研究背景与方法论 - 非流行病学专业人员唐军通过数学模型成功预测2020年新冠疫情感染高峰时间，方法是通过武汉迁出人口与各省确诊数据反推传播系数[2] - 对美国疫情预测基于人员流动性需降至30%的阈值判断，指出医疗资源翻倍仍会发生挤兑，并据此提示做空原油策略[2] - 将非直接关联的宏观研究转化为投资优势，形成"框架-逻辑-数据"三位一体的分析方法论[3] FOF投资框架体系 - 战略资产配置采用"货币-信用"双轮驱动框架，战术配置基于"预期差"捕捉机制[5] - 2024年债市逻辑为货币宽松+信用扩张受阻，黄金反映美元信用动摇，美股由AI革命驱动，A股受强政策预期推动[5] - 2023年9月识别到信用扩张边际改善，提前清空长债规避2024年初调整[6] - 黄金配置突破传统利率定价框架，重仓基于美元信用动摇的新逻辑[7] 全球资产配置实践 - 引入桥水式多回报流策略，涵盖原油/黄金/豆粕/美债/德日股票等8类资产[10] - 豆粕ETF套利策略：利用产业资本做空导致的期货贴水结构，2019-2022年移仓收益超过现货涨幅[12] - 2023年Q2配置美债捕捉暴力加息尾声机会，年底切换至A股转债[12] - 建立四层回报流体系：大类资产→区域市场→品种比价→风格轮动[13] 货币信用理论创新 - 提出"信用创造货币"理论，驳斥传统铸币税学说，指出地产繁荣本质是信用扩张而非货币蓄水[17] - 2014-2015年识别影子银行非标资产才是牛市真实驱动力，非M2扩张[17] - 2023年央行暂停购债事件中，论证商业银行购债与基础货币投放无本质差异[17] 数据体系构建 - 自主搭建中泰时钟宏观指标体系与专属数据库[16] - 2018年即发现中国削减美债持仓比例，早于市场认知2年[8] - 通过黄金ETF规模收缩与央行购金数据，验证美元储备地位下降假说[8] 市场机会捕捉 - 2023年9月通过融资余额飙升捕捉散户入场信号，提前布局小盘成长风格[9] - 俄乌冲突期间识别美债利率与金价同向变动的结构性变化[8] - 特朗普贸易战时期构建宏观对冲组合应对逆全球化冲击[19]