套期关系的衍生合约[196] 财务数据关键指标变化 - 资金来源与流动性相关 - 公司资金主要来源为银行股息，主要用途为向股东支付股息和股票回购；银行主要资金来源包括客户存款等，2019年9月30日银行与FHLB剩余可用信贷额度为2.51亿美元[200][201] - 流动性管理分公司和银行两个层面，公司依赖银行股息满足流动性需求，银行支付股息取决于盈利、流动性等因素[199] 业务线数据关键指标变化 - 贷款业务 - 2019年9月30日房地产担保贷款约占公司贷款总额的86.8%[40] - 公司贷款组合分为商业和工业、建筑和土地开发、商业房地产、住宅房地产和消费分期等组合部分[41] - 截至2019年9月30日，公司贷款总额为465,596千美元，其中商业和工业贷款52,288千美元、建设与土地开发贷款41,599千美元等[52] - 截至2018年12月31日，公司贷款总额为477,477千美元，其中商业和工业贷款63,467千美元、建设与土地开发贷款40,222千美元等[52] - 公司按季度评估贷款损失准备金的充足性，将贷款组合分为五个部分进行分析并估计各部分的准备金分配[57] - 2019年第三季度末，公司贷款损失准备金期初余额为4,851千美元，期末余额为4,807千美元[63] - 2019年前九个月，公司贷款损失准备金期初余额为4,790千美元，期末余额为4,807千美元[63] - 2019年第三季度，商业和工业贷款的准备金净变动为 - 69千美元，计提28千美元[63] - 2019年前九个月，商业和工业贷款的准备金净变动为 - 45千美元，计提 - 48千美元[63] - 公司自2016年第四季度起每季度增加回溯期，2019年9月30日结束的季度回溯期增至42个季度[60] - 公司认为贷款组合存在风险，增加回溯期可将经济衰退影响纳入损失历史[60] - 公司评估贷款损失准备金时会考虑定性和环境因素，该因素调整具有主观性[59] - 截至2018年9月30日季度末贷款总余额为478.5万美元，九个月期末贷款总余额同样为478.5万美元[64] - 截至2019年9月30日，贷款损失准备金总计480.7万美元，总记录贷款投资为46559.6万美元[66] - 截至2018年9月30日，贷款损失准备金总计478.5万美元，总记录贷款投资为46096万美元[67] - 2019年9月30日，贷款组合中“合格”类贷款为45428.7万美元，“特别关注”类为636.8万美元，“次级应计”类为476.7万美元，“非应计”类为17.4万美元[72] - 2018年12月31日，贷款组合中“合格”类贷款为46641万美元，“特别关注”类为436.1万美元，“次级应计”类为652.8万美元，“非应计”类为17.8万美元[72] - 公司在2019年9月30日没有减值贷款，2018年12月31日有减值贷款，未偿还本金余额为15.7万美元[74][75] - 2019年9月30日九个月期间，减值贷款平均记录投资为3.1万美元，确认的总利息收入为9000美元[76] - 2018年9月30日九个月期间，减值贷款平均记录投资为166.8万美元，确认的总利息收入为7000美元[76] - 2018年9月30日季度，减值贷款平均记录投资为86.5万美元，确认的总利息收入为2000美元[76] - 减值贷款包括债务重组贷款，公司会根据具体情况判断贷款修改是否属于债务重组[77