EXHIBIT 99.1 RICHMOND MUTUAL BANCORPORATION, INC. ANNOUNCES 2025 FIRST QUARTER FINANCIAL RESULTS RICHMOND, INDIANA (April 24, 2025) – Richmond Mutual Bancorporation, Inc., a Maryland corporation (the "Company") (NASDAQ: RMBI), parent company of First Bank Richmond (the "Bank"), today announced net income of $2.0 million, or $0.20 diluted earnings per share, for the first quarter of 2025, compared to net income of $2.5 million, or $0.24 diluted earnings per share, for the fourth quarter of 2024, and net inco ...

公司重组与股权交易 - 2019年7月1日公司完成重组，里士满互助银行公司 - 马里兰州成立，第一银行里士满成为其全资子公司，同时出售13,026,625股普通股，每股10美元，总收益约1.303亿美元，并向慈善基金会捐赠500,000股和125万美元[14][15] 公司业务布局 - 公司在印第安纳州和俄亥俄州共设有12个全服务和1个有限服务银行办事处[27] - 截至2024年6月30日，第一银行里士满在印第安纳州韦恩县和谢尔比县的银行存款份额分别约为29.6%和1.5%，在俄亥俄州谢尔比县和迈阿密县分别约为10.8%和4.4%[147] 公司业务范围 - 公司提供全方位的贷款产品，包括多户和商业房地产贷款、商业和工业贷款等[37] - 公司的主要业务是吸引公众存款和经纪存款，并将资金主要投资于商业和多户房地产贷款等[19] 财务数据关键指标变化 - 截至2024年12月31日，财富管理资产总额为1.93亿美元[21] - 截至2024年12月31日，FB Richmond Holdings持有的证券市值为2.585亿美元[24] - 截至2024年12月31日，FB Richmond Properties持有的住宅抵押贷款和商业房地产贷款约为1.131亿美元[25] - 截至2024年12月31日，公司合并资产为15亿美元，净贷款和租赁为12亿美元，存款为11亿美元，股东权益为1.329亿美元[26] - 2024年12月31日，第一银行里士满的总风险资本比率为14.2%，超过了资本充足机构10.0%的要求[26] - 2024年全年净收入为940万美元，2023年全年净收入为950万美元[26] - 2024年和2023年，公司分别出售了2520万美元和1970万美元的一至四户住宅房地产贷款，2024年未发起或出售任何FHA、VA或USDA贷款，2023年为6.5万美元[91] - 2024年和2023年，公司不良贷款和租赁总额分别为6777万美元和7999万美元，不良资产总额分别为6814万美元和8135万美元；不良贷款占总贷款比例分别为0.58%和0.72%，不良资产占总资产比例分别为0.45%和0.56%[101] - 2024年和2023年，公司分类资产分别为1.8784亿美元和1.6194亿美元，其中特别提及资产分别为4918万美元和4850万美元，次级资产分别为1.3832亿美元和1.1263亿美元，可疑资产分别为34万美元和81万美元[105] - 2024年和2023年，公司贷款和租赁的信贷损失拨备分别为1579.1万美元和1566.3万美元，占未偿还贷款和租赁总额的比例分别为1.34%和1.42%；非应计贷款和租赁分别为506.3万美元和632.4万美元，占未偿还贷款和租赁总额的比例分别为0.43%和0.57%；信贷损失拨备占非应计贷款和租赁的比例分别为311.89%和247.68%[109] - 2024年和2023年，公司贷款和租赁的净冲销/（回收）占平均贷款和租赁未偿还额的比例分别为0.13%和0.06%，净冲销/（回收）金额分别为150.6万美元和67.8万美元[109] - 2023年1月1日，公司采用CECL会计准则，从权益中一次性调整200万美元至贷款和租赁的信贷损失拨备，使拨备从2022年12月31日的1240万美元增至2023年1月1日的1510万美元[110] - 2024年12月31日，公司贷款和租赁的信贷损失拨备为1580万美元，占未偿还贷款和租赁总额的1.34%；2023年12月31日，该拨备为1570万美元，占比1.42%；贷款和租赁组合增加6880万美元[110] - 2024年和2023年，公司房地产贷款的信贷损失拨备分别为1148.3万美元和1211万美元，占比分别为72.7%和77.3%；消费贷款分别为35.6万美元和31.7万美元，占比分别为2.3%和2%；商业业务贷款和租赁分别为395.2万美元和323.6万美元，占比分别为25%和20.7%[112] - 2024年12月31日，公司持有的印第安纳波利斯联邦住房贷款银行普通股总计1390万美元，全年收到股息120万美元[118] - 2024年12月31日，公司的经纪存款总计2.576亿美元，占总存款的23.5%，平均利率4.25%，加权平均期限11个月；2023年12月31日分别为2.688亿美元、25.8%、3.73%和10个月[123] - 2024年12月31日，公司核心存款总计7.671亿美元，占总存款的70.1%；2023年12月31日分别为7.153亿美元和68.7%[124] - 2024年12月31日，公司位于印第安纳州里士满的主办公室存款总计5.484亿美元，占总存款的50.1%[125] - 截至2024年12月31日，公司约72.4%（7.916亿美元）的总存款存于印第安纳州韦恩县的办公室，其中88.2%（6.986亿美元）存于里士满的五家办公室[125] - 2024年12月31日，公司8.389亿美元（76.7%）的总存款存于印第安纳州分行，2.55亿美元（23.3%）存于俄亥俄州分行[126] - 2024年总存款活动中，年初余额10.4114亿美元，净存款2104.9万美元，利息贷记3175.1万美元，年末余额10.9394亿美元，净增加5280万美元，增幅5.1%；2023年净增加3587.9万美元，增幅3.6%[129] - 2024年12月31日，非利息活期存款1.10106亿美元，占比10.1%；利息活期存款1.3531亿美元，占比12.4%；储蓄存款1.12499亿美元，占比10.3%；货币市场存款1.88812亿美元，占比17.3%；定期存款总计5.47213亿美元，占比50%[131] - 2024年12月31日，非利息活期存款平均余额1.05356亿美元，利率0%；利息活期存款平均余额1.41902亿美元，利率0.9%；储蓄存款平均余额1.16183亿美元，利率0.8%；货币市场存款平均余额1.69763亿美元，利率3.1%；定期存款平均余额5.57216亿美元，利率4.4%；总存款平均余额10.9042亿美元，利率2.9%[134] - 截至2024年12月31日，公司存款组合中约2.481亿美元（占除抵押公共存款外总存款的22.7%）未投保[136] - 截至2024年12月31日，按剩余到期时间划分，超过FDIC保险限额的定期存款分别为：3个月或更短1.7608亿美元、超过3至6个月1.2217亿美元、超过6至12个月1.5038亿美元、超过12个月2.263亿美元，总计6.7493亿美元[137] - 截至2024年12月31日，公司有2.65亿美元FHLB预付款未偿还，基于当前抵押品水平，还可按现行利率从印第安纳波利斯FHLB再借款8340万美元[139] - 截至2024年12月31日，按财年划分的定期借款（均为FHLB预付款）到期情况及加权平均利率为：2025年1.25亿美元（4.51%）、2026年7400万美元（3.73%）、2027年2300万美元（4.48%）、2028年1600万美元（4.02%）、2029年700万美元（4.14%）、之后2000万美元（0.71%），总计2.65亿美元（3.96%）[141] - 截至2024年12月31日，公司财富管理资产的管理和管理总额为1.93亿美元，2024年占公司非利息总收入的21.4%[142] - 截至2024年12月31日，FB Richmond Holdings管理的证券市值为2.585亿美元，其旗下FB Richmond Properties, Inc.持有约1.131亿美元贷款[145] - 2024财年，公司支付了140万美元的联邦存款保险公司保费[176] 各条业务线数据关键指标变化 - 截至2024年12月31日，第一银行里士满对单一借款人的贷款限额约为2720万美元，最大单一借款人贷款为2280万美元[38] - 截至2024年12月31日，贷款和租赁总额为11.75296亿美元，其中1 - 4户住宅房地产贷款、房屋净值贷款和房屋净值信贷额度总计1.895亿美元，占比16.1%[42] - 2024年，公司发放1 - 4户固定利率抵押贷款3810万美元，可调利率抵押贷款1190万美元，并向房利美和印第安纳波利斯联邦住房贷款银行无追索权出售2520万美元贷款[43] - 截至2024年12月31日，1 - 4户住宅房地产贷款中，固定利率贷款占比51.7%，可调利率贷款占比48.3%；1 - 4户贷款组合中，巨额贷款为4870万美元，占比25.7%[43] - 公司一般为1 - 4户首笔抵押贷款和非业主占用首笔抵押贷款提供高达评估价值或购买价格中较低者89%的贷款[44] - 可调利率抵押贷款（ARM）每年调整，最大年利率变化为2.0%，最大总体利率变化为6.0%[45] - 截至2024年12月31日，1 - 4户首笔抵押贷款担保的住宅贷款平均余额约为14.4万美元[47] - 截至2024年12月31日，房屋净值贷款总计830万美元，占贷款和租赁总额的0.7%[49] - 截至2024年12月31日，房屋净值信贷额度总计1680万美元，占贷款和租赁总额的1.4%，其中可调利率房屋净值信贷额度为1270万美元；未使用承诺为1950万美元[50] - 截至2024年12月31日，投资组合中1 - 4户贷款里，信用评分低于660的借款人贷款为1210万美元，占比6.4%；逾期次级贷款总计120万美元[51] - 截至2024年12月31日，公司商业和多户家庭房地产贷款及租赁组合为5.576亿美元，占总贷款和租赁组合的47.4%，其中多户家庭贷款为1.859亿美元，占总贷款和租赁组合的15.8%[52] - 2024年12月31日，公司商业和多户家庭房地产贷款中，固定利率贷款占比18.1%，可调利率贷款占比81.9%[54] - 公司商业和多户家庭房地产贷款初始期限一般为10 - 20年，摊销期限最长25年，最高贷款价值比一般为抵押物成本或评估价值较低者的80%[54] - 2024年12月31日，公司商业和工业贷款为1.264亿美元，占总贷款和租赁组合的10.8%，其中无担保商业和工业贷款为720万美元[62] - 截至2024年12月31日，公司商业和工业贷款平均规模为24.6万美元，最大一笔未偿还商业和工业贷款为640万美元[65] - 2024年12月31日，公司建设和开发贷款组合总计1.326亿美元，占总贷款和租赁组合的11.3%，其中商业建设贷款为1.262亿美元，住宅建设贷款为630万美元[67] - 2024年12月31日，公司购买的建设和开发贷款参与额总计2870万美元，占总建设和开发贷款组合的21.6%[67] - 2024年12月31日，公司商业建设贷款组合中，投机性建设贷款为2760万美元，占总商业建设贷款组合的20.9%[70] - 公司商业建设贷款期限一般为1 - 2年，贷款价值比通常不超过完工后评估价值或完工成本较低者的80%，一般包含贷款承诺金额1% - 5%的利息储备[69] - 公司住宅建设贷款一般在建设阶段只支付利息，期限最长9个月，最高贷款价值比为完工时成本或评估价值较低者的80%[71][72] - 土地贷款额度最高为未开发土地估计价值的65%和已开发土地估计价值的75%，期限最长两年，仅需按月支付利息[73] - 2024年12月31日，最大的建筑和土地开发贷款未偿还余额为1210万美元，另有15笔未偿还余额超300万美元的贷款，其中一笔490万美元的贷款涉及诉讼[77] - 截至2024年12月31日，直接融资租赁组合总额为1.481亿美元，占贷款和租赁组合总额的12.6%，租赁交易规模一般在2500美元至25万美元之间，平均规模为4.9万美元，加权平均期限为39个月[78] - 截至2024年12月31日，约5110万美元（占租赁组合总额的34.4%）的租赁资产集中在四个州，最大的租赁关系是与阿肯色州，租赁应收款约910万美元[84] - 2024年12月31日，消费贷款组合总额为2120万美元，占贷款和租赁组合总额的1.8%，其中无担保消费贷款为130万美元[85] - 2024年固定利率贷款和租赁发起额为1.337亿美元，可调整利率贷款发起额为1.034亿美元；2023年分别为2.363亿美元和1.366亿美元，2024年贷款和租赁发起额较2023年减少1.358亿美元，降幅36.4%[87][90] - 2024年12月31日，公司有43笔贷款参与，总额为1.044亿美元，其中6460万美元为多户和商业房地产贷款，2870万美元为建筑和开发贷款，1110万美元为其他贷款[93] - 2024年12月31日

文章核心观点 公司董事会宣布普通股现金股息为每股0.15美元，较上一季度增加0.01美元或7%，将于2025年3月12日支付给2月26日收盘时登记在册的股东 [1] 公司概况 - 公司总部位于印第安纳州里士满，是第一银行里士满的控股公司 [2] - 第一银行里士满是一家社区金融机构，通过其在印第安纳州和俄亥俄州的多个地点提供传统金融和信托服务 [2] 前瞻性声明 - 公司新闻稿及其他文件中的声明可能包含前瞻性声明，基于管理层当前信念和预期，受诸多不确定因素影响 [3] - 诸多因素可能导致实际结果与前瞻性声明中的预期存在重大差异，包括经济、利率、监管等方面 [4] - 上述因素可能影响公司财务表现，公司无义务公开修订前瞻性声明以反映后续事件 [5]

净收入与每股收益 - [2024年第四季度净收入为250万美元，摊薄后每股收益为0.24美元，与第三季度持平，高于2023年第四季度的190万美元和0.19美元][1] - [2024年全年净收入为937.7万美元，低于2023年的948.7万美元，基本每股收益为0.93美元，高于2023年的0.91美元][29] 资产情况 - [截至2024年12月31日，资产总计15亿美元，贷款和租赁净额为12亿美元，较2024年9月30日和2023年12月31日的11亿美元有所增加][3] - [截至2024年12月31日，总资产较2023年12月31日增加4430万美元，增幅3.0%，达15亿美元，主要因贷款和租赁增加6880万美元，增幅6.3%，至12亿美元，部分被投资证券减少2590万美元，降幅9.0%，至2.617亿美元所抵消][15] - [截至2024年9月30日，公司总资产为150.5309亿美元，较2023年12月31日的146.1024亿美元有所增长][30] 不良贷款和租赁 - [2024年第四季度末，不良贷款和租赁总计680万美元，占比0.58%，低于2023年第四季度的800万美元和0.72%][3] - [截至2024年12月31日，不良贷款和租赁总额为680万美元，占贷款和租赁总额的0.58%，低于2023年12月31日的800万美元和0.72%][17] 净利息收入与净息差 - [2024年第四季度净利息收入增加43.3万美元，增幅4.6%，达到990万美元，较2023年同期增加53.5万美元，增幅5.7%][3][4] - [2024年第四季度年化净息差为2.70%，高于上一季度的2.60%和2023年同期的2.67%][3][10] - [2024年第四季度，净利息收入为986.6万美元，高于2023年同期的933.1万美元][33] - [2024年第四季度，净息差为2.70%，略高于2023年同期的2.67%][33] - [2024年净利息收入为3870.7万美元，2023年为3766.2万美元][35] - [2024年12月31日季度净息差为2.70%，平均利率差为2.19%][37] 利息收入与支出 - [2024年第四季度利息收入增加40.9万美元，增幅2.0%，达到2070万美元，较2023年同期增加210万美元，增幅11.2%][5] - [2024年第四季度利息支出减少2.4万美元，降幅0.2%，为1080万美元，较2023年同期增加160万美元，增幅16.8%][8] - [2024年第四季度，贷款和租赁应收款平均余额为11.5534亿美元，利息收入为1846.4万美元，收益率为6.39%，较2023年同期的5.93%有所上升][33] - [2024年第四季度，总生息资产平均余额为14.61876亿美元，利息收入为2067万美元，收益率为5.66%，高于2023年同期的5.32%][33] - [2024年第四季度，总付息负债平均余额为12.4681亿美元，利息支出为1080.4万美元，成本率为3.47%，高于2023年同期的3.10%][33] - [2024年总生息资产平均余额为14.51544亿美元，利息收入为8052.6万美元，收益率为5.55%；2023年分别为13.54549亿美元、6741万美元和4.98%][35] - [2024年总付息负债平均余额为12.41033亿美元，利息支出为4181.9万美元，利率为3.37%；2023年分别为11.49802亿美元、2974.8万美元和2.59%][35] - [2024年12月31日季度生息资产收益率为5.66%，付息负债利率为3.47%][37] 信贷损失拨备 - [2024年第四季度计提信贷损失拨备19.6万美元，上一季度为转回9.9万美元，2023年第四季度为计提30.4万美元][3][11] - [截至2024年12月31日，贷款和租赁的信贷损失准备金较2023年12月31日增加12.8万美元，增幅0.8%，至1580万美元，占未偿还贷款和租赁总额的1.34%，低于2023年的1.42%，2024年净冲销额为150万美元，高于2023年的67.8万美元][18] 非利息收入与支出 - [2024年第四季度非利息收入减少13.3万美元，降幅10.1%，为120万美元，较2023年同期增加1.3万美元，增幅1.1%][12] - [2024年第四季度非利息支出减少8.9万美元，降幅1.1%，为790万美元，较2023年同期减少10.2万美元][13] 所得税费用 - [2024年第四季度所得税费用较2024年第三季度增加9万美元，较2023年第四季度增加22.5万美元，有效税率从2023年第四季度的10.8%升至2024年第四季度的15.7%][14] 贷款和租赁增加原因 - [贷款和租赁增加归因于多户家庭贷款、商业房地产贷款、商业和工业贷款以及住宅抵押贷款分别增加4710万美元、3010万美元、1090万美元和1050万美元][16] 投资证券情况 - [截至2024年12月31日，投资证券较2023年12月31日减少2590万美元，降幅9.0%，至2.617亿美元，主要因到期和本金偿还2210万美元以及出售690万美元可供出售证券，所得款项用于支持贷款增长][20] 存款情况 - [截至2024年12月31日，总存款较2023年12月31日增加5280万美元，增幅5.1%，至11亿美元，主要因储蓄和货币市场账户增加4450万美元以及非经纪定期存款增加4030万美元，部分被活期存款账户减少2080万美元和经纪定期存款减少1130万美元所抵消][21] - [2024年9月30日，总存款为10.9394亿美元，较2023年12月31日的10.4114亿美元有所增加][30][31] 股东权益情况 - [截至2024年12月31日，股东权益较2023年12月31日减少200万美元，降幅1.5%，至1.329亿美元，主要因向股东支付570万美元股息和回购500万美元普通股，部分被940万美元净收入所抵消][23] - [2024年9月30日，股东权益总额为1.32872亿美元，较2023年12月31日的1.3486亿美元略有下降][30] 股票回购情况 - [2024年第四季度，公司回购133,858股普通股，平均价格为每股13.95美元，截至2024年12月31日，公司根据现有股票回购计划约有472,944股可供回购，季度结束后又回购30,601股][24] 平均比率情况 - [2024年第四季度，平均生息资产与平均付息负债的比率为117.25%，高于2023年同期的116.97%][33] - [2024年12月31日季度平均资产回报率为0.66%，平均股权回报率为7.23%][37] - [2024年12月31日季度末股权与总资产比例为8.83%，平均股权与平均资产比例为9.12%][37] 非 performing资产与信用损失准备占比 - [2024年12月31日非 performing资产占总资产比例为0.45%，非 performing贷款和租赁占总贷款和租赁比例为0.58%][37] - [2024年12月31日信用损失准备占非 performing贷款和租赁比例为232.99%，占总贷款和租赁比例为1.34%][37] 公司人员与办公情况 - [公司拥有12个全方位服务办公室，2024年12月31日全职等效员工为173人][37] 商业抵押贷款情况 - [2024年9月30日，商业抵押贷款为3.48473亿美元，较2023年12月31日的3.41633亿美元略有变化][30]

文章核心观点 公司2024年第四季度净利润250万美元，摊薄后每股收益0.24美元，收益得益于贷款增长和利差扩大，贷款和租赁组合表现改善，若市场利率持续下降，信贷质量有望进一步提升 [1][2] 分组1：总裁评论 - 2024年第四季度收益得益于同比贷款增长和利差扩大，资金成本降低推动利差扩大，贷款和租赁组合表现持续改善，非 performing 资产减少，若市场利率持续下降，信贷质量有望进一步提升 [2] 分组2：第四季度业绩亮点 利润表摘要 - 2024年第四季度净利息收入增至990万美元，较2024年第三季度增加43.3万美元（4.6%），较2023年第四季度增加53.5万美元（5.7%），增长源于平均利率差和平均净盈利资产增加 [4] - 2024年第四季度利息收入增至2070万美元，较2024年第三季度增加40.9万美元（2.0%），较2023年第四季度增加210万美元（11.2%） [5] - 2024年第四季度贷款和租赁利息收入增至1850万美元，较2023年第四季度增加220万美元（13.8%），源于平均余额和平均收益率增加 [6] - 2024年第四季度投资证券（不包括FHLB股票）利息收入降至160万美元，较2024年第三季度减少5.9万美元（3.5%），较2023年第四季度减少15.3万美元（8.5%） [7] - 2024年第四季度FHLB股票股息降至28.4万美元，较2024年第三季度减少1.8万美元（6.0%），较2023年第四季度减少1.1万美元（3.7%） [7] - 2024年第四季度现金及现金等价物利息收入增至27.3万美元，较2024年第三季度增加9.3万美元（49.6%），较2023年第四季度增加2.1万美元（8.0%） [7] - 2024年第四季度利息支出降至1080万美元，较2024年第三季度减少2.4万美元（0.2%），较2023年第四季度增加160万美元（16.8%） [8] - 2024年第四季度存款利息支出增至840万美元，较2024年第三季度增加2.1万美元（0.3%），较2023年第四季度增加140万美元（20.7%） [8] - 2024年第四季度FHLB借款利息支出降至250万美元，较2024年第三季度减少4.5万美元（1.8%），较2023年第四季度增加12.3万美元（5.3%） [11] - 2024年第四季度净利息收益率增至2.70%，较2024年第三季度的2.60%和2023年第四季度的2.67%有所增加，主要因生息资产平均余额增幅大于付息负债 [12] - 2024年第四季度计提信贷损失准备19.6万美元，2024年第三季度转回9.9万美元，2023年第四季度计提30.4万美元 [13] - 2024年第四季度非利息收入降至120万美元，较2024年第三季度减少13.3万美元（10.1%），较2023年第四季度增加1.3万美元（1.1%） [14] - 2024年第四季度总非利息支出降至790万美元，较2024年第三季度减少8.9万美元（1.1%），较2023年同期减少10.2万美元 [15] - 2024年第四季度所得税费用增加，有效税率升至15.7%，2024年第三季度为13.0%，2023年第四季度为10.8%，主要因慈善捐赠结转到期和核销 [16] 资产负债表摘要 - 截至2024年12月31日，总资产增至15亿美元，较2023年12月31日增加4430万美元（3.0%），主要因贷款和租赁增加，部分被投资证券减少抵消 [17] - 贷款和租赁增加归因于多户家庭贷款、商业房地产贷款、商业和工业贷款以及住宅抵押贷款增加 [18] - 截至2024年12月31日，非 performing 贷款和租赁降至680万美元，占总贷款和租赁的0.58%，2023年12月31日为800万美元（0.72%） [19] - 截至2024年12月31日，贷款和租赁信贷损失准备增至1580万美元，较2023年12月31日增加12.8万美元（0.8%），占总贷款和租赁的1.34% [20] - 2024年投资证券降至2.617亿美元，较2023年12月31日减少2590万美元（9.0%），主要因到期、本金偿还和证券出售，所得资金用于支持贷款增长 [22] - 截至2024年12月31日，总存款增至11亿美元，较2023年12月31日增加5280万美元（5.1%），主要因储蓄和货币市场账户以及非经纪定期存款增加，部分被活期存款账户和经纪定期存款减少抵消 [23] - 截至2024年12月31日，约2481万美元（22.7%）的存款组合（不包括抵押公共存款）未投保 [24] - 截至2024年12月31日，股东权益降至1.329亿美元，较2023年12月31日减少200万美元（1.5%），主要因支付股息和回购股票，部分被净利润抵消 [25] - 2024年第四季度，公司回购133858股普通股，平均价格为每股13.95美元，截至2024年12月31日，公司仍有472944股可根据现有股票回购计划回购，季度结束后又回购30601股 [26] 分组3：财务亮点（未经审计） 选定运营数据 - 展示了2024年和2023年不同季度的利息收入、利息支出、净利息收入、信贷损失准备、非利息收入、非利息支出、所得税前收入、所得税准备、净利润、每股收益等数据 [33] 选定财务状况数据 - 展示了2024年和2023年不同时间点的总资产、现金及现金等价物、投资证券、贷款和租赁、存款、借款、股东权益、账面价值等数据 [33] 贷款和租赁组合信息 - 展示了2024年和2023年不同时间点的商业抵押贷款、商业和工业贷款、建设和开发贷款等各类贷款和租赁的金额 [33] 存款信息 - 展示了2024年和2023年不同时间点的非利息活期存款、利息活期存款、储蓄和货币市场账户、非经纪定期存款、经纪定期存款等各类存款的金额 [33] 分组4：平均余额、利息和平均收益率/成本 三个月数据 - 展示了2024年和2023年第四季度生息资产、付息负债的平均余额、利息收入/支出、收益率/成本率等数据，以及净利息收入、净盈利资产、净利息率差、净利息收益率等指标 [35] 年度数据 - 展示了2024年和2023年全年生息资产、付息负债的平均余额、利息收入/支出、收益率/成本率等数据，以及净利息收入、净盈利资产、净利息率差、净利息收益率等指标 [37] 分组5：选定财务比率和其他数据 - 展示了2024年和2023年不同季度的业绩比率、资产质量比率、资本比率等数据，以及全服务办公室数量和全职等效员工数量 [40] 分组6：公司简介 - 公司总部位于印第安纳州里士满，是第一银行里士满的控股公司，通过多个地点提供传统金融和信托服务 [27]

资产相关 - 2024年9月30日总资产15亿美元相比2023年12月31日增加3150万美元涨幅2.2%[139] - 2024年9月30日投资证券2.713亿美元相比2023年12月31日减少1630万美元降幅5.7%[139] - 2024年9月30日贷款和租赁净额11亿美元相比2023年12月31日增加5090万美元涨幅4.7%[139] - 2024年9月30日其他资产从2023年12月31日的2480万美元减少320万美元（12.8%）至2024年9月30日的2160万美元[146] - 2024年9月30日财富管理总资产1.895亿美元[133] - 2024年前三季度贷款和租赁应收款为1142828美元较2023年同期增长6.20%[181] - 2024年9月30日总风险加权资本为180328千美元比率为14.3%[196] - 2024年9月30日一级风险加权资本为164609千美元比率为13.1%[196] - 2024年9月30日普通股一级资本为164609千美元比率为13.1%[196] - 2024年9月30日一级杠杆核心资本为164609千美元比率为10.7%[196] - 2023年12月31日总风险加权资本为174938千美元比率为14.1%[196] - 2023年12月31日一级风险加权资本为159409千美元比率为12.8%[196] - 2023年12月31日普通股一级资本为159409千美元比率为12.8%[196] - 2023年12月31日一级杠杆核心资本为159409千美元比率为10.6%[196] 贷款相关 - 2024年9月30日非应计贷款和租赁510万美元相比2023年12月31日的630万美元减少120万美元[142] - 2024年9月30日不良贷款和租赁670万美元占总贷款和租赁0.58%相比2023年12月31日800万美元占比0.72%有所下降[143] - 2024年前9个月净冲销120万美元相比2023年前9个月43.6万美元有所增加[144] - 2024年9月30日贷款和租赁的信用损失准备金1580万美元相比2023年12月31日增加11万美元涨幅0.7%[144] - 2024年前三季度拨备信贷损失为355000美元较2023年同期增长55.6%[182] - 贷款和租赁应收款为1153325美元[162] 盈利相关 - 2024年前9个月净利润690万美元相比2023年前9个月750万美元有所减少[136] - 2024年第三季度净收入较2023年同期增加52.3万美元（26.8%）为250万美元[151] - 2024年前九个月净收入为690万美元较2023年同期下降8.5%[169] - 2024年前九个月利息收入为5990万美元较2023年同期增长22.6%[170] - 2024年前九个月利息支出为3100万美元较2023年同期增长51.3%[173] - 2024年前九个月净利息收入为2880万美元较2023年同期增长1.8%[175] - 2024年第三季度利息收入较2023年同期增加280万美元（16.4%）为2030万美元[152] - 2024年第三季度利息支出较2023年同期增加250万美元（30.7%）为1080万美元[155] - 2024年第三季度净利息收入（扣除信用损失拨备前）较2023年同期增加30.5万美元（3.3%）为940万美元[156] - 2024年第三季度非利息收入为130万美元较2023年同期增长14.5%[165] - 2024年前三季度非利息收入为360万美元较2023年同期增长3.9%[183] - 2024年前三季度非利息支出为2410万美元较2023年同期增长6.2%[185] - 2024年前三季度所得税费用较2023年同期减少254000美元[186] 存款与借款相关 - 2024年9月30日总存款较2023年12月31日增加4800万美元（4.6%）达11亿美元[147] - 2024年9月30日约2.246亿美元存款（占总存款20.6%）无保险[148] - 2024年9月30日借款较2023年12月31日减少1900万美元（7.0%）至2.52亿美元[149] 股东权益相关 - 2024年9月30日股东权益较2023年12月31日增加520万美元（3.8%）达1.4亿美元[150] - 2024年公司回购261234股普通股总价310万美元[150] - 2024年9月30日股东权益为1.4亿美元[187] 现金流相关 - 2024年前三季度经营活动现金流量净额为800万美元[193] - 2024年前三季度投资活动现金流量净额为 - 3030万美元[193] - 2024年前三季度融资活动现金流量净额为2170万美元[193] - 2024年9月30日里士满互助银行公司有670万美元现金等可用于现金需求[194] 银行监管相关 - 2024年9月30日总风险资本比率14.35%超过10.0%的良好资本机构要求[136] - 截至2024年9月30日第一里士满银行监管资本超过FDIC监管要求且资本充足[195] - 截至2024年9月30日银行CET1资本超过所需资本缓冲[196] 费用相关 - 2024年第三季度薪资和员工福利为460万美元较2023年同期增长4.7%[167] - 2024年第三季度存款保险费用较2023年同期增长35.7%[167] - 2024年第三季度法律和专业费用较2023年同期下降12.3%[167] - 2024年第三季度数据处理费用较2023年同期增长4.7%[167]

净收入与每股收益 - [2024年第三季度净收入为250万美元，摊薄后每股收益为0.24美元，较2024年第二季度和2023年第三季度分别增长20.0%和26.3%][1] - [2024年前九个月净收入为690.1万美元，2023年同期为754.5万美元][24] 资产与负债情况 - [截至2024年9月30日，资产总计15亿美元，贷款和租赁净额为11亿美元，存款总计11亿美元][2][3] - [截至2024年9月30日，总资产较2023年12月31日增加3150万美元，增幅2.2%，达15亿美元][14] - [截至2024年9月30日，贷款和租赁净额较2023年12月31日增加5090万美元，增幅4.7%，达11亿美元][14] - [截至2024年9月30日，投资证券较2023年12月31日减少1630万美元，降幅5.7%，至2.713亿美元][16] - [截至2024年9月30日，总存款较2023年12月31日增加4800万美元，增幅4.6%，达11亿美元][17] - [截至2024年9月30日，股东权益较2023年12月31日增加520万美元，增幅3.8%，达1.4亿美元][18] - [截至2024年9月30日，公司总资产为14.9255亿美元，较2023年9月30日的14.22319亿美元有所增长][25] - [2024年9月30日贷款和租赁总额为11.57377亿美元，相比2023年9月30日的10.83184亿美元有所增加][26] - [2024年9月30日存款总额为10.89094亿美元，较2023年9月30日的10.53909亿美元有一定变化][27] - [截至特定时期，公司总生息资产为1448059千美元，较之前的1339848千美元有所增长，收益率为5.51%，之前为4.86%][33] - [截至特定时期，公司总付息负债为1239094千美元，较之前的1134465千美元有所增长，付息率为3.34%，之前为2.41%][33] 不良贷款情况 - [截至2024年9月30日，不良贷款和租赁总计670万美元，占比0.58%，较2024年6月30日和2023年12月31日有所下降][3] - [截至2024年9月30日，不良贷款和租赁总额为670万美元，占贷款和租赁总额的0.58%，低于2023年12月31日的800万美元和0.72%][15] 利息收支情况 - [2024年第三季度净利息收入为940万美元，较上一季度减少14.3万美元（1.5%），较2023年同期增加30.5万美元（3.3%）][3][4] - [2024年第三季度利息收入为2030万美元，较上一季度增加17.6万美元（0.9%），较2023年同期增加280万美元（16.4%）][5] - [2024年第三季度利息支出为1080万美元，较上一季度增加31.9万美元（3.0%），较2023年同期增加250万美元（30.7%）][7] - [2024年第三季度，贷款和租赁应收款平均余额为11.53325亿美元，利息收入为1.8071亿美元，收益率为6.27%；2023年同期平均余额为10.69049亿美元，利息收入为1.527亿美元，收益率为5.71%][29] - [2024年第三季度，证券平均余额为2.70857亿美元，利息收入为0.17亿美元，收益率为2.51%；2023年同期平均余额为2.836亿美元，利息收入为0.1802亿美元，收益率为2.54%][29] - [2024年第三季度，FHLB股票平均余额为0.13907亿美元，利息收入为0.0302亿美元，收益率为8.69%；2023年同期平均余额为0.10923亿美元，利息收入为0.0239亿美元，收益率为8.75%][29] - [2024年第三季度，现金及现金等价物和其他平均余额为0.15874亿美元，利息收入为0.0188亿美元，收益率为4.74%；2023年同期平均余额为0.10371亿美元，利息收入为0.0102亿美元，收益率为3.93%][29] - [2024年第三季度，净利息收入为0.9433亿美元，净息差为2.60%；2023年同期净利息收入为0.9127亿美元，净息差为2.66%][29] - [2024年第三季度，平均生息资产与平均付息负债的比率为116.71%，2023年同期为118.04%][29] 非利息收支情况 - [2024年第三季度非利息收入为130万美元，较上一季度增加21.3万美元（19.2%），较2023年同期增加16.8万美元（14.5%）][11] - [2024年第三季度总非利息支出为800万美元，较上一季度减少3.6万美元（0.5%），较2023年同期增加3000美元][12] 信用损失拨备 - [2024年第三季度信用损失拨备转回9.9万美元，而2024年第二季度和2023年第三季度分别为27万美元和5万美元][3][10] - [截至2024年9月30日，贷款和租赁的信用损失准备金较2023年12月31日增加11万美元，增幅0.7%，达1580万美元][15] 股票回购情况 - [公司在2024年第三季度回购了71306股普通股，平均价格为每股12.42美元][3] - [2024年第三季度，公司回购71306股普通股，平均价格为每股12.42美元，截至9月30日，公司还有约606802股可回购][19] 所得税费用 - [2024年第三季度所得税费用较2024年第二季度增加6.4万美元，较2023年第三季度增加9.5万美元，有效税率为13.0%][13] 股东权益与账面价值 - [2024年9月30日，公司股东权益总额为1.40027亿美元，每股账面价值（GAAP）为12.79美元][25] 公司运营指标 - [截至2024年9月30日，公司平均资产回报率为0.66%，高于2024年6月30日的0.55%][34] - [截至2024年9月30日，公司平均股权回报率为7.36%，高于2024年6月30日的6.42%][34] - [截至2024年9月30日，生息资产收益率为5.57%，高于2024年6月30日的5.53%][34] - [截至2024年9月30日，付息负债付息率为3.48%，高于2024年6月30日的3.37%][34] - [截至2024年9月30日，非盈利资产占总资产比例为0.45%，低于2024年6月30日的0.52%][34] - [截至2024年9月30日，公司股权与期末总资产比例为9.38%，高于2024年6月30日的8.77%][34] - [截至2024年9月30日，公司普通股一级资本与风险加权资产比例为13.10%，高于2023年9月30日的12.48%][34] 公司人员与办事处情况 - [公司全服务办事处数量为12个，在各统计时期保持不变；全职等效员工数量在2024年9月30日为171人，较2024年6月30日的182人有所减少][34]

文章核心观点 公司虽有一定股息率但基本面恶化，增长前景不佳且股息可持续性下降，短期内不适合作为银行业的收益选择，投资者可获利了结 [1][5] 近期财务表现 - 公司是印第安纳州小银行，市值约1.36亿美元，截至去年6月底总资产15亿美元，主要提供存贷业务，近年拓展信托和财富管理服务，但大部分收入仍来自传统业务 [3] - 公司风险偏好保守，贷款多有商业和多户住宅物业担保，对房屋净值信贷额度和消费贷款敞口低，净利息收入占比高，2023年占比89% [3] - 2024年Q2净利息收入环比降2.6%至960万美元，主要因贷款略降和平均资产收益率降10个基点，存款成本与上季基本持平 [3] - 净息差呈下降趋势，从2022年底的3.40%降至2024年Q2的2.71%，预计随央行降息将加速下降 [3] - 2024年Q2非利息收入仅120万美元，与上季变化不大，多元化收入来源成效不佳 [3] - 2024年Q2运营费用略增，主要因通胀致员工成本上升，总费用达810万美元，效率比率升至超75% [3] - 2024年Q2信贷损失拨备仅27万美元，信贷风险比率仅16个基点，资产质量良好 [3] - 2024年Q2净利润降至200万美元，同比降23%，股本回报率为6.42%，低于美国其他银行且呈下降趋势 [4] - 截至去年6月底，核心一级资本充足率为12.96%，较年初升14个基点，资本状况良好 [4] - 目前季度股息为每股0.14美元，即每年0.56美元，自2023年Q1以来未变，过去12个月股息支付率升至69%，股息可持续性下降 [4] - 公司目前股价接近账面价值，与同行相比估值合理 [4] 行业环境影响 - 地区银行业动荡使存款成本上升，过去几个季度净利息收入增长受阻 [3] - 通胀缓和，美联储可能短期内降息，经济衰退可能性增加，不利于公司营收和盈利增长 [3] 未来展望与建议 - 公司需进一步多元化业务，推动向非利息收入来源增长，以建立更可持续商业模式，减少对利率依赖 [3] - 鉴于公司增长前景弱且股息可持续性下降，短期内对其股票持悲观态度，不认为股息率能补偿风险，建议投资者获利了结 [5]

资产和贷款情况 - 资产总额增加34.1百万美元，增幅2.3%，达到15亿美元[223] - 贷款和租赁净额增加50.5百万美元，增幅4.6%，达到11亿美元[225] - 不良贷款和租赁占总贷款和租赁的比例为0.67%，较12月31日的0.72%有所下降[226] - 贷款和租赁损失准备金增加219,000美元，增幅1.4%，达到1,590万美元[227] - 投资证券总额减少15.6百万美元，降幅5.4%，达到2.72亿美元[224] - 贷款持有待售总额从12月31日的794,000美元下降至370,000美元[225] 存款和借款情况 - 总存款增加5.7%至11亿美元，主要由于非经纪人定期存款增加3220万美元和储蓄及货币市场账户增加2670万美元[230] - 无保险存款占总存款的21.4%，约为2.53亿美元[231] - 总借款减少7.0%至2.52亿美元，主要由于存款增加减少了对额外借款的需求[232] 股东权益和财务表现 - 股东权益减少2.8%至1.311亿美元，主要由于回购220万美元公司普通股、累计其他综合收益损失增加410万美元和支付290万美元股息[233] - 净利润下降23.5%至210万美元，主要由于非利息支出增加71.6万美元和信贷损失准备金增加26.2万美元[234] - 贷款和租赁利息收入增加26.3%至1780万美元，主要由于平均贷款和租赁余额增加1.203亿美元和平均收益率上升72个基点[235][236] - 存款利息支出增加44.3%至800万美元，主要由于平均计息存款余额增加4900万美元和平均利率上升87个基点[239] - 净息差下降24个基点至2.64%，主要由于计息负债成本上升速度快于生息资产收益率[240] - 信贷损失准备金增加至27万美元，主要由于净核销增加23.5万美元[251] - 净利润同比下降20.8%，每股收益从0.53美元下降至0.43美元[256] - 利息收入增加26.0%至39.6百万美元，主要由于贷款和租赁利息收入增加28.5%至35.1百万美元[257] - 利息支出增加65.3%至20.2百万美元，主要由于存款利息支出增加57.4%至15.1百万美元[260] - 净利差下降36个基点至2.21%，净息差下降21个基点至2.69%[268] - 信贷损失准备金增加154.4%至454,000美元，主要由于贷款组合增加和净核销增加[271] - 非利息收入下降1.5%至2.2百万美元，主要由于贷款和租赁销售收益下降32.3%[272] - 非利息支出增加9.6%至16.1百万美元，主要由于工资和福利费用增加8.6%至9.2百万美元[273] - 收入税费用下降35万美元，主要由于税前收入较低[274] 流动性和资本充足 - 公司流动资产包括现金及现金等价物和可供出售投资共2.864亿美元[281] - 公司在联邦储备银行持有780万美元的计息存款，并有1.185亿美元的FHLB借款额度[282] - 公司监管资本充足，一级资本充足率为13%，高于监管要求[286][287][289][290] - 公司流动性和资本资源未发生重大变化[284] - 控股公司的主要流动性来源为投资收益、从子银行的股利以及外部借款[285] 其他 - 管理层正在密切关注地区市场状况，并对贷款组合进行持续的压力测试[228] - 公司在2024年上半年实现净利润440万美元，较2023年上半年的560万美元有所下降[220] - 公司的关键会计估计在2024年上半年未发生重大变化[222] - 公司预计将继续支付每季度0.14美元的普通股现金股利[276] - 公司董事会批准延长股票回购计划至2025年6月6日[277]

资产负债情况 - 公司资产总额为15亿美元，保持稳定[3] - 贷款和租赁净额为11亿美元，保持稳定[4] - 不良贷款和租赁占比为0.67%，较上季度有所上升[4] - 拨备覆盖率为1.37%，较上季度有所下降[4] - 存款总额为11亿美元，较上季度有所增加[4] - 股东权益为13.11亿美元，较上季度有所下降[4] - 每股账面价值和每股有形账面价值为11.90美元，较上季度有所下降[4] 收益情况 - 净利息收入较上季度下降2.6%，较上年同期增加2.6%[5][6] - 净利差为2.64%，较上季度和上年同期均有所下降[12] - 拨备计提为270万美元，较上季度和上年同期均有所增加[13] - 收入税费用较2023年6月30日季度减少17万美元，较2024年3月31日季度减少4.7万美元，主要由于税前收入变化[16] 资产变动 - 总资产增加34.1百万美元，主要由于贷款和租赁净额增加50.5百万美元，部分被投资证券减少15.6百万美元所抵消[17] - 贷款和租赁净额增加主要来自多户家庭贷款、商业房地产贷款、住房抵押贷款和商业及工业贷款的增加[18] - 不良贷款和租赁占总贷款和租赁的0.67%，较2023年12月31日的0.72%有所下降[19] - 贷款损失准备金增加1.4%至1.59百万美元，占总贷款的1.37%，较2023年12月31日的1.42%有所下降[20] - 存款总额增加5.7%至11亿美元，主要由于非经纪人定期存款和储蓄活期存款的增加[23] - 约21.4%的存款组合为无保险存款[24] - 股东权益减少2.8%至1.311亿美元，主要由于其他综合收益的增加、派息和股票回购所致[25] 贷款和存款情况 - 公司总贷款和租赁组合为11.57亿美元[44] - 公司总存款为11亿美元[47] - 公司贷款和租赁组合中商业抵押贷款为3.56亿美元[43] - 公司贷款和租赁组合中商业及工业贷款为1.27亿美元[43] - 公司贷款和租赁组合中建筑开发贷款为1.40亿美元[43] - 公司贷款和租赁组合中多户家庭贷款为1.74亿美元[43] 财务指标 - 公司利息收益资产的平均收益率为5.53%[49] - 公司利息支付负债的平均利率为3.37%[51] - 公司净利息收益率为2.64%[54] - 公司利息收益资产与利息支付负债的平均比率为116.33%[55] 经营情况 - 公司总体业绩良好，第二季度净利润率为0.55%，较上一季度有所下降[1] - 贷款和租赁的不良贷款率为0.67%，较上一季度有所下降[1] - 不良资产占总资产的比例为0.52%，较上一季度有所上升[1] - 资本充足率方面，一级资本充足率为12.96%，总资本充足率为14.21%，均高于监管要求[1] - 公司员工人数为182人，较上一季度有所增加[1] - 公司拥有12家全服务网点，与上一季度持平[1] - 净息差为2.64%，较上一季度有所下降[1] - 成本收入比为75.48%，较上一季度有所上升[1] - 平均权益回报率为6.42%，较上一季度有所下降[1] - 平均资产收益率为0.55%，较上一季度有所下降[1]