市场环境数据 - 截至2021年12月，我国网民规模达10.32亿，较2020年12月增长4296万，互联网普及率达73.0%[11] - 国内新中产边缘人群1.8亿，中产家庭数量达3320万户[12] 集团整体财务数据关键指标变化 - 截至2022年6月30日止六个月，集团收入约为人民币128.5百万元，较2021年同期约人民币161.8百万元减少20.6%[14] - 2022年货物销售为126,815千元，2021年为161,250千元；2022年维护及安装服务为1,637千元，2021年为590千元；2022年总收入为128,452千元，2021年为161,840千元[15] - 截至2022年6月30日止六个月，集团销售成本约为人民币112.8百万元，较2021年同期约人民币145.7百万元减少22.6%[16] - 截至2022年6月30日止六个月，集团毛利约为人民币15.7百万元，较2021年同期约人民币16.2百万元减少3.1%[17] - 截至2022年6月30日止六个月，其他收入约为310万元，较去年同期490万元减少36.7%[18] - 截至2022年6月30日止六个月，其他净收益约为50万元，较去年同期450万元减少88.9%[19] - 截至2022年6月30日止六个月，销售及市场推广开支约为1900万元，较去年同期2530万元减少24.9%[20] - 截至2022年6月30日止六个月，行政开支约为2080万元，较去年同期1670万元增加24.6%[21] - 截至2022年6月30日，资本负债比率为211.6%，2021年12月31日为192.0%[36] - 截至2022年6月30日，现金及现金等值项目约为1540万元，较2021年12月31日的1460万元增加5.5%[28] - 截至2022年6月30日，存货约为5630万元，较2021年12月31日的5150万元增加9.3%[29] - 截至2022年6月30日，预付款项、按金及其他应收款项约为2770万元，较2021年12月31日的4770万元减少41.9%[30] - 截至2022年6月30日，集团有278名雇员，较2021年12月31日的302名减少7.9%[45] - 截至2022年6月30日，非流动资产中物业、厂房及设备为119,554千元，较2021年12月31日的128,893千元有所下降[80] - 截至2022年6月30日，流动资产中存货为56,289千元，高于2021年12月31日的51,466千元[80] - 截至2022年6月30日，资产总值为327,310千元，低于2021年12月31日的360,474千元[80] - 截至2022年6月30日，本公司权益持有人应占储备为 - 412,684千元，较2021年12月31日的 - 380,909千元亏损增加[80] - 截至2022年6月30日，权益总额为 - 365,357千元，低于2021年12月31日的 - 332,891千元[80] - 2022年6月30日负债总额为6.92667亿元，2021年12月31日为6.93365亿元[82] - 截至2022年6月30日止六个月收入为1.28452亿元，2021年同期为1.6184亿元[85] - 2022年上半年毛利为1565.3万元，2021年同期为1617.9万元[85] - 2022年上半年经营亏损为2061.4万元，2021年同期为1638.5万元[85] - 2022年上半年期内亏损为3246.6万元，2021年同期为2905.6万元[85] - 2022年6月30日基本及摊薄每股亏损为0.14元，2021年同期为0.16元[85] - 2022年上半年经营活动所用现金净额为2024.7万元，2021年同期所得为2916.5万元[92] - 2022年上半年投资活动所得现金净额为580.8万元，2021年同期所用为231.5万元[92] - 2022年上半年融资活动所得现金净额为1524.1万元，2021年同期所用为4430.4万元[92] - 2022年6月30日期末现金及现金等值项目为1542.1万元，2021年同期为1900.3万元[92] - 2022年上半年总收入为1.28452亿元，较2021年同期的1.6184亿元有所下降[173] - 2022年上半年除所得税前亏损经扣除各项成本后得出，其中已售商品成本为1.12586亿元，较2021年同期的1.45351亿元下降[181] - 2022年上半年财务成本净额为1185.8万元，较2021年同期的1265.3万元有所下降[181] - 2022年上半年中国企业所得税抵免6000元，2021年同期所得税开支为1.8万元[183] - 2022年上半年公司权益持有人应占亏损为3175.5万元，2021年同期为2612.2万元；每股基本及摊薄亏损为0.14元，2021年同期为0.16元[187] 各业务线数据关键指标变化 - 2022年上半年货物销售收入为1.26815亿元，较2021年同期的1.6125亿元下降；维护及安装服务收入为163.7万元，较2021年同期的59万元增长[173] - 2022年上半年投资物业租金收入为186.8万元，较2021年同期的107.8万元增长；保养及维修服务收入为22.8万元，较2021年同期的334万元下降[178] 行业政策与市场趋势 - 下半年伴随疫情影响减弱，地产政策边际宽松，消费补贴政策发力，家电行业有望复苏[52] - 2022年4月18日“23条举措”提出对房地产供需两侧支持政策，4月29日关注改善性需求并拓宽房企资金融通渠道，5月25日提出促进房地产市场平稳健康发展的11条具体措施[53] - 全国约40个地区发布消费券，累计发放金额超50亿，针对家电行业发放金额超5亿，补贴折扣率大多在10%-15%[54] 购股权相关 - 2015年5月14日按33.8港元认股价格授出500万份购股权，2020年1月1日107.5万份未行使，于2020年5月13日全部失效[57] - 2015年12月22日按19.0港元认股价格授出728.4万份购股权，2020年1月1日56.9万份未行使，于2020年期间全部失效[57] 公司股本与股权结构 - 截至2022年6月30日，公司法定股本为1200万美元，分为6亿股股份[59] - 截至2022年6月30日，董事袁力通过受控制公司权益持有65001624股股份，占公司权益约29.64%[63] - 截至2022年6月30日，Mogen Ltd.通过受控制公司权益持有65001624股股份，占公司权益约29.64%[64] - 截至2022年6月30日，圣行国际集团有限公司作为实益拥有人持有65001624股股份，占公司权益约29.64%[64] - 重庆圣商信息科技有限公司持有65,001,624股股份，占公司权益约29.64%[66] - 截至2022年6月30日公司法定普通股数目为600,000,000股，已发行及缴足普通股数目为219,279,744股[143] - 2021年5月31日公司法定股本由4,000,000美元增至12,000,000美元[143] 公司运营相关说明 - 2022年1月1日至6月30日及直至报告刊发日期，公司维持充足的公众持股量[75] - 截至2022年6月30日止六个月，公司或其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券[76] - 截至报告日期，公司除日常业务活动外，无重大报告期后事项[77] - 截至2022年6月30日止六个月，审核委员会由独立董事赵金勇、陈睿及冯德才组成[74] 财务支持与贷款相关 - 重庆圣商承诺18个月内向集团提供最多4亿元财务支持[99] - 截至2022年6月30日，重庆圣商对集团余下尚未偿还贷款为2.21515亿元，圣行国际对集团授出贷款1632.9万元，集团附属公司银行贷款200万元[169][170][171] - 2022年1月4日，北京圣商创业授出100000000元贷款，年利率5%[167] - 截至2022年6月30日，A方未偿还贷款及应计利息为9242千元，贷款利率5.5%[156][157] - 重庆圣商对集团授出的贷款期限介乎1至3年，年利率介乎5%至6.5%；圣行国际对集团授出的贷款为期2年，年利率4.5%；银行借款年利率为3.65%[169][170][171] 金融资产与负债相关 - 2022年6月30日指定按公平值计入其他全面收益的股权投资为60万人民币，按摊销成本计量的金融资产为3936.2万人民币，按摊销成本计量的金融负债为66664.7万人民币[107] - 2021年12月31日指定按公平值计入其他全面收益的股权投资为60万人民币，按摊销成本计量的金融资产为3599.9万人民币，按摊销成本计量的金融负债为65814.3万人民币[107] - 2022年6月30日现金及银行结余（港元）为527.9万人民币，（美元）为20万人民币；应计费用及其他应付款项（港元）为 - 583.4万人民币；借款（港元）为 - 3354.1万人民币[110] - 2021年12月31日现金及银行结余（港元）为77.1万人民币，（美元）为20万人民币；应计费用及其他应付款项（港元）为 - 1683万人民币；借款（港元）为 - 1349.7万人民币[110] - 2022年6月30日，若人民币相对港元贬值/升值5%，期内税前亏损将增加/减少约170.5万人民币[110] - 2021年，若人民币相对港元贬值/升值5%，年内税前亏损为147.8万人民币[110] - 2022年6月30日固定利率银行借款为200万人民币，其他借款/垫款约为41153.3万人民币[111] - 2021年12月31日固定利率银行借款为200万人民币，其他借款/垫款为40367.9万人民币[111] - 2022年6月30日及2021年12月31日银行结馀无计提拨备[114] - 2022年6月30日及2021年12月31日，公司账面总值分别为1995.4万元及2000.7万元的贸易应收账款按个别基准评估，已全数以减值[116] - 2022年6月30日，其他借款加权平均利率5.81%，合约未贴现现金流量合计4.13714亿元，账面价值4.03917亿元；应付债券加权平均利率12.6%，合约未贴现现金流量合计860.5万元，账面价值761.6万元；银行借款加权平均利率3.65%，合约未贴现现金流量合计207.3万元，账面价值200万元[119] - 2021年12月31日，其他借款加权平均利率5.33%，合约未贴现现金流量合计4.39921亿元，账面价值3.95154亿元；应付债券加权平均利率12.6%，合约未贴现现金流量合计961.5万元，账面价值852.5万元；银行借款加权平均利率3.65%，合约未贴现现金流量合计207.3万元，账面价值200万元[119] - 2022年6月30日，公司资本架构包含现金及现金等价物约1542.1万元（2021年12月31日：1461.9万元），公司拥有人应占权益约负结余3.8351亿元（2021年12月31日：负结余3.51735亿元）[122] - 2022年6月30日贸易应收账款净额为6,890千元，2021年12月31日为6,772千元[133] - 2022年6月30日贸易应收账款中已逾期账面金额为21,498,000元，2021年12月31日为21,705,000元[135] - 2022年6月30日预付款项、按金及其他应收款项总计27,568千元，2021年12月31日为47,716千元[138] - 2022年6月30日受限制银行存款为241,000元，2021年12月31日为711,000元[139] - 2022年6月30日现金及现金等值项目为15,421千元，2021年12月31日为14,619千元[140] - 2022年6月30日贸易应付账款为124,7

财务数据关键指标变化 - 2021年毛利率为12.1%，2020年为6.6%[6] - 2021年经营亏损约为人民币3870万元，2020年约为人民币6350万元[10] - 2021年亏损约为人民币6220万元，2020年约为人民币8500万元[11] - 2021年收入约为3.012亿人民币，较2020年的3.517亿人民币减少14.4%，主要受疫情影响[32] - 2021年销售及服务成本约为2.647亿人民币，较2020年的3.284亿人民币下降19%，因收入结构调整、毛利率提升[33] - 2021年毛利约为3650万人民币，较2020年的2340万人民币增加56%[34] - 2021年销售及市场推广开支总额约为4930万人民币，较2020年的5000万人民币减少1.4%[37] - 2021年行政开支总额约为3350万人民币，较2020年的4610万人民币减少27.2%，控本控费成果显现[39] - 2021年经营亏损约为3870万人民币，较2020年的6350万人民币减少39%，得益于控本控费等[40] - 2021年财务成本净额约为2340万人民币，较2020年的2140万人民币增加9%[41] - 2021年现金及现金等值项目约为1460万人民币，较2020年的3650万人民币减少60%[45] - 2021年存货约为5150万人民币，较2020年的5610万人民币减少8%[46] - 2021年资本负债比率为192.0%，较2020年的173.7%有所增加[50] - 2021年12月31日，集团借款达4.057亿人民币，较2020年的4.006亿人民币增加1.3%[51] - 2021年12月31日，账面价值总计1.73亿人民币的若干使用权资产、楼宇及投资物业已抵押，2020年为1.13亿人民币[52] - 2021年，集团来自前五名最大客户的总销售额占收入总额约5.79%，最大客户占约3.42%[149] - 2021年，集团来自前五名最大供应商的采购总额占采购总额约38.44%，最大供应商占约10.44%[149] - 2021年公司产生亏损6217.9万元[174] - 截至2021年12月31日，公司拥有流动负债净额2.62967亿元[174] - 截至2021年12月31日，公司拥有负债净额3.32891亿元[174] - 2021年公司收入为301,173千元，2020年为351,727千元，同比下降14.37%[190] - 2021年公司毛利为36,459千元，2020年为23,357千元，同比增长56.01%[190] - 2021年公司经营亏损为38,713千元，2020年为63,485千元，同比收窄38.99%[190] - 2021年公司年度亏损为62,179千元，2020年为84,952千元，同比收窄26.81%[190] - 2021年公司资产总值为360,474千元，2020年为414,664千元，同比下降13.07%[191] - 2021年公司权益总额为 -332,891千元，2020年为 -305,467千元，亏损扩大8.98%[191] - 2021年公司负债总额为693,365千元，2020年为720,131千元，同比下降3.72%[193] - 2021年公司流动负债净值为 -262,967千元，2020年为 -140,340千元，亏损扩大87.4%[193] - 2021年公司发行股份使股本增加4,662千元，股份溢价增加30,093千元[194] - 2020年公司发行股份使股本增加7,746千元，股份溢价增加51,537千元[194] - 2021年除税前亏损62,154千元，2020年为84,931千元[196] - 2021年经营所得现金9,750千元，2020年为所用现金5,126千元[196] - 2021年经营活动所得现金净额6,208千元，2020年为所用现金净额5,502千元[196] - 2021年投资活动所用现金净额655千元，2020年为所得现金净额4,156千元[197] - 2021年融资活动所用现金净额27,391千元，2020年为所得现金净额14,126千元[197] - 2021年现金及现金等值项目减少净额21,838千元，2020年为增加净额12,780千元[197] - 2021年初现金及现金等值项目36,457千元，年末为14,619千元[197] - 2020年初现金及现金等值项目23,677千元，年末为36,457千元[197] - 2021年第三方及关联方垫款及其他借款56,415千元，2020年为186,559千元[197] - 2021年股东贷款所得款项8,356千元，2020年为25,445千元[197] 业务市场相关数据 - 至2035年，“共同富裕”国家战略下至少还有人民币80万亿元零售消费市场空间[19] - 家用电器在居民碳排放占比中高达30%[19] - 2020年线上家电零售额占比达50.4%，首次超过线下[64] - 2021年第四季度线下门店家电产品零售额重新超过线上渠道[64] - 截至2021年6月，我国网民规模达10.11亿，互联网普及率达71.6%[65] - 高性能（P4、F4级别）的空气净化器销售额占比在2021年第三季度达到2019年以来的最高水平[61] 公司基本信息 - 公司股份代号为1280[5] - 公司注册办事处位于Cayman Islands, Floor 4 Willow House Cricket Square, P.O. Box 2804 Grand Cayman KY1 - 1112[5] - 公司中国主要营业地点及总部位于中国江苏省扬州市文昌中路539号汇银大厦6楼[5] - 公司香港主要营业地点为香港皇后大道东183号合和中心54楼[5] - 公司网站为www.hyjd.com[5] - 公司主要活动是在中国从事家电、手机、电脑、进口及一般商品零售及提供家电维修及安装服务[111][114] 股息分配情况 - 董事会不建议派付2021年度末期股息，2020年也无派付[55] - 公司年内未宣派中期股息，董事不建议支付末期股息[117] - 2021年12月31日，无可供分配给股东的储备[121] - 董事会目标为向股东根据香港财务报告准则宣派及建议派付合共金额不少于公司年度净盈利15%的股息[105] 公司治理结构 - 董事会由七名成员组成，包括三名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事[72] - 公司成立审核、薪酬、提名三个董事会委员会，各委员会均有明确书面职权范围[81] - 审核委员会由赵金勇、陈睿、冯德才组成，年内举行两次会议审阅2020年年度和2021年中期财务业绩[83] - 薪酬委员会由袁力、赵金勇、陈睿组成，报告年度举行两次会议检讨薪酬政策等并提建议[86][87] - 提名委员会由陈睿、赵金勇、冯德才组成，年内举行两次会议检讨董事会架构等[88][89] - 公司采纳董事会多元化政策，提名委员会将每年检讨董事会架构等并提建议[90] - 董事会向提名委员会授权董事甄选举任责任及权利，公司采纳董事提名程序[92] - 董事会负责履行企业管治守则相关职能，已检讨公司多项政策和常规[93] - 公司审核委员会由三名独立非执行董事组成，赵金勇先生为主席[153] 董事相关信息 - 2021年，薪酬在0 - 10万人民币的董事及高级管理层有7人，10.0001 - 50万人民币的有7人[59] - 袁力、徐红红及赵金勇须于下一届股东周年大会上退任并应选连任[79] - 每位新任命董事首次任命时接受入职培训，公司鼓励董事持续专业发展[80] - 截至2021年12月31日止年度，尹女士、张女士及黄女士接受不少于15小时的相关专业培训[103] - 袁力先生出席董事会会议3/4次、薪酬委员会会议1/1次、股东周年/特别大会2/2次[94] - 徐新颖先生出席董事会会议3/4次、股东周年/特别大会0/2次[94] - 刘思镁女士出席董事会会议4/4次、股东周年/特别大会2/2次[94] - 孙乐久先生出席董事会会议4/4次、股东周年/特别大会0/2次[94] - 徐红红女士出席董事会会议2/4次、股东周年/特别大会0/2次[94] - 赵金勇先生出席董事会会议4/4次、提名委员会会议1/1次、薪酬委员会会议1/1次、审核委员会会议2/2次、股东周年/特别大会2/2次[94] - 陈睿先生出席董事会会议3/4次、提名委员会会议1/1次、薪酬委员会会议1/1次、审核委员会会议2/2次、股东周年/特别大会2/2次[94] - 公司在年内及报告日期的执行董事有袁力先生、徐新颖先生、刘思镁女士，孙乐久先生于2021年8月26日辞任[126] - 公司在年内及报告日期的非执行董事是徐红红女士，独立非执行董事是赵金勇先生、陈睿先生、冯德才先生[126] - 袁力40岁，2017年8月26日任执行董事，2017年12月29日任董事会主席[159] - 刘思镁51岁，2020年3月9日起任行政总裁，曾于2018年11月15日 - 2020年3月8日任财务总监[159][161] - 徐新颖41岁，2017年8月26日任非执行董事，2017年12月29日任执行董事，2019年11月27日任副董事长[159] - 孙乐久43岁，2020年3月9日 - 2021年8月26日任执行董事[159] - 徐红红36岁，2019年3月8日起任非执行董事[159] - 赵金勇50岁，2017年12月29日起任独立非执行董事[159] - 陈睿47岁，2018年7月4日起任独立非执行董事[159] - 冯德才63岁，2019年2月19日起任独立非执行董事[159] - 执行董事孙乐久先生于2021年8月26日辞任[152] 股权相关信息 - 2021年4月7日，公司与圣行国际订立认购及资本化协议，按每股1.14港元的认购价配发及发行36,546,624股认购股份，总认购价41,663,151.36港元[129] - 截至认购及资本化协议签订之日，公司偿欠圣行国际金额约为40,734,167港元，认购价总额的余额928,984.36港元将由认购方于完成时以现金支付[129] - 圣行国际持有约28,455,000股股份，占公司已发行股份总数约15.57%，认购事项构成公司的一项关连交易[129] - 截至2021年12月31日，袁力通过相关公司间接持有公司65,001,624股股份，占公司权益约29.64%[132][133][136] - 截至2021年12月31日，Mogen Ltd.、圣行国际集团有限公司、重庆圣商信息科技有限公司均持有公司65,001,624股股份，占公司权益约29.64%[134][136] - 截至2021年12月31日，欧普善伟（国际）控股有限公司、Shan Weiwei持有公司23,755,306股股份，占公司权益约10.83%[134][136] - 截至2021年12月31日，香港瑞宏艺兴国际有限公司、Sun Yan持有公司23,400,210股股份，占公司权益约10.67%[134][137] - 截至2021年12月31日，香港腾创德馨国际有限公司、Chen Bo持有公司17,679,604股股份，占公司权益约8.06%[134][138] - 截至2021年12月31日，宝世（天津）电子商务有限公司、天津渤海商品交易所股份有限公司、BOCE(Hong Kong) Co., Limited持有公司13,095,000股股份，占公司权益约5.97%[134][135][138] - 截至2021年12月31日，中华瑞科投资发展有限公司、曹宽平、茅善珍持有公司11,955,181股股份，占公司权益约5.45%[135][138] - 2021年6月2日公司向圣行国际配发及发行36,546,624股普通股，总面值730,932.48美元，市值41,663,151.36港元，认购价1.14港元，所得款项总额约928,984.36港元，净额约690,984.36港元[141] - 认购事项完成后，圣行国际持有65,001,624股股份，占已发行股份总数的29.64%[142] - 基于公开资料及董事所知，报告日期公司已发行股份维持上市规则规定的充足公众持股量[151] - 袁力持有65,001,624股股份，占公司截至2021年12月31日已发行股本总额的29.64%[160] - 天津

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年6月30日止六个月，公司收入约为人民币161.8百万元，较2020年同期的约人民币118.4百万元增加36.7%[14] - 截至2021年6月30日止六个月，公司销售成本约为人民币145.7百万元，较2020年同期的约人民币111.8百万元增加30.3%[17] - 截至2021年6月30日止六个月，公司毛利约为人民币16.2百万元，较2020年同期的约人民币6.6百万元增加145.5%[18] - 截至2021年6月30日止六个月，公司其他收入约为人民币4.9百万元，较2020年同期的约人民币4.1百万元增加19.5%[19] - 截至2021年6月30日止六个月，公司其他净收益约为人民币4.5百万元，2020年同期约为人民币1.1百万元[20] - 截至2021年6月30日止六个月，销售及市场推广开支约为2530万元，较去年同期的3150万元减少19.7%[21] - 截至2021年6月30日止六个月，行政开支约为1670万元，较去年同期的3070万元减少45.6%[22] - 截至2021年6月30日止六个月，经营亏损约为1640万元，较去年同期的5040万元减少67.5%[23] - 截至2021年6月30日止六个月，财务成本净额约为1270万元，较去年同期的620万元增加105%[24] - 2021年6月30日，现金及现金等值项目约为3120万元，较2020年12月31日的5090万元减少38.7%[29] - 2021年6月30日，存货约为5210万元，较2020年12月31日的5610万元减少7.1%[30] - 2021年6月30日，预付款项、按金及其他应收款项约为2590万元，较2020年12月31日的5440万元减少52.3%[31] - 2021年6月30日，贸易应收账款及应收票据约为810万元，较2020年12月31日的1070万元减少24.3%[32] - 2021年6月30日公司资产总值为347,446千元，较2020年12月31日的414,664千元下降16.21%[86] - 2021年上半年公司收入为161,840千元，较2020年的118,423千元增长36.66%[91] - 2021年上半年公司毛利为16,179千元，较2020年的6,590千元增长145.51%[91] - 2021年上半年公司期内亏损为29,056千元，较2020年的56,679千元减少48.74%[91] - 2021年6月30日公司负债总额为647,217千元，较2020年12月31日的720,131千元下降10.13%[88] - 2021年上半年经营活动产生现金净额为29,165千元，较2020年的10,844千元增长169.09%[96] - 2021年上半年投资活动（所用）/所得现金净额为 - 2,315千元，2020年为206千元[96] - 2021年上半年融资活动所用现金净额为 - 44,304千元，较2020年的 - 6,626千元下降568.64%[96] - 2021年6月30日期末现金及现金等值项目为19,003千元，较2020年末的28,101千元下降32.37%[96] - 2021年上半年基本及摊薄每股亏损为 - 0.16元，较2020年的 - 0.42元减少61.90%[91] - 截至2021年6月30日止六个月，集团产生亏损净额约人民币29,056,000元，流动负债超过其流动资产约人民币257,416,000元[100] - 2021年6月30日，指定按公平值计入其他全面收益的股权投资为人民币600千元，与2020年12月31日持平；按摊销成本计量的金融资产为人民币65,238千元，2020年12月31日为人民币94,722千元；按摊销成本计量的金融负债为人民币647,217千元，2020年12月31日为人民币682,407千元[109] - 2021年6月30日，以港元计价的现金及银行结余为人民币1千元，2020年12月31日为人民币21千元；以美元计价的现金及银行结余为人民币25千元，2020年12月31日为人民币3千元[113] - 2021年6月30日，以港元计价的借款为人民币 - 8,782千元，2020年12月31日为人民币 - 8,532千元；2020年12月31日，以港元计价的应计费用及其他应付款项为人民币 - 25,445千元[113] - 2021年6月30日，若人民币相对港元贬值/升值5%，期内税前亏损将增加/减少约人民币439,000元；2020年人民币相对港元贬值/升值5%，年内税前亏损为人民币1,698,000元[114] - 截至2021年6月30日，固定利率银行借款为人民币490万元，2020年12月31日为人民币400万元；其他借款/垫款约为人民币3.24796亿元，2020年12月31日为人民币3.54373亿元[115] - 2021年6月30日及2020年12月31日，贸易应收账款账面总值分别为人民币1896万元及人民币1887.6万元，该等贸易应收账款结余被视为信贷减值并已全数减值[118] - 2021年6月30日，集团现金及现金等价物约为1900.3万元，公司拥有人应占权益约为负3.17824亿元；2020年12月31日，这两项数据分别为3645.7万元和负3.26454亿元[125] - 2021年6月30日，无形资产账面净值为111.2万元，2020年12月31日为119.1万元[129] - 2021年6月30日，存货总计5213万元，2020年12月31日为5606.3万元；确认为开支并计入损益的存货额2021年6月30日为14607.8万元，2020年12月31日为32744.3万元[131] - 2021年6月30日，贸易应收账款及应收票据总额为813.2万元，2020年12月31日为1069.8万元[135] - 2021年6月30日，贸易应收账款（扣除信贷亏损拨备前）总额为2709.2万元，2020年12月31日为2931.4万元[137] - 2021年6月30日，贸易应收账款结余中已逾期账面金额为2080.5万元，2020年12月31日为2353.3万元[138] - 2021年6月30日，预付款项、按金及其他应收款项为2595.4万元，2020年为5441.2万元[140] - 2021年6月30日，受限制银行存款为193.8万元，2020年12月31日为621.7万元；另有1021.1万元已作为应付票据的抵押品质押[141] - 2021年6月30日，现金及现金等价物为1900.3万元，2020年12月31日为3646.3万元[142] - 2021年6月30日贸易应付账款及应付票据总计1.22362亿元，2020年12月31日为1.27198亿元[149] - 2021年6月30日应计费用及其他应付款项总计5684.8万元，2020年12月31日为5056.9万元[154] - 2021年6月30日借款总计3.38478亿元，2020年12月31日为4.00606亿元[155] - 2021年6月30日其他借款总计3.24796亿元，2020年12月31日为3.88074亿元[158] - 2021年上半年总收入1.6184亿元（2020年为1.18423亿元）[184] - 2021年上半年投资物业租金收入为107.8万人民币，2020年为105.3万人民币[186] - 2021年上半年出售物业、厂房及设备的亏损净额为0.8万人民币，2020年为48.2万人民币[187] - 2021年上半年已售商品成本为1.45351亿人民币，2020年为1.1124亿人民币[189] - 2021年上半年雇员福利开支为1215.1万人民币，2020年为2111.7万人民币[189] - 2021年上半年银行借款的利息开支为8.9万人民币，2020年无此项开支[190] - 2021年上半年第三方及关联方垫款的利息开支为898.8万人民币，2020年为1104.7万人民币[190] - 2021年上半年应付债券的利息开支为24.9万人民币，2020年为27.3万人民币[190] - 2021年上半年中国即期所得税为1.8万人民币，2020年为5.6万人民币[192] - 2021年上半年公司权益持有人应占亏损为2612.2万人民币，2020年为5546.1万人民币[196] - 2021年上半年每股基本及摊薄亏损为0.16元人民币，2020年为0.42元人民币[196] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年上半年货物销售收入为161,250千元，2020年同期为115,017千元；维护及安装服务收入为590千元，2020年同期为3,406千元[15] - 2021年上半年家电业务收入1.6125亿元，维护及安装服务收入59万元 [184] 公司发展战略 - 公司发挥控股子公司安徽四海的优势，推动门店精细化管理，“1+1>2”叠加效应逐渐显现[9] - 公司利用家电再下乡政策，布局农村增量市场，推进现有市占率[10] - 国内新中产边缘人群约1.8亿，中产家庭数量达至约3,320万户，公司加大多元化家电产品布局[13] 公司基本信息 - 公司股份代号为1280[7] - 公司于2008年2月5日在开曼群岛注册成立，2010年3月25日起于香港联合交易所上市[98][99] - 公司主要从事投资控股，集团主要在中国从事家用电器、手提电话等零售及维修安装服务[98] 行业市场数据 - 今年三月住宅竣工面积、商品住宅销售面积累计值分别同比提升27.1%、95.5%，较2019年同期提升6.47%、24.58%[50] - 2016 - 2020年，我国居民人均可支配收入从2.38万元上升至3.22万元，扣除价格因素后实际增长2.1%[51] - 2015 - 2020年，我国每用户年均线上家电消费额从1469元上升至2218元[51] - 2020年，我国近60%的家电消费者年龄在35岁以下[51] - 2020年，实物商品网上零售额占社会消费品零售总额比重达24.9%，较2015年上升14.1个百分点[53] - 2020年，线上渠道家电产品零售额占比达50.4%，首次超线下渠道[53] - 2021年第一季度，家电产品线下零售额达872.7亿元，同比增长47.4%；线上销售规模为769.1亿元，同比增长32.5%[53] 购股权相关 - 2015年5月14日按33.8港元认股价授出500万份购股权，2020年1月1日107.5万份未行使，2020年5月13日全部失效[57] - 2015年12月22日按19.0港元认股价授出728.4万份购股权，2020年1月1日56.9万份未行使，2020年期间全部失效[57] - 截至2021年6月30日止六个月，购股计划无尚未行使购股，无授出、行使、注销或失效购股[58] 股份发行与认购 - 截至2021年6月30日止六个月，公司按每股1.14港元配發及發行36,546,624股新股份，所得款项净额约为69.1万港元[37] - 2021年6月2日，公司配發及發行36,546,624股普通股，總面值730,932.48美元，市值41,663,151.36港元，所得款項總額約928,984.36港元，淨額約690,984.36港元[59] - 2020年9月，公司配發及發行30,455,520股普通股，總面值609,110美元，所得款項總額約3930萬港元，淨額約3890萬港元[62] - 2020年5月18日和9月，公司两次认购新股份所得款项净额分别约为2731.3764万港元和3890万港元[147] - 2021年5月31日，公司法定股本由400万美元增至1200万美元[65] - 2021年5月31日，

公司整体财务数据关键指标变化 - 2020年公司收入约为人民币35170万元[7] - 2020年公司毛利率为6.6%，2019年为8.2%[7] - 2020年公司经营亏损约为人民币6350万元，2019年约为人民币9480万元[9] - 2020年集团收入约为3.517亿元，较2019年的约4.707亿元减少25.3%[26] - 2020年销售及服务成本约为3.284亿元，较2019年的约4.32亿元下降24.0%[28] - 2020年毛利约为2340万元，较2019年的3870万元减少39.7%[29] - 2020年其他收入约为520万元，2019年为约900万元[30] - 2020年其他收益净额约为570万元，2019年约为530万元[31] - 2020年销售及市场推广开支总额约为5000万元，较2019年的约7740万元减少35.3%[32] - 2020年行政开支总额约为4610万元，较2019年的约6460万元减少28.8%[33] - 2020年经营亏损约为6350万元，较2019年的约9480万元减少33.0%[34] - 2020年财务成本净额约为2140万元，较2019年约1410万元增加51.8%[35] - 2020年公司权益持有人应占亏损约为8320万元，2019年为1.088亿元[38] - 2020年末集团现金及现金等值项目约为3650万元，较2019年末的2370万元增加54.0%[39] - 2020年末集团存货约为5610万元，较2019年末的7730万元减少27.4%[40] - 2020年末集团预付款项、按金及其他应收款项约为5440万元，较2019年末的7480万元减少27.3%[41] - 2020年末集团贸易应收账款及应收票据约为1070万元，较2019年末的890万元增加20.5%[42] - 2020年末集团贸易应付账款及应付票据约为1.272亿元，较2019年末的1.311亿元减少3.0%[43] - 2020年末集团资本负债比率为173.7%，较2019年末的158.8%有所增加[44] - 2020年末集团借款本金总额达3.669亿元[45] - 2020年末集团雇员275名，较2019年末的480名减少42.7%[55] - 2020年公司产生亏损8495.2万元[185][186] - 截至2020年12月31日，公司拥有流动负债净额1.4034亿元及负债净额3.05467亿元[185][186] - 公司截至2020年12月31日止年度的收入约为人民币351,727,000元[187] - 2020年12月31日，公司物业、厂房及设备账面价值约为人民币124,448,000元，使用权资产账面价值约为人民币65,692,000元，二者占公司总资产约45.85%[188] - 2020年12月31日，公司存货账面价值为人民币56,063,000元，占公司总流动资产32.58%[189] 各业务线数据关键指标变化 - 2020年货物销售传统业务收入为3.46601亿元，2019年为4.61552亿元；保养及安装服务收入为512.6万元，2019年为917.9万元[27] - 2020年，集团来自前五名最大客户的总销售额占集团收入总额约6.14%，来自最大客户的销售额占集团收入总额约2.80%[160] - 2020年，集团来自前五名最大供应商的采购总额占集团采购总额约20.83%，来自最大供应商之采购额占集团采购总额约5.33%[160] 公司发展战略与规划 - 公司拟构建专注私域流量相关环节的数据化中台以降本提效[13] - 公司将依托自有品牌优势增加农村家电消费[16] - 公司将发展和布局科技赋能下的新消费模式[16] - 公司将伴随家电下乡等政策落实，挖掘农村潜力市场，获取增量市场份额[61] - 公司将探索适合门店特性的营销模式，结合线下门店与在线直播，增强爆品带货力度[62] - 公司将建立数据处理赋能中台，推动门店数字化零售，提升企业竞争效率[63] - 公司将顺应消费与产品升级趋势，探索家电多品牌分层化和套系化营销模式[64] - 2020年10月商品房销售面积同比增长15.27%，公司将把握地产后周期和家电更新换代利好提升业绩[65] 行业环境与市场机遇 - 2021 - 2025年与新冠病毒共生，家电行业有新需求[14] - 十四五规划围绕家电消费提出多项举措及方案[14] - 5G技术发展为零售业带来全新发展机遇[15] - 十四五规划期间中国特定四类人群对应巨大市场规模[15] 公司企业管治相关 - 公司致力达致高标准企业管治，保障股东利益及提高公司价值和问责性[70] - 截至2020年12月31日止年度，公司已遵守企业管治守则所载守则条文[71] - 董事会负责领导、控制公司及监督集团业务、策略决定和表现[72] - 董事会现由8名成员组成，包括4名执行董事、1名非执行董事及3名独立非执行董事[74] - 董事名单按类别于公司根据上市规则发出的公司通讯中披露[75] - 截至2020年12月31日，董事会遵守上市规则，委任至少三名独立非执行董事，占董事会人数至少三分之一，且至少一名有专业资格或财务知识[76] - 2020年公司遵守企业管治守则，主席与行政总裁角色区分，袁力任主席，刘思镁任行政总裁[77] - 各执行董事与公司订三年服务合约，可提前三个月书面通知终止[78] - 各非执行董事与公司订三年委任函，可提前三个月书面通知终止[79] - 徐新颖、刘思镁及冯德才须于下届股东周年大会退任并参选连任[80] - 董事会成立审核、薪酬及提名三个委员会，均有书面职权范围[82] - 审核委员会由赵金勇、陈睿及冯德才组成，年内开会四次[84] - 截至2020年12月31日，董事会与审核委员会在外部核数师事宜上无意见分歧[85] - 截至2020年12月31日，审核委员会与外聘审计师无执行董事出席情况下开会两次[86] - 薪酬委员会由袁力、赵金勇及陈睿组成，赵金勇为主席[87] - 薪酬委员会年内举行两次会议检讨薪酬政策等[88] - 提名委员会由三名独立非执行董事组成，陈睿任主席[89] - 提名委员会年内举行两次会议检讨董事会架构等[90] - 袁力出席董事会会议8/10次、薪酬委员会会议2/2次、股东周年/特别大会2/2次[95] - 徐新颖出席董事会会议9/10次、股东周年/特别大会0/2次[95] - 刘思镁出席董事会会议10/10次、股东周年/特别大会2/2次[95] - 赵金勇出席董事会会议10/10次、提名委员会会议2/2次、薪酬委员会会议2/2次、审核委员会会议4/4次、股东周年/特别大会2/2次[95] - 陈睿出席董事会会议9/10次、提名委员会会议2/2次、薪酬委员会会议2/2次、审核委员会会议4/4次、股东周年/特别大会2/2次[95] - 冯德才出席董事会会议10/10次、提名委员会会议2/2次、审核委员会会议4/4次、股东周年/特别大会0/2次[95] - 主席年内与独立非执行董事在其他执行董事避席情况下举行一次会议讨论公司业务[95] - 董事会目标为向股东宣派及建议派付不少于公司年度净盈利15%的股息[106] - 董事可应持有公司缴足股不少于十分之一的股东书面要求召开股东特别大会[107] - 股东如有意于公司股东大会上提呈建议，应于股东大会日期前不少于7天向董事会递交书面建议[108] 公司人事变动 - 倪洁芳女士自2020年7月1日起辞任公司秘书，尹燕儿女士同日获委聘，尹女士自2021年2月5日起辞任，张媫珊女士获委任替代[103] - 执行董事孙乐久于2020年3月9日获委任，辛克侠于2020年7月15日辞任[128] - 2020年3月9日，辛克侠先生辞任公司行政总裁，刘思镁女士获委任为公司行政总裁[163] - 2020年7月15日，执行董事辛克侠先生辞任[164] 公司股权与交易 - 2020年5月22日，公司若干附属公司进行股权交易构成关连交易，获豁免部分规定[131] - 截至2020年12月31日，董事袁力通过受控制公司权益持有28,455,000股股份，占公司权益约15.57%[134][135] - 截至2020年12月31日，Mogen Ltd.通过受控制公司权益持有28,455,000股股份，占公司权益约15.57%[136] - 截至2020年12月31日，圣行国际集团有限公司作为实益拥有人持有28,455,000股股份，占公司权益约15.57%[136] - 截至2020年12月31日，重庆圣商信息科技有限公司通过受控制公司权益持有28,455,000股股份，占公司权益约15.57%[136] - 截至2020年12月31日，欧普善伟（国际）控股有限公司作为实益拥有人持有23,755,306股股份，占公司权益约13.00%[136] - 截至2020年12月31日，香港瑞宏艺兴国际有限公司作为实益拥有人持有18,400,210股股份，占公司权益约10.07%[136] - 截至2020年12月31日，香港腾创德馨国际有限公司作为实益拥有人持有13,679,604股股份，占公司权益约7.49%[136] - 天津渤海商品交易所股份有限公司和BOCE(Hong Kong) Co., Limited分别持有13,095,000股股份，占公司权益约7.17%[137] - 中华瑞科投资发展有限公司、曹宽平、茅善珍分别持有11,955,181股股份，占公司权益约6.54%[137] - 2020年1,644,000份购股权被注销或失效，其中雇员719,000份，其他人士925,000份[140][142] - 2015年5月14日授出的购股权限期至2020年5月13日失效，经调整后为1,075,000份，行使价33.8港元[144][145] - 2015年12月22日授出的购股权限期至2025年12月21日，经调整后为569,000份，行使价19.0港元，年内全部失效[145][146] - 2020年1月7日公司实行股份合并，每20股合为1股，面值从0.001美元变为0.02美元[148] - 2020年1月3日公司英文名从「Huiyin Smart Community Co., Ltd.」改为「Qidian International Co., Ltd.」，中文名从「汇银智慧社区有限公司」改为「奇点国际有限公司」[148] - 2020年2月17日公司股份英文简称从「HUIYIN SMARTCOM」改为「QIDIAN INTL」，中文简称从「汇银智慧社区」改为「奇点国际」[148] - 2020年5月28日公司配發及發行25,379,600股普通股，所得款项净额约27,300,000港元[150] - 2020年9月公司配發及發行30,455,520股普通股，认购价格为每股1.29港元，净认购价约1.277港元[151] - 认购事项二所得款项总额约为3930万港元，所得款项净额约为3890万港元，截至2020年12月31日已动用约1530万港元，未动用约2360万港元[152] 公司审计相关 - 截至2020年12月31日止年度，公司外聘核数师提供审核及非审核服务已付/应付的费用约为人民币191.7万元，其中审核服务173.5万元，非审核服务18.2万元[102] - 前任核数师罗兵咸永道会计师事务所在2019年3月22日股东周年大会上因任期届满辞任，国富浩华接任，后在2020年6月29日股东周年大会上因任期届满辞任，开元信德接任[166] - 独立核数师认为公司综合财务报表已根据香港会计师公会颁布的香港财务报告准则真实而中肯地反映了公司于2020年12月31日的综合财务状况及截至该日止年度的综合财务表现及综合现金流量[182] - 独立核数师已根据香港会计师公会颁布的香港审计准则进行审计[183] - 评估公司的持续经营能力为关键审计事项[185][186] - 董事认为公司有足够资源自财务报告日期起计至少一年继续经营，且有意维持其营运[186] - 审计中运用专业判断和保持专业怀疑态度，识别评估综合财务报表重大错误陈述风险并执行审计程序获取审计凭证[195] - 了解与审计相关的内部控制以设计审计程序，但不对集团内部控制有效性发表意见[196] - 评价董事采用会计政策的恰当性、会计估计及相关披露的合理性[197] - 对董事采用持续经营会计基础的恰当性作结论，确定是否存在重大不确定性影响集团持续经营能力[197] - 评价综合财务报表整体列报方式、结构、内容及是否中肯反映交易和事项[198] - 获取集团内实体或业务活动财务信息的审计凭证，负责集团审计的方向、监督和执行[199] - 与治理层沟通计划的审计范围、时间安排、重大审计发现及内部控制重大缺陷[199] - 向治理层提交声明说明符合独立性相关专业道德要求，并沟通可能影响独立性的事项及防范措施

家电市场数据 - 2020年上半年家电市场总零售额为人民币3690亿元，同比下降14.13%，其中彩电零售额502亿元，下降20.44%；生活电器911亿元，增长1.45%；厨房电器568亿元，下降20%；冰箱475亿元，下降7.95%；洗衣机313亿元，下降11.3%；空调921亿元，下降22.54%[9] 业务发展策略 - 公司推行资源整合，发挥安徽四海汇银家电销售有限公司管理经验，用其优秀人才覆盖江苏地区门店管理[13] - 2020年3月13日，23个部门联合印发《关于促进消费扩容提质加快形成强大国内市场的实施意见》，公司借此机会深耕农村下沉市场[14] - 公司力行舒适家理念，推动销售绿色环保和智能家电产品，构建技术功能融合及系统性，提升回访服务，推动门店智能化家居场景应用[15] - 公司调整产品甄选策略，加大健康智能家电产品品类甄选力度，优化供应链[16] 公司财务关键指标变化（收入、成本、利润相关） - 截至2020年6月30日止六个月，公司收入约为1.184亿元，较2019年同期的2.29亿元减少48.3%[19] - 同期，销售成本约为1.118亿元，较2019年同期的2.05亿元减少45.5%[21] - 同期，毛利约为660万元，较2019年同期的2400万元减少72.5%[22] - 同期，经营亏损约为5040万元，较2019年同期的1870万元增加169.5%[28] - 2020年上半年公司收入118,423千元，较2019年的229,003千元下降48.29%[96] - 2020年上半年公司毛利6,590千元，较2019年的24,011千元下降72.55%[96] - 2020年上半年公司经营亏损50,405千元，较2019年的18,661千元亏损扩大169.04%[96] - 2020年上半年公司期内亏损56,679千元，较2019年的32,301千元亏损扩大75.47%[96] - 2020年上半年本公司权益持有人应占亏损的每股亏损为 -0.42元，2019年为 -0.24元[96] - 2020年上半年公司亏损净额约人民币56,679,000元，2019年同期亏损32,301,000元[102,110] - 2020年上半年总收入118,423千元，2019年同期为229,003千元[183] - 2020年上半年其他收入4,066千元，2019年为5,632千元[186] - 2020年上半年已售商品成本为111,240千元，2019年为203,445千元[188] - 2020年上半年雇员福利开支（包括董事酬金）为21,117千元，2019年为13,901千元[188] - 2020年上半年财务成本净额为6,218千元，2019年为13,578千元[191] - 2020年上半年中国即期所得税为56千元，2019年为62千元[192] - 2020年上半年公司权益持有人应占亏损为55,461千元，2019年为30,323千元[197] - 2020年上半年已发行普通股加权平均数为131,639千股，2019年为126,898千股[197] - 2020年上半年每股基本及摊薄亏损为0.42元，2019年为0.24元[197] 公司财务关键指标变化（资产、负债、权益相关） - 2020年6月30日，公司现金及现金等价物约为2810万元，较2019年12月31日的2370万元增加18.6%[33] - 2020年6月30日，存货约为5560万元，较2019年12月31日的7730万元减少28.1%[34] - 2020年6月30日，资本负债比率为173.3%，2019年12月31日为158.8%[40] - 2020年6月30日，公司流动负债净额约为4.116亿元，2019年12月31日约为4.374亿元[41] - 2020年6月30日，账面价值总计约1.88亿元的若干土地使用权、楼宇及投资物业已被抵押[42] - 截至2020年6月30日，集团有338名雇员，较2019年12月31日的480名减少29.6%[48] - 公司董事会不建议就截至2020年6月30日止六个月派付任何中期股息[46] - 截至2020年6月30日，集团并无持有公平值占集团资产总值超5%的重大投资[49] - 截至2020年6月30日，集团并无未来重大投资和固定资产方面计划[50] - 集团并无附属公司及联营公司的任何重大收购及出售[51] - 截至2020年6月30日，公司资产总值424,558千元，较2019年12月31日的475,661千元下降10.74%[91] - 截至2020年6月30日，公司负债总额735,596千元，较2019年12月31日的755,459千元下降2.63%[94] - 截至2020年6月30日，公司权益总额为 -311,038千元，较2019年12月31日的 -279,798千元亏损扩大11.16%[91] - 2020年6月30日公司总权益为人民币311,038,000元，较2019年1月1日的177,866,000元有所减少[102] - 截至2020年6月30日，公司流动负债超过其流动资产约人民币411,576,000元[110] - 2020年6月30日，指定按公平值计入其他全面收益的股权投资为60万元，按摊销成本计量的金融资产为5515.5万元，金融负债按摊销成本计量为69418万元；2019年12月31日对应数据分别为60万元、5943.7万元、72148.8万元[123] - 2020年6月30日，现金及银行结余中港元为6.6万元、美元为17.1万元，应计费用及其他应付款项中港元为1844万元、美元为699.4万元，借款中港元为830万元、美元为3067万元；2019年12月31日对应数据分别为61.7万元、27.5万元、1191.4万元、538.4万元、802.7万元、2952.5万元[125] - 2020年6月30日，若人民币相对港元贬值/升值5%，期内税前亏损将增加/减少约133.4万元；2019年对应数据为年内税前亏损96.6万元[125] - 截至2020年6月30日，固定利率借款包括约38928.5万元的其他借款/垫款；2019年12月31日为40302.1万元[126] - 2020年6月30日，当期（尚未逾期）贸易应收账款预期亏损率0.94%，账面总值1740千元，亏损备抵16千元；逾期1 - 8个月预期亏损率3.41%，账面总值5328千元，亏损备抵182千元；逾期9 - 20个月预期亏损率16.1%，账面总值1105千元，亏损备抵178千元；逾期21个月以上预期亏损率100%，账面总值1561千元，亏损备抵1561千元[133] - 2019年12月31日，当期（尚未逾期）贸易应收账款预期亏损率0.64%，账面总值2026千元，亏损备抵13千元；逾期1 - 8个月预期亏损率1.65%，账面总值5741千元，亏损备抵95千元；逾期9 - 20个月预期亏损率38.50%，账面总值1373千元，亏损备抵529千元；逾期21个月以上预期亏损率87.90%，账面总值1434千元，亏损备抵1259千元[133] - 2020年6月30日和2019年12月31日，公司账面总值分别为17233000元和15337000元的贸易应收账款按个别基准评估，已全數減值[133] - 2020年6月30日，其他借款合约未贴现现金流量合计407031千元，账面价值396804千元；应付债券合约未贴现现金流量合计10746千元，账面价值8300千元等，非衍生金融负债合约未贴现现金流量合计706853千元，账面价值694180千元[139] - 2019年12月31日，其他借款合约未贴现现金流量合计432002千元，账面价值415576千元；应付债券合约未贴现现金流量合计10761千元，账面价值8027千元等，非衍生金融负债合约未贴现现金流量合计754187千元，账面价值721488千元[139] - 2020年6月30日，公司资本架构包含现金及现金等值项目约28101000元（2019年12月31日：23677000元），公司拥有人应占权益约（332545000元）（2019年12月31日：（302523000元））[141] - 2019年电脑软件年初账面净值297千元，添置1197千元，摊销(154)千元，年末账面净值1340千元；2020年上半年摊销(77)千元，年末账面净值1263千元[144] - 2019年12月31日，非竞争性协议和电脑软件成本总计14574千元，累计摊销(13234)千元；2020年6月30日，成本总计不变，累计摊销(13311)千元[144] - 2020年6月30日存货总计55,610千元，2019年12月31日为77,251千元[147] - 2020年6月30日计入销售成本的存货额为110,370千元，2019年12月31日为430,218千元[147] - 2020年6月30日贸易应收账款及应收票据净额为8,117千元，2019年12月31日为8,878千元[148] - 2020年6月30日预付予供应商款项扣除拨备后为34,772千元，2019年12月31日为42,960千元[152] - 2020年6月30日受限制银行存款中已抵押银行存款为6,318千元，2019年12月31日为16,101千元[155] - 2020年6月30日现金及现金等值项目为28,101千元，2019年12月31日为23,677千元[156] - 2020年6月30日法定普通股数目为200,000,000股，2019年12月31日为4,000,000,000股[158] - 2020年6月30日已发行及缴足普通股数目为152,277,600股，2019年12月31日为2,537,960,017股[158] - 2020年6月30日贸易应付账款及应付票据为111,700千元，2019年12月31日为131,125千元[163] - 截至2020年6月30日，应计费用及其他应付款项为75,015千元，2019年12月31日为44,257千元[166] - 截至2020年6月30日，借款总计405,104千元，2019年12月31日为423,603千元[170] - 截至2020年6月30日，其他借款总计396,804千元，2019年12月31日为415,576千元[172] - 截至2020年6月30日，来自独立第三方借款账面价值约260,046,000元，利率5% - 6.5%[176] - 截至2020年6月30日，来自主席控制实体借款账面价值约105,818,000元，利率5% - 6.5%[177] - 截至2020年6月30日，来自主席兄弟免息借款账面价值约269,000元[178] - 截至2020年6月30日，来自关联公司借款账面价值约4,110,000美元，利率5%[179] 公司股份及股权相关 - 截至2020年6月30日止六个月，公司按每股1.09港元配发及发行2537.96万股新股，所得款项净额约为2730万港元（相当于约2540万元）[41] - 2020年1月7日，公司实行股份合并，每二十股已发行及未发行每股面值为0.001美元的股份合并为一股面值为0.02美元的合并股份[64] - 2020年2月17日，公司股份于联交所买卖的英文简称由「HUIYIN SMARTCOM」改为「QIDIAN INTL」，中文简称由「汇银智慧社区」改为「奇点国际」[64] - 2020年5月28日，公司配發及發行25,379,600股普通股，總面值為507,592美元，市值為34,262,460港元，認購價格為每股1.09港元，淨認購價為每股約1.076港元[66] - 認購事項所得款項總額約為27,700,000港元，所得款項淨額約為27,300,000港元，截至2020年6月30日，約19,600,000港元已動用，約

财务数据关键指标变化 - 2019年公司收入约为人民币470.7百万元，较2018年约人民币920.8百万元减少48.9%[9] - 2019年公司毛利率约为8.2%，2018年约为2.5%[10] - 2019年公司经营亏损约为人民币94.8百万元，2018年经营亏损约为人民币144.3百万元[11] - 2019年公司亏损约为人民币108.9百万元，2018年亏损约为人民币165.8百万元[12] - 2019年公司总收入约为4.707亿人民币，较2018年的约9.208亿人民币减少约48.9%[35] - 2019年公司亏损约为1.089亿人民币，2018年亏损约1.658亿人民币[36] - 2019年及2018年公司毛利率分别约为8.2%及2.5%[36] - 2019年公司收入约4.707亿元，较2018年的约9.208亿元减少48.9%[37] - 2019年销售及服务成本约4.32亿元，较2018年的约8.976亿元下降51.9%[39] - 2019年毛利约3870万元，较2018年的2320万元增加66.8%[40] - 2019年经营亏损约9480万元，较2018年的约1.443亿元减少34.3%[45] - 2019年财务成本净额约1410万元，较2018年约2170万元减少35.0%[46] - 2019年末现金及现金等值项目约2370万元，较2018年末约4810万元减少50.7%[52] - 2019年末存货约7730万元，较2018年末1.575亿元减少50.9%[53] - 2019年末贸易应收帐款及票据约890万元，较2018年末约2400万元减少62.9%[55] - 2019年末资本负债比率为158.8%，较2018年末的128.4%有所增加[57] - 2019年末计息借款为0元，较2018年末的3800万元有所减少[59] - 2019年末公司无资本承担，2018年为1.74亿元[66] - 董事会不建议派发2019年度末期股息，2018年也未派发[68] - 2019年末公司有480名雇员，较2018年末的675名减少28.9%[71] - 2019年度公司董事及高级管理层薪酬：0 - 10万元有9人，10.0001 - 50万元有5人，50.0001 - 100万元有1人[73] - 截至2019年12月31日止年度，公司外聘核数师提供审核及非审核服务已付/应付的费用约为人民币460万元，其中审核服务427万元，非审核服务31万元[119] - 2019年集团前五客户销售额占收入总额约11.97%，最大客户占约3.83%[181] - 2019年集团前五供应商采购额占采购总额约36.43%，最大供应商占约9.16%[181] 业务战略与发展 - 公司战略性放弃了经营不善、持续亏损的新零售业务[9] - 公司将加速推进OTO、IoT概念融入，采纳线下门店智能化场景应用，提升顾客体验度，加速推广新消费战略[15] - 公司经过2018 - 2019年管理架构梳理与连锁零售业人、货、场生态关系重构，增加获取流量通道，业绩正面影响将在2020年后逐步显现[16] - 公司已发展为中国三、四线城市家用电器市场的领先品牌[18] - 公司将把握行业发展先机，推进新消费布局，运用云计算、大数据科技布局新消费模式[18] - 2019年公司完善监督执行内部控制系统，内控手册2月26日定稿，3月1日发布，5月10日独立第三方出具落实整改报告[25] - 2019年公司依托大数据调整产品线，提出“老业务、新方法、扎根苏皖、延展全国”战略方针[26] - 2019年公司强化异业同盟，与有赞合作开设微城与微店，优化汇银乐虎在线商城等[27] - 2019年公司优化售后服务，服务人员持二维码上岗证，售后覆盖全品类，管理五统一[28] - 2019年公司物流管理与近10家第三方物流商合作，自建物流团队，整合售后及物流成集中平台[29][30] - 2019年公司全面升级OA审批系统、财务NC管理系统，增设备用系统[31] - 国家政策利好家电零售行业，公司将把握机遇扩大市场份额[74][75] - 农村家电市场增长潜力大，公司深耕三四线及以下城市有望受益[76][79] - “家电补贴2.0”政策落地，2019 - 2021年预计增加1.5亿台高效节能智能家电销售，拉动消费约7000亿元[80] - 公司将通过大数据等提升高毛利和智能绿色家电产品比例，提升盈利能力[80] 公司基本信息 - 公司股份代号为1280[7] - 公司主要活动是在中国从事家电、手机、电脑、进口及一般商品零售及提供家电维修及安装服务[131] 公司治理与董事会相关 - 董事会由九名成员组成，包括五名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事[86] - 2019年1月30日至2月18日，独立非执行董事人数少于三名，除此之外，截至2019年12月31日，董事会遵守上市规则相关规定[89] - 截至2019年12月31日，公司采纳并遵守企业管治守则守责条文A.2.1条规定，主席与行政总裁角色区分[90] - 各执行董事与公司订立为期三年服务合约，可提前三个月书面通知终止[91] - 非执行董事徐红红自2019年3月8日起，独立非执行董事赵金勇自2017年12月29日起，陈睿自2018年7月4日起，冯德才自2019年2月19日起与公司订立委任函，任期三年，可提前三个月书面通知终止[92] - 所有获委任填补临时空缺的董事须在获委任后首次股东大会上由股东选任，每名董事至少每三年轮席退任一次[92] - 根据公司组织章程细则，辛克侠、赵金勇、陈睿须于下一届股东周年大会上退任并应选连任[92] - 执行董事孙乐久于2020年3月9日获董事会委任，须于下一届股东周年大会上退任并膺选连任[92] - 截至2019年12月31日止年度，公司遵守企业管治守则所载守则条文[83] - 公司组织章程细则规定董事委任、重选及罢免程序，提名委员会负责相关事宜[93] - 新任命董事接受入职培训，公司鼓励董事持续专业发展[94] - 董事会成立审核、薪酬、提名三个委员会，均有书面职权范围[98] - 审核委员会由赵金勇、陈睿、冯德才组成，年内举行四次会议[99][100] - 2019年1月30日谭振忠辞任审核委员会主席，赵金勇同日接任[99] - 薪酬委员会由袁力、赵金勇、陈睿组成，年内举行一次会议[101][102] - 提名委员会由陈睿、赵金勇、冯德才组成，年内举行一次会议[103] - 公司采纳董事会多元化政策，提名委员会每年检讨董事会组成[106] - 审核委员会2019年与外聘审计师在无执行董事出席下举行两次会议[100] - 2019年1月30日至2月18日，审核委员会成员人数为两名[99] - 2019年袁力先生董事会会议出席率100%（10/10），薪酬委员会会议出席率100%（1/1），周年股东大会出席率100%（2/2）[110] - 2019年徐新颖先生董事会会议出席率90%（9/10），周年股东大会出席率50%（1/2）[110] - 2019年刘思镁女士董事会会议出席率100%（10/10），周年股东大会出席率100%（2/2）[110] - 2019年辛克侠先生董事会会议出席率70%（7/10），周年股东大会出席率0%（0/2）[110] - 2019年赵金勇先生董事会会议出席率90%（9/10），提名委员会会议出席率100%（1/1），薪酬委员会会议出席率100%（1/1），审核委员会会议出席率100%（4/4），周年股东大会出席率100%（2/2）[110] - 2019年陈睿先生董事会会议出席率80%（8/10），提名委员会会议出席率100%（1/1），薪酬委员会会议出席率100%（1/1），审核委员会会议出席率100%（4/4），周年股东大会出席率100%（2/2）[110] - 公司已采纳董事证券交易标准守则，全体董事确认2019年度遵守该守则[111] - 董事会目标为向股东宣派及建议派付不少于公司年度净盈利15%的股息[124] - 董事会可应持有公司缴足股不少于十分之一的股东书面要求召开股东特别大会[125] - 股东如有意于公司股东大会上提呈建议，应于股东大会日期前不少于7天向董事会递交书面建议[126] 股份与交易相关 - 公司股份于2018年3月26日暂停买卖，2019年11月11日恢复交易[116][117] - 2020年1月3日，公司通过股份合并决议，每20股面值0.001美元股份合并为1股面值0.02美元股份，1月7日生效[188] - 2020年1月3日，公司通过更改名称决议，英文名由“Huiyin Smart Community Co., Ltd.”改为“Qidian International Co., Ltd.”，中文名由“汇银智慧社区有限公司”改为“奇点国际有限公司”[188] - 2020年2月17日，股份在联交所买卖的英文简称由“HUIYIN SMARTCOM”改为“QIDIAN INTL”，中文简称由“汇银智慧社区”改为“奇点国际”[188] 股东权益与股权结构 - 截至2019年12月31日，执行董事袁力通过多层控股关系间接持有公司569,100,000股股份，占公司权益约22.42%，其在重庆圣商信息科技有限公司拥有40.21%权益[152][153][157] - 截至2019年12月31日，Mogen Ltd.、圣行国际集团有限公司、重庆圣商信息科技有限公司均持有公司569,100,000股股份，占公司权益约22.42%[155] - 截至2019年12月31日，宝世（天津）电子商务有限公司、天津渤海商品交易所股份有限公司、BOCE (Hong Kong) Co., Limited均持有公司261,900,000股股份，占公司权益约10.32%[155] - 截至2019年12月31日，中华瑞科投资发展有限公司持有公司239,103,625股股份，占公司权益约9.42%，曹宽平持有中华瑞科全部权益[155][158] - 截至2019年12月31日，曹宽平持有公司1,000,000股相关股份（购股权），占公司权益约0.04%，其配偶茅善珍也持有1,000,000股相关股份（购股权），占公司权益约0.04%，茅善珍还持有公司240,103,625股股份，占公司权益约9.46%[155][157] - 公司组织章程细则及开曼群岛的适用法例均无有关优先购买权的规定[143] - 董事并无知悉任何股东因持有公司的证券而可享有任何税务减免[144] - 截至2019年12月31日，公司无可供分配给股东的储备[141] 董事变动与履历 - 2019年1月31日，非执行董事王偲先生辞任；2019年3月8日，非执行董事徐红红女士获委任；2019年1月30日，独立非执行董事谭振忠先生辞任；2019年2月19日，独立非执行董事冯德才先生获委任；2020年3月9日，执行董事孙乐久先生获委任[147] - 袁力自2017年8月26日任执行董事，自2017年12月29日任董事会主席[196] - 刘思镁自2020年3月9日任行政总裁，此前于2017年12月29日 - 2018年4月27日及2018年5月3日 - 至今任执行董事[196] - 徐新颖自2019年11月27日任副董事长，自2017年12月29日任执行董事[196] - 袁力38岁，2017年8月26日加入董事会任执行董事，12月29日任董事长，圣行国际集团有限公司持有约22.42%公司全部已发行股本[197] - 袁力自2015年11月起任北京奇点新科技集团有限公司董事会主席[197] - 袁力自2016年9月起任北京圣商教育科技股份有限公司董事会主席[197] - 袁力自2016年8月起任广东埃文低碳科技股份有限公司董事[197] - 刘思镁49岁，2017年12月29日至2018年4月27日任执行董事，2018年5月3日再次获委任[198] - 刘思镁自2020年3月9日起任公司行政总裁[198] - 刘思镁2018年11月15日至2020年3月8日任公司财务总监[198] - 刘思镁1989年至2001年于江苏宝胜集团公司财政管理部任高级职位[198] - 刘思镁2001年至2017年6月于江苏大华会计师事务所有限公司任核数师[198] - 刘思镁获清华大学和英国牛津大学两个工商管理硕士学位，为中国注册会计师协会会员[198] 购股计划相关 - 2010年3月5日，公司采纳一项购股计划，目的是为公司提供灵活方式激励、奖励、支付酬劳、补偿及提供福利给参与人士等[160] - 董事会可酌情邀请公司或附属公司、联营公司的董事或雇员接纳购股，决定参与资格会考虑相关因素[161] - 根据购股计划可发行股份上限不超特别股东大会当日已发行股份总数的10%[162] - 年报日期，未行使购

公司基本信息 - 公司股份代号为1280[1][3] - 公司于2010年3月25日起在香港联合交易所上市，2018年3月26日股份暂停买卖[109] 国内家电市场数据 - 2019年上半年国内家电市场零售额累计4125亿元，同比增长率为 -2.1%[5] 公司财务关键指标变化 - 截至2019年6月30日止六个月，公司亏损约3230万元，2018年同期亏损约9170万元，亏损额减少5940万元，减少64.8%[10] - 截至2019年及2018年6月30日止六个月，公司毛利率分别为10.5%及6.4%，毛利率提升4.1%[10] - 截至2019年6月30日止六个月，公司收入约229.0百万元，较2018年同期的568.1百万元减少59.7%[22] - 截至2019年6月30日止六个月，销售成本约205.0百万元，较2018年同期的531.8百万元下降61.5%[24] - 截至2019年6月30日止六个月，毛利约24.0百万元，较2018年同期的36.3百万元减少33.9%[25] - 截至2019年6月30日止六个月，其他收入约5.6百万元，较2018年同期的9.0百万元减少37.4%[26] - 截至2019年6月30日止六个月，销售及市场推广开支约32.0百万元，较2018年同期的75.7百万元减少57.7%[31] - 截至2019年6月30日止六个月，行政开支约13.8百万元，较2018年同期的56.7百万元减少75.7%[32] - 截至2019年6月30日止六个月，经营亏损约18.7百万元，较2018年同期的87.7百万元减少78.7%[33] - 截至2019年6月30日止六个月，财务成本净额约13.6百万元，较2018年同期的2.8百万元增加382.3%[34] - 2019年6月30日，公司现金及现金等值项目约54.2百万元，较2018年12月31日的48.1百万元增加12.8%[38] - 2019年6月30日，集团预付款项、按金及其他应收款项约为1.032亿元，较2018年12月31日的1.013亿元增加1.8%[40] - 2019年6月30日，集团贸易应收账及应收票据约为2090万元，较2018年12月31日的2400万元减少12.9%[41] - 2019年6月30日，集团贸易应付账及应付票据约为1.397亿元，较2018年12月31日的1.617亿元减少13.6%[42] - 2019年6月30日，集团资本负债比率为132.7%，2018年12月31日为128.4%[43] - 截至2019年6月30日止6个月，集团经营活动现金流出净额约为3920万元，较去年同期的3.068亿元减少87.2%[47] - 截至2019年6月30日止6个月，集团融资活动现金流入净额约为4460万元，去年同期为3.641亿元[47] - 2019年6月30日，集团计息借款为1580万元，较2018年12月31日的4560万元减少[48] - 2019年6月30日，集团第三方及关联方等的计息垫款为3.947亿元，较2018年12月31日的3.408亿元增加[48] - 截至2019年6月30日，公司资产总值为641,838千元人民币，较2018年12月31日的601,885千元人民币增长6.64%[94] - 截至2019年6月30日，公司负债总额为852,005千元人民币，较2018年12月31日的772,784千元人民币增长10.25%[97] - 截至2019年6月30日，公司权益总额为 -210,167千元人民币，较2018年12月31日的 -170,899千元人民币减少22.98%[94] - 2019年上半年公司期内亏损32,301千元人民币，2018年同期为91,697千元人民币[102] - 2019年上半年本公司权益持有人应占亏损30,323千元人民币，2018年同期为87,154千元人民币[102] - 2019年上半年非控股权益亏损1,978千元人民币，2018年同期为4,543千元人民币[102] - 2019年上半年经营活动所用现金净额为39,244千元人民币，2018年同期为306,750千元人民币[107] - 2019年上半年投资活动所用现金净额为829千元人民币，2018年同期为1,827千元人民币[107] - 2019年上半年融资活动所得现金净额为44,554千元人民币，2018年同期为364,070千元人民币[107] - 2019年上半年现金及现金等值项目增加6,139千元人民币，2018年同期为55,493千元人民币[107] - 2019年上半年期初现金及现金等值项目为48,075千元人民币，2018年同期为56,496千元人民币[107] - 2019年上半年期末现金及现金等值项目为54,204千元人民币，2018年同期为111,989千元人民币[107] - 截至2019年6月30日止六个月，公司股权持有人应占净亏损约为人民币3032.3万元，经营现金流出净额约为人民币3924.4万元[115] - 于2019年6月30日，公司总负债超出总资产约为人民币2.10167亿元[115] - 2019年1月1日物业、厂房及设备结余为107,359千元，6月30日结余为95,813千元[125] - 2019年6月30日指定按公平值计入其他全面收益的股权投资为600千元，与2018年12月31日持平[142] - 2019年6月30日按摊余成本计量的金融资产为87,833千元，2018年12月31日为123,183千元[142] - 2019年6月30日衍生金融工具为26,178千元，与2018年12月31日持平[142] - 2019年6月30日按摊余成本计量的金融负债为722,165千元，2018年12月31日为705,374千元[142] - 截至2019年6月30日，固定利率银行借款约800万元，2018年12月31日为3800万元；其他借款/垫款约4.42718亿元，2018年12月31日为3.69525亿元[151] - 2019年6月30日现金及银行结余中，港元为5.6万元，美元为2845.3万元；2018年12月31日港元为2667.9万元，美元为23.9万元[152] - 2019年6月30日前五大受限制银行存款为1213万元，2018年12月31日为3906万元[154] - 2019年6月30日前五大现金等值项目下的存款为4818万元，2018年12月31日为4775.8万元[154] - 2019年6月30日贸易应收账款按摊销成本计量且计入预付款项、按金及其他应收款项的金融资产为1168千元，2018年12月31日为 - 1154千元[171] - 2019年6月30日，银行借款1年以内合约未贴现现金流量为8035千元，账面价值为8000千元；应付债券1年以内为526千元，1年以上为10054千元，合计10580千元，账面价值为7759千元等[177] - 2018年12月31日，银行借款1年以内合约未贴现现金流量为38952千元，账面价值为38000千元；应付债券1年以内为526千元，1年以上为10470千元，合计10996千元，账面价值为7616千元等[177] - 2019年6月30日，集团资本架构包含现金及现金等值项目约人民币5420.4万元，公司拥有人应占权益约人民币2.30976亿元；2018年12月31日，现金及现金等值项目约人民币4807.5万元，公司拥有人应占权益约人民币1.93686亿元[179] - 截至2019年6月30日止期间，于「行政开支」中确认约为人民币46.1万元的应收供应商返利减值；截至2019年6月30日止六个月，并无确认应收供应商返利减值[183] - 截至2019年6月30日止六个月，集团就预付其他供应商款项拨回减值亏损约人民币12.2万元，2018年12月31日为人民币101.9万元[188] - 2019年上半年传统业务货物销售收入为人民币2.15173亿元，2018年同期为人民币4.69742亿元[193] - 2019年上半年新零售业务货物销售收入为0，2018年同期为人民币7922.9万元[193] - 2019年上半年维护及安装服务收入为人民币1383万元，2018年同期为人民币1910万元[193] - 2019年上半年总收入为人民币2.29003亿元，2018年同期为人民币5.68071亿元[193] - 2019年上半年集团收入为229,003千元，经营亏损18,661千元，期内亏损32,301千元[197] - 2019年上半年集团资本支出为117千元，折旧费用为14,613千元，摊销费用为391千元[197] - 2018年上半年集团收入为601,330千元，经营亏损87,730千元，期内亏损91,697千元[200] - 2018年上半年集团资本支出为1,806千元，折旧费用为4,750千元，摊销费用为2,109千元[200] - 2019年上半年传统业务收入为229,003千元，较2018年上半年的503,001千元下降54.47%[197][200] - 2019年上半年传统业务经营亏损18,661千元，较2018年上半年的52,006千元亏损幅度收窄64.12%[197][200] - 2019年上半年新零售业务无收入，2018年上半年收入为79,229千元[197][200] - 2019年上半年所有其他分部无收入，2018年上半年收入为18,902千元[197][200] - 2019年上半年集团财务成本净额为13,578千元，2018年上半年为2,815千元[197][200] - 2019年上半年集团所得税开支为62千元，2018年上半年为346千元[197][200] 公司战略与业务发展 - 公司提出“老业务、新方法、扎根苏皖、延展全国”战略方针以持续减亏[10] - 公司推进商品交易、服务评价、物联网服务平台发展，优化线上商城，增设计小程序和公众号[11] - 公司发起维护老用户计划，整理老用户信息并进行问候，发起寻找“老发票”行动[11] - 公司售后人员持二维码上岗证上岗，服务覆盖全品类、全系列，一个热线搞定[12] - 公司售后服务管理做到五统一：统一形象、语言、标准、质量承诺及收费标准[12] - 公司构建了线上线下融合，多店型、全品类、多渠道模式的严选家电新零售模式[63] - 公司计划2025年智能家电等占家电业务比重达90%以上[60] 公司内控与制度 - 公司于2019年2月26日定稿内控手册，3月1日发布，5月10日独立第三方内控顾问出具已落实整改报告[6] 公司人员情况 - 截至2019年6月30日，公司员工人数为590人，组织逾20场培训，参与人次达1000以上[20] - 2019年6月30日，集团雇员为590名，较2018年12月31日的675名减少12.6%[55] 公司股权与股东情况 - 截至2019年6月30日止六个月内，无购股权根据购股权计划授出、行使、注销或失效，雇员购股股权数为32,880,000份[67][68] - 2015年5月14日授出100,000,000份购股股权，行使时认购价为1.69港元，一半自2015年8月14日至2020年5月13日可行使，另一半自2016年5月14日至2020年5月13日可行使[68][69] - 2015年12月22日授出145,680,000份购股股权，行使时认购价为0.95港元，自2016年6月22日至2025年12月21日可行使[69][70] - 截至2019年6月30日，董事袁力通过相关公司间接持有公司569,100,000股股份，占公司权益22.42%[72][73] - 截至2019年6月30日，Mogen Ltd.、圣行国际集团有限公司、重庆圣商信息科技有限公司均持有公司569,100,000股股份，占公司权益22.42%[75][76] - 截至2019年6月30日，宝世（天津）电子商务有限公司、天津渤海商品交易所股份有限公司、BOCE (Hong Kong) Co., Limited均持有公司261,900,000

公司整体财务数据关键指标变化 - 2018年公司收入约为人民币920.8百万元，较2017年约人民币1347.4百万元减少31.7%[10] - 2018年公司毛利率约为2.5%，2017年约为2.4%[11] - 2018年公司经营亏损约为人民币144.3百万元，2017年约为人民币671.8百万元[13] - 2018年公司年度亏损约为人民币165.8百万元，2017年约为人民币731.2百万元[13] - 2018年集团总收入约为人民币920.8百万元，较2017年的约人民币1,347.4百万元减少31.7%[32] - 2018年集团亏损约为人民币165.8百万元，2017年亏损约人民币731.2百万元[32] - 2018年及2017年毛利率分别为2.5%及2.4%[32] - 2018年公司收入约9.208亿元，较2017年的约13.474亿元减少31.7%[49] - 2018年销售成本约8.976亿元，较2017年的约13.158亿元下降31.8%[51] - 2018年毛利约2320万元，较2017年的3170万元减少26.8%[52] - 2018年其他收入约1550万元，较2017年的约3610万元减少57.0%[53] - 2018年销售及市场推广开支约1.303亿元，较2017年的约1.987亿元减少34.4%[55] - 2018年行政开支约6600万元，较2017年的约1.58亿元减少58.2%[58] - 2018年经营盈利约1.443亿元，减少78.5%，2017年为经营亏损约6.718亿元[59] - 2018年现金及现金等值项目约4810万元，较2017年的约5650万元减少14.9%[64] - 2018年存货约1.575亿元，较2017年的2.58亿元减少38.9%[65] - 2018年12月31日公司资本负债比率为128.4%，较2017年的119.4%有所增加[71] - 2018年度经营活动现金流出净额约为3.104亿元，2017年约为2.329亿元；融资活动现金流入净额约为3.205亿元，2017年约为1.661亿元[72] - 2018年12月31日公司计息借款达4560万元，较2017年的1.384亿元有所减少；第三方及关联方的计息垫款以及联营公司的股权投资为3.695亿元，较2017年的1.67亿元有所增加[73] - 2018年12月31日公司有于联营公司权益的资本承担1.74亿元，与2017年持平[78] - 2018年12月31日公司拥有675名雇员，较2017年底的910名减少25.8%[82] - 公司董事会不建议派付2018年度末期股息，2017年亦无[80] - 公司年内未宣派任何中期股息，董事不建议支付本年的任何末期股息[175] - 截至2018年12月31日，无可供分配给股东的储备[179] 各条业务线数据关键指标变化 - 2018年新零售业务收入约为人民币64.2百万元，占集团总收入约7.0%，2017年所占比例约为15.1%[16] - 2018年跨境商品业务销售收入约为人民币64.2百万元，较2017年的约人民币203.5百万元下降68.5%[34] 市场消费人群特征 - 中国20 - 30岁人口约占人口总数的17%，其消费金额已占到所有人群消费金额的30％以上[20] - 三线以下城市超10亿人口消费红利逐步提升[21] - 中国一二线城市人口3.63亿人，三线以下人口超10亿[92] 公司物流及售后资源 - 公司拥有近70人的正规售后队伍[38] - 公司与近10家大件物流运营商合作[39] - 公司自有物流团队有近20辆重型货车[39] - 公司自建区域配送中心100亩，仓库面积3万平方米[39] 公司业务出售及内控手册发布 - 公司于2018年12月10日出售跨境商品零售业务[32] - 公司于2019年3月1日发布内控手册，并于3月26日进一步更新[29] 公司员工培训情况 - 截至2018年12月31日，公司员工人数为675人，组织逾40场培训，参与员工达1500人次以上[45] 家电行业补贴政策数据 - 2008 - 2012年家电下乡产品销量约2.98亿台，销售金额7204亿元[87] - 家电行业各补贴政策中，家电下乡销售量26200万台、销售额6229亿元、补贴额721亿元；以旧换新销售量9254万台、销售额3420亿元、补贴额300亿元；空调节能惠民销售量4131万台、补贴额100亿元；北京节能补贴销售量102万台、销售额41亿元、补贴额3亿元[90] 公司董事会组成及变动 - 董事会现由8名成员组成，包括4名执行董事、1名非执行董事及3名独立非执行董事[103] - 2018年6月15日，辛克侠先生获委任为执行董事兼行政总裁[108] - 2019年1月30日，谭振忠先生辞任独立非执行董事，2月19日冯德才先生获委任，董事会组成符合规定[105] - 2019年3月8日，徐红红女士获委任为非执行董事，将在下一届股东周年大会上退任及应选连任[111][113] - 袁力先生、徐新颖先生及刘思镁女士须在下一届股东周年大会上退任并应选连任[113] 公司委员会相关情况 - 董事会已成立审核、薪酬及提名三个委员会，各委员会均有书面职权范围[118] - 2018年4月2日董事会成立独立调查委员会，目的是调查预付款项事宜及审阅内部监控[118] - 审核委员会由独立非执行董事组成，年内谭振忠辞任，赵金勇接任主席[121] - 2018年6月30日至7月3日及2019年1月30日至2月18日，审核委员会成员人数为2名[122] - 年内审核委员会举行一次会议，因公司股份暂停买卖未编制经审核财报，未与核数师会面[123] - 薪酬委员会由一名执行董事和两名独立非执行董事组成，赵金勇为主席[126] - 年内薪酬委员会举行四次会议，检讨薪酬政策和组合并向董事会提建议[126] - 谭振忠于2019年1月30日辞任独立调查委员会主席，赵金勇同日获委任[118] - 陈睿于2018年7月4日获委任为独立调查委员会成员[118] - 冯德才于2019年2月19日获委任为独立调查委员会成员[118] - 提名委员会由三名成员组成，年内举行四次会议[127][128] - 提名委员会负责检讨董事会组成，制定董事提名及委任程序等[113] - 公司已采纳董事会多元化政策，提名委员会将每年检讨董事会架构等[130] - 董事会向提名委员会授权董事甄選及委任责任及权利，公司有董事提名程序[132] 董事会议出席率 - 袁力先生董事会会议出席率100%（16/16），薪酬委员会会议出席率100%（4/4），股东大会出席率100%（1/1）[136] - 辛克侠先生董事会会议出席率80%（4/5）[136] - 徐新颖先生董事会会议出席率100%（16/16），股东大会出席率100%（1/1）[136] - 刘思镁女士董事会会议出席率约78.6%（11/14），股东大会出席率100%（1/1）[136] 公司证券交易及财务报表责任 - 公司已采纳证券交易标准守则，董事确认遵守，有雇员书面指引且无雇员违规[139][140] - 董事承担编制公司及集团2018年度财务报表责任，董事会负责相关报告披露评估[141] 公司预付款项调查及内部监控 - 2017年公司向两名中国供应商作出合共人民币3.87亿元预付款项，前核数师认为公司管理层未能就预付款项提供充分解释及证据支持[147] - 公司股份自2018年3月26日起暂停买卖，等待2017年度年度业绩发布[147] - 2018年4月2日公司成立独立调查委员会调查预付款项及检讨内部监控系统[147] - 2018年4月9日独立调查委员会雇用毕马威企业咨询（中国）有限公司作独立内部监控顾问[147] - 2018年7月12日扬州汇银委任苏州凡道会计师事务所对升级的内部监控系统设计进行审核[148] - 2018年9月3日董事会公布调查及内部监控审阅报告概要[147] - 2019年1月28日公布扩大调查报告摘要[148] 公司核数师费用 - 截至2018年12月31日止年度，公司外聘核数师及前任核数师提供审核及非审核服务已付/应付的费用分别约为人民币400万元及人民币500万元[150] - 2018年审核服务已付费用为人民币4000千元，去年为人民币5034千元，总计已付/应付费用为人民币9034千元[151] 公司秘书培训情况 - 截至2018年12月31日止年度，公司秘书倪洁芳女士接受不少于15小时相关专业培训[152] 公司注册及上市情况 - 公司于2008年2月5日在开曼群岛注册成立，2010年3月25日在联交所主板上市，2018年3月26日暂停买卖[167] 公司集团业务范围 - 集团主要在中国从事零售及批量分销家电以及电子商务及进口商品业务[168] 公司租金支付情况 - 2018年集团向公司前主席兼行政总裁兼执行董事曹宽平先生支付租金人民币3,672,000元[190] - 因集团应向曹先生支付的年度租金按年计算的适用百分比率超逾0.1%但低于5%，且年度应付租金总额多于3,000,000港元，相关租赁协议须遵守部分规定，获豁免遵守股东批准规定[190] 公司股份持有情况 - 截至2018年12月31日，董事袁力通过受控制公司权益持有569,100,000股股份，占公司权益约22.42%[194] - 截至2018年12月31日，董事谭振忠作为实益拥有人持有500,000股相关股份，占公司权益约0.02%[194] - 袁力拥有重庆圣商信息科技有限公司40.21%权益[195] - 截至2018年12月31日，Mogen Ltd.通过受控制公司权益持有569,100,000股，占公司权益约22.42%[197] - 截至2018年12月31日，圣行国际集团有限公司作为实益拥有人持有569,100,000股，占公司权益约22.42%[197] - 截至2018年12月31日，重庆圣商信息科技有限公司通过受控制公司权益持有569,100,000股，占公司权益约22.42%[197] - 截至2018年12月31日，宝世（天津）电子商务有限公司通过受控制公司权益持有261,900,000股，占公司权益约10.32%[197] - 截至2018年12月31日，中华瑞科投资发展有限公司作为实益拥有人持有239,103,625股，占公司权益约9.42%[197] - 截至2018年12月31日，曹宽平先生通过受控制公司权益持有239,103,625股，占公司权益约9.42%[197] - 截至2018年12月31日，茅善珍女士通过配偶权益持有240,103,625股，占公司权益约9.46%[197]

公司股份及交易状态 - 公司股份自2018年3月26日起暂停买卖[11] 门店及服务网点情况 - 截至2018年6月30日，集团共有38间自营店，包括27间综合性店铺、3间品牌零售店以及8间进口商品体验店[12] - 截至2018年6月30日，公司共经营和管理35个授权服务网点[19] 集团整体财务数据关键指标变化 - 截至2018年6月30日，集团总收入约为人民币56810万元，较2017年同期约人民币68190万元减少16.7%[12] - 截至2018年6月30日止六个月，集团亏损约为人民币9170万元，2017年同期盈利约人民币1600万元[12] - 截至2018年6月30日止六个月，集团毛利率跌至6.4%，相比2017年同期下降9.8%[12] - 本报告期内，集团收入约为5.681亿元，较2017年同期的6.819亿元减少16.7%[27] - 销售成本由2017年同期的5.716亿元下降约7.0%至2018年的5.318亿元[28] - 毛利由2017年同期的1.102亿元减少约67.0%至2018年的3630万元[31] - 本报告期内，集团其他收益约为900万元，较2017年同期的1760万元减少48.9%；其他亏损约为60万元，2017年同期为5万元[33][34] - 本报告期销售及市场推广开支约7570万元，较2017年同期的约8930万元有所减少[36] - 本报告期行政开支抵免总额约5670万元，2017年同期开支约950万元，主要因2017年有预付款项减值拨备拨回4070万元[39] - 截至2018年6月30日止六个月经营亏损约8770万元，2017年同期为经营盈利约4790万元[41] - 本报告期财务成本净额约280万元，较2017年同期约1620万元减少82.6%[43] - 本报告期所得税前亏损约9140万元，2017年同期为税前盈利约3010万元[46] - 本报告期所得税项费用约30万元，占所得税前亏损的0.4%，2017年同期所得税开支约1410万元，占所得税前盈利的46.8%[47] - 本报告期权益持有人应占亏损约8720万元，2017年同期为权益持有人应占盈利约2240万元[49] - 2018年6月30日现金及现金等值项目约1.12亿元，较2017年12月31日约5650万元增加98.2%[50] - 2018年6月30日存货净值约2.264亿元，较2017年12月31日约2.58亿元减少12.2%[51] - 2018年6月30日资本负债比率为108.0%，较2017年12月31日的116.7%有所减少[55] - 报告期内集团资本开支约为180万元，较2017年同期的2610万元大幅减少[56] - 报告期内集团经营活动现金流出净额约为3.068亿元，2017年同期约为1.325亿元；投资活动现金流出净额约为180万元，2017年同期约为3830万元；融资活动现金流入净额约为3.641亿元，2017年同期约为6350万元[60] - 2018年6月30日集团计息借款达3450万元，较2017年12月31日的1.313亿元大幅减少[61] - 2018年6月30日非流动资产为211,894千元，较2017年12月31日的217,203千元有所下降[109] - 2018年6月30日流动资产为638,114千元，较2017年12月31日的798,272千元有所下降[109] - 2018年6月30日权益总额为 -67,675千元，较2017年12月31日的 -169,538千元亏损减少[109] - 2018年6月30日非流动负债为7,158千元，较2017年12月31日的7,062千元略有增加[112] - 2018年6月30日流动负债为910,525千元，较2017年12月31日的1,177,951千元有所下降[112] - 2018年上半年收入为568,071千元，较2017年的681,862千元有所下降[115] - 2018年上半年毛利为36,296千元，较2017年的110,230千元大幅下降[115] - 2018年上半年经营亏损为87,730千元，而2017年经营盈利为47,937千元[115] - 2018年上半年期内亏损为91,697千元，而2017年期内盈利为16,047千元[115] - 2018年上半年公司全面亏损总额为87,154千元人民币，非控股权益出资193,560千元人民币[119] - 2018年上半年经营活动所用现金净额为306,750千元人民币，2017年为132,505千元人民币[122] - 2018年上半年投资活动所用现金净额为1,827千元人民币，2017年为38,305千元人民币[122] - 2018年上半年融资活动所得现金净额为364,070千元人民币，2017年为63,545千元人民币[122] - 2018年上半年现金及现金等价物增加55,493千元人民币，2017年减少107,265千元人民币[122] - 截至2018年6月30日，公司录得净亏损8715.361万元，经营现金流出净额3.06749896亿元，流动负债超出流动资产2.72410991亿元[128] - 2018年6月30日，集团资产总值850,008千元，负债总额917,683千元[156] - 2017年12月31日，集团资产总值1,015,475千元，负债总额1,185,013千元[156] - 截至2018年6月30日止六个月，集团总营收601,330千元，经营亏损87,730千元，期内亏损91,697千元[150] - 截至2017年6月30日止六个月，集团总营收757,368千元，经营盈利47,937千元，期内盈利16,047千元[153] 业务策略及发展情况 - 集团线下门店网络扩展至一二线城市，但线上及线下管道综合及共生未达预期成果[14] - 集团亏损主要原因是销售萎缩、毛利率下降[14] - 集团将传统家电业务重心放在江苏及安徽三四线城市高增长市场[15] - 集团推进以客户关系管理为重点的业务策略，提高整体竞争力和营运效率[15] - 集团扩大“汇银乐虎”APP平台与现有销售网络连接，但仍在转型中摸索[16] - 公司对新零售跨境商品业务以观望减亏为主要经营策略[68] - 公司针对市场状态提出改变商业模式、转变增长方式、增加创新能力、推动数字化转型四个方向[81] 各条业务线数据关键指标变化 - 截至2018年6月30日止六个月，集团跨境商品业务销售收入约为7920万元，较2017年同期的1.532亿元下降48.3%[18] - 2018年传统业务、新零售业务、提供服务收入分别为4.69742亿元、7922.9万元、1910万元，占比分别为82.7%、14.0%、3.3%；2017年分别为5.24997亿元、1.53237亿元、3628万元，占比分别为77.0%、22.5%、0.5%[29] 行业相关情况 - 大型家电更新周期一般为8 - 10年，2009 - 2011年家电下乡政策后的更新需求是空冰洗等大型家电增长重要引擎[22] - 家电行业对地产行业依赖度明显减弱，除油烟机依赖度约70%外，冰箱、空调、洗衣机、彩电与地产拉动比例在30%以下[70] - 2008 - 2012年家电下乡产品销量约2.98亿台，销售金额7204亿元，大型家电进入换新大周期[75] - 家电下乡产品销售量2620万台，销售额6229亿元，补贴额721亿元[78] - 截至2017年12月，一、二线人口3.63亿人，三线以下人口超10亿[81] 系统及员工情况 - 截至2018年6月30日，集团OA等系统升级至总流程80%的进度[23] - 截至2018年6月30日，集团员工人数为955人，组织逾20场培训，参与员工总数达800人次以上[26] - 2018年6月30日集团有955名雇员，较2017年底的910名增加4.9%[67] 股息及购股权情况 - 公司董事会不建议派付截至2018年6月30日止6个月的任何中期股息[83] - 截至2018年6月30日止6个月内，有230万份购股权被注销或失效[85] - 2018年1月1日购股计划合计1.9458亿份，6个月期间注销230万份，6月30日为1.9228亿份[86] - 2015年5月14日授出的1亿份购股仅可按归属时间表行使，行使认购价为1.69港元[88] - 2015年12月22日授出的1.4568亿份购股可于2016年6月22日至2025年12月21日行使，认购价为0.95港元[88] 股权结构情况 - 2018年6月30日，袁力在公司拥有5.691亿股股份，占比22.42%[89] - 2018年6月30日，曹宽平在公司拥有2.39103625亿股股份，占比9.42%，另有200万股相关股份，占比0.08%[89] - 2018年6月30日，谭振忠在公司拥有50万股相关股份，占比0.02%[89] - 截至2018年6月30日，Mogen Ltd.、聖行國際集團有限公司、重慶聖商信息科技有限公司分别持有公司569,100,000股普通股，占公司权益约22.42%[92] - 截至2018年6月30日，寶世（天津）電子商務有限公司、天津渤海商品交易所股份有限公司、BOCE (Hong Kong) Co., Limited分别持有公司261,900,000股普通股，占公司权益约10.32%[92] - 截至2018年6月30日，中華瑞科投資發展有限公司持有公司239,103,625股普通股，占公司权益约9.42%[92] - 截至2018年6月30日，茅善珍持有公司1,000,000股普通股，占公司权益约0.04%；其配偶曹寬平持有240,103,625股，占公司权益约9.46%[92] 关联交易情况 - 截至2018年6月30日止六个月，集团应付曹寬平先生租金开支人民币1,872,000元[96] 合规及守则遵守情况 - 2018年1月1日至中期报告日期，无董事被认为在与集团业务竞争的业务中拥有权益[95] - 公司在截至2018年6月30日止六个月内遵守企业管治守则[99] - 2018年1月1日至6月30日，董事遵守证券交易标准守则，公司不知悉雇员不遵守雇员书面指引情况[100] - 截至报告日期，审计委员会组成已遵守上市规则有关规定，其职权范围与联交所颁布的守则一致[101] - 2018年1月1日至6月30日及直至中期报告刊发日期，公司维持充足的公众持股量[103] 公司股权出售情况 - 公司出售江苏汇银电子商务持有的南京乐虎集团全部股权，代价为人民币1元[105] 资金筹集及借款情况 - 2018年2月6日公司完成认购事项，发行4.8亿股，所得款项净额约为2.392亿港元[58] - 2018年1 - 3月，公司通过发行新股成功筹集资金2亿元[128] - 2018年1月至2019年1月，公司获得第三方及关联方约4.41亿元两年期借款，2020年到期偿还[128] - 截至财报日，公司已偿还银行借款9328.9万元，3000万元和800万元银行借款已续期一年，还款日期分别为2019年8月和10月[128] - 2019年1月，公司获重庆圣商承诺提供最多2亿元营运资金贷款[128] 准则影响情况 - 2018年1月1日起采用新订及修订准则，对截至2018年6月30日止六个月经营业绩及财务状况无重大影响[132] - 已颁布但未生效的准则，公司未提前采纳，预计生效时对经营业绩及财务状况无重大影响[132] 短期结算款项情况 - 2018年6月30日，三个月以内需结算的借款为3.45亿元，借款利息付款为147万元[139] - 2018年6月30日，三个月以内需结算的贸易应付账款及应付票据为16.2644亿元[139] - 2018年6月30日，三个月以内需结算的应计费用及其他应付款项为26.4717亿元[139] 金融资产及负债情况 - 2018年6月30日和2017年12月31日，所有金融资产及负债的公平值与账面价值相同[144] - 2018年6月30日，无抵销金融资产及负债[145] 资产账面净值情况 - 截至2018年

公司整体财务数据关键指标变化 - 2017年公司收益为人民币1347.4百万元，较2016年减少2.6%[13] - 2017年公司毛利率为2.3%，2016年为4.1%[14] - 2017年公司营运亏损约为人民币676.8百万元，2016年约为人民币658.5百万元[14] - 2017年公司年度亏损约为人民币736.2百万元，2016年约为人民币730.2百万元[14] - 2017财年公司总收入约为人民币13.474亿元，较2016财年的约人民币13.84亿元减少2.6%[28] - 2017财年公司亏损约为人民币7.362亿元，2016财年亏损约为人民币7.302亿元[28] - 2017年毛利率跌至2.3%，相比2016年下降1.8%[28] - 2017年集团收入约为13.474亿元，较2016年的约13.84亿元轻微减少2.6%[44] - 2017年销售成本为13.158亿元，较2016年的13.271亿元减少约0.9%[46] - 2017年毛利为3170万元，较2016年的5700万元减少约44.4%，毛利率为2.3%，2016年为4.1%[47] - 2017年其他收入约为3610万元，较2016年的约2020万元有所增加[48] - 2017年其他亏损约为1310万元，2016年为9070万元[49] - 2017年销售及市场推广开支总额约为1.987亿元，较2016年的约1.885亿元有所增加[52] - 2017年销售及市场推广开支占总收入的百分比为14.75%，2016年为13.62%[53] - 2017年行政开支总额约为5.327亿元，较2016年的4.565亿元有所增加[54] - 2017年财政年度行政开支总额为5.32719亿元，2016年为4.56516亿元[56] - 2017年财政年度财务成本净额约为2890万元，较2016年的4230万元有所减少[59] - 2017年财政年度分占合营企业亏损2750万元，合营企业净亏损6073.8万元[60] - 2017年财政年度分占联营公司亏损12.2万元，2016年为21.1万元[61] - 2017年财政年度所得税前亏损约为7.333亿元，2016年约为7.022亿元[62] - 2017年财政年度公司权益持有人应占亏损约为7.206亿元，2016年约为7.228亿元[63] - 2017年12月31日现金及现金等价物约为5650万元，较2016年减少64.5%[65] - 2017年12月31日存货约为2.58亿元，较2016年增加12.9%[66] - 2017年12月31日资本负债比率为116.7%，较2016年的82.2%有所增加[70] - 2017年财政年度资本开支约为3970万元，较2016年有所增加[71] - 2017财年融资活动产生的现金流入净额约为1.661亿元人民币，2016财年约为0.804亿元人民币[74] - 2017年12月31日，公司股东应占亏损约为1.983亿元人民币，2016年12月31日为股东应占权益约3.143亿元人民币[75] - 2017年12月31日，集团借款达1.384亿元人民币，较2016年12月31日的3.124亿元人民币有所减少[76] - 2017年12月31日，集团已抵押银行存款为2.784亿元人民币，较2016年12月31日的6.467亿元人民币有所减少[77] - 2017年12月31日，集团有于联营公司投资的资本承担9800万元人民币[79] - 2017年12月31日，公司可供分派储备约为人民币 - 206.6百万元[157] 各条业务线数据关键指标变化 - 2017年新零售业务收入为人民币203.5百万元，占集团总收入的15.1%，2016年所占比例为13.3%[14][16] - 2017财年进口商品业务销售收入约为人民币2.035亿元，较2016财年的约人民币1.847亿元上升10.2%[36] 公司人员及组织架构变动 - 谭振忠于2019年1月30日辞任独立非执行董事、审核委员会及独立调查委员会主席[9] - 王偲于2019年1月31日辞任非执行董事[9] - 赵金勇于2019年1月30日获委任为审核委员会及独立调查委员会主席[9] - 2017年公司员工人数为910人，组织逾30场培训，参与员工约1600人次[42] - 2017年12月31日，集团拥有910名雇员，较2016年12月31日的1138名减少20.0%[84] - 2017年12月29日，曹宽平辞任主席，袁力获委任为董事会主席，主席及行政总裁职责区分[97] - 2018年6月15日，辛克侠获委任为行政总裁，曹宽平辞任行政总裁[97] - 2018年9月9日，曹宽平辞任执行董事[97] - 袁力于2017年8月26日获委任，2017年12月29日获委任为主席[162] - 辛克侠于2018年6月15日获委任为执行董事及行政总裁[162] - 徐新颖于2017年8月26日委任为非执行董事，2017年12月29日获调任为执行董事[162] - 刘思镁于2017年12月29日获委任，2018年4月27日辞任，2018年5月3日获重新委任[162] - 茅善新于2017年6月1日辞任[162] 公司营业地点变更 - 公司中国主要营业地点及总部自2019年1月31日起变更为江苏省扬州市文昌西路440号国泰大厦二栋6层[9] 公司业务策略调整 - 公司将传统家电业务重心放在江苏及安徽三四线城市高增长市场[32] - 公司通过“汇银乐虎”APP与现有销售网络进行线上线下流量互补互动[32] - 2017年初公司在扬州、南京等多地开设汇银乐虎进口商品体验基地，营业面积3000 - 5000平方米[35] - 公司发展跨境电商业务，减少批量分销业务[35] - 公司推行会员制度，为公司带来稳定现金流并提升客户忠诚度[35] - 集团将在店铺管理、品牌建设及人力资源三方面革新，整合线上线下业务，加强与供应商和社区资源互动[87][88] 公司店铺及服务网点情况 - 2017年12月31日公司共有46间自营店，包括30间综合性店铺、3间品牌零售店以及13间进口商品体验店[28] - 2017年6月30日公司经营和管理35个授权服务网点[38] 董事会相关情况 - 董事会由八名成员组成，包括四名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事[94] - 截至2017年12月31日止年度，董事会遵守上市规则，委任三名独立非执行董事，占董事会成员人数三分之一[95] - 各执行董事与公司订有三年服务协议，可提前三个月书面通知终止[98] - 各非执行董事（包括独立非执行董事）与公司订有三年委任函件，可提前三个月书面通知终止[98] - 公司全体董事须最少每三年轮席退任一次[102] - 袁力等多位董事应在即将举行的股东周年大会上退任并膺选连任[102] - 公司偏离守则条文第A.4.2条，因其获委任后首次股东大会未处理退任及膺选连任事宜[102] - 董事会设立审核、薪酬、提名三个委员会，各委员会均有书面职权范围[106] - 2018年4月2日董事会成立独立调查委员会，目的是调查预付款项事宜及审阅内部监控[107] - 审核委员会年内举行两次会议，与外聘核数师会面两次[108][109] - 薪酬委员会年内举行四次会议，评估董事表现、检讨薪酬政策等[112] - 提名委员会2017年1月1日 - 2019年1月29日成员多次变动，最终由陈睿和赵金勇组成[113] - 提名委员会年内举行四次会议，检讨董事会架构等，认为多元化观点平衡得以维持[118] - 新获委任董事首次获委任时会获得入职介绍[103] - 全体董事须参与持续专业发展活动[103] - 审核委员会与管理层审阅集团会计原则及惯例，讨论内部监控及财务汇报事宜[111] - 提名委员会物色董事人选时会考虑品格、资历等条件，必要时委聘招聘专业人士[118] 董事出席率情况 - 曹宽平出席2017年董事会会议的出席率为100%（10/10），出席股东周年大会的出席率为0%（0/1）[120] - 莫持河出席2017年董事会会议的出席率为100%（10/10），出席审核委员会会议的出席率为100%（4/4），出席股东周年大会的出席率为0%（0/1）[120] - 王志瑾出席2017年董事会会议的出席率为100%（10/10），出席股东周年大会的出席率为100%（1/1）[120] - 袁力出席2017年董事会会议的出席率为100%（9/9），出席股东周年大会的出席率为0%（0/1）[120] - 周水文出席2017年董事会会议的出席率为100%（10/10），出席提名委员会会议的出席率为100%（4/4），出席薪酬委员会会议的出席率为100%（4/4），出席审核委员会会议的出席率为100%（2/2），出席股东周年大会的出席率为100%（1/1）[124] - 谭振忠和罗广信出席2017年董事会会议的出席率为100%（10/10），出席审核委员会会议的出席率为100%（2/2），出席股东周年大会的出席率为100%（1/1）[124] - 李恒健出席2017年董事会会议的出席率为100%（9/9），出席提名委员会会议的出席率为100%（3/3），出席薪酬委员会会议的出席率为100%（3/3），出席审核委员会会议的出席率为100%（2/2），出席股东周年大会的出席率为100%（1/1）[124] 公司特殊事项 - 公司2017年向两名中国供应商作出合共人民币387百万元预付款项，核数师认为公司管理层未能就预付款项提供充分解释及证据支持[133] - 公司股份自2018年3月26日起暂停买卖，等待2017年度业绩发布[133] - 独立调查委员会于2018年9月10日公布报告概要，扩大调查报告摘要于2019年1月28日公布[135] 公司合规及培训情况 - 公司外聘核数师2017年无提供非审核服务，相关薪酬载于综合财务报表附注29[136] - 公司秘书倪洁芳女士2017年接受不少于15小时相关专业培训[137] - 经查询，集团2017年在各重大方面遵守开曼群岛、香港及中国有关法律法规[151] 股东相关规定 - 持有公司缴足股不少于十分之一的两名或多名股东等可书面要求召开股东特别大会[141] - 股东若在股东大会提建议，需在大会日期前不少于7天向董事会递交[142] 公司股息情况 - 公司董事会不建议派付2017年度末期股息（2016财年：无）[82] - 公司2017年未宣派中期股息，董事不建议支付末期股息[155] 公司业务范围 - 集团主要在中国从事家电零售及批量分销、电子商务及进口商品业务[148] 公司环保措施 - 集团致力于环保，采取投资节能照明系统等措施[150] 公司关联交易情况 - 2017年公司向曹宽平支付租金374.4万元人民币，适用百分比率超0.1%但低于5%，年度应付租金总额多于300万港元[167] 股东持股情况 - 2017年12月31日，袁力通过受控制公司持有公司5.691亿股股份，占比27.65%[171] - 2017年12月31日，曹宽平通过受控制公司持有公司2.39103625亿股股份，占比11.62%；作为实益拥有人持有100万股股份，占比0.05%；通过配偶权益持有100万股股份，占比0.05%[171] - 2017年12月31日，谭振忠作为实益拥有人持有公司50万股相关股份，占比0.03%[171] - 袁力间接拥有重庆圣商信息科技有限公司40.21%权益，该公司间接全资拥有Mogen，Mogen全资拥有圣行国际，圣行国际持有公司5.691亿股股份[172] - 截至2017年12月31日，Mogen Ltd.、聖行國際集團有限公司、重慶聖商信息科技有限公司分别持有公司569,100,000股普通股，占公司权益约27.65%[174] - 截至2017年12月31日，寶世（天津）電子商務有限公司、天津渤海商品交易所股份有限公司、BOCE (Hong Kong) Co., Limited分别持有公司261,900,000股普通股，占公司权益约12.73%[174] - 截至2017年12月31日，中華瑞科投資發展有限公司持有公司239,103,625股普通股，占公司权益约11.62%[174] - 截至2017年12月31日，茅善珍持有公司1,000,000股普通股，占公司权益约0.05%；其配偶曹寬平持有240,103,62