[0 -> 19] 然后我们接下来是中国忍者国际进行录演及投资者交流时长40分钟,有请中忍国际。大家好,我是中忍国际的陈怡妮丹妮。那很感谢大家今天来参加我们的这样一个交流会。那么因为我们公司最近也是
[25 -> 50] 我們公司最近也是剛推出中期的一個業績首先我們會先就我們公司大致的情況還有就我們公司中期的業績做個簡單的回顧以及介紹中人國際是在2000年成立的大型軟件信息技術服務公司我們是在2003年的時候在港股上市的
[52 -> 58] 下雨了吗对对对
[59 -> 87] 然後成立那麼多年以來其實我們整體營收都是保持在接近30%的高速增長那麼我們主要的業務是分成兩個大的板塊一個是我們的基石業務也就是大家理解的這種比較傳統的軟件外包服務那麼這一塊主要我們的服務對象是包括像是華為、匯豐、騰訊等等這一種行業的聯通企業客戶
[87 -> 111] 去给他们提供这种软件信息技术服务那么另外一方面呢也就是我们称为的新兴业务这一块呢主要是包括像是云智能业务然后鸿蒙业务汉语IP然后智能汽车等等的这一系列的现在市场上面比较关注的这种新型的一些业务那么
[111 -> 133] 就是整體來看其實2022年以及2023年對我們來說算是比較特殊的一年因為其實在我們公司上市以來其實營收一直都是保持著一個比較高速的增長那麼其實2022年應該2022年底應該算是我們公司營收首次出現有著一個
[133 -> 162] 下滑的一個情況或者說分數不如市場預期的一個情況那麼其實這個包括我們今年2023年中期的一個業績是84.5億那麼這方面整個業績主要是受到幾個因素的影響首先是我們的一些核心大客戶包括像是華為他們在去年下半年的時候對於他們的消費者業務進行了一個收縮那麼我們公司
[162 -> 190] 是一直以来最紧密跟随华为一起成长的这样的一个满线服务公司那么也在这样的一个影响下去年其实下半年的时候我们的这个华为的消费者业务板块的人员我们是裁撤了大概一万人左右了那么这一块的影响也是继续传导到了今年的上半年也是造成了我们公司华为应该说是华为业务收入的一个首次的下滑
[190 -> 209] 但是其實我們近期也是看到了也是華為它的一個消費者業務包括像是最近這個Mate 60 Pro它的一個上市也是重新引起了一個市場的一個熱潮那麼這一塊其實我們跟華為這塊消費者業務最核心合作的幾個方向
[209 -> 230] 就是主要是包括像是鸿蒙业务以及像是它的谈股大模型的一些方面那么我们也是预期说随着华为它的一个手机业务的一个王者归来以及就是明年这种PC端的一些业务我们的这一块消费者业务也是会出现着一个比较明显的一个回升另外一个
[233 -> 250] 这就是我们主要服务的这些大客户的一些名单然后另外一个方面就是除了我们核心大客户业务受到影响以外还有一方面就是我们其实我们的一个软件外包服务其实是跟中国的宏观经济环境其实是恶紧密的挂钩的
[250 -> 278] 那麼在這種上半年宏觀經濟增速它其實有點低於預期的一個情況下那麼我們部分大客戶他們其實這個需求是會放緩或者甚至是釋放的那麼這一方面其實也對我們的一個業績產生了一定的一個影響但是呢其實我們看到比較就是樂觀積極的一面是我們其實經濟也是有看到這個即時業務的一個
[279 -> 295] 的这样的一个趋势,所以我们其实是在整体的做一个比较充足的一个战略的一个转型,那么也就是加大我们对于整个新兴业务的一个投入,不管是云智能业务方向,还是我们的鸿蒙业务方向,还是DRP方向等等。
[295 -> 323] 那么这一块其实我们今年不管是去年下半年还是到今年上半年我们整体人智能业务包括这些新兴业务的收入占比也是在持续提升的那么从去年下半年的大概是33%左右今年是已经提升到了39%我们预计这个占比也是会持续的提升并且对我们的整个利润的结构也是会产生一个进一步的优化的情况
[324 -> 326] 不好意思啊
[326 -> 355] 這一塊就是我們整個新興業務的現在一個主要的佈局那麼包括像是雲智能業務方面我們其實最開始主要還是跟進華為雲以及一些公有雲的我們國內比較核心的公有雲廠商去做雲開發以及雲遷移服務那麼這一塊其實我們也是做到了市場龍頭的地位因為我們已經連續兩年在這個IDC的雲專業管理市場中我們的雲開發以及雲遷移都是排名第一的這樣的一個成績
[355 -> 373] 那麼後續其實我們現在更專注於的是做客戶上雲之後他們後續的一系列的服務因為這些服務其實能夠給我們產生更好的利潤的空間包括像是雲諮詢解決方案今年上半年其實它的增速是非常快的
[373 -> 389] 这个增速是超过40%那么它的毛利率也是达到了40%以上那么我们其实也是预计说后续随着我们的这些新兴业务不断的去发力然后这个利润的不断的去提升我们公司的一个利润结构也是会持续的优化的
[389 -> 415] 所以其实我们今年对于我们整个营收就是应该说是财务水平大概的一个目标其实我们对于收入来说收入这一端我们是只要保持它一个稳健的增长就可以了但是利润端的话我们是需要它有一个就是20%以上的一个增长那么也是通过我们不断的去在新业务上面的一个发展以及就是我们的财务的数据那么大家其实也是可以看到我们的
[415 -> 429] 这个云震的业务这一块的收入债收入它是在不断的提升的然后我们就是今年毛利率环比是提升了1.5个点然后毛利率是环比提升了86%左右
[435 -> 456] 那么其实我们后续整体的一个比较重要的战略规划其实还是围绕着我们跟着华为的这样的一个合作因为其实我们跟华为合作了十几年来我们已经就是即使在18年19年就是在美国刚开始制裁华为最艰难的那段时间其实我们都是一直坚持相信说华为
[457 -> 481] 他通過自己不斷的去投入研發以及去夯實他自己的一些核心的技術優勢他是能夠實現王者布萊的一個這樣的目標而我們的收入也是跟華為的研發投入是做直接掛鉤的那麼華為去年應該是說過去接近十年來吧他的投入的研發規模已經是接近萬億了
[481 -> 508] 那么其实在这个方面来看我们其实我们也是深度参与了华为它所有的这种核心业务包括它的Meta ERP这个盘古大模型鸿蒙的这个智能互联网操作系统等等的这种全系列的这种研发升级我们也是这些行业领域里面就是最跟它合作最深入的合作伙伴在这些业务里面我们都是排在第一的这样的一个供应商
[514 -> 541] 那麼未來其實因為我們公司也是做這個應該說是做央國企業務起家的那麼其實我們未來也會就是繼續緊抓我們中國整體的一個新創方案就是新創業務的一個就是應該說是新創業務發展的一個趨勢吧就是所以我們其實從就是這幾年我們一直在不斷的加強我們跟整體這些央國企客戶的這個合作的深入以及廣度
[541 -> 560] 那么未来的话其实我们一方面也会跟着华为去继续的去深入我们在新创领域的合作以及它的一些新业务的这种合作另外一方面我们也是会继续加强跟包括像是中国电信中国移动以及一些就是金融央企等等的这种合作的范围
[560 -> 574] 那么今年其实上半年来看我们跟中国移动以及中国电信的这个合作的这个营收规模也是在不断的扩展我们今年上半年中国移动的收入其实是同比提升了超过70%
[579 -> 601] 就是我剛剛大概介紹過的那就是看大家對哪一款業務就是有具體比較感興趣然後我們就是直接進入那個提問環節然後我們再做進一步的交流我們下面是問答環節然後請問哪位投資人需要提問
[605 -> 634] 領導小伙那個有一個問題就是說咱們之前不是做那個軟件外包嘛這個是我的就有點疑問嘛因為現在這種現在GPT時代的話很多那些程序它是可以直接直接直接用AI自動綁寫的其實這種時候的話就有一種說法就是說其實對於這種外包普通程序來說是有顛覆性的請問您怎麼看這種觀念
[635 -> 654] 因為其實ChangePT它應該算是今年出來的時候它算是讓市場上比較大規模的首次關注到整個AI模型的這種能力但其實我們公司自己內部已經是在AI領域研發很多年了
[654 -> 665] 包括我们其实一直有关注到说,就是像你刚刚讲的,通过AI去提升我们整个代码的这种编写的效率,其实我们自己内部一直在做这个事情。
[665 -> 695] 就是包括我们其实今年算是正式向外推出了我们叫做AI的一个软件工厂的一个模式它就是通过因为我们在服务这些客户的过程中其实有一些行业它的这个代码是可以标准化的那么我们将这些标准化的代码成定之后呢我们可以把它放到我们的这个数据库里面然后通过这个AI的这个程序员去进行自动的编写那么其实也是将会大幅的提升我们整个工作的一个效率
[695 -> 716] 那么其实大家可以看到我们其实这一块对我们其实人员上面有一个非常大的变化因为其实我们去年上半年的时候我们的人数还有9万多人那么今年其实上半年已经只有7万多人了那么其实这1万人的变化主要就是集中在我们过去非常基层的这一种
[716 -> 728] 代码的这种编写程序上面的这种工作人员。那么其实后续的话,其实我们通过AI去进行替代,其实是能够大幅的去提升我们这个方面的一个需求。
[729 -> 755] 这也是为什么其实我们近几年一直在不断的去加大我们对于新业务的一个投入的力度包括招聘上面我们也会更专注于说有着这种比较广泛技术以及这种领域的这种应该算是比较高精尖人才的一个招聘那么也是为了说后续我们能够就是更好去发力我们这些新业务
[755 -> 775] 但是再归一下我们的计时业务,就是计时业务能够在保持它的一个规模的同时,我们的人员能够精简到最低的一个程度。好的,谢谢。请问还有哪位主持人需要提问?
[787 -> 803] 您好我看公司在去年前都有一些持续的回购但今年好像就没有看到有什么回购我想我请问的是公司在回购方面有没有一个统一的政策或者是一个策略现在比较低谢谢
[804 -> 820] 您对我们公司持续的关注,因为今年其实我们也是从五月份开始到现在已经回购了五千多万了,只是因为现在是中期电报刚刚结束的一个期间,所以暂停了。
[820 -> 843] 後續其實我們還是有持續回購的一個計劃因為其實也可以從我們這個表上面看到我們2022年4月到現在已經是回購了1.2幾億然後同時也是進行了促銷那麼其實我們公司也是看到了說現階段來說股價其實是相對於一個比較我們歷史上比較低的一個水平
[843 -> 852] 然後我們也是基於說其實我們公司基本面並沒有發生什麼不好的變化甚至我們自己內部看到一些更積極的影響
[852 -> 882] 所以其實我們這也是基於說我們對公司未來發展的一個信心吧我們才會去持續進行這樣的一個回購的一個力度包括我們就是今年的這個SaaS的這個股份計劃我們也是增持了1.4億那麼這個計劃呢在8月30號的時候我們也是正式就是推出了這個股權激勵的這樣的一個計劃那麼後續這1.4億的股份呢也是會就是獎勵給我們相關有著比較優秀的這種同事
[882 -> 909] 那么其实这一系列的举措其实我们后续也会想要继续通过回购的一些方式就是去提升我们的这个EPS还有包括就是不断的去提升我们的分红的水平去取向我们自身股东的一个利益好的谢谢现场的读者还有哪个需要提问
[920 -> 945] 股權機率方面有沒有比較明確的指標呢因為這個股權機率其實是剛剛出來然後就是現階段來看這個整個條款來說還沒有太清晰但是應該側重點還是會就是趨向我們整個戰略發展的一個方向就是應該還是會集中在我們這些新業務的這種員工的貢獻上
[953 -> 978] 需要提问的投资者请麻烦举手想问一下就是公司这边跟华为手机特别是新发的这个魅影零系列的这块细分上面具体的一些合作这方面你展开讲一下
[980 -> 990] 因为其实就是我一开始也有提到就是为什么其实去年下半年业绩会受到一个比较大的影响主要还是在消费者观的业务方面
[990 -> 1013] 那么其实在美国持续制裁的一个情况下华为手机大家其实也可以看到近几年还是出现了一个比较明显的下滑的但是我们公司其实在这个阶段我们其实也有看到说华为不断的去加大它整个鸿蒙系统以及鸿蒙生态的投入那么在这方面我们也是最早参与到鸿蒙系统整体的研发上面的
[1013 -> 1028] 是我們2012年的時候就已經是鴻蒙系統整個研發團隊裡面就是人數佔比最多的了那麼也是參與到了鴻蒙系統從0到1的一個研發更新迭代以及到鴻蒙1.0到4.0版本的一個更新
[1028 -> 1051] 那么我们这一块其实主要是给鸿蒙生态做几个事情一个就是鸿蒙系统的一个持续研发更新然后另外一方面就是去做鸿蒙的这个中间线模组的这种研发以及应该叫做对研发升级以及就是供给我们想要加入到鸿蒙生态中来的这种厂商
[1052 -> 1067] 并且我们还有这些厂商去做这种接入鸿蒙生态的服务。那么其实去年华为它整体的一个鸿蒙生态的一个装机量是两个亿,那我们中软是承接了4000万的这样的一个水平。
[1067 -> 1093] 那么其实今年因为我们整体来看其实今年上半年的时候这市场其实对于消费者就是华为消费者端业务其实还并没有一个非常高的一个期望值的一个影响下这也是为什么我们其实会收缩了相关的一个业务但是我们其实预计说随着华为他的手机王者归来我们一方面我们的装机量会持续提升
[1093 -> 1114] 那麼隨著鴻蒙生態的一個不斷的擴展因為我們也有給這種上層的應用廠商去做這種定制化的這個AV的開發服務那麼越來越多人使用鴻蒙生態的一個同時呢也會刺激到說部分的廠商他們更願意的去開發相應的一個鴻蒙系統的應用那麼這一塊呢也是直接受益到我們的
[1114 -> 1138] 我們其實自己內部有做一個統計就是說這一塊我們大概是未來應該是能夠帶動超過200億的這樣的一個收入規模就單單是這個應用生態它的一個增量的一個市場然後另外一方面因為其實大家有關注到說Mate 60 Pro它這次其實是首次搭載了就是盤古大模型的一個能力的一個系統
[1139 -> 1164] 那麼其實我們公司跟盤古大模型也是做了非常深度合作的一方面我們是加入到了盤古大模型它的一個研發上面另外一方面其實大家也有注意到說今年隨著Chad GPT出來之後大家其實更關注的是大模型出來之後怎麼樣去跟行業更好地去做應用跟融合那麼其實我們公司也在持續地去推進這個事情
[1164 -> 1184] 就是包括我們其實也有就是推出一些新型的一些產品去幫助說大模型更好的接入到這一種行業當中去解決行業本身可能它的數據非實時然後在本地部署難度成本較高的這種問題那麼後續的話其實我們也會跟盤古
[1185 -> 1215] 在这种行业上面的应用会更加的广泛一些同时我们在AI算力方面我们也是跟深层做了比较紧密的合作我们现在已经是西安以及苏州它的这个深层中心的一个运营方那么在这方面也会受益于说后续盘古拉姆星不断发力不管是在手机业务端还是在消费者端还是在其他行业的一个布局那么在算力的这个需求不断的提升上我们也是会持续的受益的
[1218 -> 1224] 好的,谢谢。请问还有哪位投资者需要提问,请举手示意。
[1245 -> 1271] 是會有一個下半年的營收指引嗎我們其實就是對於我們是有個全年的營收指引就是我們全年還是要因為我們去年全年的一個收入是兩百億嘛其實我們今年對我們收入其實是沒有上調一個太大的一個預期就是保持在兩百億或者兩百億出頭的水平就好了我們今年的主要目標還是去提升我們的一個利潤水平
[1271 -> 1289] 然后就是将我们的利润提升到大概9个多亿,也就是大概20%的一个增速。因为其实我们,因为最近也有投资人会问嘛,就是说Mate 60 Pro出来之后其实是利好我们公司的,那么我们没有什么上条说相关的一个指引。
[1289 -> 1317] 但其實我們公司的管理層相對來說還是比較偏向於謹慎以及務實的一個類型並不會說因為這個市場剛新聞一出來我們就馬上去上調我們給投資人的一個預期但是如果後續就是真的因為現在我們可以看到這個手機它的一個出貨量在不斷的提升如果後續其實我們其實我們現在也是有信心說應該會做的比我們現在預期的更好一些
[1319 -> 1343] 好的谢谢请问还有哪位组织人需要提问请举手示意我问一个虚一点的哦对我们这个灵犀啊就是这个半无形这个训练你觉得接下来会有什么样的一些就是移动场景use case
[1344 -> 1357] 或者說在未來一到兩年的時候會比較好落地對我們的業務有比較好的推動因為其實靈犀就是我們解放後推出的這樣的一個平台它現在其實已經實現落地了
[1358 -> 1376] 然后他们落地的方向可能并不会说像市场预计的真的去给我们产生实际性的一个收入更多的是还是帮助大模型去助力大模型在这些行业上面的一个落地应用所以其实还是更多的是在服务大客户大模型的一个方向去做推进的
[1383 -> 1407] 如果没有投资者需要提问的话那我们中软国际的路演就先到这里了然后后续需要跟中软这边有进一步交流的话我们可以一步场外交换名片之类的谢谢大家今天的开会那么后续要是有什么进一步的问题可以随时沟通谢谢中软国际