证券代码：300253 证券简称：卫宁健康 公告编号：2024-075 卫宁健康科技集团股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、本次股东大会未出现否决议案的情形； 2、本次股东大会不涉及变更以往股东大会已通过的决议； 3、中小投资者是指除上市公司董事、监事、高级管理人员以及 单独或者合计持有公司 5%以上股份的股东以外的其他股东。 一、会议召开和出席情况 卫宁健康科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会于 2024 年 9 月 6 日以公告形式发布了《关于召开 2024 年第二次临时股 东大会的通知》，本次股东大会以现场投票与网络投票相结合的方式 进行。 现场会议召开时间为：2024 年 9 月 23 日（星期一）14:30，会 议地点为：上海市静安区寿阳路 99 弄 9 号卫宁健康大厦 16 楼会议室。 网络投票时间为：2024 年 9 月 23 日，其中，通过深圳证券交易所交 易系统进行网络投票的具体时间为：2024 年 9 月 23 日 9:15-9:25， 9:30-1 ...

公司投资评级和核心观点 公司投资评级 - 维持"优于大市"评级 [5] 核心观点 聚焦主业和优势业务领域 - 公司 2024 年上半年实现营业收入 12.24 亿元，同比增长 2.68%；归母净利润 0.30 亿元，同比增长 81.83%；扣非归母净利润 0.21 亿元，同比增长 147.62% [2] - 医疗卫生信息化业务收入 10.46 亿元，同比下降 2.12%；互联网医疗健康业务收入 1.78 亿元，同比增长 44.25% [2] - 公司聚焦主业、聚焦优势业务领域，加大优势业务开拓力度，提升产品交付效率和项目管理水平，合理控制成本费用，加强应收款项催收 [2] - 公司在智慧医院、医共体/医联体、基层卫生等领域新增 20 余个千万级项目 [2] WiNEX 持续打造标杆项目，践行交付模式创新 - 公司新一代 WiNEX 产品持续以数字化转型赋能医院高质量发展 [2] - 截至 24H1，公司在全国已累计拥有数百家 WiNEX 客户，持续打造不同业务领域、不同区域的医疗数字化标杆 [2] - 通过持续完善交付工具、深化知识模板等实现 WiNEX"出厂即可用"的交付新模式，有效提升交付效能 [2] 创新业务收入高增长，减亏明显 - "云医"纳里股份、"云药"环耀卫宁、"云险"卫宁科技分别实现营业收入 0.81/1.02/0.94 亿元，同比增长 125.10%/17.30%/187.64% [3] - 分别实现净利润-1924/206/-5843 万元，同比增长 44.43%/105.03%/14.97% [3] - "云医"实现收入高速增长，减亏幅度较大；"云药"已实现盈利；"云险"通过多项措施降低成本支出，逐步减少亏损 [3] 拟回购 4000-8000 万元，彰显公司发展信心 - 公司拟回购 4000-8000 万元，价格不超过 8 元/股，回购股份注销并减少注册资本 [3] - 按回购价格上限和回购金额上下限测算，预计回购股份数量约为 500-1000 万股，占公司目前已发行总股本比例为 0.23%-0.46% [3] 增加 2022 年股权激励计划阶梯式业绩考核，调动团队积极性 - 在原公司层面业绩考核目标基础上，增加阶梯式业绩考核及行权比例设置 [5] - 2024-2025 年业绩考核目标分别为：以 2021 年为基数，2024 年净利润增长率不低于 118%或营收增长率不低于 64%，2025 年净利润增长率不低于 180%或营收增长率不低于 95% [5] 盈利预测和投资建议 - 预计公司 2024-2026 年营业收入分别为 36.44/42.72/50.72 亿元，同比增长 15.2%/17.3%/18.7% [5] - 预计归母净利润为 5.01/6.68/8.44 亿元，同比增长 39.8%/33.5%/26.3% [5] - 给予公司 2024 年 PE 35 倍，目标价 8.11 元，维持"优于大市"评级 [5] 风险提示 - 医疗信息化行业需求不及预期 [5] - 创新业务扭亏不及预期 [5] - 新产品推广不及预期 [5]

报告公司投资评级 - 公司维持"优于大市"评级 [1] 报告的核心观点 聚焦主业,聚焦优势业务领域 - 2024年上半年公司实现营业收入12.24亿元,同比增长2.68%;归母净利润0.30亿元,同比增长81.83%;扣非归母净利润0.21亿元,同比增长147.62% [5] - 医疗卫生信息化业务收入10.46亿元,同比下降2.12%;互联网医疗健康业务收入1.78亿元,同比增长44.25% [5] - 公司在智慧医院、医共体/医联体、基层卫生等领域新增20余个千万级项目 [5] WiNEX持续打造标杆项目,践行交付模式创新 - 截至24H1,公司在全国已累计拥有数百家WiNEX客户,持续打造不同业务领域、不同区域的医疗数字化标杆 [6] - 通过持续完善交付工具、深化知识模板等实现WiNEX"出厂即可用"的交付新模式,有效提升交付效能 [6] 创新业务收入高增长,减亏明显 - "云医"纳里股份、"云药"环耀卫宁、"云险"卫宁科技分别实现营业收入0.81/1.02/0.94亿元,分别同比增长125.10%/17.30%/187.64% [6] - "云医"实现收入高速增长,减亏幅度较大;"云药"已实现盈利;"云险"通过多项措施,逐步减少亏损 [6] 拟回购4000-8000万元,彰显公司发展信心 - 公司拟回购4000-8000万元,价格不超过8元/股,回购股份注销并减少注册资本 [6] 财务预测与估值 - 预计公司2024-2026年营业收入分别为36.44/42.72/50.72亿元,同比增长15.2%/17.3%/18.7% [7][10] - 预计公司2024-2026年归母净利润为5.01/6.68/8.44亿元,同比增长39.8%/33.5%/26.3% [7][10] - 给予公司2024年动态PE 30-35倍,合理价值区间为6.95-8.11元 [8]

证券代码：300253 证券简称：卫宁健康 公告编号：2024-074 债券代码：123104 债券简称：卫宁转债 卫宁健康科技集团股份有限公司 关于回购公司股份事项前十名股东和前十名无限售条件股 东持股情况的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 卫宁健康科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 9 月 5 日召开第六届董事会第六次会议，审议通过了《关于回购公司 股份方案的议案》，具体内容详见公司于 2024 年 9 月 6 日在巨潮资 讯网披露的《关于回购公司股份方案的公告》（公告编号：2024-065）。 注：上述股东的持股数量为合并普通账户和融资融券信用账户后总的持股数量（下同）。 二、前十名无限售条件股东持股情况 | 序号 | 股东名称 | 持股数量 （股） | 占无限售条 件流通股股 本比例 | | --- | --- | --- | --- | | 1 | 上海云鑫创业投资有限公司 | 106,205,870 | 5.71% | | 2 | 周成 | 63,050,000 | 3.39% | | 3 | 中国银行股份 ...

证券代码：300253 证券简称：卫宁健康 公告编号：2024-073 卫宁健康科技集团股份有限公司 关于召开 2024 年第二次临时股东大会的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 卫宁健康科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 9 月 6 日在巨潮资讯网上发布了《关于召开 2024 年第二次临时股东 大会的通知》。本次会议将采取现场投票与网络投票相结合的方式进 行，现将会议有关事项提示如下： 一、召开会议的基本情况 1、股东大会届次：2024 年第二次临时股东大会 2、股东大会召集人：公司董事会 3、会议召开的合法、合规性：公司第六届董事会第六次会议审 议通过了《关于召开公司 2024 年第二次临时股东大会的议案》。本次 股东大会会议的召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文 件和《公司章程》等规定。 4、会议时间： ②通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2024 年 9 月 23 日 9:15-15:00。 5、会议的召开方式：本次股东大会采用现场投票与网络投票相 结合的方式。 （1）现场会议时间 ...

公司概况 - 公司是医疗卫生信息化行业领军企业，目前服务6,000余家医疗卫生机构用户，其中三级医院用户400余家，用户遍布全国32个省市自治区及特别行政区，是同行业客户覆盖最广的公司之一 [2][3] - 根据2024年6月IDC公布的最新研究报告，2023年在中国医院核心系统主要厂商市场份额中，公司占比为13.4%，市场份额第一，已连续四年排名同行业第一 [2][3] 产品和技术创新 - 公司新一代产品WiNEX已累计在全国数百家医院落地应用，通过打造不同业务领域、不同区域的医疗数字化标杆项目，得到客户和市场的广泛认可 [5][13] - 公司持续加强技术创新和产品研发投入，近几年研发投入占营业收入比例约20%左右，为保持技术领先地位提供有力支撑 [38] - 公司正在推进WiNEX产品的大规模推广应用，预计随着用户数量的增加，WiNEX产品将进一步提升在公司整体收入中的占比 [27][28] 市场拓展和业务发展 - 公司将继续通过技术创新、品牌建设、市场拓展及行业整合等方式，提高市场占有率，实现业务的快速增长 [9][10] - 根据IDC预测，未来几年中国医疗软件市场将保持高速增长，公司将紧抓行业发展机遇，深耕主业，推动公司高质量发展 [3][6] - 公司正在积极寻找行业整合机会，通过多种方式提高市场占有率，进一步巩固行业领先地位 [34] 经营业绩和财务情况 - 公司近年来营业收入保持持续增长趋势，但受新产品研发投入、创新业务亏损等因素影响，净利润水平有所下降 [15][21] - 公司将继续加强应收账款管理、提高项目交付效率等措施，努力提升盈利能力 [43] - 公司调整了股权激励计划的业绩考核目标，主要是为了更好地激发员工积极性，促进公司可持续发展 [33][35] 投资者关系管理 - 公司将继续通过回购股票、加强与投资者沟通等方式，努力提升股价和市值 [37][40] - 公司将进一步提升核心竞争力和盈利能力，通过良好的业绩回报投资者，为股东创造更大价值 [32][46] - 公司将依法合规经营，及时履行信息披露义务，维护投资者合法权益 [24][26]

报告评级 - 公司投资评级为增持 [2] 报告核心观点 - 公司新一代 WiNEX 产品以数字化转型赋能医院高质量发展，"出厂即可用"提升交付效能 [4] - 创新业务营收增速较快且显著减亏 [4] - 叠加费用节约,业绩增长显著 [4] 公司投资数据总结 - 52周内股价区间为5.15-8.24元,总市值为11,342百万元 [5] - 股东权益为5,768百万元,每股净资产为2.67元,市净率为2.0 [6] - 公司1个月、3个月、12个月的绝对/相对指数涨幅分别为-3%/1%、-14%/-2%、-29%/-7% [8] 财务数据总结 - 2024-2026年营业收入预计分别为3,635/4,221/4,924百万元,同比增长14.9%/16.1%/16.6% [10] - 2024-2026年归母净利润预计分别为536/771/995百万元,同比增长49.7%/43.8%/29.2% [10] - 2024-2026年每股收益预计分别为0.25/0.36/0.46元 [10] - 2024-2026年ROE分别为8.3%/10.6%/12.0%,EBIT利润率分别为15.3%/18.6%/20.3% [12]

证券代码：300253 证券简称：卫宁健康 公告编号：2024-072 债券代码：123104 债券简称：卫宁转债 卫宁健康科技集团股份有限公司 公司原召集 2024 年第一次债券持有人会议系因公司回购股份注 销并相应减少注册资本。经与包括部分"卫宁转债"债券持有人在内 的各方主体进行沟通后，并经综合考虑，公司决定取消召开 2024 年 第一次债券持有人会议。 三、其他说明 公司回购股份注销并相应减少注册资本是基于对公司内在价值 的认可和对未来发展前景的坚定信心，为维护广大投资者利益，增加 投资者信心，同时综合考虑了公司财务状况、经营状况、未来盈利能 力等因素，符合全体股东利益。本次取消召开 2024 年第一次债券持 有人会议不影响将本次回购股份注销并相应减少注册资本事项提交 关于取消召开 2024 年第一次债券持有人会议的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完 整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 卫宁健康科技集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 9 月 6 日在巨潮资讯网上披露了《关于召开公司 2024 年第一次债 券持有人会议的通知》（公告编号：2024-068 ...

卫宁健康科技集团股份有限公司 关于参加上海辖区上市公司 2024 年投资者网上集体接待日 暨中报业绩说明会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整， 没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 证券代码：300253 证券简称：卫宁健康 公告编号：2024-071 特此公告。 卫宁健康科技集团股份有限公司 董 事 会 二〇二四年九月九日 为进一步加强与投资者的互动交流，卫宁健康科技集团股份有限 公司（以下简称"公司"）将参加由上海上市公司协会与深圳市全景 网络有限公司联合举办的"2024 年上海辖区上市公司投资者集体接 待日暨中报业绩说明会"，现将相关事项公告如下： 本次活动将采用网络远程的方式举行，投资者可登录"全景路演" 网站（https://rs.p5w.net/html/143790.shtml），或关注微信 公众号：全景财经，或下载全景路演 APP，参与本次互动交流，活动 直播时间为 2024 年 9 月 13 日（周五）14:00-16:30（网上文字互动 交流时间为 15:00-16:30）。 届时公司董事长周炜先生、独立董事冯锦锋先生、高级副总裁、 董事会秘书徐子同女士、财务 ...

公司经营情况 - 2024年上半年实现营业收入12.24亿元，同比增长81.83%[1] - 归母净利润2,148万元，同比增长10.46%[1] - 医疗卫生信息化收入占比较高，其中软件销售及技术服务业务收入9.02亿元，同比增长21.18%[1] - 硬件销售收入1.44亿元，同比下降2.12%[1] - 销售回款约70.30%，经营活动产生的现金流量净额约-8,500万元[1] - 总员工数量较2023年6月底减少约300多人[1] 业务发展情况 - WiNEX产品用户数约有三四百家，主要以门诊用户为主，今年上半年千万级订单中WiNEX约占1/3[2] - WiNEX产品交付效率提升约30%，预计交付效率和项目毛利率会进一步提升[2] - 二季度软服收入逾5亿元，同比略有下降，但毛利率明显提高，软服毛利上半年已逾50%[2] - 信创政策为WiNEX产品替代老产品提供了机会，得到了很多老用户的认可[3] - 预计下半年新签订单增速可能会比上半年好一些，但要达到特别高的增长还有一定难度[2] 创新业务发展 - 云医方向有较好表现，收入结构优化，互联网医院业务有望实现扭亏[3] - 云药方面已进行了梳理、聚焦和优化，实现盈利，好转趋势已基本形成[3] - 云险方面短期经营压力主要体现在现金流方面，正在采取措施解决[3] 战略规划 - 通过推出新产品替代老产品，提高产品化程度、组织结构匹配和交付效率，来提高市场竞争力[3] - 依托用户资源帮助创新业务平稳发展，包括互联网医院等[3] - 关注行业内相关产品公司，考虑投资并购机会[4]